上市进程与资金用途 - 公司于10月16日正式向香港联合交易所主板递交招股书，启动"A+H"双重上市进程 [1] - 港股上市募集的资金将用于支持资产管理类业务、投资类业务等核心业务发展，加强IT及科技投资，推动数智化转型 [1] - 若顺利通过聆讯，公司将成为第14家实现"A+H"两地上市的券商，目前A股市场共有42家上市证券公司，其中13家已完成"A+H"上市 [1] 公司财务表现与行业排名 - 2022年至2024年，公司收入及净利润年复合增长率在中国42家A股上市证券公司中分别排名第五及第十 [2] - 2024年，公司总资产收益率及扣非加权净资产收益率在A股已上市证券公司中分别排名第一及第七 [2] - 公司经过二十五年发展，已成长为一家价值创造能力领先、资产管理能力突出的金融服务商 [2] 公司治理与市场认可 - 公司建立了高效合理的公司治理架构、全面的风险管理体系以及有效的内部控制机制 [3] - 公司成功入选沪深300指数、上证180指数、MSCI中国指数等市场标杆指数的成分股，获得资本市场投资者广泛认可 [3] - 公司持续实施高比例现金分红，为股东创造长期稳定回报 [3] 业务发展与区域贡献 - 公司立足北京、服务全国，打造一站式金融服务平台，拥有多元且稳定增长的客户群体 [2] - 公司积极服务北京市经济发展，通过承销在京企业债券、支持重点产业项目融资等方式，助力首都产业升级和区域经济高质量发展 [3] - 公司为北京市国资委控股上市券商，H股发行上市事项已于8月28日获北京市国资委批复 [3]

上市进程概览 - 首创证券于10月16日向香港联合交易所主板提交上市申请书，正式启动"A+H"双重上市进程 [1][4] - 公司H股发行上市事项已于8月28日获得北京市国资委批复 [14] - 此次上市尚需取得中国证监会、香港证监会和香港联交所等相关机构的批准，存在不确定性 [11] 保荐人与行业地位 - 公司委任中信里昂证券、中国银河国际证券、中信建投（国际）融资有限公司、中银国际亚洲有限公司为联席保荐人兼整体协调人 [4][6] - 目前A股市场共有42家上市证券公司，其中13家为"A+H"上市，首创证券有望成为第14家"A+H"上市券商 [3][14] - 根据弗若斯特沙利文资料，2022年至2024年，公司收入及净利润年复合增长率在42家A股上市券商中分别排名第五和第十 [10] 募资用途规划 - 募集资金将用于支持资产管理类业务和投资类业务等核心业务发展 [3][13] - 部分资金将用于加强IT和科技投资，推动公司数智化转型，提升行业竞争力 [3][13] - 具体资产管理业务用途包括设立资管子公司、优化业务布局、支持存量渠道产品发行以及加强私募基金子公司能力建设 [13][15] 公司财务与市场表现 - 2024年，公司平均总资产收益率及扣非加权平均净资产收益率在A股已上市证券公司中分别排名第一及第七 [10] - 公司持续实施高比例现金分红，并成功入选沪深300指数、上证180指数、MSCI中国指数等市场标杆指数成分股 [10] 业务发展战略 - 投资类业务方面，资金将用于提升买方能力，构建全球视野、多资产协同的投资体系，并加大证券及衍生品业务投入 [13] - 科技领域将聚焦数智化运营与服务，升级科技金融生态，拓展大数据、云计算、人工智能技术的应用场景 [13] - 公司积极服务北京市经济发展，通过承销在京企业债券、支持重点产业项目融资等方式助力首都产业升级 [10]

上市进程概览 - 首创证券于10月16日向香港联合交易所主板递交上市申请书，正式启动"A+H"双重上市进程 [2][5] - 若顺利通过聆讯，首创证券将成为第14家"A+H"上市券商，目前A股市场共有13家此类券商 [3][14] - 公司本次发行上市尚需取得中国证监会、香港证监会和香港联交所等相关机构的批准，存在不确定性 [9] 募资用途 - 港股上市募集的资金将用于支持公司资产管理类业务、投资类业务等核心业务发展 [3][11] - 部分募集资金将用于加强IT和科技投资，推动公司数智化转型，提升行业竞争力 [3][11] - 资金将用于设立资管子公司，优化资产管理业务布局，并支持私募基金子公司和专业能力建设 [12][13] 公司业绩与市场地位 - 根据中国会计准则，2022年至2024年，首创证券的收入及净利润年复合增长率在中国42家A股上市证券公司中分别排名第五及第十 [8] - 2024年，首创证券的平均总资产收益率及扣非加权平均净资产收益率在上述A股已上市证券公司中分别排名第一及第七 [8] - 公司已成功入选沪深300指数、上证180指数、MSCI中国指数等市场标杆指数的成分股 [8] 业务发展战略 - 募集资金将用于提升买方能力，构建全球视野、多资产协同的投资体系，并加大证券投资 [12] - 公司将加强高股息率权益类证券、衍生品业务投入，并加强另类投资子公司资本实力 [12] - 投资银行、财富管理等业务也将获得募集资金投入，用于实现多元化发展，完善财富管理服务和产品体系 [12] 保荐人与股东背景 - 此次赴港上市，首创证券委任的联席保荐人为中信里昂证券、中国银河国际证券、中信建投国际融资及中银国际亚洲四家机构 [5][7] - 首创证券为北京市国资委控股上市券商，其H股发行上市事项已于8月28日获北京市国资委批复 [8][14]

港股IPO市场表现 - 2025年前10个月有73家企业在港交所上市，IPO募资总额达1886.98亿港元，同比增长227.75%，稳居全球新股融资额榜首[1] - 中资券商在港股IPO市场中占据主导地位，中金公司作为保荐人参与25家IPO位居榜首，中信证券（香港）和华泰金融控股（香港）分别以18家和13家位列第二、三位[1] - 从承销金额看，中金公司以340.29亿港元承销金额和32家承销家数稳居第一，中信证券（香港）以256.71亿港元承销金额和28家承销家数位居第二[1] 中资券商业务动态 - 首创证券正式向香港联交所主板递交招股书，启动A+H双重上市进程，若成功上市将成为第14家实现"A+H"两地上市的券商[2] - 首创证券港股上市募资将用于支持资产管理类业务、投资类业务等核心业务发展，并加强IT科技投资以推动数智化转型[2] - 中金公司获中国证监会批复，同意其向专业投资者公开发行面值总额不超过100亿元的科技创新公司债券，批复24个月内有效[4] REITs市场认购情况 - 华夏中海商业REIT和中信建投沈阳国际软件园REIT出现“一日售罄”盛况，两单REITs拟分别募资15.84亿元和10.98亿元[3] - 两只REITs认购资金分别达1593亿元和444亿元，意味着单日有超2000亿元资金涌入公募REITs市场[3] - 网下发售和公众投资份额均获得资金抢筹，反映出市场对稳健收益资产的强烈需求[3]

上市申请与财务表现 - 公司已向港交所主板提交上市申请，联席保荐人为中信证券、中国银河国际、中信建投国际、中银国际 [1] - 2022年至2024年，公司收入年复合增长率在中国42家A股上市证券公司中排名第五 [1] - 2022年至2024年，公司净利润年复合增长率在中国42家A股上市证券公司中排名第十 [1] - 2024年，公司平均总资产收益率在中国A股上市证券公司中排名第一 [1] - 2024年，公司扣非加权平均净资产收益率在中国A股上市证券公司中排名第七 [1] 业务构成 - 公司业务主要分为四大类：资产管理、投资、投资银行和财富管理 [1] - 资产管理业务包括资管、私募投资基金和公募基金 [1] - 投资业务包括固定收益、权益、新三板做市和另类投资 [1] - 投资银行业务包括债券承销、股票保荐和财务顾问 [1] - 财富管理业务包括证券经纪、咨询、产品销售、信用、研究和期货 [1]

公司动态：雀巢 - 瑞士雀巢公司计划在今后两年内削减约1.6万个工作岗位，相当于其员工总数的6% [2] - 此次裁员波及1.2万个"白领岗位"以及4000个制造和供应链领域岗位 [2] 公司动态：蔚来汽车 - 新加坡政府投资公司起诉蔚来，指控其通过武汉蔚能电池资产有限公司虚增收入和利润，误导投资者 [3] - 蔚来相关人士回应称，案件源于2022年6月做空机构灰熊的不实指控，相关指控均无事实依据 [3] - 蔚来股价在新加坡下跌至6.25美元，降幅达10.2% [20] 公司动态：福耀玻璃 - 福耀玻璃董事长曹德旺向公司提交了辞去董事长职务的报告，辞任后仍作为公司董事继续履职 [14] - 公司董事局已审议通过选举曹晖为公司第十一届董事局董事长 [14] 公司动态：小米集团 - 小米集团创始人雷军表示，小米汽车产品上市一年半时间，截至目前交付大约40万辆 [16] - 小米在组合辅助驾驶方面第一期总投入57.9亿元，智能驾驶团队规模超过1800人 [16] 公司动态：海南华铁 - 海南华铁收到中国证监会的《立案告知书》，因涉嫌信息披露违法违规被立案调查 [24] - 公司此前曾宣布36.9亿元算力大单告吹 [24] 公司动态：中国移动 - 中国移动新疆公司就客户回国后手机"被保护性关停"事件发布说明并致歉 [19] - 客户号码因被系统判定存在风险导致关停，公司存在跨省协同不畅、主动服务意识不足等问题 [19] 行业政策：商务与贸易 - 商务部表示将进一步加强政策储备，适时推出新的稳外贸政策 [6] - 商务部回应稀土出口管制措施，称是完善自身出口管制体系的正当做法，美方解读严重曲解并夸大 [6] - 中方坚决反对荷兰当地政府干预闻泰科技分支机构安世半导体的运营 [7] 行业政策：市场监管 - 市场监管总局拟规定外卖平台应对无堂食商家加专属标识，明确"一证一店"的经营模式 [8] - 入网餐饮服务提供者不得使用同一经营资质在同一平台开设多家网店 [8] 行业政策：科技与信息化 - 我国成功发射卫星互联网低轨12组卫星，本次发射是长征系列火箭的第600次发射 [9] - 工业和信息化部计划在2027年基本建成城域"毫秒用算"网络体系，接入时延达到1毫秒以内 [9] 行业政策：医疗保障 - 国家医保局全面推进医保基金即时结算改革，目标2025年底前全国所有统筹地区均需开展即时结算 [9] - 目标2026年底前实现即时结算资金占本地医保基金月结算资金的80%以上 [9] 行业数据：互联网平台经济 - 截至10月15日，已有超过4100家境内外互联网平台企业开展首次涉税信息报送，超过应报送平台总数的六成 [10] 市场表现：隔夜市场 - 美股三大指数集体收跌，道指跌0.65%，纳指跌0.47%，标普500指数跌0.63% [5] - 热门科技股多数下跌，特斯拉、AMD跌超1%，英伟达涨超1% [5] - 纳斯达克中国金龙指数跌0.91%，中概股多数下跌 [5] - 现货黄金一度触及4380.79美元/盎司，COMEX黄金突破4392美元/盎司，续刷历史新高 [5] - 国际油价集体收跌，美油跌1.54%报56.95美元/桶，布油跌1.37%报61.06美元/桶 [5] - 欧洲三大股指收盘全线上涨，德国DAX指数涨0.38%，法国CAC40指数涨1.38% [5] 市场表现：汇率与商品 - 美元指数报98.36，跌0.31% [26] - 人民币在岸报7.1230，离岸报7.1246 [26] - WTI原油报56.95美元/桶，跌1.54% [26] - 比特币报107830.79美元，跌2.65% [26] 公司并购与融资 - 龙佰集团收购VenatorUK钛白粉业务相关资产 [30] - 智光电气拟发行股份及支付现金购买控股子公司广州智光储能科技有限公司的全部或部分少数股权 [30] - 国信证券向专业投资者公开发行不超150亿元短期公司债券获证监会注册批复 [30] - 东方电缆中标项目金额约23.74亿元 [30] - 通源石油中标1.26亿美元项目 [30]

宏观经济数据与市场表现 - 美股三大指数集体收跌，道指跌0.65%至45952.24点，纳指跌0.47%至22562.54点，标普500指数跌0.63%至6629.07点 [3][30] - 现货黄金价格突破4300美元/盎司，涨2.85%至4326.48美元/盎司，再创历史新高；COMEX黄金期货涨3.40%至4344.3美元/盎司 [3] - 国际油价集体收跌，美油主力合约跌1.54%至56.95美元/桶，布伦特原油主力合约跌1.37%至61.06美元/桶 [4] - 欧洲三大股指全线上涨，德国DAX指数涨0.38%，法国CAC40指数涨1.38%，英国富时100指数涨0.12% [5] 中国政策动向 - 商务部表示将进一步加强政策储备，适时推出新的稳外贸政策，并强调中方稀土出口管制措施是完善自身出口管制体系的正当做法 [6] - 工业和信息化部组织开展城域"毫秒用算"专项行动，计划在2027年基本形成城域范围内算力中心间接入时延达1毫秒以内的网络体系 [9] - 国家医保局全面推进医保基金即时结算改革，目标在2026年底前实现即时结算资金占本地医保基金月结算资金的80%以上 [9] - 市场监管总局就网络餐饮服务食品安全征求意见，拟规定外卖平台应对无堂食商家加注专属标识 [8] 公司动态与行业事件 - 福耀玻璃董事长曹德旺辞去董事长职务，辞任后仍作为公司董事继续履职，选举曹晖为新任董事长 [13] - 小米集团创始人雷军表示，小米汽车已交付约40万辆，第一期智能驾驶总投入57.9亿元，团队规模超过1800人 [15] - 游戏《黑神话：悟空》获颁中国版权金奖作品奖，该奖项是中国版权领域最高奖项 [16] - 首创证券股份有限公司向港交所提交上市申请书，联席保荐人为中信证券、中国银河国际等机构 [17] 国际关系与地缘政治 - 俄罗斯总统普京与美国总统特朗普进行电话交谈，时长2.5小时，特朗普提议与普京在匈牙利布达佩斯会面 [10][11] - 匈牙利总理欧尔班表示已与特朗普通话，匈牙利已开始筹备美俄领导人会晤 [11] - 外交部就英国将中国炼油商列入制裁名单表示强烈不满，已提出严正交涉，强调中俄企业正常交往合作不应受干扰 [8] 企业风险与监管事件 - 蔚来汽车被新加坡主权基金GIC起诉，指控公司及高管涉嫌证券欺诈，涉及通过武汉蔚能电池资产有限公司虚增收入和利润 [21] - 海南华铁因涉嫌信息披露违法违规被中国证监会立案调查，公司此前宣布36.9亿元算力大单告吹 [26] - 雀巢公司计划在两年内裁员1.6万人，相当于员工总数的6%，涉及1.2万个白领岗位及4000个制造和供应链岗位 [28] - 萝卜快跑发布声明称，有不法分子冒用其名义开发虚假网站，假借股权交易等名目骗取资金，公司已向公安机关反馈线索 [22] 资本市场与并购融资 - 特变电工子公司拟以9.46亿元受让曙光电缆74.19%股权 [35] - 东方电缆中标项目金额约23.74亿元，中天科技中标/预中标海洋系列项目金额约17.88亿元 [35] - 金钼股份前三季度净利润22.83亿元，同比增长4.03%；容知日新预计前三季度净利润同比增长871.30%至908.09% [36] - 通富微电大股东拟6个月内减持不超1%公司股份；圆通速递股东阿里巴巴旗下杭州灏月计划通过大宗交易转让不超过2%公司股份 [37]

上市申请核心信息 - 公司已于2025年10月16日向香港联合交易所有限公司递交H股发行上市申请 [1] - 申请资料已于同日在香港联交所网站刊登 [1] - 本次发行旨在实现公司境外上市股份在香港联交所主板挂牌上市 [1] 申请资料状态说明 - 已刊发的申请资料为草拟版本 [1] - 资料内容可能根据香港证监会及香港联交所的要求进行更新及修订 [1]

股权划转核心交易 - 首创集团将其持有的首创证券9742.316万股A股股份（占总股本3.56%）无偿划转至京投公司 [2] - 划转完成后，首创集团持股比例从56.77%降至53.20%，仍为控股股东；京投公司持股比例从17.31%升至20.87%，保持第二大股东地位 [2] - 交易双方首创集团和京投公司均为北京市国资委控制的企业，此次变动为国有股份无偿划转，不涉及要约收购 [5] 交易背景与战略意图 - 交易旨在深化与京投公司的战略合作，为首创证券发展赋能，优化股东结构，实现优势互补和共同发展 [5] - 京投公司资产总额达9276.21亿元，净资产3148.97亿元，2024年实现营业收入141.97亿元，利润总额31.69亿元 [6] - 此次国资体系内股权划转被视为金融资源的优化配置，契合2025年北京国资改革方向，旨在强化市属企业协同与主业聚焦 [7][8] 公司发展与财务表现 - 首创证券计划于2025年赴港发行H股上市，有望成为第14家"A+H"上市券商，以提升资本实力和国际影响力 [9] - 2025年上半年，公司实现营业收入12.84亿元，同比增长2.33%；归属于母公司净利润4.9亿元，同比增长2.8% [9] - 港股融资可为公司带来多元资本注入和国际经验参考，有助于推动国际化战略落地和品牌影响力提升，实现A+H联动 [10]

H股上市进展 - 公司于10月16日晚间正式向港交所递交H股发行上市申请 [1] - 此次港股IPO的联席保荐人包括中信证券、中国银河国际、中信建投国际及中银国际 [1] - 公司于7月26日宣布启动H股上市计划，并于8月28日获得北京市国资委批复 [1] 募集资金用途 - 上市募集的资金将用于支持公司资产管理类业务和投资类业务等核心业务发展 [1] - 资金将用于加强IT及科技投资，推动公司数智化转型，以提升行业竞争力并为长远发展提供支持 [1] 上市战略目标 - 此举旨在提升公司资本实力与综合竞争力 [1] - 目标包括整合国际资源和增强国际影响力，标志着H股发行上市路径迈出关键一步 [1] 行业地位与"A+H"上市情况 - 目前A股市场共有42家上市证券公司，其中已有13家实现了"A+H"上市 [1] - 实现"A+H"上市的券商包括中信证券、中金公司、中国银河、华泰证券等 [1] 公司业务与财务表现 - 公司立足北京、服务全国，打造一站式金融服务平台，拥有多元且稳定增长的客户群体 [2] - 在国内会计准则下，2022年至2024年，公司收入及净利润年复合增长率在42家A股上市券商中分别排名第五及第十 [2] - 2024年，公司总资产收益率及扣非加权净资产收益率在A股已上市证券公司中分别排名第一及第七 [2]