报告公司投资评级 - 投资评级：买入（维持）[1] 报告的核心观点 - 中信银行2024年三季报显示，营收增速回升，净息差持续改善，盈利能力有所提升，资产质量改善，维持"买入"评级[4] 根据相关目录分别进行总结 营收增速回升，息差持续改善 - 2024年上半年实现营收1622亿元，同比增长3.83%，Q3单季营收同比增长6.27%，利息净收入同比增长3.69%，净息差为1.79%，较上半年上升2BP[4] - 前三季度手续费及佣金净收入仍为负增长，但投资净收益增长较快，非息收入同比增长11.17%[4] - 2024年前三季度归母净利润518亿元，同比增长0.76%，预测2024-2026年归母净利润分别为680/716/770亿元，同比增长1.5%/5.3%/7.7%[4] 贷款增速平稳、存款重回正增长，存贷增速差缩窄 - 2024Q3末总资产9.26万亿元，同比增长3.78%，贷款增速3.05%，存款余额5.61万亿元，同比增速2.80%，存贷增速差缩窄至0.24%[5] 不良率下降、拨备覆盖率上升，各级资本充足率均有提升 - 2024Q3末不良率下降2BP至1.17%，不良贷款余额659.81亿元，同比下降1.23%，拨备覆盖率216.00%，较Q2末上升9pct[5] - 核心/一级/资本充足率分别为9.50%、11.61%、13.78%，较Q2末均有提升[5] 财务摘要和估值指标 - 2024-2026年预测营业收入分别为2097.75/2133.03/2254.07亿元，同比增长1.9%/1.7%/5.7%[6] - 2024-2026年预测归母净利润分别为679.88/715.58/770.48亿元，同比增长1.5%/5.3%/7.7%[6] - 2024-2026年预测ROE分别为10.4%/10.3%/10.4%，EPS分别为1.22/1.29/1.39元，P/E分别为5.4/5.1/4.7倍，P/B分别为0.5/0.4/0.4倍[6]

证券代码：601998 证券简称：中信银行 公告编号：临2024-062 中信银行股份有限公司 1 中信银行股份有限公司（以下简称"本行"）向原 A 股股东配售股份事项于 2023 年 3 月 3 日收到上海证券交易所（以下简称"上交所"）出具的《关于受理 中信银行股份有限公司沪市主板上市公司发行证券申请的通知》（上证上审（再 融资）〔2023〕67 号），于 2023 年 3 月 24 日收到上交所出具的《关于中信银行 股份有限公司向原 A 股股东配售股份申请文件的审核问询函》（上证上审（再融 资）〔2023〕145 号）。 本行于近日收到上交所通知，因《上海证券交易所股票发行上市审核规则》 第六十条情形（二），本行需要更换向原 A 股股东配售股份申报的会计师普华永 道中天会计师事务所（特殊普通合伙），根据《上海证券交易所上市公司证券发 行上市审核规则》第十九条的相关规定，上交所中止本行本次向原 A 股股东配 售股份的发行上市审核程序。本行将积极采取相关措施，完成更换，尽快向上交 所申请恢复对本次向原 A 股股东配售股份的审核。 本行本次向原 A 股股东配售股份事项尚需通过上交所审核，并获得中国证 监会做出 ...

报告公司投资评级 公司维持"优于大市"评级。[1] 报告的核心观点 营收利润维持正增长 - 公司1-9月实现营收1622.10亿元(同比+3.83%)，实现归母净利润518.26亿元(同比+0.76%)。[1] - 公司前三季度营收增速较上半年回升1.15个百分点，归母净利润增速较上半年回升2.36个百分点。[1] 资产增速平稳，个贷和票据占单季新增贷款九成以上 - 截至9月末，公司总资产同比增长3.78%至9.26万亿元，增速保持平稳。[1] - 公司1-9月新增信贷投放1335亿元，其中对公/个人/票据贷款分别投放2242/545/-1453亿元。[1] - 三季度单季新增信贷381亿元，其中个贷和票据贡献较大，占单季新增贷款九成以上。[1] 净息差持续改善 - 公司前三季度日均净息差1.79%，同比仅下降3个基点，较半年报回升2个基点，自二季度以来持续改善。[1] - 受益于净息差回升等因素，公司1-9月利息净收入同比增长0.67%，较上半年增速回升1.49个百分点。[1] 资产质量整体平稳 - 公司9月末不良贷款率1.17%，较6月末下降0.02个百分点，较年初下降0.01个百分点。[1] - 公司9月末关注率1.69%，较6月末上升0.07个百分点，较年初上升0.12个百分点。[1] - 公司9月末拨备覆盖率216%，较6月末回升9.24个百分点，较年初回升8.41个百分点。[1] 财务预测与估值 - 公司2024-2026年归母净利润预测为678/716/756亿元，对应同比增速为1.2%/5.5%/5.6%。[2] - 公司2024-2026年摊薄EPS预测为1.39/1.46/1.54元。[2] - 公司当前股价对应的PE为5.2/5.0/4.7x，PB为0.54/0.50/0.47x。[3]

低空经济发展论坛 - 中信银行深圳分行成功举办低空经济发展论坛，深圳市工业和信息化局、中信银行总行公司金融部、中信海直深圳分公司、中信证券等单位相关负责人及低空经济领域企业家代表出席活动 [1] - 深圳低空经济市场目前呈现出快速发展、潜力巨大的态势 [1] - 低空经济领域的企业具有非常强的科创属性，中信银行深圳分行将充分发挥中信集团金融全牌照、产业全覆盖的独特优势，为低空经济领域的科技企业提供全生命周期的综合金融服务 [1] - 中信银行总行公司金融部孙天任介绍了中信协同服务体系、服务优势、低空经济领域整体布局以及助力低空经济企业全生命周期高质量发展服务案例 [1] - 中信海直深圳分公司总经理张瑾分享了中信海直发展历程及低空经济布局 [1] - 会后，中信银行深圳分行协同中信海直深圳分公司组织与会嘉宾参观中信海直直升机场，近距离接触直升机、体验低空游览 [1] 中信银行深圳分行的战略部署 - 中信银行深圳分行将进一步贯彻落实国家战略部署，倾力做好五篇大文章，聚焦深圳"20+8"产业集群，发挥中信集团金融全牌照、产业全覆盖的独特优势，为深圳低空经济健康发展贡献力量 [2]

利润与营收 - 2024年1 - 9月归属于本行股东的净利润518.26亿元同比增长0.76%[9] - 2024年1 - 9月营业收入1622.10亿元同比增长3.83%[9] - 2024年1 - 9月利息净收入1099.71亿元同比增长0.67%[9] - 2024年1 - 9月本集团营业收入1622.1亿元2023年同期为1562.28亿元[60] - 2024年1 - 9月本集团利息净收入1099.71亿元2023年同期为1092.39亿元[60] - 2024年1 - 9月本集团净利润525.31亿元2023年同期为522.62亿元[62] - 2024年1 - 9月归属于本行股东的净利润518.26亿元2023年同期为514.33亿元[62] - 2024年1 - 9月本集团综合收益总额584.99亿元2023年同期为570.1亿元[62] - 2024年1 - 9月本集团基本每股收益0.94元2023年同期为0.99元[62] - 本行2024年7 - 9月净利润为14590百万元2023年同期为14203百万元[65] - 本集团2024年7 - 9月营业利润为18798百万元2023年同期为16627百万元[65] - 本集团2024年7 - 9月利润总额为18754百万元2023年同期为16776百万元[65] 资产与负债 - 截至2024年报告期末资产总额92592.47亿元较上年末增长2.28%[10] - 截至2024年报告期末负债总额84292.95亿元较上年末增长1.34%[10] - 2024年贷款及垫款总额较上年末增加1334.65亿元增长2.43%[10] - 2024年客户存款总额较上年末增加2111.37亿元增长3.91%[10] - 2024年公司存款余额较上年末增加912.24亿元增长2.32%[10] - 2024年个人存款余额较上年末增加1199.13亿元增长8.18%[10] - 2024年可转换公司债券余额因转股较上年末减少275.68亿元[10] - 截至报告期末本集团对公房地产贷款等承担信用风险的融资业务余额3683.40亿元较上年末增加231.02亿元[32] - 截至报告期末本行个人住房按揭贷款10048.68亿元较上年末增加336.97亿元[33] - 本集团2024年1 - 9月吸收存款净增加额为213953百万元2023年同期为331300百万元[69] - 中信银行本集团2024年9月30日现金及存放中央银行款项为357837百万元[54] - 中信银行本集团2024年9月30日吸收存款为5692815百万元[56] 各类贷款余额 - 截至报告期末制造业中长期贷款余额2874.85亿元较上年末增长11.18%战略性新兴产业贷款余额5862.66亿元较上年末增长10.23%民营经济贷款余额13229.79亿元较上年末增长6.17%[11] - 截至报告期末个人住房按揭贷款余额10048.68亿元较上年末增长3.47%个人普惠贷款余额4075.67亿元较上年末增长7.13%[11] - 截至报告期末服务国家级专精特新企业7968户较上年末增加1338户[13] - 截至报告期末绿色信贷余额5791.52亿元较上年末增加1201.30亿元增速26.17%[14] - 截至报告期末普惠型小微企业贷款余额5882.25亿元较上年末增加431.49亿元[15] - 2024年1 - 9月票据业务累计向16331户企业提供贴现融资服务12015.62亿元其中小微企业占比71.75%[28] - 2024年1 - 9月累计办理票据再贴现2110.27亿元同比增加202.99亿元增幅10.64%[28] 客户相关 - 截至报告期末养老账本累计用户466.29万户个人养老金账户128.53万户[17] - 截至报告期末全渠道部署策略超2600个[18] - 开户效率较年初提升50%录入准确度从年初60%提升至90%[18] - 截至报告期末个人客户管理资产余额（含市值）4.54万亿元较上年末增长7.25%[20] - 截至报告期末中信碳账户累计用户突破1800万户累计碳减排量超13万吨[14] - 截至报告期末对公客户总数123.81万户较上年末增加8.05万户[26] - 2024年1 - 9月推动有效代发个人客户数及企业客户数同比增长均超10%[27] - 截至报告期末个人客户总数1.43亿户较上年末增长4.75%[27] - 截至报告期末同业 + 平台签约客户量达2965户较上年末增加125户[29] - 截至报告期末理财产品总规模2.01万亿元较上年末增长16.24%[29] 资本与风险 - 本集团截至报告期末不良贷款余额659.81亿元较上年末增加11.81亿元不良贷款率1.17%较上年末下降0.01个百分点[34] - 本集团截至报告期末拨备覆盖率216.00%较上年末上升8.41个百分点贷款拨备率2.53%较上年末上升0.08个百分点[34] - 本集团核心一级资本充足率9.50%一级资本充足率11.61%资本充足率13.78%[37] - 本行核心一级资本充足率9.13%一级资本充足率11.38%资本充足率13.61%[37] - 本集团2024年前三季度坚持稳健经营理念不断增强风险管理主动性和前瞻性[34] - 本集团截至报告期末资产质量保持稳健[34] - 本集团正常贷款余额5565828百万元占比98.83%[36] - 本集团不良贷款余额65981百万元占比1.17%[36] - 2024年9月30日杠杆率为7.35% 2023年12月31日为6.66%[40] - 2024年9月30日流动性覆盖率为142.51% 2023年12月31日为167.48%[41] 股东相关 - 报告期末普通股股东总数为132869户[43] - 中国中信金融控股有限公司持股比例为66.81%[43] - 香港中央结算（代理人）有限公司持股比例为22.69%[43] - 中国烟草总公司持股比例为4.01%[43] - 中国移动通信集团有限公司优先股持股比例为12.53%[48] - 中国人寿保险股份有限公司优先股持股比例为10.98%[48] - 2024年年初工商银行相关基金持股22737666股期末为58943266股[47] - 2024年年初建设银行相关基金持股8408322股期末为39156139股[47] - 中国人寿保险股份有限公司相关产品金额为38400000[50] - 中国平安人寿保险股份有限公司相关产品金额为30700000[50] - 中航信托股份有限公司相关产品金额为21930000[50] - 中国平安财产保险股份有限公司相关产品金额为19290000[50] - 华润深国投信托有限公司相关产品金额为14875000[50] - 华宝信托有限责任公司相关产品金额为11650000[50] - 华宝信托有限责任公司另一相关产品金额为10520000[50] 人事任免 - 2024年9月19日中信银行董事会审议通过聘任谷凌云为副行长[52] 现金流量 - 本集团2024年1 - 9月经营活动产生的现金流量净额为 - 222397百万元2023年同期为 - 4461百万元[69] - 中信银行2024年1 - 9月收回投资收到现金27790.11亿元2023年同期为19729.62亿元[71] - 2024年1 - 9月取得投资收益收到现金7.68亿元2023年同期为5.33亿元[71] - 2024年1 - 9月处置固定资产和其他资产所收到现金1.86亿元2023年同期为0.21亿元[71] - 2024年1 - 9月投资活动现金流入小计27799.65亿元2023年同期为19735.88亿元[71] - 2024年1 - 9月投资支付现金27348.81亿元2023年同期为20330.87亿元[71] - 2024年1 - 9月发行债务凭证收到现金12120.46亿元2023年同期为8297.03亿元[71] - 2024年1 - 9月发行其他权益工具收到现金299.96亿元2023年无此项收入[71] - 2024年1 - 9月偿还债务凭证支付现金10218.02亿元2023年同期为8666.69亿元[71] - 2024年1 - 9月偿还债务凭证利息支付现金225.4亿元2023年同期为193.08亿元[71] - 2024年1 - 9月分配股利支付现金192.05亿元2023年同期为181.64亿元[71]

证券代码：601998 证券简称：中信银行 公告编号:临 2024-061 中信银行股份有限公司 关于召开 2024 年第二次临时股东大会的通知 本行董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述或 者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。 重要内容提示： 一、 召开会议的基本情况 (一) 股东大会类型和届次 2024 年第二次临时股东大会（简称"本次股东大会"）。 (二) 股东大会召集人： 中信银行股份有限公司（简称"本行"）董事会。 (三) 投票方式： 本次股东大会所采用的表决方式是现场投票和网络投票相结合的方式 (四) 现场会议召开的日期、时间和地点 召开的日期时间：2024 年 11 月 20 日 9 点 30 分 召开地点：北京市朝阳区光华路 10 号院 1 号楼中信大厦 8 层 818 会议室 1 股东大会召开日期：2024年11月20日 本次股东大会采用的网络投票系统：上海证券交易所股东大会网络投票 系统 (五) 网络投票的系统、起止日期和投票时间。 网络投票系统：上海证券交易所股东大会网络投票系统 网络投票起止时间：自 2024 年 11 月 20 日 至 2 ...

证券代码：601998 证券简称：中信银行 公告编号：临2024-058 中信银行股份有限公司董事会会议决议公告 本行董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述或 者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。 中信银行股份有限公司（以下简称"本行"）于 2024 年 10 月 16 日以书面 形式发出有关会议通知和材料，于 2024 年 10 月 30 日在上海市浦东新区世博馆 路 138 号中信银行大厦以现场会议形式完成一次董事会会议召开并形成决议。本 次会议应出席董事 10 名，实际出席董事 10 名，其中，黄芳董事、廖子彬董事以 视频方式参加会议。本次会议由方合英董事长主持，本行监事和高级管理人员列 席了会议。会议的召开符合《中华人民共和国公司法》等有关法律、行政法规、 部门规章、规范性文件和《中信银行股份有限公司章程》的规定。根据表决结果， 会议审议通过了以下议案： 一、审议通过《中信银行股份有限公司2024年第三季度报告》 表决结果：赞成10票 反对0票 弃权0票 《中信银行股份有限公司2024年第三季度报告》已经本行董事会审计与关联 交易控制委员会事前认可，由该委 ...

证券代码：601998 证券简称：中信银行 公告编号：临2024-059 监事会经审核认为，《中信银行股份有限公司2024年第三季度报告》的编制 和审议程序符合有关法律、行政法规和监管规定，报告内容真实、准确、完整地 反映出本行实际情况。 中信银行股份有限公司监事会会议决议公告 本行监事会及全体监事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述或 者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。 中信银行股份有限公司（以下简称"本行"）于2024年10月10日以书面形式 发出会议通知和材料，于2024年10月30日在上海市浦东新区世博馆路138号中信 银行大厦以现场会议形式完成一次监事会会议召开并形成决议。本次会议应出席 监事7名，实际出席监事7名，监事孙祁祥、刘国岭、李蓉、程普升、张纯现场参 加了会议，监事曾玉芳通过视频参加了会议，魏国斌监事因事委托孙祁祥监事代 为出席会议并表决，本行高级管理人员列席了会议。经过半数的监事一致推举， 由孙祁祥监事主持会议。会议的召开符合《中华人民共和国公司法》等有关法律、 行政法规、部门规章、规范性文件和《中信银行股份有限公司章程》以及相关议 事规则的规定。 根据 ...

中信银行股份有限公司 2024年第二次临时股东大会 会议资料 二〇二四年十一月二十日 会 议 议 程 2 会议召开时间：2024年11月20日（星期三）9:30 会议召开地点：北京市朝阳区光华路10号院1号楼中信大厦8 层818会议室 召 集 人：中信银行股份有限公司董事会 会 议 日 程： 一、宣布会议开始 二、统计出席会议股东的人数及所持有表决权的股份总 数 三、董事会秘书宣示会议须知 四、推选计票人、监票人 五、审议议案、投票表决 六、休会（统计表决结果） 七、宣布表决结果 八、律师宣读法律意见书 九、宣布会议结束 2024年第二次临时股东大会会议资料： | 议案一：关于《中信银行股份有限公司 2024 年中期利润分配方案》的议案4 | | --- | | 议案二：关于发行资本债券一般性授权的议案 6 | | 议案三：关于发行金融债券一般性授权的议案 9 | 3 议案一：关于《中信银行股份有限公司2024年中期利润分配 方案》的议案 各位股东： 根据本行公司章程，以按照中国会计准则编制的财务报 表中母公司税后利润为准，2024 年上半年合并归属于本行股 东净利润为人民币 354.90 亿元，扣除无固定期 ...

廖子彬 周伯文 王化成 宋芳秀 - 1 - （在中華人民共和國註冊成立的股份有限公司） （股份代號：998） 董事名單及彼等角色及職能 中信銀行股份有限公司（「本行」）第七屆董事會（「董事會」）成員如下： 執行董事 方合英 （董事長） 劉成 （行長） 胡罡 非執行董事 曹國強 黃芳 王彥康 獨立非執行董事 董事會現有五個委員會。下表提供第七屆董事會成員所屬委員會的委員資料。 | | 戰略與 可持續發展 | 審計與關聯 交易控制 | 風險管理 | 提名與薪酬 | 消費者權益 | | --- | --- | --- | --- | --- | --- | | 董事╱董事會委員會 | 委員會 | 委員會 | 委員會 | 委員會 | 保護委員會 | | 方合英 | | | | | | | （董事長，執行董事） | C | | | | | | 劉成 | | | | | | | （執行董事，行長） | M | | C | | | | 胡罡 | | | | | | | （執行董事） | | | M | | | | 曹國強 | | | | | | | （非執行董事） | M | | | | | | 黃芳 | | | | | ...