生产经营情况 - 3月起公司生产经营基本恢复正常，在手订单充足，正抓紧组织生产交付以完成半年度及全年目标 [1] 股权激励情况 - 2020年1月17日实施完成限制性股票激励计划（二期）方案，2020年每季度管理费用增加约4000万元，该计划业绩解锁条件更注重盈利质量考核，管理费用增加不影响公司业绩增长信心 [3] 业务领域情况 新能源汽车业务 - 新能源汽车业务是近几年着力发展的新业务，聚焦“国内主流、国际一流”客户，国内主流车企都是客户，与部分国际一线车企开展合作或接触 [3] - 特斯拉是新客户，主要配套高压板间连接器，后续将扩大供货品种和份额以提升业务增长速度 [3] 防务领域业务 - 2020年是“十三五”收官之年，随着防务领域计划需求增加，公司防务领域发展预计较好 [3] 高速背板业务 - 去年主要进行研发和验证，有部分小批量生产，目前在华为、中兴、诺基亚客户中已批量生产，预计2020年增长较快 [3] 公司规划情况 并购规划 - 并购方向围绕连接主业、上下游纵向延伸开展外延并购 [4] 自动化规划 - 公司在自动化领域有多年自行开发研制经验，正进行规范性改造，后续将针对智能制造、数字化、自动化持续加大投入，培育团队，加强与外部优秀企业合作并持续推进发展 [4]

活动基本信息 - 活动类别为特定对象调研和现场参观 [2] - 参与单位包括鹏华基金、中信证券等多家机构 [2][3] - 活动时间为2018年3月23日，地点在公司11楼接待室2 [3] - 上市公司接待人员有董事会秘书刘阳等 [3] 公司业务相关问题解答 关联交易金额涨幅原因 - 公司产品属基础元器件，应用领域广泛，因新型武器装备定型、批产，按市场定价原则和市场预估，提高2018年度关联交易发生金额 [3] 子公司业绩下降原因 - 子公司中航富士达处于业务转型阶段，防务领域产品前期需投入较多资源开发和实验，常年保持较高研发投入，已在航天、航空、电子等军工领域取得合格供方资质 [4] 公司竞争优势 - 整体规模大、产品品种全，利于用户产品选用和临时调配 [4] - 综合技术实力雄厚，产品涵盖多专业和品种，能提供整体解决方案 [4] - 质量管理和控制能力强，有过硬质检队伍和国家级检测实验室，具备生产各种级别产品的能力 [4] - 以用户满意为决策原则，能提供完善、及时、高效的售前和售后服务 [4] 军、民品占比及发展趋势 - 防务领域和民品领域订货占比基本持平，不同时间段略有变化 [4] - 未来将在防务领域精耕细作巩固地位，在民品领域加大市场和业务开拓，扩大市场份额，培育核心竞争力 [4]

参会信息 - 投资者关系活动类别为业绩说明会 [1] - 参与单位 117 家机构合计 127 人，包括兴业证券、上海光大证券等众多机构 [1][2] - 活动时间为 2020 年 10 月 30 日 - 11 月 2 日 [2] - 地点为公司会议室（电话会议）、现场调研 [3] - 上市公司接待人员包括副总经理、财务总监兼董事会秘书刘阳等 [3] 业绩相关 - 2020 年防务各细分领域客户订单充足，“十三五”收官之年及“十四五”期间，防务市场订单增速预期较好，将稳定增长 [3] - 三季度公司整体营业收入增长 11.23%，防务领域增长超预期，通讯领域国际业务受疫情影响以及新能源汽车领域受行业政策影响，三季度防务领域营业收入占比超 50% [3] - 公司防务与民品领域营业收入占比约 50% 左右，每年会根据各领域收入增长情况略微上下浮动 [3] 毛利率与业务情况 - 随着新能源汽车和通讯领域近两年产品结构调整，公司盈利能力逐步提升，预测毛利率水平较去年同期有所增长 [3][4] - 新能源汽车行业受疫情和行业政策影响同比下降，三季度出现恢复性增长，预计四季度保持增长态势 [4] - 通讯业务受下游客户及疫情对国际业务影响，行业整体有波动，预计明年随着产品结构调整和业务拓展将正常增长 [4] 公司管理与研发 - 公司高管可通过股权激励增持股票，也会因个人资金需求适当减持，公司会平衡股票增减持 [4] - 去年研发投入达到绝对值和营收占比两个历史高点，预计今年研发投入绝对值增长，但比例不会大幅增长，未来结合“十四五”规划在下游等领域加大投入 [4][5]

公司投资者关系活动信息 - 活动类别为特定对象调研和现场参观 [1] - 参与单位包括兴证资管、申万宏源等多家机构 [1] - 活动时间为2018年6月5日，地点在公司11楼接待室 [1] - 上市公司接待人员有证券事务代表叶华等 [1][2] 公司业务发展情况 - 2018年二季度订单好于一季度，各业务领域增长，订单饱满，产能利用率高 [2] - 高速产品有自主知识产权，已通过客户认证，市场前景良好 [2] 公司防务领域情况 - 2018年下半年防务领域业务发展良好，订单逐渐回暖，与军改政策落实和新装备定型批产有关 [2] - 部分成熟产品有降价要求，公司通过多种方式缓解压力，新品占比高，整体毛利率稳定 [2]

投资者关系活动基本信息 - 活动类别为特定对象调研和现场参观 [1] - 活动时间为2018年8月30日，地点在公司11楼接待室 [3] - 参与单位包括海通证券、上投摩根基金等众多机构 [1][3] - 上市公司接待人员有董事会秘书刘阳、证券事务代表叶华等 [4] 业务情况 - 对下半年新能源汽车业务持谨慎乐观态度，行业规范化使车企和配套厂商生产节奏理性，订单更平稳持续 [4] - 上半年数据通讯、新能源汽车、国际市场业务快速增长，防务市场稳步增长 [5] 成本管理 - 持续推广新工艺、新材料、新技术，提升生产工序自动化率，推进全流程成本管控，有专门部门负责，具备向上游供应商转移成本的能力 [4] 贸易战影响 - 贸易战对部分产品有影响，但多数可找到替代供应商，长远看有利于公司发展，部分产品可借机实现国产化替代 [4] 汇兑收益 - 2季度汇兑收益2000多万，原因是国际业务开拓快、体量加大，未兑换美元外汇数量提升，汇率波动产生汇兑收益 [4] 营收与利润增速 - 利润增长速度低于收入增长速度，原因是产品结构变化和新产品未批产，以及上年同期获政府产业引导资金2767万元，本期研发投入较上年同期增加5209.9万元 [5]

投资者关系活动基本信息 - 活动编号为[2018]第007号，类别为特定对象调研和现场参观 [1] - 参与单位包括中国国际金融股份有限公司、华金证券、长江证券等多家机构 [1] - 活动时间为2018年12月6日，地点在公司11楼圆桌会议室 [1] - 上市公司接待人员有副总经理、财务总监、董事会秘书刘阳和证券事务管理员于金恺 [1][2] 公司业务情况 新能源汽车业务 - 受补贴政策下滑影响，部分成熟产品降价，但因自动化改进和生产流程优化，整体盈利稳定 [2] 经营性现金流 - 销售规模扩大，部分客户回款周期长且不均衡，应收款项规模高，公司正努力改善回款 [2] 募投项目效益 - 飞机集成安装架产业化项目实际效益远超承诺效益，原因是编制可研报告时市场需求小于现有状态、属重点发展项目且产品获广泛应用和认可、满足用户小型化智能化需求 [2] 5G业务 - 为更好参与5G项目开发在韩国设研发中心和试验室，为韩国三大运营商5G商用计划提供整套光、电连接解决方案，产品采用高可靠耐候性推拉锁紧式连接器，提升安装维护便捷性，获客户好评 [3]

投资者关系活动信息 - 活动类别为特定对象调研和现场参观 [1] - 活动时间为2018年12月28日 [3] - 活动地点在公司11楼圆桌会议室 [3] - 参与单位包括上汽颀臻、兴证资管、富国基金等多家机构 [1] - 上市公司接待人员有董事长郭泽义、副总经理刘阳等 [3] 公司业务相关问题解答 - 武器装备科研生产许可目录调整对公司影响有限且基本可控 [3] - 前三季度公司毛利率下降因产品结构调整，未来将通过多项措施使毛利率维持稳定 [3] - 随着国家军费投入增多、武器装备更新换代加快以及“十三五”计划推进，公司2019年防务领域业绩良好 [3][4] 公司股份回购计划 - 公司拟使用自有资金以集中竞价交易方式回购不低于1.3亿元且不超过2.5亿元的公司股份，回购价格不超过41元/股 [4] - 回购股份用于股权激励或转换可转换公司债券，需提交股东大会特别决议审议通过方可实施 [4]

投资者关系活动信息 - 活动类别为特定对象调研和现场参观 [1] - 参与单位包括大朴资产、广发证券、申万宏源证券等多家机构 [1][3] - 活动时间为2019年3月25日，地点在新厂区223会议室 [3] - 上市公司接待人员有副总经理李森、新能源汽车事业部总经理郭建忠等 [4] 公司业务比例与发展 - 2018年防务与民品收入占比大致各半，防务领域占比略高，预计2019年占比无太大变化 [4] - 武器装备科研生产许可目录调整对公司影响有限且基本可控 [4] 公司财务情况 - 2018年度毛利率同比下降因产品结构调整，未来毛利率将维持相对稳定水平 [4] 防务领域发展 - 随着国家军费投入增多、武器装备更新换代加快，以及“十三五”计划推进，公司防务领域2019年预计发展良好 [5] 新能源汽车业务 - 主要客户有奇瑞、江淮、北汽、比亚迪等，也与部分国际一线车企合作或接触 [5] - 面对国家补贴政策下降，公司聚焦核心竞争力，未来将保持稳定增速 [5]

业务营收占比 - 公司防务与民品领域营业收入各占比约 50%，每年随各领域收入增长情况上下浮动 [1] - 三季度公司防务领域增长超预期，防务领域营业收入占比超 50% [1] 民品领域业务情况 - 新能源汽车行业受疫情和政策影响同比下降，三季度业务恢复性增长，预计四季度保持增长 [3] - 通讯业务受下游客户及疫情对国际业务影响，行业有波动，预计明年正常增长 [3] 子公司发展现状 - 公司有 6 家控股子公司及 1 家合营公司，未来各子公司将保持稳定增长 [3] - 沈阳兴华以防务为主，业务涉及航空、发动机领域，预计平稳增长 [3] - 中航富士达以通讯、宇航等防务领域为主，凭借客户资源和前景将持续增长 [3] - 翔通光电以光通讯和医疗齿科业务为主，将保持持续稳定增长 [3] 公司相关问题回应 - 定价改革不会对公司盈利能力形成负面影响，公司将加大研发投入 [4] - 公司在“十四五期”间会择机启动定向增发 [4] - 公司光电技术产业基地项目（二期）工程主体正在建设 [4]

业务预期 - 2021年或“十四五”期间，防务市场订单增速预期较好，民用市场预测明年稳定增长 [1] - 新能源汽车业务三季度恢复性增长，预计四季度保持增长态势 [3] - 通讯业务受下游客户及疫情影响有波动，预测明年正常增长 [3][5] 业务策略 - 新能源汽车领域聚焦“国内主流、国际一流”客户，围绕连接器解决方案提升竞争力 [3] - 通讯业务调整产品结构、拓展业务、加大重点客户开拓、挖掘新增长点、提高市场占有率 [3][5] - 自动化领域着手规范性改造，针对智能制造等持续加大投入、培育团队、加强外部合作 [4] - 经营管控通过业务增长和成本费用管控提升质量，业务增长巩固防务优势、优化工业产品结构、聚焦新能源汽车技术，成本费用做好全价值链精准化管理 [4] 其他事项 - 防务定价机制改革不影响公司产业链价值配置和盈利能力，公司将加大研发投入 [3] - “十四五”期间择机启动定向增发 [3]