会议基本信息 - 活动时间为 2023 年 8 月 16 - 17 日，线上召开业绩交流会，现场调研在公司总部会议室进行 [2] - 参与机构投资者 164 位，包括嘉实基金、中欧基金等 [2] - 上市公司接待人员有董事、副总经理兼首席财务官方修元等 [2] 2023 年上半年业绩情况 整体业绩 - 实现营业收入 42.7 亿元，同比下降 17.3%；归属于上市公司股东净利润 6.8 亿元，扣除非经常性损益净利润 5.5 亿元，同比分别下降 23.7% 和 33.0% [2] 医用耗材业务 - 实现营业收入 21.7 亿元，同比下降 33%，感染防护产品营收降幅显著，常规医用耗材业务稳步发展，高端敷料及手术室耗材产品营业收入同比分别增长 73% 及 75% [3] - C 端业务蓬勃发展，电子商务及国内药店营业收入占医疗业务收入比重合计提升至近 30% [3] 健康生活消费品业务 - 实现营业收入 20.6 亿元，同比增长 11%，较 2019 年同期增长 55% [3] - 核心爆品干湿棉柔巾销售额稳步提升，成人服饰及其他纺织消费品增速亮眼 [3] - 线上渠道营业收入同比增长 10% [3] 盈利能力 - 毛利率稳步提升至 51.5%，较去年同期提升 2.6 个百分点 [3] - 健康生活消费品业务表现优异，全棉时代上半年毛利率 58.2%，营业利润率 12.9%，盈利能力恢复至 2019 年较好水平 [3] 问答环节要点 常规耗材产品销售渠道增长情况 - 剔除感染防护产品，国内医院、国内药店、电子商务渠道均有不同程度增长，电子商务增幅较大，常规品业务稳中有涨 [4] 全棉时代不同品类增长分化原因 - 干湿棉柔巾销售好，原因是强调棉与非棉材质区别、持续产品研发创新、拉新试用提升渗透率，未来将在消费者教育和媒体投放发力 [4] - 卫生巾销售遇挑战，受部分竞品超头直播低价高销影响，公司未低价竞争，未来将做好技术升级和款式迭代 [4] 全棉时代拓店计划及加盟店销售情况 - 下半年直营在一二线城市加密、三线城市和部分地级市增补布局、部分四线城市及经济强县考虑加盟商布点，有信心完成全年 80 家开店计划 [4] - 上半年加盟商业绩表现良好，重要加盟商开店意愿积极，公司将给予选址和销售运营支持 [5] 海外销售承压原因 - 压力来源于国际市场，客户经营多方面遇挑战，公司与客户制定应对方案 [5] 全棉时代门店经营指标及下半年规划 - 上半年门店经营效率稳中有进，平效同比增速超收入增速，通过调整货品结构等五项工作提高经营效率 [5] - 下半年加强卓越运营和精细化管理、提升商品运营效率和售罄率、管控价格体系、聚焦核心面料打造爆款 [5] 医疗业务高端产品增速高原因及市场来源 - 高端伤口敷料业务增长因并购隆泰医疗并表，增长主要来自海外出口，跨境电商销售有突破 [6] - 手术室耗材业务增长有并购因素，且入院人数和手术量提升带动一次性手术包销售 [6] 消费品业务盈利能力提升原因 - 运营管理方面，全渠道大促折扣按指导价执行 [6] - 商品结构方面，新品售罄率创新高，正价商品销售业绩占比提升 [6] - 卓越运营方面，通过精细化管理提升平效，提高高动销商品占比，精简长尾 SKU [6] 员工持股计划设立初衷 - 激励一级部门 VP 和总监，他们能力素质得到认可且认同公司文化理念，激励金额及范围较小，股数 66 万，着眼长期发展，后续将设覆盖面更广方案 [6] 中报经营性现金流下滑原因 - 年初市场需求转变，公司退还预收账款 [7] - 去年业绩增速快，今年上半年缴纳应交所得税 [7] - 去年采购原材料的应付账款在今年第一季度支付 [7] 对医疗反腐现象看法及对公司业绩影响 - 认为医疗反腐利于行业高质量发展，对合规企业是利好，公司规范经营，业务有序开展 [7] 管理层总结展望 医疗业务 - 产品刚需、高频、使用广泛，国内外市场空间大，国内市场将向龙头集中，公司有生产制造、品牌和渠道优势 [7] - 未来提升内生能力，寻找外延并购机会，迈向医疗耗材领域领先目标 [8] 健康生活消费品业务 - 全棉时代有差异化竞争优势，2023 年上半年盈利能力显著提升 [8] - 未来聚焦场景，开拓国内外线上线下渠道，推广产品，倡导自然生活方式 [8]

公司基本信息 - 公司股票代码为300888，股票上市证券交易所为深圳证券交易所[6] 财务表现 - 2023年上半年营业收入为42.67亿元，同比下降17.28%；归属于上市公司股东的净利润为6.82亿元，同比下降23.66%[10] - 经营活动产生的现金流量净额为1.58亿元，同比下降80.26%[10] 公司业务 - 公司主要业务为通过“winner稳健医疗”品牌和“Purcotton全棉时代”品牌实现医疗及消费板块协同发展的大健康企业[17] - 公司主要产品包括医用耗材板块和健康生活消费品板块[24] - 医用耗材板块产品包括传统伤口护理与包扎、高端伤口敷料、手术室耗材、感染防护、健康个护和其他产品[24] - 公司健康生活消费品板块产品包括干湿棉柔巾、卫生巾、其他无纺制品、婴童服饰及用品、成人服饰和其他有纺制品[24] 采购管理 - 公司采购模式以计划为牵引，根据需求制定采购计划及策略，实施战略采购、集采与分采采购等模式[29] - 公司建立了采购控制流程和供应资源分级分类管理，以保证产品质量可靠性和供应稳定性[30][31] - 公司对新供应商进行资质审查，制定严格的筛选标准和供应商开发评审流程管理制度[32] 品牌发展 - 公司通过winner稳健医疗和Purcotton全棉时代两大品牌协同发展，提升品牌价值[39][42][43][44] - 公司在医用耗材和消费品行业具有较高品牌认可度，有助于提高客户粘性和稳定产品价格[44] 技术创新 - 公司自主研发全棉水刺无纺布技术，并成功推出多款新产品，包括硅凝胶泡沫敷料和抗菌敷料[48] - 公司与高校、科研院所合作开展科研项目，成立棉花研究院，致力于研发波纹结构人造血管等项目[49] 市场表现 - Purcotton全棉时代已在全国80余个重点城市的中高端购物中心开设了353家线下门店[60] - 公司2023年上半年实现营业收入42.7亿元，同比下降17.3%[66] 可持续发展 - 公司致力于可持续供应链发展，与学校、医院进行产学研合作，推进产品包装去塑化项目和产品工艺优化[33] 资金运用 - 公司截至2023年上半年度实际累计使用募集资金为304,748.08万元，其中包括投入募投项目资金和永久补充流动资金[106] 环保情况 - 公司各分子公司排污许可证办理情况良好，大部分证书有效期限在2023年之后[141] - 公司在生产经营过程中主要污染物排放情况符合排放标准，未超标排放[142]

稳健医疗用品股份有限公司 第一期员工持股计划（草案）摘要 二〇二三年八月 稳健医疗用品股份有限公司 第一期员工持股计划（草案）摘要 重要声明 本公司及董事会全体成员保证本期持股计划内容真实、准确和完整，没有虚假记载、误 导性陈述或重大遗漏。 1 稳健医疗用品股份有限公司 第一期员工持股计划（草案）摘要 风险提示 特别提示 本部分内容中的词语简称与"释义"部分保持一致。 1、稳健医疗用品股份有限公司第一期员工持股计划（草案）系稳健医疗依据《公司法》 《证券法》《关于上市公司实施员工持股计划试点的指导意见》《深圳证券交易所上市公司 自律监管指引第 2 号——创业板上市公司规范运作》等有关法律、行政法规、规章、规范性 文件和《公司章程》的规定制定。 2、本期持股计划设立后由公司自行管理。公司成立持股计划管理委员会，代表持股计划 持有人行使股东权利，对本持股计划进行日常管理，切实维护持股计划持有人的合法权益。 3、本期持股计划参加对象多数为近年新加入公司且表现出色的总监级及以上岗位的员工 ，属于对公司整体业绩和中长期发展具有重要作用的优秀管理人员和核心骨干，不含上市公 司董监高或者实际控制人，总人数不超过 14 人( ...

证券代码：300888 证券简称：稳健医疗 公告编号：2023-036 稳健医疗用品股份有限公司 第三届监事会第十一次会议决议公告 本公司及监事会全体成员保证信息披露内容的真实、准确和完整，没有虚 假记载、误导性陈述或重大遗漏。 一、监事会会议召开情况 稳健医疗用品股份有限公司（以下简称"公司"）第三届监事会第十一次会 议于 2023 年 8 月 15 日（星期二）以通讯方式召开。会议通知已于 2023 年 8 月 4 日通过邮件和即时通讯工具的方式送达各位监事。本次会议应出席监事 3 人， 实际出席监事 3 人。本次会议由监事会主席张婷婷女士召集并主持，公司董事会 秘书列席了会议，会议的召开符合《公司法》和《公司章程》的有关规定。 二、监事会会议审议情况 与会监事对本次会议需审议的议案进行了充分讨论，审议通过了以下议案： 1.审议通过《关于公司〈2023 年半年度报告及摘要〉的议案》。 经审核，监事会认为董事会编制和审核《2023 年半年度报告》的程序符合法 律、行政法规和中国证监会的规定，报告内容真实、准确、完整地反映了公司的 实际情况，不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。 具体内容详见公司同日披 ...

证券代码：300888 证券简称：稳健医疗 公告编号：2023-035 稳健医疗用品股份有限公司 第三届董事会第十六次会议决议公告 本公司及董事会全体成员保证信息披露内容的真实、准确和完整，没有虚 假记载、误导性陈述或重大遗漏。 一、董事会会议召开情况 稳健医疗用品股份有限公司（以下简称"公司"）第三届董事会第十六次会 议于 2023 年 8 月 15 日（星期二）以通讯方式召开。会议通知已于 2023 年 8 月 4 日通过邮件和即时通讯工具的方式送达各位董事。本次会议应出席董事 7 人， 实际出席董事 7 人。本次会议由董事长李建全先生召集并主持，公司监事及高级 管理人员列席了会议，会议的召开符合《公司法》和《公司章程》的有关规定。 二、董事会会议审议情况 与会董事对本次会议需审议的议案进行了充分讨论，审议通过了以下议案： 1.审议通过《关于公司〈2023 年半年度报告及摘要〉的议案》。 具体内容详见公司同日披露在巨潮资讯网（www.cninfo.com.cn）的《2023 年 半年度报告》及《2023 年半年度报告摘要》等相关公告。 表决结果：同意 7 票，反对 0 票，弃权 0 票。 为进一步完善公司 ...

稳健医疗用品股份有限公司（以下简称"公司"）于 2023 年 8 月 15 日召开 第三届董事会第十六次会议、第三届监事会第十一次会议，审议通过了《关于公 司开展外汇套期保值业务的议案》，同意公司以累计不超过人民币 10 亿元（或 等值外币）开展以套期保值为目的远期、期权等汇率衍生品投资，授权期限自公 司董事会审议通过之日起 12 个月内有效。现将相关事项公告如下： 证券代码：300888 证券简称：稳健医疗 公告编号：2023-038 稳健医疗用品股份有限公司 关于公司开展外汇套期保值业务的公告 本公司及董事会全体成员保证信息披露内容的真实、准确和完整，没有虚假记载、 误导性陈述或重大遗漏。 重要内容提示： 1.为了降低汇率波动对公司业绩的影响，公司拟开展以套期保值为目的的远 期、期权等汇率衍生品投资，降低汇率波动风险。公司本次批准发生的外汇套期 保值业务总额不超过人民币 10 亿元（或等值外币），在上述额度范围内，资金 可循环使用。 2.公司第三届董事会第十六次会议、第三届监事会第十一次会议，审议通过 了《关于公司开展外汇套期保值业务的议案》。 3.风险提示：公司开展的外汇套期保值业务，不做投机性、套利性 ...

稳健医疗用品股份有限公司 独立董事关于第三届董事会第十六次会议相关事项的独立意见 根据《稳健医疗用品股份有限公司章程》（以下简称"《公司章程》"）、《稳健 医疗用品股份有限公司董事会议事规则》及《稳健医疗用品股份有限公司独立董 事工作制度》等有关规定，我们作为稳健医疗用品股份有限公司（以下简称"公 司"）的独立董事，基于独立、客观判断的原则，审议了公司第三届董事会第十 六次会议相关事项，现发表如下独立意见： 一、关于 2023 年半年度募集资金存放与使用情况的独立意见 2.公司实施本次员工持股计划有利于提升公司治理水平，完善公司薪酬激励 机制，充分调动员工积极性，实现企业的长远可持续发展； 3.本次员工持股计划的实施是员工在依法合规、自愿参与、风险自担的原则 上参与的，不存在违反法律、法规的情形。 独立董事同意公司实施第一期员工持股计划，并同意提交公司股东大会审议。 四、关于公司控股股东及其他关联方资金占用、公司对外担保情况的独立意 见 1.2023 年上半年度，公司不存在控股股东及其他关联方违规占用公司资金的 情况，也不存在以前年度发生并累计至 2023 年 6 月 30 日的控股股东及其他关联 方违规占用 ...

稳健医疗用品股份有限公司 开展外汇套期保值业务可行性分析报告 一、开展外汇套期保值业务的目的 1、主要涉及币种及业务品种 公司拟开展的外汇套期保值业务只限于从事与公司实际经营业务所使用的主要结算 货币相同的币种，主要外币币种为美元。 公司本次拟开展的外汇套期保值业务的具体方式或产品主要是远期、期权等汇率衍 生品投资。 2、业务规模及投入资金来源 根据实际需求情况，公司本次批准发生的外汇套期保值业务总额不超过人民币10亿 （或等值外币）。在上述额度范围内，资金可循环使用。资金来源为自有资金，不涉及 募集资金。 3、开展外汇套期保值业务期限及授权 鉴于外汇套期保值业务与公司的经营密切相关，公司董事会授权董事长及其授权人 依据公司制度的规定具体实施远期结售汇业务方案，签署相关协议及文件。 自公司董事会审议通过之日起12个月内有效。如单笔交易的存续期超过了授权期限， 则授权期限自动顺延至单笔交易终止时止。 稳健医疗用品股份有限公司（以下简称"公司"）医用耗材板块存在出口海外的业 务，主要采用美元作为结算货币，当市场汇率出现较大波动时，汇兑损益对公司的经营 业绩会造成一定的影响。为了降低汇率波动对公司业绩的影响，公司拟 ...

稳健医疗用品股份有限公司 2023年半年度募集资金存放与使用情况专项报告 根据中国证券监督管理委员会《上市公司监管指引第 2 号——上市公司募集资金管理和 使用的监管要求（2022 年修订）》（证监会公告〔2022〕15 号）、《深圳证券交易所上市 公司自律监管指引第 2 号——创业板上市公司规范运作》以及《深圳证券交易所创业板上市 公司自律监管指南第 2 号——公告格式（2023 年修订）》的相关规定，本公司就 2023 年半 年度募集资金存放与使用情况作如下专项报告（注：本文中的数字加计差异均为四舍五入尾 差）： 一、 募集资金基本情况 (二) 2023 年半年度募集资金使用和结余情况 2023 年上半年度，本公司使用募集资金 34,631.61 万元，其中：募投项目实际使用 募集资金 34,620.38 万元（其中用于补充流动资金 11.23 万元）。 截至 2023 年上半年度，本公司实际累计使用募集资金 304,748.08 万元，其中：募投 项 目 实 际 使 用 募 集 资 金 178,204.42 万 元 （ 包 括 累 计 投 入 募 投 项 目 资 金 144,815.28 万元及置换自筹 ...

中国国际金融股份有限公司 关于稳健医疗用品股份有限公司 开展外汇套期保值业务的核查意见 中国国际金融股份有限公司（以下简称"中金公司"或"保荐机构"）作为稳健 医疗用品股份有限公司（以下简称"稳健医疗"或"公司"）首次公开发行股票并在 创业板上市的保荐机构，根据《证券发行上市保荐业务管理办法》、《深圳证券交 易所创业板股票上市规则（2023 年修订）》、《深圳证券交易所上市公司自律监 管指引第 2 号——创业板上市公司规范运作》等相关法律、法规和规范性文件的 规定，对稳健医疗开展外汇套期保值业务的事项进行了核查，具体核查情况如下： 一、开展外汇套期保值业务的目的 公司医用耗材板块存在出口海外的业务，主要采用美元作为结算货币，当市 场汇率出现较大波动时，汇兑损益对公司的经营业绩会造成一定的影响。为了降 低汇率波动对公司业绩的影响，公司拟开展以套期保值为目的的远期、期权等汇 率衍生品投资，降低汇率波动风险。 公司开展外汇套期保值业务与公司生产经营紧密相关，能进一步提高应对外 汇波动风险的能力，更好地降低和防范汇率波动风险，增强财务稳健性。 二、外汇套期保值业务基本情况 1、外币币种：公司的外汇套期保值业务只限于从 ...