募集资金 - 向特定对象发行股票拟募集资金总额不超过121,390.00万元[4] - 补充流动资金项目使用募集资金投入14,000.00万元[6] - 高速电缆及连接产品智能制造项目使用募集资金投入41,390.00万元[6] - 公司拟用14000万元募集资金补充流动资金[37] - 向特定对象发行股票募集资金用于补充流动资金（包括视同补流部分）占比未超30%[38] 项目投资 - 泰国生产基地建设项目总投资66,000.00万元[5] - 高速电缆及连接产品智能制造项目投资总额43,199.95万元[6] - 某项目总投资66000万元，涵盖多项投资[20] - 高速电缆及连接产品智能制造项目选址浙江德清县新市镇士林工业区[32] 项目产出 - 泰国生产基地拟新增数据电缆17万公里等产品[5] - 高速电缆及连接产品智能制造项目新增多对数高速电缆等产品[22] 业绩表现 - 2019 - 2023年公司产品出口额连续5年领先[12] - 公司营业收入从2020年的11.61亿元增长至2023年的15.56亿元[38] - 2024年1 - 9月公司营业收入13.40亿元，同比增长17.11%[38] 客户情况 - 公司客户遍布全球100多个国家和地区[10][12] 科研成果 - 截至2024年9月30日公司承担多项科研项目，获多项专利等[31] 项目效益 - 某项目投资回收期为7.47年，内部收益率为16.59%[21] - 高速电缆及连接产品智能制造项目投资回收期为6.21年，内部收益率为25.66%[36] 未来展望 - 募集资金到位后公司总资产和净资产规模将增加[41] - 募集资金投资项目符合产业政策和公司战略[39] - 募集资金使用将提升公司实力及盈利能力[42]

融资计划 - 公司拟向特定对象发行股票，募集资金不超121,390.00万元[4][21][37][39][45][52][53] - 发行对象不超三十五名（含），以现金认购[25][26][40] - 发行定价基准日为发行期首日，价格不低于定价基准日前二十交易日公司股票交易均价的80%[30][40] - 发行股票数量不超发行前公司总股本的30%[44] - 募集资金用于补充流动资金和偿还债务的金额不超总额的30%[45] - 假设2025年9月末完成发行，发行数量预计为77,868,520股[53] 业绩数据 - 2024年1 - 9月归属于母公司所有者的净利润为8,985.07万元，扣非后为6,938.70万元[53] - 假设2024年度扣非前后净利润分别为11,980.10万元和9,251.60万元[53] - 2024年末总股本为25,956.17万股，发行后预计为33,743.03万股[55] 未来展望 - 公司将通过发行投建泰国生产基地，加速全球市场业务布局[16] - 加大对高速电缆等产品研发及市场投入，推动产品结构升级[17] 其他策略 - 制定并完善《募集资金管理制度》，明确募集资金专户存储、使用规定[62] - 董事会确保募集资金按既定用途投入，提高资金使用效率[63] - 依据规定严格执行现行分红政策，推动对股东的利润分配[64] - 完善治理结构，提升经营效率，控制经营风险[65] - 控股股东、实际控制人承诺不越权干预公司经营，不侵占公司利益[66] - 全体董事、高级管理人员承诺不损害公司利益，职务消费受约束[67]

投资评级 - 报告给予兆龙互连（300913.SZ）"买入"评级，首次覆盖 [3] 核心观点 - 兆龙互连在高速互联技术领域具有领先优势，产品结构持续升级，全球市场影响力不断扩大 [3][4] - 公司技术储备雄厚，拥有全套自主设计与研发能力，尤其在高速互连产品领域具备核心竞争力 [6][7] - 公司积极布局高速线缆市场，抢占AI与数据中心互联新机遇，未来增长潜力较大 [8][10][11] 市场表现 - 2024年上半年，公司6A及以下数据通信线缆产品营收4.55亿元，同比增长1.48%；6A及以上数据通信线缆产品营收1.88亿元，同比增长37.10%；专用电缆营收0.69亿元，同比增长17.23%；连接产品营收0.77亿元，同比增长58.06% [4] - 2024年前三季度，公司实现营业收入4.90亿元，同比增长18.87%；归母净利润0.30亿元，同比增长35.89%；销售毛利率和净利率分别为15.91%和6.70%，同比分别提升5.93个百分点和9.30个百分点 [5] 技术储备 - 公司深耕数字通信领域30余年，拥有从电缆、结构、PCB、自动化等方面的完整系统设计能力，构建了电缆制造及组件加工等一系列核心工艺 [7] - 公司6类和6A类布线系统已通过第三方永久链路和多节点信道测试，模块产品通过国际第三方认证机构ETL认证 [7] - 公司掌握了高速互连产品的核心部件高速平行传输对称电缆产品的设计与制造技术，在服务器内外高速连接产品上拥有全套自主设计能力 [7] 市场布局 - 根据LightCounting报告，未来五年内高速线缆市场规模将增加一倍以上，到2028年将达到28亿美元 [8] - 公司800G组件产品正处于小批量试样阶段，未来将重点布局和发展AEC高速组件产品，以满足数据中心对高速互联的需求 [10][11] - 公司单通道112G产品已经陆续批量交付，随着市场对高速率产品需求的不断提升，其收入增长潜力较大 [11] 盈利预测 - 预测公司2024-2026年收入分别为18.61亿元、22.23亿元、26.74亿元，EPS分别为0.48元、0.63元、0.80元，当前股价对应PE分别为119.2倍、91.8倍、72.2倍 [12] - 2024-2026年公司主营收入增长率分别为19.6%、19.5%、20.2%，归母净利润增长率分别为27.9%、29.8%、27.2% [14]

会议信息 - 现场会议2025年1月9日上午10:00召开，网络投票9:15 - 15:00[3] 投票情况 - 现场和网络投票股东及代表300人，代表股份193,999,570股，占比74.7412%[5] - 《关于变更公司经营范围及修订<公司章程>的议案》同意193,956,570股，占比99.9778%[6] - 中小股东对该议案同意842,670股，占比95.1449%[6]

股东大会信息 - 2024年12月24日公告2025年第一次临时股东大会信息，距会议15日[4] - 现场会议1月9日10:00召开，网络投票9:15 - 15:00[5] 参会情况 - 300人出席，代表193,999,570股，占74.7412%[6] - 9人出席现场，代表193,113,900股，占74.4000%[6] - 291人网络投票，代表885,670股，占0.3412%[6] 会议结果 - 审议通过《关于变更公司经营范围及修订<公司章程>的议案》[11] - 召集、召开等程序合规，决议合法有效[12]

产品与技术 - 无源铜缆具有低成本、低功耗优势，适用于短距离传输 [2] - 有源铜缆因含有特定芯片架构，可实现更远距离的信号传输 [2] - 有源铜缆外观更细，满足高密小型化布线要求 [2] - 单通道112G有源铜缆产品已陆续批量交付 [6] 市场与需求 - 高速互连业务市场保持景气，高速产品订单相对饱和 [6] - 预计明年高速产品市场仍保持乐观需求 [6] - 数字化转型加速推进，市场对公司主营产品需求稳定增长 [2] 生产与产能 - 德清生产基地稼动率良好，高速产品产能较为紧张 [4] - 正在通过购买新设备、改造旧设备扩大生产能力 [4] - 积极推进国内智能制造项目和泰国生产基地建设 [6] 订单与收入 - 公司在手订单情况良好，高速业务今年整体增长较快 [6] - 大客户每年有预期指引，公司经营目标为业绩每年保持一定增长 [6] - 高速业务订单能见度更高 [6] 定价与毛利率 - 数据电缆产品主要采用成本加成定价方式 [4] - 专用电缆及连接产品、布线系统产品价格通过深入协商确定 [4] - 连接产品和裸线产品毛利率受原材料价格、规模效应等因素影响 [6] 客户与合作 - 公司凭借技术优势，有机会与客户在更广泛业务领域达成合作 [6] - 积极拓展市场，加强与现有客户合作深度，开拓新客户群体 [8]

舆情管理 - 制定舆情管理制度应对舆情，保护投资者权益[2] - 舆情分重大和一般两类[4] - 董事长任组长、董秘任副组长领导舆情处理[7] 处理流程 - 董秘办负责舆情采集、分析、核实及上报[7] - 一般舆情由组长和董秘灵活处置[11] - 重大舆情工作组决策部署应对[11] 其他 - 违反保密义务公司有权追责[15] - 制度经董事会审议通过生效并解释[19][20]

事件进展 - 2024年2月末就销售人员职务侵占报案[2] - 截至公告披露日收到退赔款3820万元[2] - 案件公安机关正在进一步侦查中[2] 整改措施 - 核查及整改业务流程管控等关键环节[3] - 梳理并检查内控制度执行有效性[3] - 聘请专业机构协助梳理修订制度[3] - 制定《内部控制管理手册》覆盖关键领域[3] 财务处理 - 与侵占收入直接相关退赔款计营业收入[5] - 间接损失计营业外收入[5] 影响情况 - 事件未对日常生产经营造成其他影响[5]

股东大会信息 - 公司定于2025年1月9日召开第一次临时股东大会，现场10:00，网络9:15 - 15:00[1] - 股权登记日为2025年1月3日[3] - 审议议案需三分之二以上表决权通过[4] - 登记时间为2025年1月8日9:00 - 11:30、13:00 - 17:00[6] - 网络投票代码350913，简称为兆龙投票[12]

会议信息 - 公司第三届董事会第六次会议于2024年12月24日通讯召开[2] - 应出席董事9人，实际出席9人[2] 议案审议 - 审议通过变更经营范围及修订《公司章程》议案，待股东大会审议[3] - 审议通过制定《舆情管理制度》议案[5] - 审议通过召开2025年第一次临时股东大会议案，定于1月9日召开[6]