7月20日，在国资央企助力西藏高质量发展推进会上，共有16家中央企业与西藏自治区签署75个产业项目投资协议，投资额达3175.37亿元。此次签约的产 业项目主要集中于西藏最急需的清洁能源、绿色矿产、电力通信、基础设施等重点领域。 国家电投 据国家电投官微消息，7月19日，国家电投集团党组书记、董事长刘明胜到西藏公司调研，期间在拉萨参加了国资央企助力西藏高质量发展推进会。 国家电投集团西藏公司成立于2013年8月，2019年底资产整体转入青海黄河公司，2023年完成分公司改制子公司，主要承担国家电投集团在藏投资建设与 援藏任务。西藏公司本部设6个部门、1个中心；下辖山南公司、察隅公司和广西雪域公司3个三级管理平台公司，职工总数128人。截至目前，西藏公司管 理装机规模67.8万千瓦，在运、在建和拟建的装机规模超过100万千瓦。 华能集团 7月19日、20日，西藏自治区迎来两场重大项目活动，推动区域经济发展迈入新阶段。国务院国资委主办的"国资央企助力西藏高质量发展推进会"在拉萨 举行，会上达成16项重大投资项目协议，总投资额3175.37亿元。国家电投、华能集团、华电集团、中交集团等多家央企均参与签约，重点涵盖清 ...

城市经济与人口 - 2024年天水市GDP为952.3亿元，名义增长率为7.5%，增速在甘肃省内排名靠前[4] - 天水市GDP总量在甘肃省内排名第四，低于兰州(3742.3亿元)、庆阳(1213.2亿元)和酒泉(1041.7亿元)[4] - 2020-2024年天水常住人口从298.5万缩减至289.18万，四年减少9.3万[14] - 2010-2020年天水常住人口减少27.78万，减量居全省第二[13] - 2020-2024年在园幼儿数量从10.54万减少至8.48万，降幅接近20%[14] 产业发展状况 - 天水第二产业比重从2023年的25.4%降至2024年的21.7%，一年内下降3.7个百分点[17] - 规模以上工业产品中，集成电路产量738.4亿块，同比增长22.2%[19] - 金属成形机床产量91台，同比下降55.4%；水泥产量298.7万吨，下降30.8%[19] - 2024年1-5月接待游客2592.86万人次，旅游收入152.91亿元，同比分别增长3.73%和6.65%[5] 城市发展与治理 - 天水曾长期是甘肃"第二城"，现为甘肃"一核两副中心"城市格局中的副中心之一[15][20] - 2023年因盲目举债上马"有轨电车"项目造成资金浪费被通报批评，整改后二期已开通运营[5] - 2023年3月因麻辣烫成为"网红城市"，文旅热度持续至2024年[5][8] - 近期曝出幼儿园无证办学和医院篡改检验结果等治理问题[8][9] 工业产品表现 - 高压开关板产量9373台，同比下降13.7%[19] - 低压开关板产量9162台，同比增长18.6%[19] - 卷烟产量37.7万箱，下降5.1%[19] - 商品混凝土产量365.3万立方米，下降21.4%[19] - 金属切削机床产量873台，下降26.2%[19]

智慧交通运营管理 - G15沈海高速嘉浏段通过智慧化改造，应急处置到位速度提升35%，处置用时缩短30%，日均车流量达13万辆[1] - 隧道股份城市运营智能运维事业部管理56个设施项目，包括城市隧道、高速公路、智慧停车等，并将上海方案推广至全国[1] 团队与技术优势 - 智能运维事业部成立于2020年，成员187人，平均年龄36岁，95%拥有本科及以上学历，专业覆盖软件开发、数字化等新兴领域[2] - 团队整合超半个世纪的交通设施管养经验数据，开发国内首个城市级交通设施一体化智慧运管平台，集成7大专业子平台[3] - 平台实现"一屏观全域、一网管运维、动态防风险"，并接入上海市城运中心[3] 创新技术与应用 - "智城云巡"系统以80公里/小时速度实时识别道路病害，综合识别率超90%，精准定位至车道级[5] - 开发超高扬程排水工程车，平坡排水距离达1公里，解决长距离大纵坡应急排水难题[4] - 为杭州文一路隧道创建"全生命周期"编码体系，为3万件设施赋予24位数字身份，应用于全国40余个隧道工程[6] 标准输出与区域拓展 - 参与编制10多项国家标准及长三角区域地方标准，获得"上海品牌"认证[4] - 将上海标准推广至横琴粤澳深度合作区，覆盖隧道智慧管养、高速智慧管养项目，未来将拓展片区化智慧管养及智慧停车领域[7]

纪要涉及的行业和公司 - **水电行业**：高争民爆、保利联合、中化岩土、筑博设计、新余国科、飞鹿股份、韩建河山、冠龙节能、苏博特、五新隧装、法兰泰克、大宏立、易普力、广东宏大、佰奥智能、华新水泥、海螺水泥、大西洋、山河智能、中联重科、三一重工、铁建重工、中铁工业、青龙管业、龙泉股份、国统股份、华伍股份、中国电建、中国能建、东方电气、浙富控股、上海电气、滨电气、安靠智电、平高电气、长高电新、许继电气、国电安瑞、中国西电、中咨咨询、广咨国际、同力股份、亿能电力 - **人工智能行业**：阶跃星辰、商场科技、西门子、特赞科技、思科、若芯数智、万兴科技、金山办公、福昕软件、泛微网络、鼎捷数智、用友网络、虹软科技、当红科技、拓尔思、苏州科达、网达软件 - **Rbotaxi行业**：大众交通、开勒股份、经纬恒润、浙江世宝 - **稳定币行业**：兰生股份、恒宝股份、恒生电子、四方精创、新开普、京北方、新国都、中科金财、新晨科技、普联软件、拉卡拉、青岛金王、飞天诚信、天风证券、爱建集团、弘业期货、瑞达期货、南华期货、东方财富、国联民生、朗新集团、安妮股份、正元智慧、霍普股份、科力远、奥瑞德、中远海科、市北高新、上海物贸 - **其他公司**：南兴股份、扬子新材、沈阳化工、海立股份、金城医药、润都股份、鲁西化工、北方稀土、盛和资源、中国稀土、东方锆业、华宏科技、纳科诺尔、银轮股份、赛升药业、梓橦宫、长华化学、强达电路、中文在线、汉嘉设计 纪要提到的核心观点和论据 - **雅鲁藏布江下游水电工程**：2025年7月19日开工，总投资1.2万亿，工期10 - 15年，装机约6万KW，水电以外出消纳为主 ；土建工程成本占比约55% - 60%，约6600 - 7000亿，带动水泥需求5400万吨，年均3601万；工程机械投资至少15%（约1800亿），水电设备投资约535 - 954亿 ；高争民爆、保利联合等为土建核心公司，五新隧装、法兰泰克等为设备核心公司 [2] - **多模态人工智能**：2025世界人工智能大会7月26 - 29日举办，阶跃星辰等将发布模型和产品 ；2024年基础规模约150亿元，同比增长30%，2025年目标突破200亿元，2030年达千亿级（复合增长率超65%） ；万兴科技等为核心公司 [16][17] - **Rbotaxi**：2025世界人工智能大会预计推动牌照发放，TSL Robotaxi测试进展快 ；7月22日答辩会，7月26日发证，预计五张牌 ；大众交通等为核心公司 [20][21] - **稳定币**：美国、香港推进稳定币立法，树图公链3.0将上线 ；预计到2030年稳定币市场将增长到3.7万亿美元 ；兰生股份等为核心公司 [24][25] - **南兴股份**：子公司唯一网络与微软、OpenAI合作，与亚马逊探讨AI工程化，是云服务提供商，自建机柜4700个，南兴云数据中心1602个机柜已运营 [31] - **扬子新材**：受低空经济推动涂层板需求增长，间接持有苏州翰尔西股权，主营有机涂层板有望受益城市更新政策 [32][33] - **沈阳化工**：因科思创德国工厂不可抗力，聚醚多元醇产能国内第三，2025H1扣非净利润预计增加162 - 181% [34] - **海立股份**：与上海微电子在光刻机领域合作升级，是压缩机龙头企业，2025年上半年净利润预计增长625.83% - 756.71% [37][39] - **烟碱配合核减**：电子烟等三类产品产能过剩，配额核减后预计淘汰30%企业 [41] - **战略矿产**：国家推进打击战略矿产走私出口专项行动 [41] - **纳科诺尔**：固态电池关键设备交付头部客户，单GWh设备价值量3000 - 5000万 [41] - **银轮股份**：开山银轮数据中心液冷系统按节点交付 [41] - **赛升药业**：多个1类新药在研，处于不同临床阶段 [43] - **梓橦宫**：在研一类新药马甲子胶囊启动Ⅰa期临床试验 [43] - **长华化学**：科思创德国工厂停产或带来机遇，主营聚醚产品国内市占24.92% [43] - **强达电路**：“1.6T光模块板加工的技术研究”完成，处样品测试阶段 [43] - **中文在线**：自主IP电影《罗小黑战记2》票房过亿，周边与潮玩企业合作 [43] - **汉嘉设计**：控股子公司伏泰科技有软硬件集成能力和城市运营数据积累 [43] 其他重要但是可能被忽略的内容 - 雅鲁藏布江下游水电工程土建工程中，地基处理工程建设成本占建造成本约10% - 15%，对应约660 - 1080亿 [4] - 大众交通自有超6000张出租车牌照，旗下大众出行持股49.26%获上海首家网约车平台资质，拥有各类车15115辆，出租车数量占上海20%左右 [22] - 兰生股份联合中国电信研究院、上海树图研究院推进技术布局，探索稳定币应用场景 [25] - 扬子新材若全国新增5000个起降点，涂层板新增需求约2万吨，市场增量1元 [32][33] - 南兴股份2025年2月推出昇腾DeepSeek一体机，与华为合作设立深港AI智算中心 [40] - 海立股份空调领域转子式压缩机配套海尔、小米、美的等，汽车压缩机等配套比亚迪、吉利等 [38][39]

报告行业投资评级 未提及 报告的核心观点 - 中证转债指数本周继续上涨，年初至今累计涨幅 9.48%，当前转债估值已步入高位且进入主动抬升阶段，建议关注低期权估值转债和结构上具备弹性优势的平价 80 - 100 之间转债 [1][10] - 中报期关注业绩预期改善行业机会，关注需求稳定、业绩确定性高的行业转债以及“反内卷”下业绩具备修复预期行业转债，规避部分脱离基本面、价格和溢价率双高标的 [2][19] - 当前 A 股仍呈现出较好的配置性价比，转债供给收缩背景下需求端存在一定支撑，但当前转债整体估值已处于不低区间，需警惕回调风险，条款层面建议继续关注下修博弈空间、警惕强赎风险，适当关注临期转债短期博弈机会 [23] 各部分总结 转债周度专题与展望 转债新高怎么看 - 截至本周五，中证转债指数收盘点位 453.86 再创近年新高，年初至今累计涨幅 9.48% [1][10] - 转债估值当前已位于 2018 年以来相对高位，且从跟随正股提升逐步转为主动抬升阶段，类比 2022 年初，往后或有一定过热风险，建议关注转债期权估值相对较低个券 [1][10] - 关注结构上具备弹性优势的转债，如平价 80 - 100 之间转债，其对于正股上涨弹性高于下跌弹性，在市场估值抬升期，中低平价转债弹性不对称性优势更显著，平价 70 - 100 元分组转债具备更好的进攻 - 防守属性 [12] - 中报期 123 家转债主体披露 2025 年半年度业绩预告，预增/略增中电子行业、有色金属主体相对较多，农林牧渔、钢铁、有色金属、电子等行业已披露中报预告的转债主体利润增速中位数较高，建议结合业绩预期进行转债投资 [19] 周度回顾与市场展望 - 本周市场逐日涨跌互现，周度整体上涨，A 股三大指数各交易日表现不同，沪深京三市成交额有缩量和放量情况 [22] - 认为当前 A 股仍呈现出较好的配置性价比，出口订单反弹带动 6 月 PMI 继续窄幅回暖，大规模设备更新、消费品以旧换新措施有望提振内需，国内经济基本面与资金面的弱共振有望逐步开启 [23] - 转债层面，考虑到再融资政策等影响，转债供给收缩背景下需求端存在一定支撑，但当前转债整体估值已处于不低区间，需警惕回调风险，条款层面建议继续关注下修博弈空间、警惕强赎风险，适当关注临期转债短期博弈机会 [23] - 行业上关注热门主题、内需方向、中国特色估值体系下相关板块以及军工行业 [23] 转债市场周度跟踪 权益市场收涨 - 本周权益市场主要指数收涨，万得全 A 上涨 1.40%，上证指数上涨 0.69%，深证成指上涨 2.04%，创业板指上涨 3.17%，市场风格更偏向于小盘价值 [27] - 本周 19 个申万行业指数上涨，12 个行业下跌，通信、医药生物、汽车行业领涨，传媒、房地产和公用事业行业居跌幅前三 [30] 转债市场收涨，百元溢价率上升 - 本周转债市场收涨，中证转债上涨 0.67%，上证转债上涨 0.52%，深证转债上涨 0.92%，万得可转债等权上涨 1.36%，万得可转债加权上涨 0.65% [3][32] - 本周转债日均成交额有所增加，日均成交额为 706.69 亿元，较上周日均增加 25.54 亿元，周内成交额合计 3533.46 亿元 [3] - 转债行业层面 22 个行业收涨，7 个行业收跌，家用电器、传媒和计算机行业居市场涨幅前三，煤炭、交通运输和建筑材料等行业领跌；对应正股层面 18 个行业收涨，11 个行业收跌，家用电器、计算机和医药生物行业居市场涨幅前三，煤炭、环保和非银金融等行业领跌 [38] - 本周多数个券上涨（341 只/466 只），剔除本周新上市转债，周涨幅前五的转债分别为博瑞转债、博汇转债、聚隆转债、亿田转债、宏丰转债；周跌幅前五的转债分别为塞力转债、广大转债、华辰转债、濮耐转债、联得转债；周成交额前五的转债分别为塞力转债、博汇转债、欧通转债、博瑞转债、惠城转债 [40] - 本周全市场加权转股价值增加，溢价率上升，本周末按存量债余额加权的转股价值均值为 95.31 元，较上周末增加 0.45 元；全市场加权转股溢价率为 44.37%，较上周末上升了 0.39pct；全市场百元平价溢价率水平为 23.38%，较上周末上升了 0.80pct；拉长视角来看，当下百元平价溢价率水平处于 2017 年以来的 50%分位数水平以上 [4][47] 不同类型转债高频跟踪 - 以平底溢价率±20%作为分界线，定义偏股型、偏债型和平衡型转债；定义 0 - 5 亿元（包含）、5 - 10 亿元（包含）、10 - 30 亿元（包含）和大于 30 亿元的转债分别为小盘、中小盘、中盘和大盘转债，并高频跟踪不同类型转债市场表现及估值变化 [52] 分类估值变化 - 本周平价 80 以下转债估值均上行明显，80 - 90 平价转债估值下行，其余平价转债估值均上行；AAA、AA + 及 AA 评级转债估值上行，其余各评级转债均下行；大盘转债估值上行，其余规模分档转债估值下行 [53] - 2024 年初至今，偏股型、平衡型转债转股溢价率均触底反弹，截至本周五，偏股型转债转股溢价率处于 2017 年以来 35%分位数附近；平衡型转债转股溢价率处于 2017 年以来 50%分位数以下 [53] 市场指数表现 - 本周 AAA 评级转债下跌 0.06%，其余各评级转债均上涨，AA + 转债上涨 0.81%，AA 转债上涨 0.65%，AA - 转债上涨 1.25%，A + 转债上涨 1.30%，A 及以下转债上涨 1.59%；2023 年以来，AAA 转债录得 18.83%收益，AA + 转债录得 6.65%收益，AA 转债录得 10.00%收益，AA - 转债录得 18.17%收益，A + 转债录得 20.64%收益，A 及以下转债录得 26.82%收益 [69][70][71] - 本周各规模转债均上涨，小盘转债上涨 2.23%，中小盘转债上涨 0.67%，中盘转债上涨 0.74%，大盘转债上涨 0.22%；2023 年以来，小盘转债录得 21.20%收益，中小盘转债录得 18.87%收益，中盘转债录得 15.00%收益，大盘转债录得 14.77%收益 [71] 转债供给与条款跟踪 本周一级预案发行 - 本周新上市转债 2 只（甬矽转债、锡振转债），已发行待上市转债 3 只（利柏转债、伯 25 转债、广核转债） [5][75] - 本周一级审批数量 6 只（2025 - 07 - 14 至 2025 - 07 - 18），金达威（18.01 亿元）、微导纳米（11.70 亿元）经证监会同意注册 [75] - 自 2023 年初至 2025 年 7 月 18 日，预案转债数量合计 86 只，规模合计 1384.10 亿元，其中董事会议案通过的转债数量为 11 只，规模合计 158.78 亿元；经股东大会通过的转债数量为 40 只，规模合计 670.22 亿元；经交易所受理的转债数量为 29 只，规模合计 487.81 亿元；经上审委通过的转债数量为 2 只，规模合计 14.50 亿元；经证监会同意注册的转债数量为 4 只，规模合计 52.80 亿元 [76] 下修&赎回条款 - 本周 12 只转债公告预计触发下修，4 只转债公告不下修，1 只转债提议下修，山石转债公告下修结果 [5][79][81] - 本周 8 只转债公告预计触发赎回，3 只转债公告不赎回，5 只转债公告提前赎回 [5][81][82] - 截至本周末，仍在回售申报期的转债共 5 只，尚在公司减资清偿申报期的转债 23 只，建议持续关注转债价格变动及公司下修倾向边际变化 [84]

市场表现 - 周五三大指数集体收涨，沪指创年内收盘新高 [1][4][6] - 上证指数收盘点位3534.48，涨幅0.50%；深证成指收盘点位10913.84，涨幅0.37%；沪深300收盘点位4058.55，涨幅0.60%；创业板收盘点位2277.15，涨幅0.34%；科创50收盘点位1007.53，涨幅0.19%；北证50收盘点位1418.61，涨幅 -0.67% [2] 行业表现 申万行业 - 涨幅前五：有色金属（2.10%）、基础化工（1.36%）、钢铁（1.34%）、煤炭（0.94%）、交通运输（0.90%） [3] - 跌幅前五：传媒（-0.98%）、电子（-0.49%）、轻工制造（-0.41%）、公用事业（-0.35%）、通信（-0.31%） [3] 概念板块 - 涨幅前五：盐湖提锂（3.30%）、稀土永磁（3.15%）、丙烯酸（2.35%）、钴（2.29%）、金属回收（2.08%） [3] - 跌幅前五：动物疫苗（-0.96%）、禽流感（-0.90%）、低辐射玻璃（Low - E）（-0.89%）、电子竞技（-0.86%）、数字水印（-0.76%） [3] 后市展望 - 国内上半年GDP同比5.3%彰显经济韧性，下半年增量政策可期，短期聚焦7月底政治局会议定调、美联储议息及美国关税动向等情况 [6] - 短线市场技术面偏强势，有惯性上行机会，但前期反弹高位分歧会加剧市场波动 [6] - 建议甄别高景气赛道长期趋势与短期博弈性机会，把握中报预告披露窗口，优先布局业绩超预期标的 [6] 消息面 - 全国政协召开2025年上半年宏观经济形势分析座谈会，强调深入分析中长期经济问题，宣介“十四五”经济成就，唱响中国经济光明论 [4][5] - 商务部概括近年中美经贸关系，强调中美经贸关系互利共赢，对话协商是解决问题的最好选择 [5] - 工信部表示将印发机械、汽车、电力装备等行业稳增长工作方案，多个行业数字化转型及稳增长工作方案即将出台 [5]

日前，官方透露深圳、东莞正在推进两条跨市地铁对接。这意味着规划已久、延宕多年的深莞跨市地铁 有望继续推进，深圳或将告别没有跨市地铁的历史。刚刚召开的中央城市工作会议提出，要推动组团 式、网络化城市群和都市圈发展，我国正在进入跨市交通时代。 跨市交通在近十几年的交通发展中逐渐占据更加重要的地位。截至2024年底，全国共有54个城市开通城 市轨道交通，运营里程达1.09万公里，部分重点线路日均客运量超260万人次。全国第一条跨市地铁广 州佛山线15年前就已开通运营，2024年，广佛间日均出行量达189.6万人次，跨城通勤人口达37.5万人， 促进了广佛都市圈的融合发展。西安地铁1号线三期开通后，西安咸阳双城生活人数大幅增加，加强了 双城的联系。苏州地铁11号线与上海地铁11号线衔接后，累计客流超7595万人次。跨市地铁有效满足了 跨市交通需求，促进了城市群、都市圈内人口和资源的自由流动，一定程度上推动了区域协调发展，将 在未来城市群发展中发挥更大作用。 提升交通服务质量。根据现实需求调整早晚高峰发车频次，灵活调整站点、车次和发车间隔。推行安检 互认、月票年票等机制，降低跨城通勤管理成本。此外，提供多样化出行选择， ...

内需对经济增长的贡献 - 内需对国内生产总值增长的贡献率达68.8%，其中最终消费支出贡献率为52% [1] - 上半年社会消费品零售总额245458亿元，同比增长5.0%，增速比一季度加快0.4个百分点 [4] - 二季度社会消费品零售总额增长5.4%，增速比一季度加快0.8个百分点，自2024年三季度以来季度增速持续回升 [4] 消费市场表现 - 限额以上单位家用电器和音像器材类、文化办公用品类、通讯器材类、家具类商品零售额同比分别增长30.7%、25.4%、24.1%、22.9% [3] - 上半年新能源汽车零售量突破500万辆，同比增长33.3% [3] - 服务零售额同比增长5.3%，增速比一季度加快0.3个百分点，高于商品零售额增速0.2个百分点 [3] - 限额以上单位金银珠宝类、体育娱乐用品类商品零售额同比分别增长11.3%、22.2% [9] 投资增长与结构优化 - 上半年全国固定资产投资（不含农户）248654亿元，同比增长2.8%，扣除价格因素影响同比增长5.3% [6] - 制造业投资同比增长7.5%，增速比全部投资高4.7个百分点，拉动全部投资增长1.8个百分点 [12] - 高技术制造业投资中，航空、航天器及设备制造业投资增长26.3%，计算机及办公设备制造业投资增长21.5% [12] 消费升级与新业态 - 以旧换新政策带动相关商品销售，如新款无风感空调叠加优惠后价格下降50% [3] - 商场引入非遗、机器人、人工智能等元素，打造商文旅融合"一站式"服务 [8] - 国货潮品热度提升，如国家博物馆"凤冠冰箱贴"销量突破百万件 [10] - "跟着演出、赛事去旅行"带动文旅消费，江苏高星酒店预订量同比增长超59%，景区门票订单量同比增长超255% [13] 收入增长与消费潜力 - 上半年全国居民人均可支配收入21840元，名义增长5.3%，实际增长5.4% [14] - 农村居民收入名义增速和实际增速分别快于城镇居民1.2和1.5个百分点 [14] 投资新动能与绿色发展 - 云南宏合新型材料有限公司年产193万吨低碳铝项目首批生产线投产，获80亿元银团贷款支持 [11] - 浙江海盐县雪水港村打造"光伏村"，实现分布式光伏、储能、电动汽车的灵活接入 [15]

能源与交通建设 - 一批"十四五"能源交通重点工程建设稳步推进 [5] - 西南油气田上半年天然气产量创新高 [13] 外商投资与消费 - 上半年全国新设立外商投资企业同比增长11.7% [11] - 各地积极推进首发经济 持续激发消费新活力 [6] 产业链与贸易 - 第三届链博会达成合作意向超6000项 [10] - 美经济学家称对铜加征关税令制造业成本上涨 [18] 房地产与基建 - 首批"好房子"建设经验清单发布 [12] 文化与旅游 - 【文化中国行】赓续中华文脉 千古丹青永流传 [8] - 《非遗里的中国》黑龙江篇今晚播出 [15] - 越南下龙湾游船倾覆 致35人遇难 [22] 自然灾害与气候 - 台风"韦帕"在广东台山沿海登陆 [9] - 堪察加东岸远海接连强震引发海啸预警 [23] - 韩国多日强降雨致14人死亡 12人失踪 [24]

报告核心观点 - 主题投资数据库通过4种形态量化筛选高赔率主题机会，构建交易热度指标把握热门主题见顶节奏并观察龙头股调整程度，为投资者提供客观参考以把握行情节奏 [2][9] 各部分总结 主题数据库的两个目的：寻找机会，预警见顶 - 构建主题投资数据追踪体系，专注4种形态量化筛选高赔率主题机会及构建交易热度指标把握热门主题见顶节奏和观察龙头股调整程度，后续定期更新数据体系 [2][9] 筛选优秀量价形态的主题机会 - 本期走出见底、突破、主升、加速的主题指数数量分别为0、5、24、1只 [12] - 5只突破形态主题指数行业主要来自汽车行业 [12] - 24只主升形态主题指数行业来自医药生物、计算机、通信 [12] - 1只加速形态主题指数行业来自交通运输 [12] 热门主题监控、对应龙头股位置 - 人形机器人、Deepseek主题交易热度稍有回暖，对应龙头股收盘价高于MA60的位置 [3][17] - 人形机器人交易热度上涨至82%，长盛轴承收盘价高于MA60幅度为9.2% [3][17] - Deepseek交易热度上涨至82%，每日互动收盘价高于MA60幅度为2.1% [3][17]