美股市场表现 - 标普500指数自4月中旬触底反弹后累计涨幅近24% [1] - 摩根士丹利维持标普500指数未来12个月6500点的目标位不变 [5] 企业盈利状况 - 标普500指数成分股盈利预测显著上调 盈利改善从科技巨头向更多板块扩散 [3] - 衡量盈利预测调整广度的ERB指标从4月中旬的-25%大幅回升至当前的-5% [3] - 美元走弱降低企业海外成本 "美丽大法案"激励政策刺激企业投资与生产 [3] 美联储货币政策 - 摩根士丹利预测2026年美联储可能进行多达七次降息 [4] - 失业率将取代通胀成为美联储决策的主要考量因素 [4] - 10年期美债收益率稳定在4.5%下方时利率风险暂时可控 [5] 市场韧性 - 地缘冲突后市场迅速企稳 国际油价从高位回落 [5] - "报复性关税"条款有望从税改法案中剔除 利好外资流入 [5] - 美债期限溢价持续下降 反映市场对美国财政状况担忧缓解 [5]

医保政策调整 - 国家医保局首次将商业健康保险创新药目录纳入2025年基本医保目录调整方案 商业保险公司退出价格谈判环节 目录性质转向"推荐清单" 医保部门主导药品准入与价格保密协商 [1] 药械审批进展 - 科笛集团非那雄胺喷雾剂获NMPA批准上市 用于治疗雄激素性脱发 该产品为授权引进的外用制剂（研发代号CU-40102） [3] 资本市场动态 - 普祥健康递交港交所主板上市申请 2022-2024年收入分别为2.55亿元/4.22亿元/5.0亿元 同期净利润3884.4万元/3922.7万元/4388.2万元 [5] - 睿视科技完成数千万元A2轮融资 由金科君创独家投资 资金将用于核心产品研发、三类医疗器械注册及市场拓展 [6] - 泰德医药港交所主板上市 全球发售1680万股H股 每股定价30.6港元（上限定价） 募资总额5.14亿港元 [7] - 瑞科生物与印度Biological E公司签署九价HPV疫苗REC603海外授权合作协议 [8] 企业业绩表现 - 翰宇药业预计2025年上半年净利润1.42-1.6亿元（上年同期亏损1035.88万元） 主要受益于利拉鲁肽注射液获FDA批准销售及原料药出口放量 [10] 行业竞争事件 - 歌礼制药ASC30减重药物美国专利遭石药集团附属公司挑战 涉及GLP-1R激动剂技术 该药物具备口服/注射双剂型优势 [12] 企业运营风险 - 冠昊生物主动撤回创业板再融资申请 深交所终止审核 [14] - 北大医药因历史遗留问题遭近百名离退休人员围堵办公场所 严重影响正常经营 [15]

行业调解组织发展 - 丹东市新增6个专项调解工作室 包括行政复议调解工作室和银发经济纠纷调解工作室等 聚焦行政争议化解和老年群体权益保护等领域 [1] - 全省已建成1200余个行业性专业性人民调解组织 覆盖知识产权 生态环保 金融等20余个领域 [1] - 2024年1月至5月累计化解纠纷2 1万件 为疑难复杂矛盾提供精准解决方案 [1] 调解工作机制创新 - 省司法厅联合多部门出台加强行业性专业性人民调解工作意见 并制定医疗纠纷 劳动人事争议 民营企业商事纠纷等制度性文件 [2] - 在知识产权保护领域 全省成立69个知识产权纠纷人民调解组织 配备310名人民调解员 [2] - 2024年全省知识产权调解组织成功调解知识产权纠纷365件 [2] 调解案例实践 - 丹东一家企业因无法偿还银行贷款产生纠纷 元宝区中金商事纠纷调解室介入后提出延期还款和利息减免方案 最终促成和解 [1]

应对期间，省水利厅发布辽宁省山洪灾害气象预警，实时研判河道、水库水情，督导重点地区加强 水文监测预测预报和水工程隐患排查工作。省应急厅调度降雨重点地区工作准备和值班值守情况，督促 尾矿库、涉汛危化和制造业企业开展巡查。省气象局发布气象预警信息91条，推送气象灾害预警信号19 万人次。 同期，省住房城乡建设厅专题部署强降雨应对工作，组织出动846人次、127车次，开展城市排水作 业。省公安厅部署警力8926人，出动警力6097人次，对78处易积水点位、路段采取管控措施。省交通运 输厅投入3173人次、797车次巡查排险，预置147支队伍5243名人员备勤，并持续开展全天候公路巡查排 险。 省内各地也闻"汛"而动，积极部署针对性防范工作。沈阳召开专题会议，实时调度城市易积水点位 防控、水淹车防范等重点工作。阜新加密巡查频次，提前做好低洼易涝区域的"通沟渠、保通畅"及水库 预泄等工作。盘锦累计排水295万立方米，并出动418人次开展排查检查工作。 6月30日晚，省防汛抗旱指挥部办公室通报，在当天新一轮降雨过程中，我省东南部和东北部地区 出现大到暴雨，局部大暴雨。截至昨晚，全省河流水势平稳，无超警戒水位情况，所有水库 ...

为破解难题，省交投集团立足全省路网资源，依托涵盖"人、车、路、货"的交通大数据体系和完善 的线下服务生态，以线上千万用户ETC服务平台为支撑，于2024年全面启动网络货运平台建设，以全链 条数字物流服务为核心，以多样化生态服务矩阵为手段，搭建综合性物流服务平台。 6月30日，省交投集团"高速通"物流综合服务平台正式推出。活动现场，锦州春辉物流有限公司总 经理关兴激动点赞，"有国资国企'背书'，这个平台我们用起来放心。"关兴说。 近年来，网络货运已成为降低全社会物流成本，提升产业链、供应链韧性和效率的重要抓手，企业 数量、接入运力、运单量等核心指标持续增长。省交投集团在调研时发现，由于存在缺乏规模型平台、 个体司机开票难、配套政策不足等问题，我省网络货运遇到发展瓶颈。 "立足本土、面向全国的平台，推动了省内物流生态的重塑，同时对促进税收落地、回归，支持地 区经济发展都很关键。"省交投集团相关负责人表示，未来，该平台还将聚焦"多式联运"，加强与铁 路、港口、航空等产业资源合作，构建"海陆空"无缝衔接的综合运输服务网络，助力我省物流行业发 展。 "简单说，平台能很好地实现上游货主需求和下游司机运输能力的对接。"辽宁 ...

夏季健康防护 - 高温高湿天气易引发中暑、热射病、肠道传染病、虫媒传染病等季节性健康问题 [1] - 老年人、儿童、孕产妇及慢性病患者需加强防护 [1] - 省卫生健康委举办"时令节气与健康"专题新闻发布会发布夏季健康知识 [1] - 五位专家围绕夏季高发疾病预防、特殊人群防护、中医健康养生进行解读 [1] 健康促进项目 - 省卫生健康委3月底举办春季首场"时令节气与健康"专题新闻发布会取得良好社会反响 [2] - 深化"时令节气"健康促进项目，完善二十四节气健康科普体系 [2] - 打造"一季一主题""一节一指南"健康教育品牌2.0版 [2] - 融合传统养生智慧与现代健康理念推动健康知识普及 [2] - 促进健康服务精准下沉和健康生活方式传播 [2]

中石油大连石化公司是集炼油、化工为一体的大型燃料—润滑油型炼化企业，是中石油东北地区重 要的炼化生产基地，曾为大连经济社会发展作出突出贡献。大连石化搬迁改造升级项目是深入践行习近 平生态文明思想，完整准确全面贯彻新发展理念，坚定不移推进产业转型升级，推动高质量发展的生动 实践；是深化央地合作，促进大连市石化产业结构优化，助力大连加快建设现代化产业体系的重要举 措。该项目是依据国务院办公厅指导意见启动的国内首例特大型炼油搬迁项目，将进一步推动企业转型 升级，形成炼化—化工—新材料产业集群，实现差异化、高端化、特色化发展。省委、省政府及大连市 委、市政府高度重视大连石化搬迁改造升级工作，省领导将其纳入包保项目，省市分别组建工作专班确 保按序时进度推进各项工作。 6月30日，随着1000万吨/年常减压蒸馏装置停工，中石油大连石化公司老厂区全面停产退出。同 时，中石油大连石化（西中岛）炼化一体化项目前期工作正加快推进。这标志着该石化企业加快推进转 型升级、勇攀产业链价值链高端，更意味着大连城市空间将得到释放、形成打造滨海活力湾区的有力支 撑。 根据中石油集团公司部署，中石油大连石化公司围绕"绿色低碳、创新高效、数智开 ...

权益市场表现 - 上周国内权益市场表现强势，主要宽基指数周涨幅普遍在3%以上，日均成交量放大到1.5万亿元附近 [1] - 上证综指创出年内新高，回到3400点以上，金融、计算机和军工行业表现较好，石油石化行业因油价下跌跌幅较大 [1] - 上证综指自去年9.24行情突破3400点后，过去三个季度在3200-3400区间震荡，能否站稳3400点是反弹走向反转的关键 [1] 宏观经济基本面 - 尽管面临关税冲击和国内房地产市场自4月份明显减速，国内宏观经济总体运行良好 [1] - 强大全产业链优势、制造业生产能力以及消费品以旧换新政策支持了宏观经济 [1] 债券市场表现 - 上周现券整体呈震荡格局，受跨季因素与股债跷跷板效应影响 [2] - 上半周股市走强压制债市表现，但央行流动性投放加码和保险配置需求支撑债市 [2] - 下半周股市回落，央行持续投放叠加工业企业利润数据疲弱，推动现券利率下行 [2] - 10年期国债收益率上行1bp收于1.65%，10年期国开债收益率上行1bp收于1.68%，30年期国债收益率上行1bp收于1.85% [2]

投资策略 - Julian Lin专注于寻找相对于标普500指数具有较大超额收益潜力的成长股 [1] - 投资方法结合成长性原则与严格估值门槛 增加传统安全边际之外的额外保护层 [1] - 重点关注资产负债表强劲 管理团队优秀且所在行业具有长期增长空间的公司 [1] 服务内容 - 提供Julian最高确信度的选股清单 包含完整个股研究报告和实时交易提醒 [1] - 包含宏观经济市场分析 特定行业报告以及经过筛选的观察名单 [1] - 提供24/7社区聊天功能 可直接与Julian交流 [1] 持仓情况 - 分析师当前持有AMD和NVDA的多头头寸 包括股票所有权及衍生品 [2]

在农机行业的智能化进程中，一个里程碑式的项目——5G+工业互联网工厂，近日成功完成了验收工 作。这一项目由北京博上网络科技有限公司携手湖南省农友机械集团共同打造，旨在通过定制化的5G 智慧工厂解决方案，推动农友集团的产线智能化升级。 经过深入调研农友集团的生产现场，并结合其实际需求，博上网络科技推出了一套全面的5G全连接工 厂方案。该方案不仅满足了农友集团对物料仓库与产线的5G+工业互联网升级需求，还规划了自动化立 库与AGV运输系统的应用，以全面提升生产效率和产线融合水平。 据了解，农友集团的车间升级改造覆盖了10560平方米的区域，涉及四个跨度。通过5G独立专网的部 署，该项目预计将使产能提升270%，生产效率提高30%，产品一次交检合格率攀升至99%，生产周期缩 短50%，同时实现10%的节能减碳目标，综合运营成本预计降低20%。 5G技术的引入，不仅推动了工业互联网的发展，还为众多垂直行业客户提供了自主可控的5G核心网解 决方案。这一方案使得5G核心网能够在通用硬件服务器上运行，从而实现了企业园区内5G专用网络的 建设。5G与工业互联网的结合，极大地提升了生产信息和技术隐私的安全保障水平。 5G端到端 ...