公司2025年度业绩概览 - 公司实现连续两年营收与净利润双增长，高质量发展态势巩固 [1] - 2025年营业收入为259.70亿元，同比增长1.92% [1] - 2025年净利润为54.98亿元，同比增长4.61% [1] 盈利能力与效率 - 成本收入比同比下降1.00个百分点，降本增效显成效 [1] 资产负债规模与结构 - 截至报告期末，公司资产总额为19,344.10亿元，较上年末增长4.91% [1] - 截至报告期末，公司负债总额为18,091.83亿元，较上年末增长4.35% [1] - 存款规模实现稳健增长 [1] 资产质量与风险抵御能力 - 公司持续优化业务结构，提升资产质量 [1] - 截至报告期末，不良贷款率为1.66%，较上年末下降10个基点，实现不良贷款“额、率双降” [1] - 截至报告期末，拨备覆盖率为162.16%，较上年末提升6.97个百分点，风险抵补能力坚实 [1] - 各项指标均符合监管要求 [1] 经营战略与方向 - 公司持续加大服务实体经济力度 [1]

渤海银行2025年度业绩核心表现 - 公司实现连续两年营收与净利润双增长，高质量发展态势巩固 [1] - 2025年实现营业收入259.70亿元，同比增长1.92% [1] - 2025年实现净利润54.98亿元，同比增长4.61% [1] 盈利能力与效率 - 成本收入比同比下降1.00个百分点，显示降本增效取得成效 [1] - 净利润增速(4.61%)高于营收增速(1.92%)，盈利能力提升 [1] 资产负债规模与结构 - 截至报告期末，公司资产总额达19,344.10亿元，较上年末增长4.91% [1] - 负债总额为18,091.83亿元，较上年末增长4.35% [1] - 存款规模实现稳健增长 [1] 资产质量与风险抵御能力 - 不良贷款率为1.66%，较上年末下降10个基点，实现不良贷款“额、率双降” [1] - 拨备覆盖率为162.16%，较上年末提升6.97个百分点，风险抵补能力坚实 [1] - 各项指标均符合监管要求 [1] 经营战略与方向 - 公司持续加大服务实体经济力度 [1] - 公司不断优化业务结构，提升资产质量 [1]

公司业绩概览 - 公司2025年实现营业收入259.70亿元，同比增长1.92% [1] - 公司2025年实现净利润54.98亿元，同比增长4.61% [1] - 公司营收与净利润连续两年保持稳健双增长 [1] 盈利能力与效率 - 公司成本收入比较上年同期下降1.00个百分点，降本增效取得成效 [1] 资产负债规模 - 截至报告期末，公司资产总额为19,344.10亿元，较上年末增长4.91% [1] - 截至报告期末，公司负债总额为18,091.83亿元，较上年末增长4.35% [1] - 公司存款规模实现稳健增长 [1] 资产质量与风险抵御 - 截至报告期末，公司不良贷款率为1.66%，较上年末下降10个基点 [1] - 公司不良贷款实现“额、率双降” [1] - 截至报告期末，公司拨备覆盖率为162.16%，较上年末提升6.97个百分点 [1] - 公司风险抵补能力坚实，各项指标均符合监管要求 [1] 经营战略与成效 - 公司持续加大服务实体经济力度，不断优化业务结构 [1] - 公司提升资产质量，主要盈利指标稳步增长，高质量发展态势进一步巩固 [1]

财务业绩概览 - 渤海银行2025年营收净利润保持“双增”势头[13] - 2025年营业总收入为259.696亿元，同比增长1.92%[41] - 2025年净利润为54.982亿元，同比增长4.61%；归属于本行股东的净利润为54.982亿元，同比增长4.61%[41] - 2025年实现营业收入259.70亿元，较上年增长4.88亿元，增幅1.92%[53] - 2025年实现净利润54.98亿元，较上年增长2.42亿元，增幅4.61%[53] - 2025年加权平均净资产收益率为5.20%，同比上升0.76个百分点[41] - 2025年归属于本行普通股股东的基本每股收益为0.29元，同比增长20.83%[41] 收入与利润分析 - 利息净收入为174.21亿元，比上年增长12.08%[58] - 净利差为1.26%，同比上升0.14个百分点；净利息收益率为1.37%，同比上升0.06个百分点[59] - 利息净收入为174.21亿元人民币，同比增长12.08%[61][75] - 生息资产平均余额为15.79万亿元人民币，平均收益率3.26%，同比下降33个基点[61] - 发放贷款和垫款平均余额为9.00万亿元人民币，利息收入341.63亿元，同比下降13.24%，平均收益率3.79%，同比下降52个基点[61][64] - 金融投资利息收入150.57亿元，同比增长14.86%[67] - 非利息净收入85.49亿元，同比下降13.99%[76] - 手续费及佣金净收入为22.93亿元，同比下降22.90%[77][79] - 其他非利息净收入为62.56亿元，同比下降10.18%[80][82] 成本与费用 - 2025年成本收入比为38.01%，同比下降1.00个百分点[43] - 成本收入比为38.01%，较上年降低1.00个百分点[53] - 营业支出为103.91亿元，同比下降0.93%；成本收入比38.01%，下降1.00个百分点[83][85] - 资产减值损失为100.06亿元，同比增长3.58%[86][88] - 所得税费用为0.74亿元，实际税率1.34%[89][91] 资产与负债规模 - 资产总额达到19,344.10亿元，同比增长4.91%[17] - 负债总额为18,091.83亿元，同比增长4.35%[17] - 2025年资产总额达到19,344.095亿元，较上年末增长4.91%[41] - 资产总额为19,344.10亿元，较上年末增长905.67亿元，增幅4.91%[51] - 发放贷款和垫款余额为9,497.48亿元，较上年末新增243.86亿元，增幅2.64%[51] - 负债总额为18,091.83亿元，较上年末增长754.65亿元，增幅4.35%[52] - 资产总额为19,344.10亿元，同比增长4.91%[92][94] - 发放贷款和垫款总额为9,617.32亿元，同比增长2.70%[95][97] - 金融投资为7,437.60亿元，同比增长6.18%[98][100] - 负债总额为18,091.83亿元，较上年末增长4.35%，主要受吸收存款增长带动[105][107] 存款业务表现 - 2025年吸收存款总额为11,144.582亿元，较上年末增长6.54%[41] - 吸收存款11,387.75亿元，较上年末增加712.14亿元，增幅6.67%[52] - 吸收存款总额为11,144.58亿元，较上年末增长6.54%[108][110] - 公司定期存款增长20.45%至5,022.15亿元，而公司活期存款下降18.42%至1,945.69亿元[110] - 个人存款增长11.01%至2,356.44亿元，其中个人定期存款增长17.96%至2,075.86亿元[110] - 外币存款折人民币增长35.63%至465.85亿元[111] - 吸收存款平均余额为10.10万亿元人民币，利息支出201.51亿元，同比下降9.08%，平均成本率2.00%，同比下降41个基点[61][69] 贷款业务表现 - 发放贷款和垫款总额为9,617.32亿元，同比增长2.70%[95][97] - 发放贷款和垫款总额从9364.91亿元增长至9617.32亿元，增长2.70%[129][131] - 公司贷款和垫款总额从6547.36亿元增长至7124.12亿元，增长8.81%[131] - 公司贷款和垫款总额为7,124.12亿元，同比增长8.81%[133] - 个人贷款总额从2220.27亿元下降至2040.08亿元，下降8.12%[131] - 个人贷款余额2,040.08亿元[169] - 截至报告期末，公司贷款总额7,124.12亿元，比上年末增加576.76亿元，增长8.81%[154] - 截至报告期末，科技型企业贷款余额716.83亿元，增长52.20%；绿色贷款余额593.35亿元，增长36.77%；制造业贷款余额1,105.95亿元，增长12.16%[155] - 截至报告期末，全行普惠贷款余额590.68亿元，比上年末增加37.97亿元，增长6.87%[164] 资产质量与风险管理 - 不良贷款率为1.66%，较上年下降0.1个百分点[17] - 2025年不良贷款率为1.66%，较上年末下降0.10个百分点；拨备覆盖率为162.16%，较上年末上升6.97个百分点[43] - 不良贷款余额为159.21亿元，较上年末下降5.59亿元，不良贷款率为1.66%，较上年末下降0.1个百分点[54] - 贷款拨备率为2.68%，拨备覆盖率为162.16%[54] - 不良贷款总额从164.80亿元下降至159.21亿元，不良贷款率从1.76%下降至1.66%[129] - 发放贷款和垫款总额为9,617.32亿元，不良贷款率为1.66%，较上年末的1.76%下降0.10个百分点[133][135][137] - 个人贷款不良率为3.80%，较上年末的4.15%下降0.35个百分点[133] - 批发和零售业不良贷款率显著改善，从3.41%下降至2.26%[133] - 信息传输、软件和信息技术服务业不良贷款率大幅上升，从0.74%增至4.45%[133] - 华北及东北地区贷款占比最高为40.51%，不良贷款率为1.90%[135] - 信用贷款占比从20.42%提升至24.04%，其不良率从2.68%降至2.26%[137] - 逾期贷款总额为229.27亿元，比上年末下降32.27亿元，逾期贷款合计占比从2.79%降至2.38%[139] - 最大单一借款人贷款余额为76.81亿元，占资本净额5.07%，占贷款总额0.80%[141] - 重组贷款余额为22.57亿元，比上年末增加39.26%[142] - 截至报告期末，全行不良贷款率为1.66%，比上年末下降0.1个百分点[193] - 截至报告期末，拨备覆盖率为162.16%，贷款拨备率为2.68%[193] 资本充足与结构 - 2025年资本充足率为12.48%，较上年末上升0.85个百分点；一级资本充足率为10.13%，上升0.83个百分点[43] - 核心一级资本充足率从8.35%微增至8.40%[122] - 资本充足率从11.63%提升至12.48%，一级资本充足率从9.30%提升至10.13%[122] - 风险加权资产合计从11,544.43亿元增长至12,132.58亿元[125] - 杠杆率从5.01%提升至5.42%[127] - 总权益增长13.71%至1,252.27亿元，主要因新发行100亿元无固定期限资本债券及净利润增加[112][114] - 其他权益工具增长90.91%至210.00亿元[114] - 其他权益工具（无固定期限资本债券）从110.00亿元增加至210.00亿元，增长90.91%[117] - 未分配利润增长10.18%至439.67亿元[114] - 归属于普通股股东的每股净资产为5.87元，较上年增加0.29元[17] 对公业务表现 - 截至报告期末，公司全量客户合计13.51万户，比上年末增长13.53%[152] - 截至报告期末，公司存款总额6,967.84亿元，比上年末增加413.50亿元，增长6.31%[153] - 截至报告期末，交易银行业务全年累计发生额达1.13万亿元，业务余额6,758.14亿元，同比增长30.61%；全年带动对公存款3,211.29亿元，较上年末新增454.31亿元[156] - 全年供应链业务投放达3,278.65亿元[157] - 票据业务服务客户超1万户[157] - 全年国际结算总量突破1,000亿美元，同比增长48%[159] - 带动对公存款增长超500亿元[159] - 司库业务结算量突破1,716亿元，累计完成204家企业签约上线，业务覆盖16个省市，天津市属国企对接覆盖率达42%[160] - 承销各类债券577只，承销金额合计2,148.99亿元，同比增长26.60%[161] - 其中各类创新债券、专项产品141只，金额合计389.39亿元，同比增长93.84%[161] - 撮合业务规模达到1,109.20亿元，同比增长32%[161] 金融市场与同业业务 - 资金交易业务交易量突破15万亿元，发行同业存单5,465.6亿元，较上一年度增长35.89%[174] - 同业负债付息率同比下降50个基点[176] - 全行有效同业客户数量增幅146%[176] - 向央行借款等同业负债利息支出合计73.05亿元，同比下降29.82%[72] - 已发行债券利息支出66.28亿元，同比下降2.05%[73] - 已发行债券增长13.66%至3,305.93亿元[107] - 买入返售金融资产从185.31亿元大幅增加至541.05亿元，增长191.97%[117] 理财业务表现 - 报告期内发行理财产品544只，销售金额合计6,045.53亿元[177] - 报告期末存续理财产品559只，余额2,489.32亿元[177] - 理财产品中封闭式产品占比45.07%，开放式产品占比54.93%[177] - 理财产品资产配置中，债券占比43.62%，银行存款占比17.95%，公募基金占比15.91%[177] - 代销理财规模同比增长11.73%，代销信托规模同比增长15.69%，代销传统保险年内保费同比增长45.43%[167] - 子公司渤银理财总资产27.60亿元，净资产26.34亿元，报告期营业收入4.17亿元，净利润2.22亿元[188] - 渤银理财全年累计完成各类资产投放2,065.72亿元，较上年增长554.23亿元，增幅36.67%[189] - 投资绿色债券86.74亿元，同比增长166.48%；投资科创债券144.15亿元，同比增长42.47%[189] - 报告期末管理产品规模达2,489.32亿元，较上年末增加830.97亿元，增幅50.11%[189] - 已与116家行外机构达成代销合作，行外代销理财产品规模达748.07亿元，较上年末增加506.56亿元，增幅209.75%[189] - 到期封闭式产品253只，超业绩比较基准下限兑付比率为99.60%，服务投资者超110万户，为投资者创造收益超48亿元[189] 零售业务表现 - 普惠贷款户数146,688户，比上年末增加17,223户，平均贷款执行利率4.19%，比上年末下降13BPs[164] - 个人养老金账户入金额同比增长46.0%[167] - 零售存款余额实现稳健增长，同比增长11.01%[168] - 在二手房交易场景累计完成托管交易3.46万笔，个人资金托管规模161.02亿元[179] - 在政务民生场景服务政府消费券发放3轮，发放总金额3.6亿元[179] 金融科技与数字化 - 线上渠道交易替代率达到97%[180] - 远程经营客户规模达626万人次，同比增长18%[181] - 科技人员数量为1,473人，占合同制员工比例为10.49%[184] - 报告期内科技投入为12.74亿元人民币[185] - 获得中金金融认证中心有限公司评选的2025手机银行渠道协同先锋奖[30] 子公司与分支机构 - 香港分行总资产达216.89亿等值港币[187] 风险管理与内控 - 报告期内，公司通过现金清收、呆账核销等方式处置不良资产424.38亿元[145] - 以摊余成本计量的发放贷款和垫款，2025年计提减值准备5,560,061千元，核销2,466,231千元[147] - 以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的发放贷款和垫款，2025年末余额为1,251,290千元，较2024年末减少78,928千元[149] - 公司上线了涵盖13大模块、49项功能的押品管理系统[194] - 公司优化了零售信贷风险流程，新增及优化了22个功能点[194] - 公司建立了“行业+区域+客户+产品”四维交叉的风险偏好体系，细化了1,382个行业颗粒度[195] - 公司为34家分行制定了差异化的“一行一策”区域发展政策[195] - 公司新建及优化了包括境内银行客户评级模型、个人住房按揭贷款申请评分模型等在内的19个模型[195] - 公司搭建的企业级模型管理平台梳理登记了全行模型资产超过200个[195] - 公司修订了10项模型管理制度[195] 流动性管理 - 流动性覆盖率为156.73%，净稳定资金比例为115.08%，流动性匹配率为126.90%[199] - 净稳定资金比例从2025年9月末的113.16%提升至12月末的115.08%[200] - 可用稳定资金从2025年9月末的1,079,695,740千元增至12月末的1,129,147,934千元[200] - 所需稳定资金从2025年9月末的954,101,269千元增至12月末的981,175,278千元[200] - 流动性比例指标为84.62%[199] - 公司最短生存期超过监管规定的30天[198] - 公司建立了负债质量管理体系并优化负债结构[199] - 各项流动性监管指标均达到监管要求[199] 外部荣誉与奖项 - 在2025年度Wind最佳投行评选中获得银行类债券承销快速进步奖、最佳债务融资工具承销商快速进步奖[22] - 荣获北京金融资产交易所授予的最具市场引领力机构、最具市场凝聚力机构、最具市场突破力机构三项大奖[23] - 在普益标准第五届“金誉奖”评选中荣获“卓越财富管理银行”、“卓越私人银行”两项大奖[28] - 在新浪财经“2025年度金石奖暨金融消保优秀案例”评选中获评“银行业消保优秀案例”[31] 报告基础信息与审计 - 渤海银行2025年度不进行股利分配[8] - 渤海银行2025年报告期截至2025年12月31日[7] - 渤海银行H股股份代号为9668[2] - 渤海银行2025年度财务报告已由德勤华永会计师事务所和德勤•关黄陈方会计师行分别审计并出具标准无保留意见[8] - 渤海银行2025年度报告于2026年3月26日经第六届董事会第十四次会议审议通过[8] - 渤海银行2025年度报告货币单位均以人民币列示[9] - 渤海银行“四五”规划指2021-2025年发展战略规划[6] - 公司注册资本为177.62亿元[21]

文章核心观点 - 渤海银行积极响应国家培育新质生产力、服务实体经济的政策导向，通过金融创新和战略转型，从跨境金融和供应链金融两大方向精准发力，以金融活水支持产业升级和对外开放 [1][6] 跨境金融业务升级 - 公司自由贸易试验区分账核算单元总分模式正式投产上线，通过统一标准、集中运营重构业务管理模式，提升集约化与风控能力 [2] - 公司优化“跨境自贸通”产品体系，深度对接FT账户功能，覆盖结算、避险、融资、自贸债等多场景 [3] - 公司人民币跨境支付系统直参系统正式投入运营，成为天津市首家以法人银行身份直接接入CIPS的金融机构，实现了“一点接入”和“点对点”资金清算 [3] - CIPS直参系统上线短短两日内，处理的跨境人民币结算金额已达9.1亿元，系统首日即为广州某医药公司成功落地首笔业务，提升了支付效率并降低了客户中转手续费 [3] 供应链金融与产业深耕 - 公司与小鹏汽车达成总对总战略合作，共建供应链金融服务平台，并成功落地首笔业务，标志着其“车销易”品牌在汽车生态的延伸和金融科技与产业场景融合进入新阶段 [4] - 合作基于“渤银E链”系统与客户平台对接，实现数据实时交互，并将融资审批等流程嵌入企业交易场景，快速响应定制化需求 [4] - 针对小鹏汽车供应商，公司提供灵活授信与差异化定价，融资成本较市场平均水平更具竞争力，改善了中小供应商融资可得性并提升了产业链资金效率 [5] - 截至2025年末，公司供应链金融已累计服务汽车行业龙头企业28家，授信支持总规模逼近400亿元，全年投放规模接近3300亿元，同比增长超过27% [5] 战略方向与未来布局 - 2026年是公司转型发展的关键之年，其目标是构建区域主流银行、行业精品银行、专业价值银行，推动经营管理从“经验驱动”向“机制驱动”跃升 [5][6] - 公司将继续以“场景金融”为切口，深耕人工智能、智能制造、新能源等核心赛道，并布局空天科技、量子科技等前沿赛道，构建“金融+场景”生态服务体系 [6] - 公司计划优化供应链金融产品结构，提升系统响应速度，推动“车销易”等特色品牌向更多制造领域复制落地，以支持产业链降本增效和培育新质生产力 [6]

公司人事变动 - 国家金融监督管理总局已核准崔宏琴女士担任渤海银行董事的任职资格 [1] - 崔宏琴女士自2026年3月23日起担任渤海银行第六届董事会非执行董事、董事会发展战略和普惠金融委员会委员 [1] - 段文务先生自2026年3月23日起不再担任渤海银行第六届董事会非执行董事、董事会发展战略和普惠金融委员会委员 [1]

公司治理变动 - 国家金融监督管理总局于2026年3月23日核准崔宏琴担任渤海银行董事的任职资格 [1] - 崔宏琴自2026年3月23日起担任渤海银行第六届董事会非执行董事，并成为董事会发展战略和普惠金融委员会委员 [1] - 段先生自2026年3月23日起不再担任渤海银行第六届董事会非执行董事及董事会发展战略和普惠金融委员会委员职务 [1]

公司人员 - 执行董事为王锦虹、屈宏志[2] - 非执行董事为欧兆伦等[2] - 独立非执行董事为谢日康等[2] 董事会委员会 - 设立五个委员会[3] - 王锦虹任发展战略和普惠金融委员会主任[4] - 屈宏志、欧兆伦任关联交易等委员会委员[4] - 谢日康任审计和消费者权益保护委员会主任[4] - 刘骏民任提名薪酬委员会主任[4] - 欧阳勇任风险管理等委员会主任[4]

人员变动 - 段文務先生2026年3月23日起辞任非执行董事[3] - 崔宏琴女士2026年3月23日起任职非执行董事[3] 董事会构成 - 截至2026年3月25日，董事会有2执董、5非执董、6独董[3]

核心观点 - 渤海银行凭借“警银联动·数智赋能：构建全链条反诈防骗体系”案例，荣获新浪财经“2026年度金石奖”的“金融反诈优秀案例”奖项 [1][6] 科技赋能与智能风控 - 公司深度运用大数据、人工智能等技术，搭建覆盖全渠道及产品的智能反诈风控模型，实现对交易行为的7×24小时实时监控与风险画像 [2][8] - 该模型通过分析多维度数据，精准识别“刷单返利”等高发诈骗场景，实现风险交易的毫秒级预警与拦截 [2][8] - 公司在天津市率先建成“天津反诈数据共享交换平台”，打通银行与公安机关视频管理系统，建立可疑交易线索“实时推送、快速核查、闭环反馈”机制 [2][8] 警银协同与宣传教育 - 公司积极会同属地公安、反诈中心，深入社区、学校等重点区域，通过“摆摊设点”、“以案说险”等形式开展面对面反诈宣教，形成“警银协同、全民参与”的共治格局 [3][9] - 公司连续多年与天津市委宣传部、反诈中心合作，联合开展“渤海银行杯”天津反诈网络短视频大赛，累计征集作品3675件，全网播放量超1.4亿次 [3][9] - 公司发布两期《消费者权益保护案例汇编》，提炼形成“征信修复”、“冒充公检法”等12个关键字，对阶段性典型案例进行全面剖析 [4][10] 内容创作与品牌影响 - 公司打造消保精品短视频《反诈解局》，直观科普“不轻信、不透露、不转账”的核心知识，该作品在2025年第三届全国短视频大赛中荣获“优秀短视频”奖 [4][10] - 《反诈解局》作品还斩获第二届“你好，天津”网络短视频大赛——“渤海银行杯”天津反诈分站赛二等奖 [4][10] - 公司成都、武汉、石家庄分行的原创金融教育作品得到中国互联网金融协会、属地监管部门及行业协会的认可和转发 [4][10] 实践成效与成果数据 - 2025年，公司依托智能反诈风控体系，累计对**3.2万户**疑似受害客户采取保护性止付措施，成功挽回潜在损失超**4亿元** [5][11] - 全链条反诈防骗体系的构建与落地，完善了公司的金融消保工作体系，并树立了负责任、有担当的金融机构品牌形象 [5][11]