2023 年年度股东大会 保利发展控股集团股份有限公司 2023 年年度股东大会 会议资料 （2024 年 6 月） 二、股东大会期间，全体出席人员应以维护股东的合法利益、确 保大会正常秩序和议事效率为原则，认真履行法定职责； 三、出席大会的股东依法享有发言权、咨询权、表决权等各项权 利，但需由公司统一安排发言和解答； 四、任何人不得扰乱大会的正常秩序和会议程序，会议期间请关 闭手机或将其调至振动状态。 2023 年年度股东大会 保利发展控股集团股份有限公司 2023 年年度股东大会 会议议程 一、会议时间： 2023 年年度股东大会 保利发展控股集团股份有限公司 2023 年年度股东大会须知 根据中国证券监督管理委员会《上市公司股东大会规则》和《公 司章程》的有关规定，为确保公司股东大会顺利召开，特制定会议须 知如下，望出席股东大会的全体人员遵守执行： 一、股东参加股东大会，应当认真履行其法定义务，不得侵犯其 他股东权益； 现场会议召开时间：2024 年 6 月 28 日（星期五），下午 14:30 网络投票时间：采用上海证券交易所网络投票系统，通过交易系 统投票平台的投票时间为股东大会召开当日的交易时间段 ...

会议主要讨论的核心内容 - 公司5月份签约金额353亿元,同比下降13%,但环比有所改善[1][2] - 1-5月累计签约金额1313亿元,同比下降33%,但跟行业平均水平相比表现较好[2] - 5月单月认购金额有30-40亿元的增长,反映市场购房意愿有所改善[2] - 5月单月推货金额340亿元,4-5月合计推货820亿元,与去年同期基本持平[3][4] - 5月来访量达到7.5万组,创近一年新高,5月整体来访量同比环比均有改善[4] - 一二线城市来访量同比环比均有较大幅度增长,二线城市如杭州、西安等同比增幅超过100%[4] - 公司目前去化率在40%-45%左右,比去年低5个百分点左右,但公司更关注成交规模而非去化率[5][6] - 公司今年累计拿地金额约90亿元,拿地强度不到10%,未来拿地节奏会根据市场情况而定[8][9] - 公司融资成本有所下降,今年新增债务成本在2.78%左右,较去年下降30-40个基点[6][7] - 多个城市已下调商贷利率,LPR下降45-80个基点,买房人利率成本有较大幅度下降[7] 问答环节重要的提问和回答 问题1 **投资者提问** 5月份去化率同比下降5个百分点,但环比有所改善吗?[8] **邝总回答** 去化率环比可能略有改善,但幅度不大,只有1-2个百分点。公司更关注成交规模,适当降低去化率以推动更多销售[8][9] 问题2 **投资者提问** 公司今年拿地金额只有90亿元,占销售的比例不到10%,未来拿地计划如何?[9] **邝总回答** 公司拿地节奏放缓有几方面原因:1)市场环境较差,公司希望保留更多现金;2)前期土地供给较少,地价也没有大幅下降;3)公司手头现金储备充足,未来会根据市场情况适当增加拿地[9] 问题3 **投资者提问** 未来公司毛利率的走势如何?是否已经见底?[11][12] **邝总回答** 公司新拿地项目的毛利率和IRR目前都在15%以上,符合公司的立项要求。但由于今年存量项目销售情况不佳,2023年整体毛利率可能还会有所下降。预计2024年随着新项目占比提高,毛利率有望回升[11][12]

证券代码：600048 证券简称：保利发展 公告编号：2024-048 保利发展控股集团股份有限公司 关于召开 2023 年年度股东大会的通知 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈 述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。 (一) 股东大会类型和届次 2023 年年度股东大会 (二) 股东大会召集人：董事会 (三) 投票方式：本次股东大会所采用的表决方式是现场投票和网络投票相结合的 方式 (四) 现场会议召开的日期、时间和地点 重要内容提示： 一、 召开会议的基本情况 召开的日期时间：2024 年 6 月 28 日 14 点 30 分 召开地点：广州市海珠区阅江中路 832 号保利发展广场 (五) 网络投票的系统、起止日期和投票时间。 网络投票系统：上海证券交易所股东大会网络投票系统 网络投票起止时间：自 2024 年 6 月 28 日 至 2024 年 6 月 28 日 采用上海证券交易所网络投票系统，通过交易系统投票平台的投票时间为股 东大会召开当日的交易时间段，即 9:15-9:25，9:30-11:30，13:00-15:00；通过互联 股东大会召开 ...

证券代码：600048 证券简称：保利发展 公告编号：2024-047 1、决定中期票据发行上市的具体事宜，包括但不限于是否分期发行、各期 发行金额及期限、发行方式、还本付息方式、承销方式、定价方式、票面利率、 募集资金用途、偿债保证措施、担保事项、债务融资工具上市、发行与上市场所、 专业机构的选择、回售与赎回方式等； 2、代表公司签署与上述中期票据的注册、发行的所有相关协议及其他必要 文件等，并按照规定进行披露； 3、办理其他与上述中期票据的注册、发行相关的具体事宜； 2024 年第 5 次临时董事会决议公告 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述 或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。 保利发展控股集团股份有限公司（以下简称"公司"）2024 年第 5 次临时 董事会于 2024 年 6 月 7 日以传真表决方式召开，会议召集人为公司董事长刘平 先生，会议应参加表决董事九名，实际参加表决董事九名。会议的召集和召开符 合《中华人民共和国公司法》《中华人民共和国证券法》及《公司章程》的有关 规定。会议审议通过了以下议案： 一、董事会以 9 票同意、0 票反对 ...

报告公司投资评级 保利发展维持"买入"评级[1] 报告的核心观点 1. 公司行业龙头地位稳固,土储结构持续优化,融资渠道畅通,资金成本优势明显,有望持续受益于宽松地产政策及行业格局优化[1] 2. 2024年5月,公司实现签约面积194.3万方,同比下降26.0%;实现签约金额353.1亿元,同比下降13.5%,销售降幅有所收窄[1] 3. 2024年1-5月,公司实现签约面积747.8万方,同比下降35.0%;实现签约金额1313.2亿元,同比下降33.2%,销售规模有所下滑,但仍保持克而瑞全口径销售金额榜首位置,行业龙头地位稳固[1] 4. 公司5月在上海杨浦区和中山市东区拿地2宗,总建面3.9万方,对应土地款16.5亿元,拿地金额权益比91.0%,单月拿地强度4.7%[2] 5. 2024年1-5月公司拿地8宗,总建面71.9万方,对应总土地款90.3亿元,分别同比下降55.0%和72.1%,拿地金额权益比81.5%,拿地强度6.9%(2023年同期为16.5%),在一线、二线城市拿地金额占比分别为42.5%、55.7%[2] 6. 公司2024年前5月成功发行公开市场债券227.8亿元,包括89亿元中票和54亿元公司债,票面利率不超过3.2%,持续保持低位[3] 7. 截至2024Q1,公司货币资金余额1295.5亿元,总资产和归母净资产分别下降0.87%和增长0.75%,资产负债率为75.88%,较2023年末下降0.66个百分点[3]

报告公司投资评级 保利发展维持"买入"评级[1] 报告的核心观点 1. 公司行业龙头地位稳固，土储结构持续优化，融资渠道畅通，资金成本优势明显，有望持续受益于宽松地产政策及行业格局优化[1] 2. 2024年5月，公司实现签约面积194.3万方，同比下降26.0%；实现签约金额353.1亿元，同比下降13.5%，销售降幅有所收窄[1] 3. 2024年1-5月，公司实现签约面积747.8万方，同比下降35.0%；实现签约金额1313.2亿元，同比下降33.2%，销售规模有所下滑，但仍保持克而瑞全口径销售金额榜首位置，行业龙头地位稳固[1] 4. 公司5月在上海杨浦区和中山市东区拿地2宗，总建面3.9万方，对应土地款16.5亿元，拿地金额权益比91.0%，单月拿地强度4.7%[2] 5. 2024年1-5月公司拿地8宗，总建面71.9万方，对应总土地款90.3亿元，分别同比下降55.0%和72.1%，拿地金额权益比81.5%，拿地强度6.9%（2023年同期为16.5%），其中在一线、二线城市拿地金额占比分别为42.5%、55.7%[2] 6. 公司2024年前5月成功发行公开市场债券227.8亿元，包括89亿元中票和54亿元公司债，票面利率不超过3.2%，持续保持低位[3] 7. 截至2024Q1，公司货币资金余额1295.5亿元，总资产和归母净资产分别下降0.87%和增长0.75%，资产负债率为75.88%，较2023年末下降0.66个百分点[3]

证券代码：600048 证券简称：保利发展 公告编号：2024-045 2024 年 5 月份销售情况简报 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述 或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。 2024 年 5 月，公司实现签约面积 194.30 万平方米，同比减少 26.02%；实现 签约金额 353.14 亿元，同比减少 13.53%。 2024 年 1-5 月，公司实现签约面积 747.83 万平方米，同比减少 34.99%；实 现签约金额 1313.22 亿元，同比减少 33.23%。 由于销售过程中存在各种不确定性，上述销售数据可能与定期报告披露的数 据存在差异，相关数据以公司定期报告为准。 特此公告。 保利发展控股集团股份有限公司 董事会 二〇二四年六月七日 ...

北京德恒律师事务所 关于保利发展控股集团股份有限公司 2024 年第二次临时股东大会的 法律意见 北京市西城区金融街 19 号富凯大厦 B 座 12 层 电话:010-52682888 传真:010-52682999 邮编:100033 北京德恒律师事务所 关于保利发展控股集团股份有限公司 2024 年第二次临时股东大会的法律意见 北京德恒律师事务所 （二）《股东大会议事规则》； （三）《2024 年第 4 次临时董事会会议决议》； （四）公司于 2024 年 5 月 18 日 在 上海 证 券交 易 所网 站（ http:// www.sse.com.cn）公布的《保利发展控股集团股份有限公司关于召开 2024 年第 二次临时股东大会的通知》（以下简称"《股东大会的通知》"）； 关于保利发展控股集团股份有限公司 2024 年第二次临时股东大会的 法律意见 德恒 01G20240039-02 号 致：保利发展控股集团股份有限公司 保利发展控股集团股份有限公司（以下简称"公司"）2024 年第二次临时 股东大会（以下简称"本次会议"）于 2024 年 6 月 3 日（星期一）召开。北京 德恒律师事务所（以下简称 ...

证券代码：600048 证券简称：保利发展 公告编号：2024-044 保利发展控股集团股份有限公司 2024 年第二次临时股东大会决议公告 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述 或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。 重要内容提示： 本次会议是否有否决议案：无 一、 会议召开和出席情况 (一) 股东大会召开的时间：2024 年 6 月 3 日 (二) 股东大会召开的地点：广州市海珠区阅江中路 832 号保利发展广场会议室 (三) 出席会议的普通股股东和恢复表决权的优先股股东及其持有股份情况： | 1、出席会议的股东和代理人人数 | 424 | | --- | --- | | 2、出席会议的股东所持有表决权的股份总数（股） | 6,531,610,419 | | 3、出席会议的股东所持有表决权股份数占公司有表决权股份总数的比例（%） | 55.0475 | 注：上表中公司有表决权股份总数不含公司回购账户所持 105,031,600 股。 (四) 表决方式是否符合《公司法》及《公司章程》的规定，大会主持情况等。 本次股东大会由董事会召集，公司董事长刘平先生因 ...

| 名称 | 保利发展控股集 团股份有限公司 | 简称 | 24保利发展 | | --- | --- | --- | --- | | | 2024年度第四期 | | MTN004 | | | 中期票据 | | | | 代码 | 102482095 | 期限 | 3年 | | 起息日 | 2024年05月30日 | 兑付日 | 2027年05月30日 | | 计划发行总额 | 20亿元 | 实际发行总额 | 20亿元 | | 发行利率 | 2.52% | 发行价格 | 100元/百元 | | 簿记管理人 | 中国建设银行股份有限公司 | | | | 主承销 | 中国建设银行股份有限公司 | | | | 联席主承销 | 中国银行股份有限公司 | | | | 备注 | 本期中期票据采用固定利率计息。本期中期票据的票面利 率通过簿记建档、集中配售方式确定。付息日为存续期内 | | | | | 每年的5月30日（如遇法定节假日或休息日，则顺延至其后 | | | | | 的第一个工作日，顺延期间不另计息）。 | | | 公司本期中期票据发行相关文件详见中国货币网（www.chinamoney.com.cn） 和上海清算所 ...