业绩总结 - 公司2023年累计实现营业收入为170.9亿，同比下降8.7%[1] - 公司2023年累计实现归母净利润为27.54亿，同比下降8.5%[1] - 预计公司2024年营收为190亿，同比增长11.2%[3] - 预计公司2024年归母净利润为31亿，同比增长11.7%[3] - 归属于母公司股东的净利润在过去几年呈现逐年增长的趋势，分别为3,011、2,757、3,079、3,587和4,033亿元[6] 用户数据 - 公司2023年末金融投资规模为1976亿元，同比增长17.3%[2] - 公司2023年末股票质押规模为58.99亿元，较年初下降35.4%[2] - 公司2023年末融出资金为210.7亿，较年初增长5.4%[2] 新产品和新技术研发 - 公司2023年累计实现经纪业务手续费净收入为27.8亿，同比下降10%[2] - 公司2023年累计实现资管业务收入为20.3亿，同比下降23%[2] - 公司2023年累计实现投行收入为15.1亿，同比下降13%[2] 市场扩张和并购 - 公司2023年末金融投资规模为1976亿元，同比增长17.3%[2] - 公司2023年末融出资金为210.7亿，较年初增长5.4%[2] 其他新策略 - 投资建议评级分为买入、增持、持有、卖出和强于大市，根据相对同期相关证券市场代表指数涨幅的不同，提供不同的投资建议[8] - 公司报告中提到的所有观点均准确地反映了公司对标的证券和发行人的个人看法，确保信息的准确性和客观性[7]

公司基本信息 - 公司2023年度利润分配预案为：向分红派息的股东每10股分配现金红利1.5元，占2023年度合并口径归属于母公司所有者的净利润的46.09%[6] - 公司截至2023年12月31日的总股本为8,496,645,292.00股，扣除回购专户股份后，拟派发现金红利总额为1,269,270,295.20元[6] - 公司的中文名称是东方证券股份有限公司[13] - 公司的中文简称是东方证券[13] - 公司的外文名称是ORIENT SECURITIES COMPANY LIMITED[13] - 公司的外文名称缩写是DFZQ[13] - 公司的法定代表人是金文忠[13] - 公司总经理是鲁伟铭[13] - 公司授权代表是金文忠、王如富[13] - 公司注册资本为8,496,645,292.00元[13] - 公司净资本为50,592,451,966.46元[13] 公司业绩 - 公司2023年营业收入为170.9亿人民币，较去年下降8.75%[27] - 公司2023年末资产总额达到3836.9亿人民币，同比增长4.24%[28] - 公司2023年末负债总额为3049.3亿人民币，同比增长4.91%[28] - 公司2023年末归属于母公司股东的权益为787.5亿人民币，同比增长1.76%[28] - 公司2023年基本每股收益为0.30元，较上年同期下降14.29%[28] - 公司2023年加权平均净资产收益率为3.45%，较上年下降0.71个百分点[28] 公司业务 - 公司通过全资子公司东证期货开展期货经纪业务，为客户提供商品期货经纪、金融期货经纪、期货投资咨询、资产管理、基金销售等服务[38] - 公司的证券销售及交易业务主要包括权益类投资、固定收益类投资、金融衍生品交易和创新投资等服务[40] - 公司通过全资子公司东证创新从事另类投资业务，包括股权投资、特殊资产投资和量化投资等[40] - 公司提供股票承销与保荐服务，包括首次公开发行、非公开发行和配股等再融资项目的承销与保荐服务[41] - 公司提供债券承销服务，包括公司债、企业债、国债、金融债等承销服务[41] 公司风险管理 - 公司可能包含前瞻性陈述，投资者不应过度依赖前瞻性陈述[7] - 公司存在的主要风险包括宏观经济政策、证券市场波动、融资成本等[9] - 公司面临的风险还包括政策性风险、市场波动导致潜在损失、信用质量变化风险等[9] - 公司已在报告中详细描述市场风险、信用风险、流动性风险等，请参见管理层讨论与分析[9]

财务数据 - 2023年，东方证券营业收入为170.90亿元，同比下降8.75%[1] - 2023年，东方证券归母净利润为27.54亿元，同比下降8.53%[1] - 2023年，东方证券实现投资业务收入23.88亿元，同比增长25.67%[1] - 2023年，东方证券经纪业务收入为27.81亿元，同比下降9.85%[2] - 2023年，东方证券资管业务收入为20.29亿元，同比下降23.31%[2] - 2023年，东方证券投行业务收入为15.10亿元，同比下降12.86%[2] 市场地位 - 公司获批成为首批沪深两市交易所债券主做市商，银行间做市成交量同比增长12.3%[1] - 2023年，东方证券的市占率为1.63%，行业排名第20名[2] 未来展望 - 预计2024-2026年，东方证券归母净利润将分别为31.8/33.7/35.3亿元，同比增长15.3%/6.2%/4.8%[4] 报告内容 - 报告中的投资评级分为买入、增持、中性、卖出和超配等级[10] - 报告强调了信息的准确性和完整性，提醒投资者注意信息更新和修订[11] - 报告明确指出不构成出售或购买证券的要约或邀请，不构成个人投资建议[12] - 公司具备中国证监会核准的证券投资咨询业务资格，提供证券投资分析、预测或建议等服务[13] - 发布证券研究报告是证券投资咨询业务的一种基本形式，包括对证券价值、市场走势等进行分析[14]

财务数据 - 东方证券2023年实现营收170.9亿元，同比下降9%[1] - 东方证券2023年实现归母净利润27.54亿元，同比下降8.5%[1] - 公司经纪、投行、资管、净利息、净投资收益、长股投收入分别为27.8亿、15.1亿、20.3亿、17.6亿、23.3亿、5.8亿[2] - 东方证券2023年净利润贡献受公募降费政策影响，净利润下降41%[4] - 公司总资产3837亿，经营杠杆提升至3.46倍[5] - 公司自营交易和机构销售交易业务余额为1547亿，自营为扩表主要方向[5] - 东方证券2024E净利润预测为30.7/38.05/45.6亿，同比增长分别为11.5%/24%/20%[6] - 公司2023年营业总收入同比下降8.7%，归母净利润同比下降8.5%[8] - 公司2023年ROE为3.5%，市盈率为25[8] - 2026年东方证券预测的营业收入为234.98亿元，较2022年增长25.3%[9] - 2024年国信证券的BPS为9.52元，预测PB为0.87倍，低于可比券商平均值[10] 投资评级 - 证券分析师承诺独立客观出具报告，不接受与报告内容相关的任何形式补偿[11] - 本公司隶属于申万宏源证券有限公司，可能持有或交易本报告提到的投资标的[12] - 投资评级体系中，买入表示相对强于市场表现20%以上，减持表示相对弱于市场表现5%以下[13] - 行业投资评级中，看好表示行业超越整体市场表现，看淡表示行业弱于整体市场表现[14] - 客户应当注意不同证券研究机构采用不同的评级术语及标准，应综合考虑多方观点[15] 其他信息 - 本报告采用沪深300指数作为基准指数，提供给本公司客户使用，不构成对任何人的投资建议[16] - 客户应自主作出投资决策并自行承担投资风险，不应将本报告作为唯一决策因素[18] - 本公司不会与任何客户分享证券投资收益或分担证券投资损失，客户应谨慎投资[19] - 报告内容属于公司保密资料，未经授权不得复制或再次分发[20]

财务状况 - 东方证券2023年第三季度营业收入为49.99亿元，同比增长5.70%[4] - 归属于上市公司股东的净利润为9.56亿元，同比下降29.45%[4] - 经营活动产生的现金流量净额为-140.66亿元，同比下降237.34%[6] - 加权平均净资产收益率为1.15%，较上年同期下降2.52个百分点[5] - 货币资金为83.39亿元，较上年末下降31.57%主要原因为客户存款减少[7] - 2023年第三季度，东方证券股份有限公司投资活动产生的现金流量净额为252.94亿，较上期减少93.83亿[8] - 截至2023年9月30日，东方证券股份有限公司的货币资金为833.87亿，较上期减少38.48亿；交易性金融资产为1056.96亿，较上期增加22.93亿[11] - 公司负债方面，短期借款为5.31亿，较上期减少64.1亿；应付债券为593.53亿，较上期增加3.55亿[12] - 2023年第三季度，东方证券股份有限公司利息净收入为1,327,416,764.01元，较上年同期增长16.6%[13] - 经纪业务手续费净收入为2,156,925,870.79元，较上年同期下降6.7%[13] - 投资收益为3,131,149,084.55元，较上年同期增长86.1%[13] - 营业总支出为10,717,832,589.13元，较上年同期增长6.7%[13] - 净利润为2,857,216,149.36元，较上年同期增长42.5%[13] - 综合收益总额为2,807,242,913.01元，较上年同期下降2.4%[14] - 基本每股收益为0.32元，较上年同期增长33.3%[14] - 经营活动现金流入小计为57,673,982,275.42元，较上年同期下降12.1%[15] - 投资活动现金流出小计为2,139,591,882.16元，较上年同期下降83.5%[15] - 筹资活动现金流出小计为36,805,416,854.77元，较上年同期增长7.4%[15] - 2023年第三季度，东方证券股份有限公司资产总计为2748亿元，较2022年底增长8.7%[16] - 货币资金为2976.6亿元，较2022年底下降11.3%；结算备付金为1544.8亿元，较2022年底增长70.2%[16] - 2023年前三季度，公司营业总收入为680.6亿元，较去年同期增长20.3%；净利润为300.5亿元，较去年同期增长31.5%[17] - 利息净收入为92.98亿元，手续费及佣金净收入为19.57亿元，投资收益为40.96亿元[17] 资金活动 - 公司于2023年8月10日发行了30亿元面向专业投资者公开发行次级债券，票面利率为3.08%；于2023年9月7日发行了16亿元面向专业投资者公开发行短期公司债券，票面利率为2.41%[10] 股东情况 - 2023年第三季度，公司普通股股东总数为222,484股，前十名股东持股情况中，申能(集团)有限公司持股数量最多，占比26.63%[8] 现金流量 - 东方证券2023年第三季度经营活动现金流入小计为32,166,035,471.96，流出小计为32,632,183,342.98，净额为-466,147,871.02[19] - 东方证券2023年第三季度投资活动现金流入小计为7,123,319,257.06，流出小计为1,197,894,366.34，净额为5,925,424,890.72[19] - 东方证券2023年第三季度筹资活动现金流入小计为31,728,249,571.51，流出小计为34,624,347,425.75，净额为-2,896,097,854.24[20]

证券代码：600958 证券简称：东方证券 公告编号：2023-039 东方证券股份有限公司 关于参加上海辖区上市公司 2023 年投资者 网上集体接待日活动的公告 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述 或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。 为便于广大投资者更深入全面地了解公司 2023 年半年度业绩、 公司治理、发展战略、经营状况和可持续发展等投资者所关心的问题， 东方证券股份有限公司（以下简称"公司"）将参加由上海证监局、 上海上市公司协会与深圳市全景网络有限公司联合举办的"2023 年 上海辖区上市公司投资者集体接待日活动"，现将相关事项公告如下： 本次活动将采用网络远程的方式举行，投资者可登录"全景路演" 网站（https://rs.p5w.net/），或关注微信公众号：全景财经，或下 载全景路演 APP，参与本次互动交流，活动时间为 2023 年 9 月 7 日 （周四） 14:00-16:30。 出席本次网上集体接待日的人员为公司董事会秘书王如富先生 及董事会办公室相关人员。欢迎广大投资者积极参与。 特此公告。 东方证券股份有限公司董事会 2 ...

公司基本信息 - 公司注册资本为8,496,645,292.00元，净资本为45,566,298,947.31元[12] - 公司主要经营范围包括证券业务和证券投资咨询[12] - 公司董事会、监事会及高级管理人员保证半年度报告内容真实准确完整[4] - 公司未拟定2023年上半年利润分配预案或公积金转增股本预案[6] - 公司的外文名称为ORIENT SECURITIES COMPANY LIMITED，外文名称缩写为DFZQ[12] - 公司总经理为鲁伟铭，法定代表人为金文忠[12] - 公司授权代表为宋雪枫、金文忠[12] - 公司的联席公司秘书为王如富、魏伟峰[12] 公司业务范围 - 公司是一家综合类证券公司，主要业务包括资产管理、财富管理、证券研究等领域[25] - 公司通过全资子公司和联营企业提供资产管理、私募股权投资基金管理和基金管理等服务[26] - 公司还开展证券及期货经纪业务，提供融资融券、股票质押回购、场外交易及托管等服务[27] - 公司的证券销售及交易业务包括权益类投资及交易业务、固定收益类投资及交易业务、金融衍生品交易业务、创新投资及证券研究服务[29] - 公司提供股票承销与保荐服务，包括首次公开发行、非公开发行和配股等再融资项目的承销与保荐服务[30] - 公司的管理本部及其他业务主要包括总部资金业务、境外业务、及金融科技等[31] 公司财务数据 - 公司主要会计数据显示，本报告期营业收入为8695.03亿元，归属于母公司股东的净利润为1901.45亿元，经营活动产生的现金流量净额为-158.40亿元[18] - 公司基本每股收益为0.21元，加权平均净资产收益率为2.44%，净资本为4556.30亿元，风险覆盖率为230.12%[19] 公司资产管理业务 - 东证资管报告期内资产管理总规模为2,632.92亿元，公募基金管理规模为1,958.55亿元[39] - 东证资管资产管理业务净收入排名行业第1位，股票投资主动管理收益率排名行业第6位[39] 公司基金业务 - 汇添富基金公募基金规模超过8,700亿元，非货币公募基金规模达4,900亿元，排名行业前列[41] - 汇添富基金上半年共发行27只公募基金产品，发行规模达人民币20亿元的ETF产品[41] 公司期货业务 - 2023年1-6月，东证期货全国期货市场累计成交量为39.51亿手，同比增长29.71%[49] - 2023年1-6月，东证期货营业收入和净利润排名行业第三[49] 公司风险管理 - 公司可能面临的风险包括市场风险、信用风险、流动性风险等，已建立全面风险管理体系[9] - 公司建立了市场风险管理体系，包括净资本、流动性管理、风险承受度等方面的管理[76] - 公司持续完善信用风险管理体系，加强对债券发行主体、交易对手方、融资类业务客户的信用风险管理[77] 公司股票交易业务 - 公司经纪及证券金融业务实现营业收入41.45亿元，占比44.00%[45] - 公司证券经纪业务依托财富管理业务总部及分支机构开展，市占率1.66%，行业排名第20名[45] 公司债券业务 - 公司债券主承销次数为162次，主承销金额为60,884百万元，较2022年同期有所增长[59] 公司现金流量 - 公司经营活动产生的现金流量净额为-158.40亿元，现金流入363.12亿元，主要是拆入资金净增加额96.73亿元[63] - 公司投资活动产生的现金流量净额为45.52亿元，现金流入62.86亿元，主要是其他债权投资净减少额40.83亿元[63] - 公司筹资活动产生的现金流量净额为19.73亿元，现金流入235.94亿元，主要是发行债券及短期融资款收到的现金227.87亿元[63] 公司股东情况 - 前十名股东持股情况中，申能(集团)有限公司持有股份数量最多，为2,262,428,700股，占比26.63%[160] 公司财务审计 - 公司编制的财务报表符合企业会计准则的要求，真实、完整地反映了本公司于2023年6月30日的公司及合并财务状况以及2023年半年度的公司及合并经营成果、公司及合并所有者权益变动和公司及合并现金流量[200]

财务表现 - 2023年第一季度，东方证券营业收入达到44.37亿元人民币，同比增长41.93%[6] - 归属于上市公司股东的净利润为14.28亿元人民币，同比增长525.67%[6] - 经营活动产生的现金流量净额为-147.71亿元人民币[6] - 基本每股收益为0.16元，同比增长700%[6] - 营业收入增长主要原因是一季度资本市场表现平稳，公司投资收益和公允价值变动收益同比增加显著[8] - 归属于上市公司股东的净利润增加主要是因为营业收入增加[8] - 利润表项目中，投资收益增加幅度最大，达到8190.95%[8] - 利息净收入为4.17亿人民币，同比增长58.2%[13] - 手续费及佣金净收入为16.54亿人民币，同比下降23.5%[13] - 投资收益为7.98亿人民币，较去年同期大幅增长[13] - 营业总支出为29.21亿人民币，较去年同期略有增长[13] - 营业利润达到15.15亿人民币，较去年同期大幅增长[13] - 净利润为14.28亿人民币，同比增长52.6%[13] - 综合收益总额为18.15亿人民币，同比增长81.6%[14] - 每股基本收益为0.16元，较去年同期有显著增长[14] - 利息净收入为289,410,015.26元，其中利息收入为1,227,220,698.27元，利息支出为937,810,683.01元[18] - 手续费及佣金净收入为663,142,123.55元，其中经纪业务手续费净收入为471,373,175.38元[18] - 投资收益为1,055,145,819.57元，对联营企业和合营企业的投资收益为161,498,335.04元[18] - 营业利润达1,231,747,170.60元，较去年同期增长151.6%[18] - 净利润为1,166,943,620.05元，持续经营净利润为1,166,943,620.05元[18] - 综合收益总额为1,531,337,186.95元，较去年同期增长9.1%[19] 资产状况 - 资产负债表项目中，在建工程增加幅度最大，达到2024.52%[8] - 公司持有的交易性金融资产为855.29亿元，债权投资为28.71亿元[11] - 2023年第一季度，东方证券公司资产总计为2649.90亿人民币，负债合计为1930.48亿人民币，所有者权益合计为719.42亿人民币[17] 现金流量 - 2023年第一季度，东方证券公司经营活动现金流出小计为314.55亿人民币，经营活动产生的现金流量净额为-147.71亿人民币[15] - 2023年第一季度，东方证券公司投资活动现金流入小计为12.74亿人民币，投资活动产生的现金流量净额为-5.61亿人民币[15] - 2023年第一季度，东方证券公司筹资活动现金流入小计为64.13亿人民币，筹资活动产生的现金流量净额为5.16亿人民币[16] - 2023年第一季度，东方证券公司现金及现金等价物净增加额为-151.80亿人民币，期末现金及现金等价物余额为785.78亿人民币[16] - 经营活动现金流入小计为6,268,544,762.54元，经营活动现金流出小计为4,273,632,178.66元[19] - 筹资活动产生的现金流量净额为5,378,039,225.30元，现金及现金等价物净增加额为2,762,463,242.37元[20]

公司基本信息 - 公司成立于1997年12月10日，注册资本从10亿元增至6,215,452,011.00元[19] - 公司在2015年3月在上交所主板挂牌上市，注册资本增至5,281,742,921.00元[19] - 公司在2017年12月完成非公开发行A股股票778,203,792股，注册资本增至6,993,655,803.00元[20] - 公司在2022年3月获得中国证监会核准增发不超过308,124,000股境外上市外资股[20] - 公司在2022年5月完成A股配股发行工作，认购股份数量为1,502,907,061股[20] - 公司在2022年5月完成H股配股发行工作，认购股份数量为82,428股[20] - 公司2022年末总股本为8,496,645,292.00股，向股东每10股派发现金红利1.50元，共计派发现金红利1,274,496,793.80元，占净利润的42.33%[5] - 公司注册资本为8,496,645,292.00元，净资本为47,377,141,479.67元[13] - 公司经营范围包括证券业务和证券投资咨询[13] - 公司具备多项业务资质，包括经营证券期货业务许可证、开展网上证券委托业务资格等[14] - 公司还具备开展融资融券业务资格、保荐机构资格等多项资质[15] - 公司拥有证券投资基金管理业务资格[16] - 公司具备股票期权做市业务资格[16] - 公司获得非金融企业债务融资工具主承销业务资质[16] - 公司开展客户保证金转账转入服务资格[16] - 公司具备互联网证券业务试点资格[16] - 公司拥有短期融资券发行资格[17] - 公司具备银行间黄金询价业务资格[17] - 公司获得上证50ETF期权主做市商资格[17] - 公司具备国债期货做市业务资格[17] - 公司拥有商品期权做市业务资格[17] - 公司全资子公司包括上海东证期货有限公司、上海东方证券资本投资有限公司、东方金融控股（香港）有限公司等[24] - 上海东证期货有限公司成立于1995年12月8日，持股比例为100%[24] - 上海东方证券资本投资有限公司成立于2010年2月8日，持股比例为100%[24] - 东方金融控股（香港）有限公司成立于2010年2月17日，持股比例为100%[24] - 公司证券营业部总数达179家，其中上海地区拥有46家，广东和江苏各有14家[25] 公司财务状况 - 公司2022年营业收入为187.29亿元，较上年下降23.15%；归属于母公司股东的净利润为30.11亿元，较上年下降43.95%[27] - 公司2022年资产总额达3680.67亿元，较上年增长12.70%；负债总额为2906.69亿元，较上年增长10.75%[27] - 2022年第四季度，东方证券股份有限公司营业收入达到67.02亿人民币，同比增长约70.5%[30] - 归属于上市公司股东的净利润为10.08亿人民币，同比增长约78.1%[30] - 经营活动产生的现金流量净额为114.07亿人民币[30] - 2022年非经常性损益项目中，非流动资产处置损益为3.17亿人民币，财政扶持为2.23亿人民币[30] - 2022年东方证券采用公允价值计量的项目中，其他债权投资变动金额为182.63亿人民币[32] - 2022年末，东方证券货币资金为1218.62亿人民币，同比增长约34.6%[33] - 2022年末，东方证券资产总额为3680.67亿人民币，同比增长约12.7%[33] - 2022年末，东方证券股东权益总额为771.40亿人民币，同比增长约20.7%[34] - 2022年东方证券营业收入为187.29亿人民币，同比下降约23.2%[34] - 2022年东方证券净利润为30.10亿人民币，同比下降约44.0%[34] - 公司2022年度营业收入为7,372,526,751.34，同比下降15.15%[35] - 公司2022年度净利润为2,986,875,245.34，同比下降7.58%[35] - 公司2022年度资产处置收益增长344.27%[35] - 公司2022年度信用减值损失下降36.38%[35] - 公司2022年度投资活动产生的现金流量净额下降190.74%[35] - 公司2022年GDP同比增长3.0%[36] - 公司2022年A股市场上证综指下跌15.13%[36] 公司业务情况 - 公司主要业务包括资产托管、证券销售及交易、金融衍生品交易等[49][50][51][52] - 公司通过全资子公司从事另类投资业务，包括股权投资、特殊资产投资、量化投资等[53] - 公司向机构客户提供研究服务，客户通过公司进行基金分仓，并根据公司提供的研究服务质量确定向公司租用专用单元交易席位以及分配的交易量[54] - 公司提供股票承销与保荐服务，包括首次公开发行、非公开发行和配股等再融资项目的承销与保荐服务[56] - 公司提供债券承销服务，包括公司债、企业债、政府债、金融债等承销服务，同时提供并购重组、新三板推荐挂牌及企业改制等相关的财务顾问服务[57] - 公司通过全资子公司东方金控开展国际化业务，业务经营地位于香港，经营由香