市场整体表现 - 上证指数报3500.62点跌0.12% 深证成指涨0.11% 创业板指涨0.36% [2] - 全市场半日成交额9270亿元较上日明显缩量 3534只个股上涨1636只个股下跌 [3] - 大金融板块拖累沪指回落 银行保险板块集体走低 钢铁有色金属煤炭等传统行业不振 [3] - 通信板块延续涨势 光芯片高速铜连接宇树机器人等概念股表现强势 [3] 板块及概念表现 - Wind热门概念指数中动物保健涨3.17% 稀土涨2.45% 宇树机器人涨2.17% 高速铜连接涨2.18% [4] - 银行板块跌1.29% 保险板块跌1.54% 光伏玻璃跌0.75% 工业金属跌0.87% [4] - 港股恒生指数涨0.28% 恒生科技指数涨0.61% 恒生国企指数涨0.38% [5] - 港股消费板块回暖 安踏体育涨2.73%领涨恒指成份股 携程集团-S涨2.57% 阿里健康涨2.41% [6] 银行及保险板块动态 - 银行股全盘下跌 厦门银行跌3.86% 齐鲁银行跌2.89% 贵阳银行跌2.62% [9] - 保险巨头集体走低 新华保险跌2.69% 中国太保中国人寿中国人保中国平安均跌超1% [8] - 中国人寿计划减持5078.94万股杭州银行股份 市场解读为银行股到顶信号 [10] - 方正证券研报认为银行板块受益于核心资产重估和化债对资产质量的修复 行情有望持续 [10] 新股及复牌表现 - N华新盘中最高涨219.81%至10.17元/股 午间收盘涨132.08% 总市值3024亿元 [12][15] - 华电新能公开发行49.69亿股 募集资金181.71亿元 用于风光大基地等项目 [15] - 港股威雅利复牌后盘中飙涨918.4%至33.2港元/股 午间收盘涨237.42% [17][18] - 威雅利完成认购事项 公众持股比例增至25.06% 符合港股最低公众持股量规定 [18]

付息安排 - 可转债付息债权登记日为2025年7月22日 除息日和兑息日均为2025年7月23日 [1][2] - 付息对象为截至2025年7月22日上海证券交易所收市后登记在册的全体紫银转债持有人 [2] - 公司委托中国结算上海分公司进行债券兑息 资金将通过兑付机构划付给投资者 [2][3] 票面利率与派息方案 - 本计息年度票面利率为2.00%（含税） 每张面值100元可转债派发利息2.00元人民币 [2] - 个人投资者实际税后利息为每张1.60元（征税税率20%） 居民企业实际派发金额为每张2.00元 [3][4] - 境外机构投资者2021年11月7日至2025年12月31日期间取得的债券利息收入暂免征收企业所得税和增值税 [4] 债券基本信息 - 紫银转债信用评级为AA+ 评级展望稳定 最新评级由联合资信评估股份有限公司于2025年6月20日出具 [2] - 债券采用累进利率制度 第五年利率2.00% 第六年利率2.50% [1] - 付息债权登记日前申请转股的可转债不再支付本计息年度及后续利息 [2] 机构联系信息 - 发行人为江苏紫金农村商业银行股份有限公司 办公地址位于南京市建邺区江东中路381号 [4] - 保荐人及主承销商为中信建投证券股份有限公司 办公地址位于上海市浦东新区浦东南路528号 [4] - 债券托管人为中国证券登记结算有限责任公司上海分公司 地址位于上海市浦东新区杨高南路188号 [4]

债券发行情况 - 2020年7月23日公开发行45亿元可转换公司债券，发行数量4500万张[3][5] - 债券期限6年（2020年7月23日至2026年7月22日）[5] 票面利率 - 第一年0.20%、第二年0.60%、第三年1.20%、第四年1.80%、第五年2.00%、第六年2.50%[5] 转股价格与付息 - 最新转股价格为3.65元/股[6] - 本计息年度票面利率2.00%（含税），付息登记日2025年7月22日，除息和兑息日23日[3][6][8] 不同投资者收益 - 个人投资者每张实际派息1.60元（税后），居民企业2.00元（含税）[10] - 2021年11月7日至2025年12月31日非居民企业免所得税，每张派息2.00元[11] 评级情况 - 公司主体和“紫银转债”评级均为AA+，展望“稳定”[6]

数字化转型与智能办公矩阵构建 - 昆山农商银行部署多个国产化开源大模型，构建智能办公矩阵，截至2025年5月累计为500余人提供超1万次高效服务 [1] - 技术规划采用"场景驱动、小步快跑"路径，优先开发高频刚需场景，包括知识助手、文档辅助编写等5类应用 [3] - 引入国产开源大模型并扩展智算服务器集群，形成多模型协同体系，满足当前需求并为未来场景扩展奠定基础 [3] 跨部门协作与业务融合机制 - 成立"AI+"专项工作小组，由数据管理部牵头，通过定期需求对接和场景研讨实现AI与业务深度融合 [5] - 建立动态服务闭环机制，针对审计检索等场景形成"问题反馈—功能迭代—效果验证"循环系统 [5] 数据安全与模型治理体系 - 对AI知识库实施四级分级管理（公开/内部/敏感/核心），严格按级别划分权限防止越权访问 [7] - 网络权限控制采用防火墙规则限制授权IP/端口通信，分发平台实施差异化授权策略防范内外风险 [7] - 每月对生成式大模型输出内容进行人工+技术双重审查，确保合规性与伦理规范 [7]

银行指数表现 - 中证银行指数(399986)上涨1.14%，成分股上海银行(601229)上涨3.08%，宁波银行(002142)上涨2.44%，紫金银行(601860)上涨2.31%，民生银行(600016)和苏州银行(002966)跟涨 [1] - 中证银行ETF(512730)上涨0.90%，最新价报1.79元 [1] 银行理财市场动态 - 截至6月底银行理财市场存续规模31.22万亿元，较年初增加5.22% [1] - 存款利率下行和监管叫停手工补息背景下，同期限理财收益吸引力上升，可能吸引更多资金流入 [1] 银行负债成本与股息率 - 存款降息短期内导致银行负债端紧张，但中长期负债成本趋于下降 [1] - 三季度长期限存款集中重定价后，银行负债成本下降可能超预期 [1] - 6月末银行板块调整较大，调整后国有银行股息率将进一步提升 [1] 中证银行指数构成 - 中证银行ETF紧密跟踪中证银行指数，反映中证全指指数样本中银行行业证券表现 [2] - 截至6月30日中证银行指数前十大权重股合计占比65.64%，包括招商银行、兴业银行、工商银行等 [2]

可转债情况 - 2020年7月23日发行45亿元紫银转债，期限6年[4] - 截至2025年6月30日，423,000元紫银转债转股，转股数95,894股，占比0.0026%[4] - 截至2025年6月30日，未转股可转债金额4,499,577,000元，占发行总额99.9906%[4] - 2025年4 - 6月，1,000元紫银转债转股，转股数270股[4] - 紫银转债2021年1月29日起可转A股，转股价3.65元/股[5] 股份情况 - 2025年3月31日和6月30日，限售股均为109,416,316股[7] - 2025年3月31日无限售股3,551,568,197股，6月30日为3,551,568,467股[7] - 2025年3月31日总股本3,660,984,513股，6月30日为3,660,984,783股[7] 其他信息 - 公司联系部门为董事会办公室，电话025 - 88866792[9] - 公告发布时间为2025年7月1日[10]

活动概述 - 昆山农商银行于6月14日开展"金融知识万里行"活动，走进通运商贸城，通过"面对面宣讲+沉浸式体验"形式为商户提供金融知识教育 [1] - 活动内容包括反诈警示视频播放、宣传手册发放、知识互动问答等，吸引众多商户参与 [1] 金融服务内容 - 针对商贸城资金周转频繁、移动支付广泛的特点，重点讲解商户贷产品政策、结算便利化服务及账户安全管理 [1] - 现场演示手机银行资金管理功能，指导商户规避"对公账户出租出借""异常资金交易"等风险 [1] - 广陵支行客户经理团队提供"一对一"金融问诊服务，根据商户经营流水和信用状况定制融资方案，并解读惠企政策 [2] 反诈知识宣教 - 以"冒充公检法诈骗""虚假贷款中介"等案例为切入点，模拟诈骗话术场景，组织商户进行情景演练 [1] - 商户通过互动掌握"快速识别诈骗套路""紧急止付操作流程"等实用技能 [1] 活动成果 - 当日累计发放宣传资料200余份，解答咨询120余人次，达成融资意向8户 [2] - 活动旨在帮助商户提升金融能力，实现安全经营和稳健发展 [2] 未来计划 - 昆山农商银行将持续深化"金融知识进市场"系列活动，推动金融服务与商户需求深度融合 [2] - 目标是为地方经济高质量发展注入金融动能 [2]

大金融股早盘表现 - 银行、券商、保险等大金融股早盘集体走弱 [1] - 国盛金控、爱建集团跌幅超过5% [1] - 湘财股份、天风证券、紫金银行、青岛银行、苏州银行、中国人保、天利科技等个股跟跌 [1]

上市银行分红情况 - 截至6月27日已有26家银行实施2024年度末期利润分配方案叠加中期分红年度分红合计达4273 83亿元[2] - A股上市银行现金分红总额已完成近七成2024年预计达6319 56亿元较去年增加近两百亿元增幅为3 03%[3] - 16家未完全实施2024年度利润分配方案的A股上市银行分红方案均已通过股东大会[3] 分红实施特点 - 今年上市银行分红动作前置近一半A股上市银行集中于6月份落地实施2024年度利润分配方案[4] - 14家银行已完成2024年中期和末期分红包括4家国有大行2家股份行及8家区域银行[4] - 23家A股上市银行2024年中期分红已落地实施合计派发现金红利2577 06亿元[8] 分红力度与主力银行 - 39家银行2024年现金分红总额超过上一年整体分红额度较上一年增加186亿元[5] - 六大行2024年分红总额合计超过4200亿元工商银行和建设银行分红总额分别达1097 73亿元和1007 54亿元[5] - 招商银行是股份行中唯一一家分红总额站上500亿元的银行达504 40亿元分红比例超过33%[6] 分红比例变化 - 14家银行2024年度现金分红比例超过30%个体数量少于2023年1例[10] - 25家A股上市银行2024年度现金分红比例较上一年有所抬升宁波银行同比抬升6 3个百分点至21 91%[10] - 沪农商行分红率由2023年的30 104%提升至2024年的33 91%[10] 中期分红与未来计划 - 多家银行已发布2025年中期分红计划如沪农商行率先探索实施2024年中期分红并通过2025年中期分红安排议案[9] - 兴业银行近年现金分红比例稳中有升2019年至2024年分别为24 59%26%27 42%28 31%29 64%30 73%[10] - 中信银行2024年度拟现金分红194 55亿元分红比例提升至30 5%连续6年持续提升[11] 特殊案例与行业背景 - 郑州银行推出2024年度利润分配预案拟现金分红总额为1 82亿元占净利润比例为9 69%[11] - 银行业面临息差收窄营收放缓的现实需平衡资本金业务发展等因素[12]

评级结果 - 公司主体长期信用等级维持AA+ [1] - 可转换公司债券紫银转债信用等级维持AA+ [1] - 评级展望维持稳定 [1] 评级机构与时间 - 评级机构为联合资信评估股份有限公司 [1] - 跟踪评级报告出具时间为2025年6月20日 [1] - 报告编号为联合20254958号 [1] 评级历史比较 - 本次主体评级AA+与前次评级AA+无变化 [1] - 本次债项评级AA+与前次评级AA+无变化 [1] - 本次评级展望稳定与前次展望稳定无变化 [1] 法律依据 - 评级依据包括《上市公司证券发行管理办法》 [1] - 评级依据包括《公司债券发行与交易管理办法》 [1] - 评级依据包括《上海证券交易所公司债券上市规则》 [1]