流动性表现 - 人工智能ETF半日换手率达2.52%，成交额8180.75万元 [2] - 近1周日均成交额达2.69亿元 [2] 规模与杠杆资金 - 最新基金规模32.61亿元 [2] - 融资买入额1996.48万元，融资余额8820.49万元，显示杠杆资金持续布局 [2] 收益能力 - 近1年净值上涨53.17%，在指数股票型基金中排名前8.83%（260/2944） [2] - 成立以来最高单月回报30.38%，最长连涨3个月累计涨幅43.97%，上涨月份平均收益率6.94% [2] 指数构成与权重股 - 跟踪中证人工智能产业指数，选取50只AI业务占比高的上市公司 [2] - 前十大权重股合计占比61.26%，包括新易盛(7.36%)、寒武纪、中际旭创(8.20%)等 [3] - 指数均衡配置算力(50%)与应用(50%)，光模块、国内算力、AIGC应用权重各占20%-25% [5] - 配置0-1商业化潜力方向如自动驾驶/机器人/智能穿戴，各占5%权重 [6] 行业动态 - GPT-5预计8月初发布，含推理版/Mini版/Nano版，集成o3推理能力提升复杂信息处理 [3] - 海外科技龙头AI业绩增长及资本开支扩张印证产业趋势，国内AI模型性能提升加速货币化 [3] 产品特性 - 华富人工智能ETF(515980)为季频调仓，成分股AI业务纯度高，规避旧业务拖累 [5][7] - 场外可通过联接基金(A类008020/C类008021)参与 [7]

市场表现 - 集成电路ETF（159546）8月4日开盘价1.345元 较前日下跌0.15% [1] - 十大重仓股中九只下跌 跌幅区间0.22%-0.86% 仅芯原股份逆势上涨0.55% [1] - 兆易创新跌幅最大达0.86% 豪威集团跌0.69% 紫光国微跌0.67% [1] 产品概况 - 基金业绩基准采用中证全指集成电路指数收益率 [1] - 自2023年10月11日成立以来累计回报率达34.87% [1] - 近一月回报率为1.92% 由国泰基金管理有限公司运营 基金经理麻绎文 [1]

行业整体表现 - 半导体行业正在经历温和复苏 2025Q1全球半导体行业销售额为1677.0亿美元 同比增长18.8% 环比下降2.8% 连续6个季度同比回升 [65] - 2025年5月全球半导体销售额为590亿美元 同比增长19.8% 环比增长3.5% [65] - 增长动力主要来自AI带动的高端计算与存储需求持续扩大 传统市场中工业应用率先反弹 车用市场整体需求仍具韧性 消费电子维持相对稳定 [65] 芯片设计(IDM)厂商表现 - TI第二财季营收44.5亿美元 环比增长9% 同比增长16% 高于预期的43.6亿美元 工业市场持续广泛复苏 [6] - 意法半导体第二季营收同比下滑14.4%至27.6亿美元 营业亏损1.33亿美元 为2013年以来首度出现季度亏损 [7] - 恩智浦第二季度收入29.3亿美元 同比下降6% 环比增长3% 所有重点终端市场的表现均高于预期 [9] - 高通第三季营收年增10%至103.65亿美元 车用芯片营收年增21%至9.84亿美元 物联网芯片营收年增24%至16.81亿美元 [11] - 联发科第二季合并营收1503.69亿元新台币 季衰退1.9% 边缘AI SoC及更高速连网通讯产品需求增加 [13] 存储芯片厂商表现 - 三星第二季营业利润4.7兆韩元 相比2024年同期骤减55.2% 创近六季以来新低 设备解决方案部门营业利润暴减93.8% [14] - SK海力士第二季度营业利润9.2129万亿韩元 创季度业绩历史新高 DRAM和NAND闪存出货量均超出预期 [17] - 美光科技第三季度收入93.0亿美元 同比增长37% 环比增长16% 创历史新高 DRAM收入创历史新高 [19] 晶圆代工表现 - 台积电第二季度净利润3982.7亿新台币 同比大涨60.7% 连续第五个季度实现两位数增长 7纳米及更先进制程占晶圆总营收74% [43] - 力积电第二季归属母净利润为亏损新台币33.34亿元 较前一季净损失增加22.4亿元 产能利用率微幅上升至75% [46] - 联电第二季产能利用率提升至76% 晶圆出货量较上季成长6.2% 22/28纳米产品营收占比达40% [47] 封测厂商表现 - Amkor第二季度净销售额15.1亿美元 环比增长14% 所有终端市场均实现两位数增长 [52] - 日月光第二季营收达1,507.5亿元新台币 季增1.8% 年增7.5% AI应用持续带动需求 [53] 设备厂商表现 - ASML第二季度净销售额77亿欧元 毛利率53.7% 净利润23亿欧元 DRAM领域光刻机投资强劲 [55] - 泛林集团第四季度收入51.7亿美元 环比增长9.6% 净利润17.2亿美元 来自中国的收入将更强劲 [57] 国内半导体公司表现 - 已披露2025半年度业绩预告的35家企业中 29家实现盈利 合计净利润达62.1亿元 澜起科技以12亿元净利润领跑 [35] - 澜起科技预计2025年半年度营业收入26.33亿元 较上年同期增长约58.17% 归母净利润11.00亿元-12.00亿元 同比增长85.50%-102.36% [37] - 闻泰科技预计归属于母公司所有者的净利润为3.9亿元-5.85亿元 同比增长178%-317% [40] - 瑞芯微预计2025年上半年实现营业收入约20.45亿元 同比增长约64% 实现净利润5.2亿元~5.4亿元 同比增长185%~195% [42]

信息披露义务人基本情况 - 公司名称为厦门市润科欣投资管理合伙企业（有限合伙），注册地址为厦门市湖里区金钟路3号804单元 [2] - 执行事务合伙人为福州市兆信投资有限公司，注册资本为6,223.0204万人民币 [2] - 企业类型为有限合伙企业，经营范围为投资管理，经营期限为2014-07-10至2034-07-09 [2][3] 权益变动目的 - 权益变动主要因信息披露义务人自身资金需求减持公司股份，以及公司股权激励计划导致持股比例被动下降 [5] - 信息披露义务人计划在2025年5月21日后的3个月内减持不超过8,378,000股，占公司股份总数的2% [5] - 除上述减持计划外，信息披露义务人无其他增加或减少权益股份的计划 [5] 权益变动方式 - 2021年6月23日至2025年7月30日，信息披露义务人累计减持公司股份12,364,000股，占公司股份总数的2.9387% [6] - 2021年6月23日，信息披露义务人通过集中竞价买入公司股份9,000股，占公司股份总数的0.0021% [6] - 因股权激励计划等因素，信息披露义务人持股比例被动稀释0.1626%，变动后持股比例由8.0992%降至5.0000% [6][7] 权益变动前后情况 - 本次权益变动后，信息披露义务人持有公司股份比例为5.0000% [7] - 权益变动涉及的股份无任何权利限制，包括质押、冻结等 [8] 前六个月内买卖股份情况 - 信息披露义务人在报告书签署日前6个月内通过证券交易所买卖公司股份，无其他交易记录 [8][9] 其他重大事项 - 信息披露义务人已如实披露本次权益变动的相关信息，无其他未披露的重大信息 [10] - 备查文件包括营业执照、主要负责人名单及身份证明文件、简式权益变动报告书等 [10][11]

股东减持情况 - 厦门市润科欣投资管理合伙企业通过集中竞价和大宗交易方式累计减持瑞芯微股份12,364,000股，占公司总股本的2.9387% [6] - 因公司股权激励计划实施（限制性股票授予登记、股票期权自主行权及部分限制性股票回购注销），导致信息披露义务人持股比例被动稀释0.1626% [6] - 本次权益变动后，润科欣持股比例由8.0992%降至5.0000%，持股数量从33,391,440股减少至21,036,440股 [7] 权益变动细节 - 减持计划显示润科欣拟自2025年5月21日起15个交易日后3个月内减持不超过8,378,000股（占总股本2%），截至报告签署日该计划尚未实施完毕 [6] - 权益变动期间为2020年11月16日至2025年7月30日，变动方式包括主动减持和被动稀释 [9] - 信息披露义务人持有的股份为无限售条件流通股，且未存在质押、冻结等权利限制 [7] 股东背景信息 - 信息披露义务人厦门市润科欣投资管理合伙企业为有限合伙企业，注册资本6,223.0204万元人民币，经营范围主要为投资管理 [4] - 该股东在境内、境外其他上市公司中不存在持股比例超过5%的情况 [4] - 权益变动系因股东自身资金需求所致，除已披露减持计划外，未来12个月内无其他增减持计划 [6]

股东持股变动情况 - 7月30日单日仅1家公司获重要股东增持 博亚精工获增持10.51万股 涉及金额170.66万元[1] - 当日15家公司遭重要股东减持 瑞芯微被减持394.11万股 减持金额达6.13亿元[1] - 瑞芯微单笔减持规模显著 占当日披露减持总额的97.2% 金额超6亿元[1]

上市公司减持情况 - 7月30日盘后共有17家A股上市公司披露减持计划 当日无公司披露增持情况 [1] - 控股股东或实际控制人拟减持比例较高的公司包括：德生科技(3%)、嘉环科技(3%)、北方股份(3%)、概伦电子(3%) [2] - 减持比例较小的公司包括：万盛股份(0.08%)、熊猫乳品(0.2823%)、哈投股份(1%)、光威复材(1.21%) [2] 股东减持细节 - 容大感光控股股东及一致行动人拟减持不超过2%股份 [2] - 长飞光纤股东DrakaComteq B.V.通过大宗交易减持5.00% H股股份 [2] - 瑞芯微股东润科欣持股比例降至5% 万集科技董事计划减持2.1万股 [2] - 吉大正元股东北京中软联盟科技计划减持188万股 江南奕帆股东拟减持但未披露具体比例 [2]

上市公司减持情况 - 7月30日盘后共有17家A股上市公司披露减持计划 无公司披露增持情况 [1] - 控股股东或实际控制人拟减持的公司包括容大感光(不超过2%) 德生科技(不超过3%) 嘉环科技(不超过3%) 光威复材(不超过1.21%) [2] - 持股5%以上股东拟减持的公司包括熊猫乳品(不超过0.2823%) 概伦电子(不超过3%) 瑞芯微(减持至5%) 北方股份(不超过3%) 哈投股份(不超过1%) [2] - 董事或高管拟减持的公司包括万集科技董事高鑫(不超过2.1万股) 渤海轮渡董事于新建及董秘宁武 [2] - 其他股东减持包括江南奕帆股东 盛弘股份股东盛剑明(不超过0.9969%) 吉大正元股东北京中软联盟(不超过188万股) 长飞光纤股东Draka Comteq B.V.(减持5%H股) 恒为科技股东添橙基金(不超过1.8738%) 万盛股份股东高远夏(不超过0.08%) [2]

权益变动 - 2020年11月16日 - 2025年7月30日，权益变动数量 -1235.5万股，比例 -3.0992%[25] - 权益变动后，润科欣持股比例由8.0992%变为5.0000%[13] - 2025年6月13日 - 2025年7月30日，减持723.25万股，价格138.08 - 169.95元/股[16] 过往交易 - 2021年6月23日 - 2025年7月30日，累计减持1236.4万股，占比2.9387%[13] - 2021年6月23日，买入9000股，占比0.0021%[13] 公司信息 - 上市公司为瑞芯微电子，所在地福建福州[25] - 信息披露义务人为润科欣，注册地厦门湖里区[25] - 信息披露义务人注册资本6223.0204万人民币[9]

产品发布 - 公司首发专为端侧大模型设计的协处理器RK1820/RK1828 具备高算力和高带宽特性 [1] - 协处理器集成超高带宽片内置DRAM和针对3B/7B-LLM/VLM的多核NPU 支持主流模型框架并提供通用API [1] - RK1820搭配RK3588等主控芯片构建AI算力平台 支持语音识别、视频分析、长上下文对话等多模态AI任务 [1] 应用场景 - 新产品适用于安防、机器人、车载、消费电子、办公、教育、家居、工业等端侧场景 [1] - 公司将通过新产品发布和车载Roadmap完善 逐步扩展Tier1和IDH的深度服务范围 [1] 行业趋势 - AIoT行业正由1.0时代向2.0时代迈进 受益于大模型横空出世及大量智力资源介入 [1]