市场扩张和并购 - 2023年2月28日东方证券获准吸收合并东方投行[2] - 2024年9月2日起东方投行存量客户与业务整体迁移并入东方证券[3] 其他新策略 - 公司持续督导保荐机构由东方投行变更为东方证券[3]

投资评级 - 报告维持"中性"评级 [2] 核心观点 - 2024年-2026年营收分别为30.89亿元、36.55亿元、43.13亿元,归母净利润1.42亿元、3.26亿元、4.52亿元 [7] - 半导体硅片业务销量增长,但价格仍承压 [5][6] - 半导体功率器件芯片产品价格下行,销量略有增长 [6] - 化合物半导体射频芯片业务增长迅速 [6] 半导体硅片业务 - 2024年-2026年收入分别为17.41亿元、20.11亿元和22.79亿元,同比增速为16.00%、15.50%、13.30% [10][11] - 毛利率分别为5%、12%和15% [8] - 合理市值区间为104.49亿元~121.90亿元 [10][11] 半导体功率器件业务 - 2024年-2026年收入分别为9.88亿元、10.67亿元和12.33亿元,同比增-4.00%、8.00%和15.50% [11] - 毛利率分别为38%、36%和40% [11] - 合理市值区间为39.52亿元~44.46亿元 [11] 化合物半导体射频芯片业务 - 2024年-2026年收入分别为3.32亿元、5.42亿元、7.59亿元,同比增142.00%、63.20%、40.00% [12] - 毛利率分别为15%、20%和30% [8] - 合理市值区间为16.62亿元~19.94亿元 [12]

财务数据 - 2024年新增对控股子公司银行授信担保额度不超73200万元[10] - 2024年2月28日至5月6日累计回购股份5490936股[16] - 不考虑“立昂转债”转股，总股本将由676848359股变为671357423股[16] - 不考虑“立昂转债”转股，注册资本将由676848359元变为671357423元[16] 会议相关 - 2024年9月13日13时现场会议，网络投票同日[9] - 交易系统投票9:15 - 9:25、9:30 - 11:30、13:00 - 15:00[9] - 互联网投票9:15 - 15:00[9] - 现场会议在杭州经济技术开发区公司五楼行政会议室（二）[9] - 股东发言每人每次不超三分钟，同一股东或代理人发言不超两次[5] - 大会对议案记名投票逐项表决[5] 其他事项 - 拟续聘中汇会计师事务所为2024年度审计机构[21] - 续聘议案已通过第五届董事会第二次会议、第五届监事会第二次会议审议[22]

业绩说明会安排 - 2024年09月12日10:00 - 11:30举行半年度业绩说明会[3] - 以视频结合网络互动召开，地点为上海证券交易所上证路演中心[4][6] 投资者参与 - 2024年09月05日至09月11日16:00前可提问[3][7] - 2024年09月12日10:00 - 11:30可在线参与[7] 联系方式 - 联系人是公司证券法务部，电话0571 - 86597238，邮箱lionking@li - on.com[8]

报告基本信息 - 报告期为2024年1月1日 - 2024年6月30日[6] - 公司法定代表人为王敏文[7] - 公司A股股票在上海证券交易所上市，股票简称为立昂微，股票代码为605358[12] - 公司注册地址和办公地址均为杭州经济技术开发区20号大街199号[9] 整体财务数据关键指标变化 - 本报告期营业收入145,886.14万元，上年同期134,222.62万元，同比增长8.69%[14] - 本报告期归属于上市公司股东的净利润 -6,685.64万元，上年同期17,364.88万元，同比下降138.50%[14] - 本报告期归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润 -4,159.14万元，上年同期5,002.52万元，同比下降183.14%[14] - 本报告期经营活动产生的现金流量净额53,188.73万元，上年同期36,945.30万元，同比增长43.97%[14] - 本报告期末归属于上市公司股东的净资产773,495.36万元，上年度末797,235.30万元，同比下降2.98%[14] - 本报告期末总资产1,887,822.53万元，上年度末1,827,599.25万元，同比增长3.30%[14] - 2024年半年度公司实现营业收入145,886.14万元，同比增长8.69%；净利润-6,685.64万元，同比下降138.50%[15] - 基本每股收益-0.10元/股，同比下降138.46%；扣非后基本每股收益-0.06元/股，同比下降185.71%[15] - 加权平均净资产收益率-0.85%，同比下降2.97个百分点；扣非后加权平均净资产收益率-0.53%，同比下降1.14个百分点[15] - 非经常性损益合计-25,265,020.03元[17] - 报告期内公司营业收入145,886.14万元，较上年同期增长8.69%；营业利润-17,559.14万元，较上年同期下降229.00%；EBITDA为40,299.23万元，较上年同期下降30.26%；归属于上市公司股东的净利润-6,685.64万元，较上年同期下降138.50%；归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润-4,159.14万元，较上年同期下降183.14%[31] - 2024年半年度综合毛利率由2023年半年度的27.27%下降至12.38%，减少14.89个百分点[32] - 2024年第二季度营业收入77,979.69万元，相比第一季度环比增长14.83%；第二季度归属于上市公司股东的净利润为-370.51万元，相比第一季度亏损大幅收窄；第二季度归属于上市公司股东扣除非经常性损益的净利润为777.01万元，相比第一季度实现扭亏为盈[32] - 营业成本本期较上年同期增加30,209.37万元，增长30.95%；销售费用本期较上年同期减少84.86万元，下降8.96%；管理费用本期较上年同期增加473.90万元，增长8.87%；财务费用本期较上年同期增加1,185.30万元，增长12.79%；研发费用本期较上年同期增加9.72万元，增长0.07%；资产减值损失本期较上年同期损失增加2,062.84万元[32][33] - 所得税费用本期较上年同期减少5,054.39万元；经营活动产生的现金流量净额本期较上年同期增加16,243.43万元，增长43.97%；投资活动产生的现金流量净额本期较上年同期净支出增加7,866.27万元；筹资活动产生的现金流量净额本期较上年同期净流入增加124,413.73万元[33][34] - 应收票据期末较期初减少2,039.74万元，下降57.29%；其他非流动资产期末较期初增加36,060.94万元，增长80.66%；短期借款期末较期初增加56,237.17万元，增长117.04%；合同负债期末较期初增加234.64万元，增长95.77%；应付职工薪酬期末较期初减少2,254.57万元，下降34.01%；其他应付款期末较期初增加300.22万元，增长48.46%；长期借款期末较期初增加38,716.22万元，增长30.33%[35] - 截至报告期末，受限资产合计1,769,240,194.37元，包括货币资金400,816,061.34元、应收款项融资224,448,614.35元、固定资产686,927,834.96元、无形资产101,300,363.71元、在建工程355,747,320.01元等[37] - 影响2024年半年度公司业绩下降的主要因素有产能扩产带来的成本压力、产品降价导致毛利率大幅下降、公允价值变动损失增加[32] - 营业收入本期较上年同期增加11,663.51万元，主要系半导体行业景气度见底回暖及公司加强市场拓展、调整产品结构，产品销量同比大幅增长所致[32] - 2024年6月30日公司资产总计188.78亿元，较2023年12月31日的182.76亿元增长3.29%[112][113][114] - 2024年6月30日公司负债合计96.23亿元，较2023年12月31日的87.30亿元增长10.23%[113][114] - 2024年6月30日公司所有者权益合计92.55亿元，较2023年12月31日的95.46亿元下降3.05%[114] - 2024年6月30日流动资产合计56.16亿元，较2023年12月31日的57.60亿元下降2.59%[112] - 2024年6月30日非流动资产合计132.63亿元，较2023年12月31日的125.16亿元增长6.00%[113] - 2024年6月30日流动负债合计27.91亿元，较2023年12月31日的24.71亿元增长12.96%[113] - 2024年6月30日非流动负债合计68.31亿元，较2023年12月31日的62.59亿元增长9.14%[113][114] - 2024年6月30日货币资金为25.55亿元，较2023年12月31日的26.71亿元下降4.36%[112] - 2024年6月30日应收账款为8.54亿元，较2023年12月31日的7.20亿元增长18.66%[112] - 2024年6月30日在建工程为27.99亿元，较2023年12月31日的21.60亿元增长29.57%[112] - 2024年上半年营业总收入为14.59亿元，较2023年上半年的13.42亿元增长8.7%[118] - 2024年上半年营业总成本为15.93亿元，较2023年上半年的12.75亿元增长24.9%[118] - 2024年上半年净利润为-1.19亿元，而2023年上半年净利润为1.42亿元[120] - 2024年上半年资产总计为112.47亿元，较2023年的113.12亿元下降0.6%[116] - 2024年上半年负债合计为43.91亿元，较2023年的42.40亿元增长3.6%[117] - 2024年上半年所有者权益合计为68.56亿元，较2023年的70.73亿元下降3.1%[117] - 2024年上半年短期借款为4.85亿元，较2023年的2.50亿元增长93.8%[116] - 2024年上半年长期股权投资为66.28亿元，较2023年的66.26亿元基本持平[116] - 2024年上半年固定资产为12.98亿元，较2023年的13.23亿元下降1.9%[116] - 2024年上半年递延收益为5406.45万元，较2023年的582.93万元增长827.5%[117] - 2024年上半年综合收益总额为-4.41亿元，2023年同期为17.51亿元[123] - 2024年上半年归属于母公司所有者的综合收益总额为-6685.64万元，2023年同期为1.74亿元[121] - 2024年上半年基本每股收益和稀释每股收益均为-0.10元/股，2023年同期均为0.26元/股[121] - 2024年上半年母公司营业收入为4.68亿元，2023年同期为5.48亿元[122] - 2024年上半年母公司营业成本为3.68亿元，2023年同期为3.43亿元[122] - 2024年上半年公允价值变动收益为-3804.71万元，2023年同期为2420.43万元[123] - 2024年上半年信用减值损失为66.96万元，2023年同期为-224.87万元[123] - 2024年上半年经营活动现金流入小计为16.96亿元，2023年同期为14.64亿元[124] - 2024年上半年经营活动现金流出小计为11.64亿元，2023年同期为10.94亿元[124] - 2024年上半年销售商品、提供劳务收到的现金为14.14亿元，2023年同期为12.51亿元[124] - 2024年上半年经营活动产生的现金流量净额为5.32亿元，2023年为3.69亿元[125] - 2024年上半年投资活动现金流入小计为5.86亿元，2023年为2.80亿元[125] - 2024年上半年投资活动现金流出小计为16.93亿元，2023年为13.08亿元[125] - 2024年上半年筹资活动现金流入小计为12.21亿元，2023年为3.14亿元[125] - 2024年上半年筹资活动现金流出小计为6.81亿元，2023年为10.19亿元[125] - 2024年上半年母公司经营活动产生的现金流量净额为1.10亿元，2023年为3.00亿元[126] - 2024年上半年母公司投资活动现金流入小计为2.36亿元，2023年为6.06亿元[126] - 2024年上半年母公司投资活动现金流出小计为4.52亿元，2023年为28.40亿元[126] - 2024年上半年母公司筹资活动现金流入小计为3.25亿元，2023年为0.50亿元[126] - 2024年上半年母公司筹资活动现金流出小计为5.35亿元，2023年为2.90亿元[127] - 2024年上半年综合收益总额为141,988,645.26美元，其中本期为173,648,799.34美元，上期为 - 31,660,154.08美元[134] - 2024年上半年所有者投入和减少资本为6,394,692.28美元，其中所有者投入普通股 - 500,255.00美元，其他权益工具持有者投入资本193,894.38美元，股份支付计入所有者权益的金额6,701,052.90美元[134] - 2024年上半年利润分配为 - 289,282,012.62美元，其中对所有者（或股东）的分配为 - 289,282,012.62美元[135] - 2023年上期末所有者权益合计为9,821,305,548.08美元，2024年期初余额相同[133] - 2024年上半年所有者权益合计较上期减少140,898,675.08美元，变动后为9,680,406,873美元[133][136] - 2024年实收资本（或股本）较上期增加4,516.00美元，变为676,852,875美元[133][136] - 2024年其他权益较上期减少13,694.94美元，变为226,453,766美元[133][136] - 2024年资本公积较上期减少19,480,485.64美元，变为5,560,730,729美元[133][136] - 2024年未分配利润较上期减少110,629,213.28美元，变为1,480,291,127美元[133][136] - 2024年少数股东权益较上期减少10,779,797.22美元，变为1,605,990,082美元[133][136] - 2024年上半年母公司所有者权益期初余额为7072668252.61元，期末余额为6856356695.13元，减少216311557.48元[137][138] - 2024年上半年实收资本（或股本）期初余额为676854272元，期末余额为671365812元，减少5488460元[137][138] - 2024年上半年资本公积期初余额为5539102646.44元，期末余额为5429749323.79元，减少109353322.65元[137][138] - 2024年上半年未分配利润期初余额为490432033.61元，期末余额

审计机构信息 - 拟续聘中汇会计师事务所为2024年度财务报告审计机构[7] - 上年末合伙人103人，执业注册会计师701人，签过证券审计报告的282人[3] - 2023年业务收入108764万元，审计收入97289万元，证券业务收入54159万元[3] - 2023年上市公司客户180家，审计收费15494万元[3] - 本公司同行业上市公司审计客户15家[4] - 职业保险累计赔偿限额30000万元[4] - 近三年受行政处罚1次、监管措施7次、自律监管措施4次[4] 人员经验 - 项目合伙人近三年签及复核7家上市公司审计报告[5] - 签字注册会计师近三年签过3家[5] - 项目质量控制复核人近三年复核过6家[5] 审计收费 - 本期和上期审计收费均为110万元，年报90万元，内控20万元[6] 会议情况 - 2024年8月28日第五届董事会二次会议通过续聘议案，待股东大会审议[7]

募集资金情况 - 2022年11月18日公开发行可转债募集资金总额339,000.00万元，净额337,812.41万元到账[2] - 募集资金计划用于三个项目，总投资471,045.00万元，拟投入339,000.00万元[4] 资金使用情况 - 2022 - 2024年半年度募投项目分别使用102,236.51万元、74,726.96万元、51,718.49万元[6] - 2022年12月用16,099.06万元募集资金置换预先投入募投项目的自筹资金[12] - 2023年度和2024年半年度分别用45,000.00万元、15,000.00万元闲置资金补充流动资金，均已归还[13] 资金余额情况 - 截至2024年6月30日，募集资金余额（含利息净额）为112,236.91万元[6] - 5个专户和2个保证金户存储余额合计1,122,369,139.47元[9] 项目进度情况 - 2024年4月22日通过议案，两项目建设期由2024年5月延至2026年5月[19] - “年产180万片12英寸半导体硅外延片项目”投入进度37.59%[24] - “年产600万片6英寸集成电路用硅抛光片项目”投入进度68.98%[24] - “补充流动资金”投入进度98.98%[24] - 整体项目投入进度67.46%[24]

会议情况 - 第五届董事会第二次会议于2024年8月28日召开，7位董事全部出席[3] 审议事项 - 审议通过2024年半年度报告及其摘要等多项报告[4][5] - 审议通过新增担保、制定制度等多项议案，部分需提交股东大会[4][5] 资产减值 - 2024年半年度对各项资产计提减值准备合计8424.63万元[5] 审计机构 - 拟续聘中汇会计师事务所为2024年年度审计机构，需提交股东大会[5] 股东大会 - 审议通过召开公司2024年第四次临时股东大会议案[6]

担保情况 - 2024年公司拟为控股子公司新增担保额度不超7.32亿元[4] - 截至公告披露日，公司及控股子公司担保总额24.524802亿元，占净资产30.76%[4] - 立昂微拟为衢州金瑞泓、浙江金瑞泓、海宁东芯分别新增担保额度1.5亿、5.72亿、0.1亿元[5] 业绩情况 - 2023年衢州金瑞泓营收11.865315亿元，净利润1.492449亿元[7] - 2024年1 - 6月衢州金瑞泓营收6.68002亿元，净利润0.866499亿元[9] - 2023年浙江金瑞泓营收15.540789亿元，净利润1.878995亿元[10] - 2024年1 - 6月浙江金瑞泓营收8.598386亿元，净利润0.603832亿元[11] - 2023 - 2024年1 - 6月海宁东芯营收0元，2023年净利润 - 0.029781亿元，2024年1 - 6月 - 0.034664亿元[12] 其他要点 - 2024年8月28日公司审议通过为控股子公司担保议案并提交股东大会[15] - 担保用于子公司生产经营和项目建设，风险可控[14] - 公司无逾期担保情况[17]

会计师事务所选聘流程 - 选聘需经审计委员会、董事会审议和股东大会决定[3] - 独立董事或1/3以上董事可提聘请议案[6] 审计委员会职责 - 至少每年提交履职评估报告[6] - 监督选聘及审计工作，处理违规操作[24] 审计费用与质量 - 质量管理分值权重不低于40%，审计费用报价不高于15%[11] - 费用降20%以上需说明金额、定价原则等[12] 人员与聘期规定 - 聘期一年可续聘[13] - 项目合伙人等满5年后连续5年不得参与[15] 改聘相关 - 改聘应在第四季度结束前完成[18] - 特定情况可在年报审计期间提议委任[22] - 4种情况应改聘[20] 资料保存 - 审核意见等资料保存至少10年[12] - 文件资料保存至选聘结束后至少10年[16] 其他 - 5种严重行为经决议不再续聘并扣减费用[24] - 制度经股东大会通过生效，由董事会解释[27][28]