报告公司投资评级 - 维持"买入"投资评级 [7] 报告的核心观点 营业收入和净利润高速增长 - 2024年上半年公司实现营业收入5.15亿元,同比增长62.37%;实现归属于上市公司股东的净利润1.43亿元,同比增长124.93% [4] - 公司高附加值市场产品的销售占比提升,盈利能力大幅增强 [4] 多产品出货量同比高速增长 - 工业级EEPROM产品和音圈马达驱动芯片产品出货量同比快速增长 [4] - SPD产品、NOR Flash产品以及汽车级EEPROM产品出货量同比高速增长 [4][5][6] DDR5内存模组渗透率提升带动SPD销量大增 - 公司配套DDR5内存模组的SPD产品销量同比实现大幅度增长,成为公司业绩增长的重要驱动力 [4] 工业级和汽车级EEPROM产品加速渗透 - 工业级EEPROM产品出货量实现高速增长,带动销量和收入同比保持较快增长 [5] - 汽车级EEPROM产品成功导入多家全球领先的汽车电子Tier1供应商,销量和收入同比实现高速增长 [5][6] 财务数据总结 - 预测公司2024-2026年收入分别为10.88、14.16、17.63亿元,EPS分别为2.18、3.18、4.24元 [7] - 2024年毛利率预计为56.0%,净利率为30.3%,ROE为15.3% [8]

公司经营情况 - 公司2024年上半年NOR Flash产品出货量超过1.7亿颗,是去年全年出货量的2倍多[2] - 公司NOR Flash产品主要供应电子烟、TWS蓝牙耳机、AMOLED手机屏幕等应用市场[2] - 公司SPD产品广泛应用于个人电脑和服务器内存模组领域,已在行业主要内存模组厂商中取得大规模应用[2] - 公司积极拓展欧洲、韩国、日本等海外汽车级EEPROM芯片市场,产品广泛应用于汽车智能座舱、三电系统、视觉感知等系统[2] 产品技术特点 - 公司基于第二代NORD工艺平台推出业界最小尺寸的高可靠性NOR Flash系列芯片,芯片尺寸可减少约1/3[2] - 公司NOR Flash芯片具有耐高温性强、擦除速度快、编程功耗低、宽电压电路自适应、抗静电能力佳等优势[2] 产品布局 - 公司512Kb-32Mb容量的NOR Flash产品已实现大批量出货,64Mb-128Mb容量的NOR Flash产品已成功完成流片,更高容量的NOR Flash产品也已完成立项[2] - 512Kb-8Mb容量的NOR Flash产品已通过AEC-Q100 Grade 1车规可靠性验证,公司正积极推动16Mb及以上容量产品的车规验证[2]

公司基本信息 - 公司于2019年11月15日经中国证监会同意注册，发行30,210,467股普通股，12月23日在上海证券交易所上市[6] - 公司注册资本为157,421,944元，股份总数为157,421,944股，每股面值1元[9][17][19] - 公司设立时各发起人认购90,631,400股，以净资产折股方式于2018年5月31日出资[19] 股份相关规定 - 法定代表人辞任，公司应30日内确定新代表人[12] - 满足特定股价条件，公司可收购本公司股份维护价值及股东权益[24] - 公司可通过公开发行、非公开发行股份等方式增加资本[22] - 公司收购股份后合计持股不得超已发行股份总额10%，并应3年内转让或注销[27] - 董监高任职期间每年转让股份不得超所持总数25%，上市1年内和离职半年内不得转让[30] - 核心技术人员首发前股份限售有相关规定[30] 股东权益与诉讼 - 股东对股东大会、董事会决议有请求认定无效或撤销的权利[35] - 连续180日以上单独或合并持有1%以上股份股东特定情形下可请求监事会或董事会诉讼[36] - 监事会、董事会未按要求诉讼，股东可自行诉讼[36] - 持有5%以上有表决权股份股东质押股份应书面报告公司[39] 股东大会相关 - 股东大会审议特定重大资产交易、担保等事项[42][44][45] - 不同交易指标超一定比例需关注或提交股东大会审议[43] - 单独或合计持有10%以上股份股东可请求召开临时股东大会[45] - 单独或合计持有3%以上股份股东可在股东大会前10日提临时提案[58] - 股东大会通知时间、投票时间等有规定[61][63] - 股东大会延期或取消需公告说明[64] - 股东大会主持规则、决议通过比例有规定[70][76] - 会议记录保存不少于10年[73] - 特定重大事项需特别决议通过[78] - 关联交易决议通过比例有规定[82] - 特定情形选举董事、监事采用累积投票制[83] - 股东买入超规定比例股份36个月内不得行使表决权[79] - 持有1%以上有表决权股份股东等可公开征集投票权[79] - 股东大会通过派现等提案，公司2个月内实施[88] - 股东大会审议影响中小投资者利益事项单独计票[79] 董事相关 - 董事任期3年，可连选连任，兼任高管董事不超总数1/2[92] - 董事会2日内披露董事辞职情况[93] - 董事忠实义务任期结束后2年仍有效[94] - 董事会由7名董事组成，独立董事占比不低于1/3且含会计专业人士[98] - 特定交易需提交董事会审议[103] - 董事会设董事长，选举产生，每年至少开2次会，通知时间有规定[106][107] - 特定主体可提议召开董事会临时会议，通知时间有规定[107][108] - 董事会会议召开及决议通过条件有规定，担保事项另有要求[111] - 董事会会议决议、记录保存不少于10年[116] 高管与监事 - 公司设总经理、副总经理等高管，任期3年可连聘连任[118][119][120][122] - 监事任期3年，可连选连任，董高不得兼任监事[129] - 监事会由3名监事组成，职工代表比例不低于1/3[132] - 监事会会议召开时间、通知时间、决议通过条件有规定[134][135][136] - 监事会会议记录保存至少10年[140] 财务与分红 - 公司4个月内披露年报，2个月内披露中期报告[142] - 公司分配利润提取10%法定公积金，累计达注册资本50%以上可不再提取[144] - 法定公积金转增资本留存额有规定[146] - 公司最近3年累计现金分红不低于最近3年年均经审计净利润30%[146] - 现金分红时报告期末资产负债率不超80%[148] - 不同发展阶段现金分红占比有规定[150] - 公司股东大会或董事会决定分红后2个月内完成派发[160] 其他 - 公司聘用会计师事务所聘期1年，可续聘，费用由股东大会定，解聘提前30天通知[159][160] - 公司通知送达日期有规定[166] - 公司合并、分立、减资等对债权人通知、公告及清偿规定[169][171][173] - 持有10%以上表决权股东可请求法院解散公司[175] - 公司修改章程相关规定[185][186][187] - 公司清算相关规定[177][178][180][181] - 控股股东、关联人定义[189][190][191] - 章程所称“市值”定义[197] - 章程由董事会解释，附件规则与章程不一致以章程为准[200]

会议信息 - 公司第二届监事会第二十五次会议于2024年9月2日召开[2] - 会议应到监事3名，实到3名[2] 人事提名 - 监事会同意提名叶永刚、颜怀科为第三届监事会非职工代表监事候选人[3] - 提名叶永刚、颜怀科议案表决均为同意3票，反对0票，弃权0票[3][5] - 该议案需提交公司股东大会审议[6]

独立董事提名 - 聚辰半导体董事会提名陈冬女士为第三届董事会独立董事候选人[1] 任职资格 - 被提名人不属特定股东及直系亲属[5] - 被提名人近36个月无相关处罚及批评[7] - 被提名人兼任公司数未超三家且任职未超六年[7] 资格审查 - 被提名人具备会计专业职称学位且通过资格审查[7][8] - 提名人确认被提名人任职资格符合要求[8]

股份变动 - 2024年8月20日注销1,586,993股股份，总数变为157,112,219股[2] - 2024年8月30日向30名对象归属309,725股，总数变为157,421,944股[4] 财务变动 - 回购注销支付81,817,427.66元，减少股本1,586,993.00元[5] - 收到认购款4,982,851.25元，新增股本309,725.00元[5] 制度修订 - 修订《聚辰股份公司章程》相关条款[5] - 制订《聚辰股份外部审计机构选聘管理制度》[7] - 修订多项信息披露相关制度[7]

股东大会信息 - 2024年第二次临时股东大会9月20日召开[2] - 现场会议9月20日13点30分在上海浦东新区张东路1761号10幢举行[2] - 网络投票9月20日进行，交易系统9:15 - 9:25、9:30 - 11:30、13:00 - 15:00，互联网9:15 - 15:00[3][4] 审议议案 - 审议选举第三届董事会非独立董事4人、独立董事3人、监事会非职工代表监事2人及续聘2024年度外部审计机构[6] - 对中小投资者单独计票的议案为1、2、4[8] 其他信息 - 股权登记日为2024年9月12日[12] - 符合条件股东登记材料9月18日17:00前送达公司[15] - 现场会议登记9月20日12:30 - 13:30，地点上海浦东新区张东路1761号10幢[15] - 会议联系电话021 - 50802035，传真021 - 50802032，邮箱investors@giantec - semi.com[16] - 股东大会出席人员交通及食宿费用自理[17] - 股东每持有一股拥有与议案组下应选董事或监事人数相等投票总数[24]

审计机构续聘 - 公司拟续聘立信为2024年度外部审计机构[2] - 本事项需提交公司股东大会审议，通过后生效[4][21] 审计费用 - 2023年审计合计收费83万元，2024年为88万元[17] - 提议授权管理层在10%幅度内调整2024年审计费用[19] - 按上限调整，2024年审计费用较2023年变化未超20%[17] 审计机构情况 - 2023年末立信有合伙人278名等人员数据[5] - 2023年立信业务收入50.01亿元等收入数据[5] - 2023年立信为671家上市公司提供年报审计服务[5] - 2023年末立信提取职业风险基金1.66亿元等[6] - 立信近三年受行政处罚1次等情况[8] 审计人员 - 项目合伙人姚辉等自2021年为公司提供审计服务[10] 审议情况 - 公司第二届董事会审计委员会2024年第五次会议通过续聘议案[19] - 公司第二届董事会第二十七次会议通过续聘事项[20]

信息披露管理 - 董事会是信息披露事务管理机构，董事长是第一责任人，董秘负责组织协调[2] - 公司和相关义务人应及时依法披露信息，保证真实准确完整，不得提前泄露[2] - 信息披露文件包括定期报告、临时报告等，应在指定网站和媒体发布[5] - 除监事会公告外，公司信息以董事会公告形式发布[10] 特殊情况通报 - 持有公司5%以上股份的股东或实际控制人股份或控制情况变化需通报[14] - 任一股东所持公司5%以上股份被质押等情况需通报[14] - 公司董事等应及时报送关联人名单及关联关系说明[15] - 通过委托或信托持有公司5%以上股份的股东或实际控制人应告知委托人情况[15] 制度执行与监督 - 董秘应定期开展信息披露制度培训[17] - 董事会应定期自查信息披露事务管理制度实施情况[16] 报告披露时间 - 公司应在会计年度结束之日起4个月内披露年度报告等[21] - 公司预计年度经营业绩出现特定情形应在1个月内进行业绩预告[23] - 公司预计半年度和季度业绩出现特定情形可进行业绩预告[24] 特殊情况披露 - 定期报告披露前业绩快报与定期报告差异达10％以上应披露更正公告[24] - 任一股东所持公司5%以上股份出现特定情况公司应及时披露[27] - 公司其他董监高无法履职或涉嫌违法违规公司应及时披露[28] 财务内控 - 公司董事会及经理层负责财务管理和会计核算内部控制制定和执行[17] - 监事会对公司财务管理和会计核算内部控制进行检查督促整改[17] - 审计委员会审阅公司财务会计报告评估内控有效性并要求整改[17] - 公司内部审计部门在审计委员会指导下检查监督并报告工作[18] 文件管理 - 董监高等相关文件资料存档保存期限不少于10年[42] - 定期报告编制经多环节审核等后披露[35] - 临时报告编制经通报等后披露[38] 信息更正与问询处理 - 公司发现已披露信息有误应及时发布更正等公告[39] - 董秘接到问询应通报董事长并如实报告[39] 宣传与档案管理 - 公司相关宣传文件初稿需经审核方可发布[39] - 董秘负责信息披露档案管理[42] 保密义务 - 公司相关人员对未公开重大信息负有保密义务[44] - 公司商务谈判等需提供未公开信息时应要求对方签保密协议[45] 责任追究 - 相关人员违反制度损害公司或投资者利益公司应维护权益[45] - 公司追究未履行信息披露职责单位等行政与经济责任[47] - 未履行信息披露职责责任追究遵循六项原则[48] - 信息披露问题由董事会办公室调查并提处分方案报董事会审议[48] - 纪律处分措施包括经济处罚等[50] - 责任追究结果纳入公司对相关部门和人员年度绩效考核指标[50] - 六种情形公司对责任人从重或加重处罚[51] - 四种情形公司对责任人从轻、减轻或免于处罚[51] - 董事会处理责任人前应听取其意见，关联董事需回避表决[53] - 持有公司5%以上股份的股东及其相关工作人员违规公司追究责任[53] 制度生效 - 本制度由董事会制订、解释，自批准之日起生效[55]

股票上市信息 - 本次股权激励股份上市股数和流通总数均为309,725股[3] - 本次股票上市流通日期为2024年9月5日[4] 激励计划授予情况 - 2021年6月8日向10名激励对象首次授予72万股限制性股票，授予价22.64元/股[6] - 2021年8月13日向3名激励对象授予10万股预留部分限制性股票，授予价22.64元/股[6] - 2021年12月27日向3名激励对象授予8万股预留部分限制性股票，授予价22.64元/股[6] - 2022年2月25日向78名激励对象首次授予158.40万股限制性股票，授予价22.64元/股[12][13] - 2022年8月24日向21名激励对象授予21.60万股预留部分限制性股票，授予价22.64元/股[13] 激励计划调整与归属情况 - 2022年6月28日为8名激励对象办理64,000股限制性股票归属，授予价调为21.96元/股，作废80,000股[7] - 2023年4月13日为5名激励对象办理18,000股限制性股票归属[8] - 2023年4月13日为71名激励对象办理384,950股限制性股票归属，授予价调为22.37元/股，作废43,300股[13] - 2023年8月18日调整2021年限制性股票激励计划授予价格、数量，办理归属事宜[8] - 2024年3月29日办理2021年限制性股票激励计划预留授予部分第二批次第二个归属期归属事宜[9] - 2024年8月9日调整2021年、2022年限制性股票激励计划授予价格，办理归属事宜[9] - 2024年8月10日董事会和监事会审议通过办理限制性股票归属及调整2021年激励计划授予价格议案[10] 归属比例与数量 - 2021年限制性股票激励计划首次授予部分其他激励对象本次归属202,800股，占比30%[16] - 2021年限制性股票激励计划预留授予部分第一批次核心技术人员陈君飞本次归属15,600股，占比30%[16] - 2021年限制性股票激励计划预留授予部分第一批次技术骨干人员本次归属23,400股，占比30%[16] - 2022年限制性股票激励计划1名预留授予激励对象本归属期个人层面归属比例为80%[17] - 2022年限制性股票激励计划预留授予部分其他激励对象本次归属67,925股，占已获授予总量的24.76%[21] 股本与财务变动 - 本次变动前股本总额为157,112,219股，变动后为157,421,944股[23] - 公司收到30名激励对象限制性股票认购款4,982,851.25元，新增注册资本309,725.00元，资本公积4,673,126.25元[24] - 公司变更后注册资本和实收资本均为157,421,944.00元[24] 业绩情况 - 2024年1 - 6月公司实现归属于上市公司股东的净利润142,960,354.88元，基本每股收益为0.91元/股[25] 其他 - 本次归属股票来源为公司向激励对象定向发行A股普通股股票[18] - 本次归属对公司最近一期财务状况和经营成果未构成重大影响[25]