利润分配 - 每股现金红利0.52元，每股转增0.4股[4] - 以194,693,339股为基数，派现101,240,536.28元，转增77,877,336股[8] - 分配后总股本为272,570,675股[8] 时间安排 - 方案于2025年5月15日经2024年年度股东大会审议通过[5] - 股权登记日为2025/5/29，除权（息）等日期为2025/5/30[9] 税负情况 - 不同股东类型税负不同，如持股超1年自然人暂免个税等[13][14][15] 每股收益 - 实施送转股后2024年度每股收益为1.5186元[18]

董事会成员变动 - 周万城因内部工作调整辞去非独立董事职务，仍担任首席科学家[1] - 职工代表大会选举周万城为职工代表董事，任期至第二届董事会届满[1] - 董事会现由3名非独立董事、3名独立董事及1名职工代表董事组成[1] 董事任职资格 - 周万城持有公司20,455,431股股份，曾与折生阳、黄智斌存在已解除的一致行动关系[3] - 周万城无证监会处罚记录及失信被执行记录，符合科创板董事任职资格[3] - 董事会中高管及职工代表董事占比未超半数[2] 董事背景 - 周万城为西北工业大学材料学博士，曾任美国多所高校访问学者及教授[2] - 2016年起担任公司首席科学家，2020年12月起任董事兼首席科学家[2] - 具备35年高校教研经历及10年企业技术管理经验[2]

股东大会召开情况 - 股东大会于2025年5月15日在陕西省西安市高新区西部大道188号公司会议室召开 [1] - 出席会议的普通股股东人数为107人，持有表决权数量151,641,806股，占公司表决权总数的77.8875% [1] - 会议采取现场投票和网络投票相结合的方式，表决程序符合《公司法》及《公司章程》规定 [1] 议案审议结果 - 所有非累积投票议案均获得通过，包括《2024年度利润分配及资本公积转增股本预案》等 [1][2] - 普通股股东对各项议案的同意比例均超过99.9%，最高反对比例为0.3369%（《关于变更注册资本及修订公司章程的议案》） [2] - 持股5%以下股东对《2024年度利润分配议案》的同意票数为397,244股（97.4327%），反对票10,467股（2.5673%） [3] 特殊表决情况 - 董事罗发、黄智斌、孙纪洲对部分议案回避表决 [3] - 北京市嘉源律师事务所对会议程序及表决结果出具法律意见，确认其合法有效性 [3] 股东结构特征 - 市值50万以下普通股股东在《2024年度利润分配议案》表决中占比显著，其反对票占该群体总票数的2.5673% [3] - 普通股股东整体表决权集中度较高，前5%股东主导了议案通过结果 [2][3]

人事变动 - 2025年5月15日公司选举周万城为第二届董事会职工代表董事[2] - 周万城辞去第二届董事会非独立董事职务，仍任首席科学家[1] 股权信息 - 截至公告日，周万城直接持有公司20455431股股份[7] - 周万城与折生阳、黄智斌一致行动关系于2025年3月7日解除[7] 其他 - 公司第二届董事会有3名非独立董事和3名独立董事[1] - 公告于2025年5月16日发布[5]

会议安排 - 2025年4月23日决议召开2024年年度股东大会[6] - 2025年4月25日公告召开2024年年度股东大会通知[6] - 2025年5月15日15点现场会议举行，网络投票9:15 - 15:00[7] 投票情况 - 107名股东代表151,641,806股，占比77.8875%参与投票[9] - 各议案同意、反对、弃权占比情况[12][13][14][15][16][17][18][19][21] 结果 - 本次股东大会审议议案均获通过[21] - 会议召集等程序合规，表决结果合法有效[22]

证券代码：688281 证券简称：华秦科技 公告编号：2025-021 陕西华秦科技实业股份有限公司 2024年年度股东大会决议公告 本公司董事会及全体董事保证公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述或 者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性依法承担法律责任。 重要内容提示： 本次会议是否有被否决议案：无 一、 会议召开和出席情况 （一） 股东大会召开的时间：2025 年 5 月 15 日 （二） 股东大会召开的地点：陕西省西安市高新区西部大道 188 号陕西华秦科 技实业股份有限公司会议室 （三） 出席会议的普通股股东、特别表决权股东、恢复表决权的优先股股东及 其持有表决权数量的情况： | 1、出席会议的股东和代理人人数 | 107 | | --- | --- | | 普通股股东人数 | 107 | | 2、出席会议的股东所持有的表决权数量 | 151,641,806 | | 普通股股东所持有表决权数量 | 151,641,806 | | 3、出席会议的股东所持有表决权数量占公司表决权数量的比例 | 77.8875 | | （%） | | | 普通股股东所持有表决权数量占公司表决权数量的比例（%） | ...

上市与募集资金 - 公司首次公开发行1666.6668万股A股，发行价189.50元/股，募集资金总额315833.36万元，净额295819.97万元[2] - 2022年3月7日公司股票在上海证券交易所上市[2] - 截至2024年12月31日，公司募集资金余额1694391867.71元[52] 业绩数据 - 2024年营业收入113,924.53万元，同比增长24.17%[35] - 2024年归属于上市公司股东的净利润41,392.24万元，同比增长23.56%[35] - 2024年基本每股收益2.13元/股，同比增长23.84%[34] - 2024年经营活动产生的现金流量净额31,845.78万元，同比增加326.63%[35] - 2024年末归属于上市公司股东的净资产457,291.46万元，较上年度末增长8.81%[35] - 2024年末总资产604,685.58万元，较上年度末增长17.15%[35] - 报告期内公司主营业务毛利率为51.42%[21] 财务风险 - 公司面临技术升级迭代、核心技术人员流失等核心竞争力风险[9][10][11] - 公司面临产品定价方式、收入增速下滑等经营风险[12][13][15] - 公司客户和供应商集中度较高[16][17] - 公司新布局业务存在不达预期，投资收益存在不确定性的风险[20] - 2024年公司被认定为高新技术企业，若未通过复审税率将升至25%[24] - 公司向安徽汉正增资，若其经营未达预期，将产生商誉减值损失[25] 研发与项目进展 - 2024年费用化研发投入9122.84，较2023年变化幅度24.10%，研发投入总额占比8.01%[42] - 报告期内发明专利申请数89个、获得数61个等，合计申请数141个、获得数81个[47] - 2022年10月成立华秦航发，2024年基本实现投产[48] - 2022年12月成立华秦光声，研发产品已逐渐进入工程化应用阶段[49] - 2023年7月成立上海瑞华晟，2024年年底部分产线试生产，正在开展二期改造和扩建[50] 股权与并购 - 2025年公司向安徽汉正增资24497.0600万元购买其47.57%股权，4月30日完成交割手续[51] - 截至2024年12月31日，折生阳合计持股46,907,540股，持股占比24.09%[56] - 截至2024年12月31日，黄智斌持股8,771,512股，持股占比4.51%[56] - 截至2024年12月31日，周万城持股20,455,431股，持股占比10.51%[56] - 截至2024年12月31日，折生阳等合计控制股权比例45.64%，2025年3月7日协议解除后为30.63%[57] 其他 - 2024年度保荐人对公司开展持续督导工作，未发现重大问题[4][7] - 2024年公司获多项荣誉，如成为团体标准起草单位、获高新技术企业证书等[46] - 2024年利息收入扣减手续费净额为1,978,252.01元，闲置募集资金投资收益49,176,397.98元[55] - 2024年理财本金当年累计赎回9,504,000,000.00元，闲置募集资金投资理财当年累计支出9,769,000,000.00元[55] - 2024年度募投项目支出为341,601,834.23元[55] - 2024年度公司控股股东及实际控制人均未发生变化[57]

活动信息 - 公司将参加“2025 年陕西辖区上市公司投资者集体接待日暨 2024 年度业绩说明会”[1] - 活动时间为 2025 年 5 月 20 日 15:00 - 17:00[2] - 活动地址是“全景路演”，网址为 http://rs.p5w.net[3]

财务表现 - 2024年全年营收11.39亿，同比增长24.17%，归母净利润4.14亿，同比增长23.56%，扣非归母净利润3.89亿，同比增长0.93% [1] - 2025年一季度营收2.41亿，同比减少2.48%，归母净利润0.63亿，同比减少45.23%，扣非归母净利润0.55亿，同比减少50.79% [1] - 2024年特种功能材料业务营收10.23亿，同比增长15.27%，声学超材料业务营收4427.98万，同比增长143.33%，航空航天零部件业务营收6190.79万，同比增长461.84%，陶瓷基复合材料业务营收200.88万 [2] 业务分析 - 2024年特种功能材料业务毛利率55.12%，同比降低4.01pcts，声学超材料业务毛利率21.19%，同比降低11.05pcts，航空航天零部件业务毛利率12.76%，同比提升19.34pcts，陶瓷基复合材料业务毛利率24.67% [3] - 2025年一季度销售毛利率40.79%，同比降低17.98pcts，环比降低2.69pcts [3] - 一季度营收减少主要受客户生产计划及零部件交付节奏影响，存在季节性不均衡特点 [2] 研发与产能 - 2025年一季度研发费用率12.76%，同比提升7.26pcts，主要因研发人员增加及跟研项目投入加大 [3] - 沈阳华秦智能加工与制造项目2024年基本实现投产，南京华秦光声声学超构材料已在电力能源、航空航天等领域进入工程化应用 [4] - 陶瓷基复合材料项目一期2024年底完成建设并试生产，二期正在改造扩建，超细晶零部件业务在航空、新能源汽车等领域持续拓展 [4] 战略转型 - 公司推进多产品线研发及产能建设，形成航空航天及高端装备领域新材料综合解决方案供应能力 [4] - 特种功能材料领域小批试制产品占比提升，结构功能复材已完成小批量零件试制，大型结构件进入工程化试制 [4] - 声学材料、陶瓷基复材等增量业务营收显著增长，对整体营收贡献提升 [2]

报告公司投资评级 - 买入（维持） [8] 报告的核心观点 - 公司2024年年报及2025年一季报显示，24A营收11.39亿同比增24.17%，归母净利润4.14亿同比增23.56%，扣非归母净利润3.89亿同比增0.93%；25Q1营收2.41亿同比减2.48%，归母净利润0.63亿同比减45.23%，扣非归母净利润0.55亿同比减50.79% [2][4] - 公司持续推进产品产能储备，向新材料综合解决方案供应商转型，各领域业务有进展 [6] - 增量业务落地稳步兑现，但受产品交付节奏影响需求短期放缓；新方向处于投入阶段，营业成本及研发投入增长导致盈利波动 [11] 相关目录总结 公司业务进展 - 2024年推进多条产品线研发、产能建设及应用推广，形成新材料综合解决方案供应能力 [6] - 特种功能材料领域小批试制产品占比提升，结构功能复材完成小批量零件试制等；航发航空零部件领域沈阳项目基本投产；声学材料领域产品进入工程化应用阶段；陶瓷基复材领域跟研顺利并交付部分零部件验证，一期建成并部分产线试生产，开展二期改造扩建；超细晶零部件领域子公司开展业务拓展 [6] 营收情况 - 24A营收11.39亿同比增24.17%，分业务看特种功能材料业务营收10.23亿同比增15.27%，声学超材料业务营收4427.98万同比增143.33%，航空航天零部件业务营收6190.79万同比增461.84%，陶瓷基复合材料业务营收200.88万 [11] - 25Q1营收2.41亿同比减2.48%，因产品生产销售受客户安排影响有季节性不均衡特点 [11] 盈利情况 - 24A销售毛利率50.69%同比降7.09pcts，25Q1销售毛利率40.79%同比降17.98pcts、环比降2.69pcts，分业务毛利率有波动 [11] - 24年及25Q1毛利率波动因跟研试制产品收入占比提高、成本大，控股子公司未满产产能利用率低；25Q1期间费用率24.59%同比升10.86pcts，研发费用率12.76%同比升7.26pcts [11] 财务报表及预测指标 - 给出2024A、2025E、2026E、2027E利润表、资产负债表、现金流量表相关数据及基本指标数据，如营收、成本、利润、现金流、每股收益、市盈率等 [15]