股权激励计划 - 公司公布2025年限制性股票激励计划 授予限制性股票63.45万股 约占公司股本总额0.74% [1] - 首次授予50.76万股 占股本总额0.59% 占授予总量80.00% [1] - 预留12.69万股 占股本总额0.15% 占授予总量20.00% [1]

股东会基本信息 - 会议类型为2025年第三次临时股东会 [1][2] - 召开时间为2025年9月15日14点30分 [1][2] - 召开地点为陕西省西咸新区沣西新城开元路1265号公司会议室 [1][2] - 股权登记日为2025年9月8日 [3] 投票安排 - 采用现场投票和网络投票相结合的表决方式 [1] - 网络投票通过上海证券交易所股东会网络投票系统进行 [1][2] - 网络投票时间为2025年9月15日9:15-15:00 [1] - 交易系统投票平台开放时间为9:15-9:25,9:30-11:30,13:00-15:00 [1] - 同一表决权以第一次投票结果为准 [3] 会议审议事项 - 审议《未来三年股东分红回报规划（2025年-2027年）》议案 [2] - 审议《2025年限制性股票激励计划（草案）》及摘要议案 [2] - 审议《2025年限制性股票激励计划实施考核管理办法》议案 [2] - 审议授权董事会办理限制性股票激励计划相关事项议案 [2] - 议案已于2025年8月30日披露于上海证券交易所网站及指定报刊 [2] 参会人员要求 - 股权登记日登记在册的A股股东有权参会 [3] - 作为激励对象或与激励对象有关联关系的股东需回避表决 [2] - 公司董事、高级管理人员及聘请律师将出席会议 [6] - 股东可通过传真、电子邮件或现场方式登记 [3][6] - 登记时间为2025年9月9日9:00-11:00,14:00-17:00 [6] 会议联系方式 - 联系部门为证券部 [6] - 联系电话029-38011198 [6] - 电子邮箱ir@yj-semitech.com [6] - 联系地址为陕西省西咸新区沣西新城开元路1265号 [6] - 现场会议食宿交通费用自理 [6]

核心观点 - 公司2025年上半年净利润同比大幅增长330.31%至4626.39万元，营业收入同比增长70.57% [2][7] - 数据中心业务收入同比激增1034.18%至10460.17万元，首次超过电信业务成为第一大收入来源（占比51.04%） [2][9] - 公司战略重心向高速率光芯片转型，将"50G光芯片产业化建设项目"投资规模从1.29亿元调增至4.87亿元 [6][7] 主营业务表现 - 电信市场业务收入9987.35万元，同比下降8.93%，主要受行业需求增长放缓影响 [2][3] - 数据中心业务收入10460.17万元，同比上升1034.18%，主要受益于AI技术发展带来的高速光模块需求 [2][4] - 产品结构持续优化，高速率产品包括CW 70mW激光器实现大批量交付，100G PAM4 EML完成客户端验证 [4][7] 技术研发进展 - 研发费用2673万元，同比增长21.22%，重点投入高速率光芯片和大功率光芯片 [2][9] - 200G PAM4 EML完成产品开发并在2025年OFC大会发表技术成果 [4] - 针对CPO技术研发300mW高功率CW光源，实现核心技术突破 [4] - 25G/50G PON用DFB/EML产品实现批量发货，技术指标对标国际厂商 [3][7] 产能建设情况 - "50G光芯片产业化建设项目"累计投入2.14亿元，2025年上半年投入1.28亿元 [7][8] - 产线设计兼容50G、100G及CW光源等多种高速率芯片生产标准 [8] - 年化存货周转率1.7，同比提高32.67%，运营效率显著提升 [8] 公司治理优化 - 修订《公司章程》等治理制度，取消监事会建制，职权由董事会审计委员会行使 [10] - 1年以上应收账款占比从5.20%下降至1.86%，应收账款结构持续优化 [8] - 通过多种渠道加强投资者沟通，包括业绩说明会、投资者热线及线上交流平台 [11][12] 投资者回报 - 实施2024年度权益分派，派发现金红利总额854.96万元（含税） [12] - 制定2025年中期分红规划，在满足条件时实施中期现金分红 [13] - 公司核心团队稳定增长，通过激励措施吸引和保留优秀人才 [5][6]

公司分红政策框架 - 制定未来三年股东分红回报规划以完善利润分配机制并为股东提供持续稳定回报 [1] - 规划综合考虑公司发展战略、实际经营情况、未来盈利能力、现金流状况及外部融资环境等因素 [1] - 保持利润分配政策连续性和稳定性同时兼顾公司长远利益与全体股东整体利益 [1] 利润分配形式与条件 - 优先采用现金方式分配股利且最近三年现金分红累计不低于年均可分配利润30% [2] - 实施现金分红需满足税后利润为正值且现金流充裕不影响持续经营 [2] - 重大投资计划或现金支出指未来12个月内累计支出达净资产50%或总资产30% [2] 差异化分红政策 - 发展阶段成熟且无重大资金支出时现金分红比例最低需达80% [2] - 发展阶段成熟但有重大资金支出时现金分红比例最低需达40% [2] - 发展阶段成长期且有重大资金支出时现金分红比例最低需达20% [2] 股票股利与分配频率 - 经营良好且股价与股本规模不匹配时可提出股票股利分配预案 [3] - 原则上每年至少进行一次利润分配并可依据资金需求实施中期分配 [3] 决策程序与执行机制 - 利润分配预案需经董事会过半数表决且独立董事二分之一以上同意 [4] - 股东会审议方案需出席股东表决权二分之一以上同意并提供网络投票 [4] - 中期分红方案须在董事会制定后两个月内完成股利派发事项 [5] 规划调整机制 - 公司可根据经营状况变化或股东意见调整利润分配政策及回报规划 [5] - 调整需重新制订规划并符合利润分配基本原则 [5]

公司资产减值计提情况 - 2025年半年度计提资产减值准备总额354.30万元，其中信用减值损失34.62万元，资产减值损失319.68万元 [1] - 信用减值损失涉及应收账款、应收票据及其他应收款等项目的预期信用损失测算 [1] - 存货减值损失基于存货可变现净值评估，综合考虑库龄、保管状态及历史消耗数据等因素 [2] 财务处理依据及影响 - 减值测试严格遵循《企业会计准则》及公司会计政策规定 [1][2] - 计提事项计入资产减值损失和信用减值损失科目，不影响公司正常经营活动 [2] - 计提旨在真实反映公司截至2025年6月30日的财务状况及半年度经营成果 [1][2]

募集资金基本情况 - 公司于2022年12月首次公开发行1500万股A股 发行价每股100元 实际募集资金总额15亿元 扣除发行费用后募集资金净额为13.79亿元[1] - 截至2025年6月30日 公司累计使用募集资金9.33亿元 其中2025年上半年使用1.21亿元 尚未使用募集资金金额为4.81亿元[1] - 募集资金专户余额为2.21亿元 另有2.6亿元用于现金管理 募集资金现金管理收益及利息收入净额为3557.55万元[1] 募集资金管理情况 - 公司制定《募集资金管理制度》 并与保荐机构及商业银行签订三方监管协议 确保募集资金专户存储和规范使用[1] - 募集资金分别存放于中信银行西安分行、兴业银行西安粉巷支行和招商银行咸阳分行 截至2025年6月30日专户余额合计2.21亿元[1] 募集资金实际使用情况 - 2023年1月公司使用募集资金置换预先投入募投项目的自筹资金3.06亿元 置换已支付发行费用的自筹资金884.81万元 合计置换3.15亿元[2] - 公司允许使用承兑汇票支付募投项目所需资金并以募集资金等额置换 提高资金使用效率[3] - 2024年12月董事会同意使用不超过6亿元超募资金及闲置募集资金进行现金管理 购买安全性高、流动性好的投资产品[4] 超募资金使用情况 - 2025年3月董事会同意使用2.75亿元超募资金增加"50G光芯片产业化建设项目"投资额[4] - 公司使用4500万元超募资金回购股份 截至2025年2月7日累计回购45.21万股 支付总额5540.94万元[5] 募投项目调整与结余资金使用 - "10G、25G光芯片产线建设项目"已结项 节余资金8258.86万元 其中8200万元将用于"50G光芯片产业化建设项目"[5] - "50G光芯片产业化建设项目"达到预定可使用状态日期由2025年12月调整至2026年12月 投资规模增加[7] 募投项目投资进度 - "10G、25G光芯片产线建设项目"累计投入4.96亿元 投资进度101.64% 已于2024年12月达到预定可使用状态[7] - "50G光芯片产业化建设项目"累计投入2.14亿元 投资进度44.85%[7] - "研发中心建设项目"累计投入3950.41万元 投资进度28.22%[7] - "补充流动资金"项目累计投入1.51亿元 投资进度100.55%[7]

考核目的与原则 - 建立长期有效的激励约束机制以提升公司竞争力和实现经营目标 [2] - 促进激励对象工作绩效与公司发展战略相结合 [2] - 坚持公平公正公开原则对激励对象工作业绩进行评价 [2] 考核范围与对象 - 考核适用于公司董事高级管理人员核心技术人员及业务骨干 [2] - 激励对象需在授予限制性股票时及考核期内与公司存在聘用或劳动关系 [3] 考核机构与职责 - 董事会薪酬与考核委员会领导组织和审核考核工作 [3] - 人力资源部财务部负责考核数据收集并对数据真实性负责 [3] - 董事会负责考核结果审核且关联董事需回避 [3] 公司层面业绩考核 - 首次授予限制性股票考核年度为2025-2028年四个会计年度 [3] - 2025年营业收入目标不低于4.50亿元 [3] - 2025-2026年两年累计营业收入目标不低于11.50亿元 [3] - 2025-2027年三年累计营业收入目标不低于21.00亿元 [3] - 2025-2028年四年累计营业收入目标不低于33.50亿元 [3] - 营业收入达成率低于80%时公司层面归属比例为0% [4] - 预留部分限制性股票根据授予时间调整考核年度和目标 [4] 个人层面绩效考核 - 个人绩效考核结果分为优秀良好合格不合格四档 [5] - 优秀良好合格对应个人层面归属比例分别为100%80%60% [5] - 不合格则当期限制性股票不得归属 [5] - 实际归属数量=计划归属数量×公司层面归属比例×个人层面归属比例 [5] 考核期间与程序 - 首次授予部分考核期间为2025-2028年每年考核一次 [6] - 预留部分根据授予时间调整考核期间为2026-2028年 [6] - 人力资源部负责具体考核工作并保存考核结果形成报告 [6][7] - 董事会负责考核结果审核 [7] 考核结果管理 - 考核结果在结束后5个工作日内通知被考核对象 [7] - 被考核对象可申诉并由董事会薪酬与考核委员会10个工作日内复核 [7] - 考核记录保存期限为五年且超期文件可销毁 [7]

股权激励计划分配情况 - 本次激励计划授予限制性股票总量为63.45万股，占公司股本总额的0.7382% [1][3] - 首次授予限制性股票50.76万股（占总量80%），预留部分12.69万股（占总量20%）[1][3] - 业务骨干318人共获授45.06万股，占授予总量的71.02% [1] - 董事、高级管理人员及核心技术人员获授5.7万股（首次授予部分）[1] 激励对象限制条款 - 任何单一激励对象通过股权激励获授股票不超过公司股本总额1% [1][3] - 全部有效期内的股权激励标的股票总数不超过公司股本总额20% [1] - 预留权益若超过12个月未明确激励对象则失效 [3] 公司治理结构 - 激励计划需经董事会、监事会及专业委员会审议通过 [3] - 公司需在指定网站及时准确披露激励对象相关信息 [3]

公司股权激励计划概述 - 公司推出2025年限制性股票激励计划 采用第二类限制性股票作为激励工具 股票来源为二级市场回购或定向发行A股普通股 [1][2] - 计划拟授予限制性股票63.45万股 占公司总股本8,594.7726万股的0.74% 其中首次授予50.76万股（占总额80%） 预留12.69万股（占总额20%） [2] - 激励对象共计324人 占公司员工总数600人的54% 包括董事、高级管理人员、核心技术人员及业务骨干 不含独立董事 [3][11] 授予价格与定价机制 - 限制性股票授予价格确定为149.09元/股 该价格不低于草案公告前1个交易日股票交易均价298.17元/股的50% [20][21] - 授予价格同时高于前20个交易日均价264.96元/股的50%（132.48元）和前60个交易日均价215.65元/股的50%（107.83元） [21] - 预留部分授予价格与首次授予部分保持一致 均为149.09元/股 [22] 归属安排与时间规划 - 计划有效期最长不超过72个月 自首次授予之日起计算 归属安排分四个归属期 每期归属比例均为25% [6][17][18] - 首次授予部分设置12个月等待期 之后分四年按25%比例分批归属 预留部分根据授予时间不同设置差异化归属比例 [18] - 归属期间避开定期报告公告前15日、业绩预告前5日及重大事件敏感期 [17] 业绩考核指标 - 公司层面考核以营业收入为核心指标 2025年考核目标为营收不低于4.5亿元 2025-2026年累计营收不低于11.5亿元 [23] - 2025-2027年三年累计营收目标21亿元 2025-2028年四年累计营收目标33.5亿元 [23] - 个人层面绩效考核分优秀、良好、合格、不合格四档 对应归属比例分别为100%、80%、60%、0% [24] 会计处理与费用影响 - 第二类限制性股票按股份支付处理 采用Black-Scholes模型测算公允价值 参数包括标的股价299元/股、无风险利率1.37%-1.50%、波动率15.77%-20.00% [36] - 预计首次授予部分股份支付费用总额待测算 将在2025-2029年间分期摊销 具体金额取决于实际授予日、授予价格和归属情况 [37][38] 公司业务背景 - 公司主营光芯片研发、设计、生产与销售 已建立IDM全流程业务体系 覆盖MOCVD外延生长、光栅工艺、光波导制作等核心技术 [25] - 公司定位为国内领先光芯片供应商 致力于成为国际一流光电半导体芯片和技术服务供应商 [25] 激励对象构成 - 首次授予对象包含1名中国台湾籍员工潘彦廷 任副总经理兼核心技术人员 在技术研发和经营管理中发挥重要作用 [11][12] - 业务骨干共318人 获授45.06万股 占首次授予总量的71.02% [16] 计划实施程序 - 计划须经股东大会审议通过 授予需在通过后60日内完成 逾期未完成将终止实施 [6][29][30] - 预留部分需在股东大会通过后12个月内明确激励对象 否则权益失效 [12][30]

股权激励计划概述 - 公司拟授予限制性股票63.45万股，占公告日股本总额8,594.7726万股的0.74% [1] - 首次授予50.76万股（占总额80%），预留12.69万股（占总额20%） [1] - 采用第二类限制性股票，来源为二级市场回购或定向发行A股普通股 [1][3] 激励对象结构 - 激励对象覆盖318名业务骨干（占员工总数54%）及核心管理层 [4][7] - 董事、高管及核心技术人员共获授5.7万股，业务骨干获授45.06万股 [7] - 排除独立董事、持股5%以上股东及相关亲属 [5] 授予价格与财务测算 - 授予价格确定为每股149.09元 [11][12] - 定价依据为公告前1/20/60/120交易日交易均价的50%较高值 [12] - 预计股份支付费用总额待测算，2025-2029年分期摊销 [27][28] 归属时间安排 - 计划有效期最长72个月，归属分四期执行 [9] - 首次授予部分自授予日起12个月后分四年按25%比例归属 [9] - 预留部分根据授予时点差异设置33%/33%/34%或25%×4归属比例 [10] 业绩考核指标 - 以2025-2028年营业收入累计值为核心考核指标 [15][16] - 目标值分别为4.5亿元（2025年度）、11.5亿元（两年累计）、21亿元（三年累计）、33.5亿元（四年累计） [15] - 未达成80%业绩目标时公司层面归属比例为零 [15] 公司业务背景 - 公司主营光芯片研发设计生产销售，采用IDM全流程业务体系 [18] - 拥有MOCVD外延生长、光栅工艺等自主可控生产线 [18] - 定位为国内领先光芯片供应商，目标成为国际一流光电半导体企业 [18]