投资者保护典型案例发布会 - 成渝金融法院联合中国证券监督管理委员会重庆监管局、四川监管局举行投资者保护典型案例新闻发布会，旨在保护投资者合法权益并促进资本市场健康稳定发展 [1] - 发布会发布了涉及证券、期货、私募基金等领域的5个典型案例，包括"丁某等投资者与某科技公司证券虚假陈述责任纠纷系列案"和"某投资管理公司诉某证券公司合同纠纷案"等 [4] - 中国证券监督管理委员会重庆监管局发布了3个典型案例，涵盖内幕交易和信息披露违法等行为，如"俞某内幕交易某上市公司股票案"和"某上市公司信息披露违法案" [4] - 中国证券监督管理委员会四川监管局发布了2个典型案例，涉及内幕交易和虚假陈述等违法行为 [4] 监管机构表态 - 成渝金融法院强调投资者是市场之本，保护中小投资者权益是践行以人民为中心发展思想的具体体现，该院将依托川渝跨省域金融司法与监管协同机制依法审理案件 [4] - 中国证券监督管理委员会重庆监管局表示典型案例的发布旨在以案说法，向市场传递违法违规必受惩处的信号，呼吁市场参与主体遵守法律法规以维护市场秩序 [4] - 中国证券监督管理委员会四川监管局指出典型案例的发布既震慑违法违规行为，也引导投资者理性参与市场，彰显了维护市场公平正义的决心 [5]

核心观点 - 最高人民法院与中国证监会联合发布《指导意见》，旨在通过司法保障推动资本市场高质量发展，提升投资者保护水平和获得感 [1] - 《指导意见》是司法保障资本市场的纲领性文件，覆盖资本市场方方面面，回应司法实践中的难点和堵点 [1][2] - 政策传递加强资本市场法治保障的信号，既是对市场参与主体信用的要求，也是对投资者的保护承诺 [1] 回应实践难点和堵点 - 《指导意见》针对证券发行、并购重组、股票交易、证券投资基金等领域的主要堵点和难点，提供具体可操作的政策指导 [2] - 明确司法裁判可参考适用证券期货规章、自律规则，支持行业自律组织依法履职，保护投资者公平交易权利 [2] - 首次在司法文件中明确"近因原则"在虚假陈述交易因果关系中的运用，推动案件精细化审理 [3] - 强调严厉打击财务造假违法犯罪，提出"追首恶""打帮凶"并重原则，全方位打击财务造假行为 [3] 完善各项司法规则 - 计划制定内幕交易、操纵市场赔偿责任的司法解释，研究发布证券期货领域行政争议化解的座谈会纪要 [3] - 研究制定背信损害上市公司利益罪司法解释、私募基金犯罪指导意见，提升示范判决机制的规范化水平 [3] - 亟需推进内幕交易、操纵市场及私募基金问题的司法立规，统一裁判尺度 [4] - 最高人民法院表示正在制定内幕交易和操纵市场损害赔偿司法解释，以及私募基金犯罪指导意见 [4] 优化司法与监管协同机制 - 提出完善纠纷多元化解机制，支持提高行政执法效能，强化会商和信息共享工作机制 [5] - 强调构建行政执法、民事追责和刑事打击衔接配合的立体化追责体系 [4]

5月15日，北交所、全国股转公司以"直达服务行千里理性投资进万家"为主题，在京举办"5.15全国投资 者保护宣传日"系列活动启动仪式。启动仪式上，北交所总经理隋强表示，北交所市场的建设发展，离 不开广大投资者的风雨同舟、鼎力支持。北交所也始终把保护投资者特别是中小投资者合法权益作为工 作的重中之重。(上证报) ...

投资者保护案件办理情况 - 北京金融法院优化司法资源配置，加大立审执协同，精准审查确定保全财产，全力实现投资者胜诉债权 [1] - 在某投资者申请强制执行某上市公司证券虚假陈述责任纠纷案中，法院有效控制被执行人账户，密切关注账户资金变化，第一时间执行入账款项以保护投资者权益 [6] 违法行为判罚与市场引导 - 北京金融法院加大对资本市场财务造假、欺诈发行等违法行为的判罚力度 [7] - 法院多措并举引导市场主体归位尽责，促进资本市场生态良性循环 [7] 典型案例与司法保障 - 在某投资者与某股份有限公司证券虚假陈述责任纠纷案中，法院综合考虑各类风险对股票价格的影响，合理认定投资者实际损失，判决公司赔偿投资者 [8] - 该判决为证券市场有序健康发展提供了有力司法保障 [8]

监管执法与投资者保护 - 2024年证监会查处证券期货违法案件739件，作出处罚决定592件同比增长10%，处罚责任主体1327人（家）次同比增长24%，市场禁入118人同比增长15%，移送公安机关案件线索178件同比增长51% [1] - 上市公司资金占用问题触发规范类退市风险警示，*ST信通案例显示多方监管合力促使大股东全额归还占用资金 [1][5] - 投服中心提起全国首例"零成本"代位诉讼，太安退案通过司法协同追回控股股东占用资金本息合计5.72亿元 [4] 投资者保护机制创新 - 投服中心首次公开提名独立董事进入第一医药董事会，议案获99.99%表决权同意，中小股东同意股份中99.98%来自投服中心征集 [3] - 特别代表人诉讼制度在金通灵案、美尚生态案成功实践，"默示加入、明示退出"规则提升群体纠纷解决效率 [2][6] - 证监会推动特别代表人诉讼常态化，要求法院简化50名以上投资者委托案件的受理流程 [6] 反诈与投资者教育 - 浙江证监局指导国信证券与公安部门首创警证联合反诈机制，"萧然金色阳光"义警队伍累计劝阻732起诈骗案件，止付1926.5万元 [7][8] - 反诈机制通过真假APP比对、账户核实等专业手段提升劝阻成功率，公安部门正推广该模式 [7][8] 典型案例与制度突破 - *ST信通在投服中心质询函督促下全额清偿5.68亿元占用资金，体现监管对资金占用问题的零容忍 [5] - 太安退代位诉讼创新采用股权转让代偿方式解决资金占用，法院全额退还239万元诉讼费用体现公益属性 [4][5]

活动概述 - 浙江金融职业学院联合浙商银行绍兴分行、中国银河证券投资者教育基地举办"5 15全国投资者保护宣传日"校园健康跑暨投资者教育与财商教育活动，主题为"心系投资者 携手共行动" [1] - 活动包括5 15公里健康跑和防非反诈、存款保险互动游园区，参与者通过游戏挑战掌握识别金融陷阱的技巧 [1] - 浙商银行绍兴分行青年宣讲员为同学们带来防诈反非讲座，剖析非法金融活动常见作案手法，普及存款保险基础知识 [1] 参与情况 - 来自浙商银行绍兴分行、浙金院师生共一百余人参与健康跑 [1] - 投资保险学院学生表示通过活动认识到金融风险无处不在，今后会更加理性对待投资 [2] 活动意义 - 活动旨在普及防非反诈知识，守护"钱袋子"，倡导"强健体魄"与"健康财商"并重的理念 [2] - 作为浙商银行绍兴分行金融顾问防非反诈"百千万"系列活动的开篇，拉开了浙金院2025年投资者教育的序幕 [2] - 后续将联动《股东来了》（2025）、"防非我来说"短视频征集、财商教育等活动，形成"运动+教育+实践"的立体化宣教体系 [2] 行业影响 - 浙商银行绍兴分行副行长表示学生群体容易成为金融诈骗目标，活动响应了金服会和总行金融顾问防非反诈"百千万"行动号召 [2] - 活动通过"运动赋能教育"形式，将金融知识普及与体质提升结合，推动投资者保护工作走深走实 [2]

投资者保护典型案例发布会 - 成渝金融法院、重庆证监局、四川证监局联合举行投资者保护典型案例新闻发布会 [1] - 四川证监局二级巡视员王勇强调投资者是资本市场的基石，保护投资者合法权益是市场健康发展的生命线 [1] - 发布投资者保护典型案例旨在警示市场风险、普及法律知识、强化主体责任，推动形成"不敢违、不能违、不想违"的市场生态 [1] - 典型案例发布既是对违法违规行为的震慑，也是对投资者理性参与市场的引导 [1] - 彰显监管部门维护市场公平正义、筑牢投资者"保护墙"的坚定决心 [1]

广期所投资者保护活动 - 广期所首次面向大湾区高校开展"走近期货 走进交易所"主题活动 围绕"心系投资者 携手共行动"主题 [1] - 活动组织经济 金融 法学等多学科高校学子参观交易大厅 实地体验碳酸锂 工业硅 多晶硅等绿色期货品种现货实物和实时行情 [3] - 活动通过与交易所工作人员交流 让学生了解期货市场发展改革情况及服务实体经济情况 [3] 广期所战略定位与产品布局 - 广期所确立服务绿色发展 服务粤港澳大湾区 服务"一带一路"倡议的特色定位 [3] - 已上市工业硅 碳酸锂 多晶硅等新能源金属期货品种 推进铂 钯等品种上市交易 [3] - 持续跟踪研究碳排放权 电力等战略品种 发挥发现价格 管理风险 配置资源的功能作用 [3] 期货市场功能与产业影响 - 工业硅与碳酸锂期货涵盖光伏 锂电池等战略性行业 成为绿色经济转型关键品种 [4] - 广期所立足粤港澳大湾区 以创新产品推动能源结构升级 增强我国大宗商品定价影响力 [4] - 期货合约帮助国内企业管理价格波动风险 掌握国际定价话语权 成为新能源产业发展"晴雨表"和"稳定器" [4] 投资者保护工作举措 - 广期所党委将投资者保护作为重要中心工作 明确工作要求并落实具体举措 [5] - 通过公众号发布典型案例 视频平台开展"新能源 向未来"系列培训 线下举办"助绿向新"产业培训 [5] - 业务规则中建立中小投资者权益保护审查机制 持续关注投资者诉求 增强专业知识储备 [5]

授资者是 保护自身合法权益的 3E 0.0 p 本材料内容仅代表原创方或原作者的分析、推测与判断，登载于此仅出于传递信息和投资者教育之目的， 并不意味着重阳投资赞同其观点或证实其描述，也不代表重阳投资与原创方或原作者有任何代理或合作关 系。对本文以及其中全部或者部分内容、文字的真实性、完整性、及时性，重阳投资不作任何明确或隐含 的声明或保证，且不承担信息传递的任何直接或间接责任。相关信息仅供参考，不构成广告、销售要约， 或交易任何证券、基金或投资产品的建议。本材料内容中引用的任何实体、品牌、商品等不代表重阳投资 的实际操作。因基金产品投资限制、投资组合调整和交易成本等多种因素，重阳投资的实际操作有可能与 本材料中得出的结论不同。 本材料并不考虑任何阅读者的特定投资需求、投资目标或风险承受能力。阅读者在投资之前，应当仔细阅 读产品法律文件和风险揭示书，充分认识产品的风险收益特征和产品特性，并充分考虑自身的风险承受能 力，理性判断并谨慎做出投资决策。 ▲ 向上滑动阅览【 免责声明】 本材料文字及图片版权归原创方或原作者所有，上海重阳投资管理股份有限公司（简称"重阳投资"）转载 文章已获原创方或原作者授权。 如您对 ...