文章核心观点 - 文章提供了《中华人民共和国增值税法》及其实施条例的关键条款解读 明确增值税的征税范围将于2026年1月1日起发生重要变化 [5][10] 增值税法核心内容总结 - 《中华人民共和国增值税法》将自2026年1月1日起施行 届时现行的《中华人民共和国增值税暂行条例》将同时废止 [5] - 增值税法明确规定 在境内销售货物、服务、无形资产、不动产的单位和个人为增值税纳税人 [5] - “销售”被定义为有偿转让货物、不动产的所有权 有偿提供服务 以及有偿转让无形资产的所有权或使用权 [5] 征税范围具体界定 - **货物**：范围包括有形动产、电力、热力、气体等 [5] - **服务**：范围包括交通运输、邮政、电信、建筑、金融等服务 以及信息技术、文化体育、鉴证咨询等生产生活服务 [6] - **无形资产**：指不具实物形态但能带来经济利益的资产 包括技术、商标、著作权、商誉、自然资源使用权等 [7] - **不动产**：指不能移动或移动后会引起性质、形状改变的资产 如建筑物、构筑物等 [8] - 货物、服务、无形资产、不动产的具体范围 将由国务院财政、税务主管部门提出并报国务院批准后公布施行 [8]

核心观点 - 自2026年1月1日起，《中华人民共和国增值税法》及其实施条例正式施行，对增值税的纳税人、征税范围、税率、计税方法、进项税额抵扣等核心规则进行了系统性的规定与明确 [2][16] 纳税人和征税范围 - 在境内销售货物、服务、无形资产、不动产以及进口货物的单位和个人为增值税纳税人 [2] - 货物包括有形动产、电力、热力、气体等；服务包括交通运输、邮政、电信、建筑、金融、信息技术、文化体育、鉴证咨询等；无形资产包括技术、商标、著作权、商誉、自然资源使用权等；不动产包括建筑物、构筑物等 [3] - 在境内发生应税交易的具体情形包括：销售货物的起运地或所在地在境内；销售或租赁不动产、转让自然资源使用权的不动产或资源所在地在境内；销售金融商品的金融商品在境内发行或销售方为境内单位和个人；销售服务、无形资产的服务或资产在境内消费或销售方为境内单位和个人 [4] - 单位和个体工商户无偿转让货物，以及单位和个人无偿转让无形资产、不动产或金融商品，视同应税交易，需缴纳增值税 [5] - 员工为受雇单位提供取得工资薪金的服务以及取得的存款利息收入，不属于应税交易，不征收增值税 [6] - 自然人属于小规模纳税人，不经常发生应税交易的非企业单位可选择按小规模纳税人纳税 [7] 税率与征收率 - 销售货物、加工修理修配服务、有形动产租赁服务及进口货物，税率一般为13% [8] - 销售交通运输、邮政、基础电信、建筑、不动产租赁服务，销售不动产，转让土地使用权，以及销售或进口特定货物（如农产品、图书、饲料等），税率一般为9% [8] - 销售服务、无形资产，税率一般为6% [9] - 出口货物税率为0 [10] - 境内单位和个人跨境销售国务院规定范围内的服务、无形资产，税率为0 [11] - 小规模纳税人适用简易计税方法，征收率为3% [12] - 纳税人发生多项应税交易涉及不同税率或征收率时，应分别核算销售额并按各自适用税率计算；未分别核算的，从高适用税率 [13] - 一项应税交易涉及两个以上税率或征收率时，按交易的主要业务适用税率 [14] - 境内单位或个人跨境销售完全在境外消费的研发、设计、软件等服务，转让完全在境外使用的技术，以及提供国际运输等服务，适用0税率 [15] 销售额与计税方法 - 以外币结算的销售额应折合成人民币计算，折合率可选择销售额发生当日或当月1日的人民币汇率中间价，确定后12个月内不得变更 [17] - 发生视同应税交易或销售额为非货币形式时，应按市场价格确定销售额 [18] - 一般计税方法的应纳税额为当期销项税额抵扣当期进项税额后的余额，公式为：应纳税额 = 当期销项税额 - 当期进项税额，其中销项税额 = 销售额 × 税率 [19] - 简易计税方法的应纳税额为当期销售额乘以征收率 [19] 进项税额抵扣 - 进项税额抵扣需凭法定的增值税扣税凭证，包括增值税专用发票、海关进口增值税专用缴款书、完税凭证、农产品收购/销售发票等 [20] - 自境外单位购进服务取得的完税凭证可作为扣税凭证进行抵扣 [21] - 不得抵扣的进项税额包括：用于简易计税方法计税项目、免征增值税项目、非正常损失项目、集体福利或个人消费、直接消费的餐饮服务/居民日常服务/娱乐服务对应的进项税额，以及国务院规定的其他情形 [22] - 非正常损失是指因管理不善造成货物被盗、丢失、霉烂变质，以及因违法造成货物或不动产被没收、销毁、拆除等情形 [23] - 非正常损失项目具体涵盖损失的购进货物及相关服务、损失的在产品及产成品所耗用的购进货物及服务、损失的不动产及在建工程所耗用的货物及服务 [24] - 购进贷款服务的利息支出及相关投融资顾问费、手续费、咨询费等费用支出，对应的进项税额暂不得抵扣 [25] - 购进餐饮服务若非直接用于消费（如为了转售），其进项税额可以按规定抵扣 [27] - 购进货物或服务同时用于一般计税和简易计税等项目且无法划分时，应按销售额或收入占比逐期计算不得抵扣的进项税额，并于次年1月进行全年汇总清算 [27] 其他征管规定 - 境外单位在境内发生应税交易，一般以购买方为扣缴义务人代扣代缴税款 [26] - 纳税人首次发生清单所列的14种轻微违法行为（如逾期申报），在限期内改正的，可适用“首违不罚”规则不予行政处罚 [34][35]

文章核心观点 - 文章系统梳理了企业将外购商品用于不同用途（如职工福利、赠送客户、投资者消费）时，在增值税、企业所得税及个人所得税处理上的关键税务规定与常见合规风险，旨在提示企业关注涉税处理的差异性以避免税务违规[8][9][13] --- 一、用作福利发放给职工 - **增值税处理**：进项税额不得抵扣[8] - **企业所得税处理**：计入“职工福利费”，在工资薪金总额14%以内限额扣除[8] - **个人所得税处理**：应并入职工当月“工资薪金所得”，代扣代缴个人所得税[8] - **常见合规风险**：遗漏代扣代缴个人所得税，引发补税、滞纳金及处罚风险[8] 二、用作礼品无偿赠送个人客户 - **增值税处理**：视同应税交易[9] - **企业所得税处理**：视同销售，需确认收入并结转成本，差额可能为零但仍需申报[9][10] - **个人所得税处理**：需按“偶然所得”（税率20%）为受赠个人代扣代缴个人所得税[9][11] - **常见合规风险**：未作视同应税交易、视同销售申报，导致少缴增值税、企业所得税；未履行向个人客户赠送礼品的个税代扣代缴义务[12] 三、用于投资者个人消费 - **增值税处理**：进项税额不得抵扣[13] - **企业所得税处理**：支出不得作为企业费用在税前扣除[13] - **个人所得税处理**：视为对投资者的分配，按“利息、股息、红利所得”或“生产经营所得”征税[13] - **常见合规风险**：将个人或家庭消费支出混入企业费用列支，产生所得税税前扣除凭证异常及纳税调整风险；未依法代扣代缴投资者个人所得税[14] 四、文件依据 - 主要依据包括《中华人民共和国增值税法》、《中华人民共和国企业所得税法》及其实施条例、《中华人民共和国个人所得税法实施条例》以及《财政部 国家税务总局关于规范个人投资者个人所得税征收管理的通知》(财税〔2003〕158号)[15]

国家重大水利工程建设基金征收政策 - 基金计征依据为各省扣除国家扶贫开发工作重点县农业排灌用电后的全部销售电量[3] - 全部销售电量包括省级电网企业销售给用户的电量、扣除合理线损后的趸售电量、销售给子公司的电量、对境外销售电量、企业自备电厂自发自用电量以及地方独立电网销售电量[3] - 跨省电力交易计入受电省份的销售电量[3] - 浙江省该基金的征收标准为每千瓦时4.03875厘[4] 企业自备电厂基金征收范围 - 资源综合利用（如利用余热余压发电、煤矸石发电等）和热电联产的企业自备电厂被纳入基金征收范围[3] - 各地需按规定对上述类型的企业自备电厂征收基金，不得免征[3] 主要优惠政策 - 对国家重大水利工程建设基金免征城市维护建设税和教育费附加[4] - 分布式光伏发电项目的自发自用电量免收可再生能源电价附加、国家重大水利工程建设基金、大中型水库移民后期扶持基金、农网还贷资金等四项政府性基金[4] 其他涉税政策 - 纳税人将承包地以转包、出租、互换、转让、入股等方式流转给农业生产者用于农业生产，可免征增值税[10] 电子税务局安全认证升级 - 电子税务局近期升级，办理发票开具等业务时，若登录认证等级低于业务安全要求，系统将要求二次认证[12] - 提升业务办理效率的方法包括：在账户中心添加或验证本人实名手机号；登录时采用“账号密码+手机短信验证”或“手机号短信验证”方式[12]

核心观点 - 摩根大通认为网易-S(09999)的估值具有吸引力 重申其为中国数字娱乐领域首选 维持“增持”评级 目标价295港元 [1] 估值与评级 - 网易当前市盈率为13倍 较其过去五年平均水平折让25% [1] - 公司作为在全球市场取得成功的顶级游戏开发商 现有估值具吸引力 [1] - 摩根大通重申网易是其在中国数字娱乐领域的首选 并维持“增持”评级 目标价为295港元 [1] 市场关注点与解读 - 投资者主要关注点包括增值税提高 Google Genie 3对游戏公司的竞争风险 以及短期内缺乏公司特定的催化剂 [1] - 摩根大通认为这些担忧被过度解读 [1] - 关于增值税 自2026年1月1日生效的新法规中 线上游戏虚拟物品销售仍适用于6%的税率 并未改变 [1] - 关于竞争风险 线上游戏开发是需要多方面专业知识的确定性过程 如游戏玩法设计 游戏内经济 多玩家体验 游戏内平衡及变现模式等 并非像Google Genie 3这样的World模型所能完全满足 [1] - 相反 World模型实际上可以帮助游戏开发者优化开发流程 从而促进收入和利润增长 具体体现在更快的内容开发速度以及更低的开发成本上 [1]

长期资产进项税额抵扣暂行办法核心内容 - 财政部与税务总局联合发布《长期资产进项税额抵扣暂行办法》，自2026年1月1日起施行，旨在规范增值税一般纳税人取得长期资产对应进项税额的抵扣处理 [2] 长期资产范围 - 本办法适用于增值税一般纳税人取得《增值税法实施条例》第二十五条所规定的长期资产 [6] - 长期资产指通过直接购买、自行生产研发建造、接受投资捐赠抵债等方式取得的资产，不包括租入资产、施工现场临时建筑及房地产开发企业按存货核算的房地产项目 [6] - 长期资产具体包括固定资产（含配套设备工具器具）、无形资产（含相关法律权利和知识成果）及不动产（含建筑装饰材料、给排水、采暖、通风、照明、通讯、燃气、消防、中央空调、电梯、电气、光伏发电、智能化楼宇设备及配套设施等） [6] 长期资产进项税额抵扣方法 - 长期资产对应的进项税额指其原值所对应的增值税扣税凭证列明、计算或包含的税额 [8] - 资产专用于一般计税方法计税项目的，对应进项税额可全额抵扣 [8] - 资产专用于简易计税方法计税项目、免征增值税项目、不得抵扣非应税交易、集体福利或个人消费（统称五类不允许抵扣项目）的，对应进项税额不得抵扣 [8] - 已抵扣进项税额的资产发生非正常损失或用途改变专用于五类不允许抵扣项目的，需在发生当月计算不得抵扣的进项税额并从当期进项税额中扣减 [8] - 资产用途由专用于五类不允许抵扣项目改变为专用于一般计税项目或混合用途的，在用途改变当月按“可抵扣进项税额=长期资产对应的进项税额×净值率”公式计算可抵扣额 [9] - 对于2026年1月1日后按会计制度开始核算且原值超过500万元人民币的单项长期资产，或2025年12月31日前已核算且在2026年1月1日后完成资本化改造且完成后原值超过500万元人民币的单项长期资产，若用于混合用途，购进时先全额抵扣，后在混合用途期间根据调整年限计算不得抵扣部分，逐年调整 [9] - 上述第九条规定以外的长期资产用于混合用途的，对应进项税额可全额抵扣 [9] - 长期资产原值指取得时的入账价值，资本化改造支出应按会计制度调整原值 [9] - 资产净值指按规定的调整年限采用平均法计算的资产余额 [9] - 适用分期调整方法的纳税人，需按确定调整基数、计算用于集体福利或个人消费（两类不允许抵扣项目）对应的税额、计算用于简易计税方法计税项目、免征增值税项目、不得抵扣非应税交易（三类不允许抵扣项目）对应的税额、汇总计算当年五类不允许抵扣项目对应进项税额并于次年1月纳税申报期扣减的顺序进行逐年调整 [10][12][13][14] - 对于第九条第二项规定的资产，需调整的进项税额为资本化改造支出对应的部分，其余部分按其他规定单独调整 [15] - 若资产实际使用年限短于调整年限，应在停止使用当月对应的纳税申报期将剩余未调整进项税额一次性调整 [15] - 调整年限规定为：不动产、土地使用权20年，飞机火车轮船10年，其他长期资产5年 [15][16] - 调整年限起始时间：第九条第一项资产从取得或资本化改造完成且原值超500万元后首次计提折旧或摊销的当月计算；第九条第二项资产从2026年后资本化改造完成且原值超500万元后首次计提折旧或摊销的当月计算 [16] - 调整年限内发生资本化改造并停止计提折旧或摊销的，调整年限相应停止计算，恢复时继续执行 [16] - 调整年限结束后资产又发生资本化改造且新增入账价值超过500万元的，视为新资产，其对应进项税额按本办法执行，调整年限从改造完成后首次计提折旧或摊销的当月计算 [16] 长期资产的处置 - 纳税人整体处置单项长期资产时，应在处置时按本办法及相关规定对资产进项税额作相应调整 [18] - 部分处置单项长期资产时，应按会计制度确认的账面价值确定处置部分与剩余部分比例，据此对处置部分资产的进项税额作调整 [18] - 对实行分期调整方法的资产进行部分处置后，应以剩余待调整进项税额为基数，在剩余调整年限内继续执行相关规定 [18] 日常管理 - 资产在按会计制度计提折旧或摊销后才取得增值税扣税凭证的，应进行追溯计算并将进项税额调整额随同当年五类不允许抵扣项目对应税额一并进行纳税申报 [18] - 纳税人应及时归集长期资产对应的增值税扣税凭证并做好记录归档 [18] - 纳税人应设置长期资产进项税额抵扣台账，记录原值超过500万元人民币的单项长期资产的取得、使用、处置及进项税额抵扣情况，并如实准确办理纳税申报 [19] - 未按规定抵扣造成少缴税款或提前、多退税款的，由主管税务机关依照相关法律法规处理 [19]

市场事件与股价波动 - 网络上流传互联网增值服务加税传言 导致腾讯控股等股票股价一度大跌 后跌幅缩窄 [1] 政策法规背景 - 增值税法及实施条例自今年起施行 近期财政部 税务总局公布一系列配套法规 [1] - 配套法规中 中国移动 中国联通等运营商的互联网宽带接入服务增值税税率从6%上调至9% [1] 传言澄清与事实 - 有猜测认为腾讯等互联网企业核心业务适用税率也将上调 [1] - 根据目前披露的增值税相关规定 互联网企业核心业务前述税率仍维持在6% 没有任何变化 [1] - 因此针对互联网企业的增值税“加税”是谣言 [1]

核心事件与市场反应 - 2026年2月3日，网络流传关于互联网增值服务加税的传言，受此传闻影响，腾讯控股等股票股价一度大跌，随后跌幅缩窄 [3] - 传言起因是近期财政部、税务总局公布的配套法规中，将中国移动、中国联通等运营商的互联网宽带接入服务增值税税率从6%上调至9%，引发了市场对腾讯等互联网企业核心业务税率是否上调的猜测 [3] 官方辟谣与政策解读 - 多位资深税务专家指出，根据目前披露的增值税相关规定，腾讯等互联网企业核心业务适用的增值税税率仍维持在6%，并未有任何变化，因此“加税”是谣言 [3] - 腾讯等公司的核心业务在增值税征收方面，主要属于提供增值电信服务和销售无形资产，两者适用的税率均为6% [4] - 近期发布的《关于增值税征税具体范围有关事项的公告》对适用6%税率的增值电信服务定义有所调整，但明确表示调整不影响腾讯等公司的相关业务 [4] - 《公告》明确，增值电信服务是指利用固网、移动网、卫星、互联网、有线电视网络，提供电子数据和信息的传输及应用服务（不含手机流量服务）、互联网接入服务（不含宽带接入服务）、卫星电视信号落地转接服务等业务活动 [4] - 与之前规定相比，此次调整主要是删除了提供短信和彩信服务、手机流量服务、宽带接入服务等内容 [4]

核心事件与市场反应 - 网络流传互联网增值服务加税传言 导致腾讯控股等公司股价一度大跌 后跌幅缩窄 [1] - 经税务专家澄清 腾讯等互联网企业核心业务适用的增值税税率并未上调 相关“加税”为谣言 [1] 税收政策具体内容 - 自2024年起 增值税法及实施条例施行 财政部与税务总局公布系列配套法规 [1] - 配套法规中 中国移动、中国联通等运营商的互联网宽带接入服务增值税税率从6%上调至9% [1] - 腾讯等公司核心业务在增值税征收上主要属于提供增值电信服务和销售无形资产 两者适用税率均为6%且维持不变 [1] - 近期发布的《关于增值税征税具体范围有关事项的公告》对适用6%税率的增值电信服务定义进行了调整 [1][2] - 调整后的增值电信服务定义包括：利用固网、移动网、卫星、互联网、有线电视网络 提供电子数据和信息的传输及应用服务（不含手机流量服务）、互联网接入服务（不含宽带接入服务）、卫星电视信号落地转接服务等业务活动 [2] - 与旧规相比 新定义主要删除了提供短信和彩信服务、手机流量服务、宽带接入服务等内容 [2] 对公司业务的影响 - 腾讯等互联网企业的核心业务增值税税率依然为6% 没有任何变化 [1] - 《公告》对增值电信服务定义的调整 对腾讯公司等业务没有影响 [1]

政策核心内容 - 《中华人民共和国增值税法》及其实施条例于2026年1月1日起正式施行 [1] - 国家税务总局配套发布《关于起征点标准等增值税征管事项的公告》 [1] 增值税起征点调整 - 自然人按次纳税起征点标准由每次（日）销售额500元提升至1000元 [1] 特定情形税收优惠 - 对出租不动产、通过“反向开票”销售报废产品等六类特定情形，允许适用月销售额10万元的按期纳税起征点标准 [1] 政策目标与影响 - 政策旨在减轻纳税人负担并促进税收公平 [1]