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金十图示:2025年07月09日(周三)亚盘市场行情
快讯· 2025-07-09 09:55
贵金属市场 - 现货铂金XPTUSD报1372 850美元 下跌5 924美元 跌幅0 43% [2] - 现货钯金XPDUSD报1111 436美元 下跌4 702美元 跌幅0 42% [2] - 黄金(COMEX)GC报3308 800美元 下跌2 200美元 跌幅0 07% [2] - 白银(COMEX)SI报36 765美元 下跌0 160美元 跌幅0 43% [2] 外汇市场 - 欧元/美元EURUSD报1 172 下跌0 01% [3] - 英镑/美元GBPUSD报1 358 下跌0 05% [3] - 美元/日元USDJPY报146 875 上涨0 22% [3] - 澳元/美元AUDUSD报0 653 上涨0 02% [3] - 美元/瑞郎USDCHF报0 796 上涨0 08% [3] - 纽元/美元NZDUSD报0 600 上涨0 04% [4] - 英镑/日元GBPJPY报199 531 上涨0 18% [4] 虚拟货币 - 比特币BTC报108770 990美元 下跌151 990美元 跌幅0 14% [4] - 莱特币LTC报87 300美元 下跌0 460美元 跌幅0 52% [4] - 以太坊ETH报2604 120美元 下跌11 130美元 跌幅0 43% [4] - 瑞波币XRP报2 306美元 下跌0 005美元 跌幅0 21% [4] 国债市场 - 美国2年期国债收益率报3 903% [6] - 美国5年期国债收益率报3 985% 下跌0 002个百分点 跌幅0 05% [7] - 美国10年期国债收益率报4 410% 下跌0 006个百分点 跌幅0 14% [7] - 美国30年期国债收益率报4 937% 下跌0 009个百分点 跌幅0 18% [7] - 英国10年期国债收益率报4 632% 下跌0 002个百分点 跌幅0 04% [7] - 德国10年期国债收益率报2 642% 上涨0 036个百分点 涨幅1 40% [7] - 法国10年期国债收益率报3 363% 上涨0 041个百分点 涨幅1 23% [7] - 意大利10年期国债收益率报3 561% 上涨0 044个百分点 涨幅1 25% [7] - 日本10年期国债收益率报1 481% 下跌0 005个百分点 跌幅0 34% [7]
大类资产早报-20250709
永安期货· 2025-07-09 09:50
报告行业投资评级 - 未提及相关内容 报告核心观点 - 报告展示2025年7月8日全球资产市场表现,涵盖主要经济体国债收益率、汇率、股指、信用债指数等数据及不同时间跨度变化情况,还给出股指期货和国债期货交易数据 [3][4][5] 各部分内容总结 主要经济体国债收益率 - 10年期国债收益率方面,2025年7月8日美国为4.401,英国为4.632等;最新变化上美国为0.158,英国为0.179等;一周变化美国为 - 0.071,英国为0.091等;一月变化美国为0.004,英国为0.460等;一年变化美国未提及,英国未提及等 [3] - 2年期国债收益率方面,2025年7月8日美国为3.867,英国为1.868等;最新变化美国为0.008,英国为0.035等;一周变化美国为0.045,英国为0.024等;一月变化美国为 - 0.330,英国为 - 0.960等;一年变化美国未提及,英国未提及等 [3] 美元兑主要新兴经济体货币汇率 - 2025年7月8日南非zar为5.448,俄罗斯为17.786等;最新变化南非zar为 - 0.71%,俄罗斯为 - 0.43%等;一周变化南非zar为 - 0.19%,俄罗斯为1.07%等;一月变化南非zar为 - 2.27%,俄罗斯为0.46%等;一年变化南非zar为 - 2.61%,俄罗斯为 - 2.24%等 [3] 人民币汇率 - 2025年7月8日在岸人民币为7.179,离岸人民币为7.182等;最新变化在岸人民币为0.03%,离岸人民币为0.03%等;一周变化在岸人民币为0.18%,离岸人民币为0.29%等;一月变化在岸人民币为 - 0.13%,离岸人民币为 - 0.10%等;一年变化在岸人民币为 - 1.22%,离岸人民币为 - 1.61%等 [3] 主要经济体股指 - 2025年7月8日道琼斯为6225.520,标普500为44240.760等;最新变化道琼斯为 - 0.07%,标普500为 - 0.37%等;一周变化道琼斯为0.44%,标普500为 - 0.57%等;一月变化道琼斯为3.09%,标普500为3.21%等;一年变化道琼斯为14.01%,标普500为13.09%等 [3] 新兴经济体股指 - 2025年7月8日马来西亚为1530.140,澳经为8828.655等;最新变化马来西亚为 - 0.48%,澳经为0.03%等;一周变化马来西亚为 - 0.74%,澳经为0.65%等;一月变化马来西亚为0.87%,澳经为0.18%等;一年变化马来西亚为 - 3.77%,澳经为10.17%等 [3] 信用债指数 - 新兴经济体投资级信用债指数最新变化为 - 0.15%,一周变化为 - 0.80%,一月变化为0.98%,一年变化为6.12%;新兴经济体高收益信用债指数最新变化为 - 0.12%,一周变化为0.06%,一月变化为0.35%,一年变化为6.30%等 [3][4] 股指期货交易数据 - A股收盘价为3497.48,涨跌0.70%;沪深300收盘价3998.45,涨跌0.84%等;沪深300 PE(TTM)为13.26,环比变化0.07等;A股资金流向最新值539.99,近5日均值 - 263.66等;沪深两市成交金额最新值14539.38,环比变化2452.97等;IF主力升贴水基差 - 39.85,幅度 - 1.00%等 [5] 国债期货交易数据 - T00收盘价109.020,涨跌0.00%;TF00收盘价106.135,涨跌 - 0.03%等;资金利率R001为1.3704%,日度变化 - 13.00BP等 [6]
下半年,如何让钱生钱?
虎嗅APP· 2025-07-09 08:42
宏观经济环境 - 自2025年2月起CPI连续4个月为负,通胀压力消失[3] - 四大行一年期存款利率降至0.9%,10万元存一年利息仅900元[4] - 全球不确定性加剧,包括特朗普贸易战反复、美联储政策不明朗及地缘冲突频发[5] 资产配置策略 - A股、黄金、国债、美债被视为国内投资者资产配置的"基本盘",分别代表权益资产、避险工具、稳健收益和汇率对冲[6] - 多元化配置成为投资界共识,需避免单一资产风险[5] A股市场分析 - 2025年A股受中美贸易摩擦冲击,4月7日上证指数单日跌幅达7.34%,但6月PMI回升至49.7%显示基本面超预期[8][9] - 当前上证指数站上3400点,最高触及3497点,驱动因素为低估值、政策托底及地缘冲突缓解[9] - 下半年出口压力或延续,需关注欧盟和东南亚替代效应,行业轮动将加剧操作难度[10][11] 黄金市场动态 - 年内COMEX黄金最高涨幅30%,价格一度达3500美元/盎司,但短期性价比下降[15][16] - 短期交易主线围绕中美关税谈判(8月12日为关键节点)及地缘政治,中期逻辑转向美国经济预期[16][17] - 长期支撑因素为美元信用下滑,美国国债规模突破36万亿美元,未来十年或逼近40万亿美元[18] 国债市场趋势 - 十年期国债ETF 2024年涨8.88%,2025年上半年仅涨0.81%,波段操作成为主要策略[20][23] - 十年期国债收益率理论底线1.5%,当前1.6%附近,建议1.8%-2%区间买入,1.65%以下卖出[24] 美债市场风险 - 10年期美债收益率最高突破4.6%,中美利差达3%,美债被重新定价为"风险资产"[26] - 美元稳定币法案通过但规模仅2500亿美元,对36万亿美元美债市场影响有限[27][28] - QDII投资需关注管理费及汇率波动风险,美元兑人民币汇率波动可能抵消利差收益[29] 投资策略总结 - 2025年下半年市场仍处周期切换阶段,需主动调整配置而非被动"躺平"[30] - A股建议关注政策托底与行业轮动,黄金以低吸为主,国债波段操作,美债谨慎对待汇率风险[6][18][24][29]
债券通运行八年成交量增长31倍,境外机构持债4.35万亿元!
搜狐财经· 2025-07-09 07:59
债券通发展历程 - 债券通"北向通"自2017年7月3日启动,已运行八年,期间推出"南向通"与"互换通",深化两地金融市场互联互通 [1] 交易规模增长 - 2025年5月债券通"北向通"单月成交量达9156亿元人民币,日均成交482亿元,较开通首月日均15亿元增长超31倍 [3] - 截至2025年5月末,参与"北向通"的海外投资者达835家,较2018年5月的315家翻倍,全球前100大资管机构中80余家已通过债券通投资中国债市 [3] 市场开放与国际化 - 截至2025年5月,中国银行间债市吸引超70个国家与地区的1169家国际投资者,境外机构持有在岸债券规模达4.35万亿元,近5年年均复合增速约12% [4] - 2025年1-5月境外机构在银行间市场累计现券交易7.9万亿元,北向互换通吸引82家境外机构入市,累计成交超12000笔,名义本金总额6.9万亿元 [4] - 中国债券在富时罗素全球国债指数占比升至全球第二,在彭博巴克莱全球综合指数占比升至全球第三,反映国际资本对人民币资产信心增强 [4]
央行宣布债券通三大优化措施,境外持债增2000亿!
搜狐财经· 2025-07-09 07:35
中国人民银行金融市场司副司长江会芬表态 - 宣布三项新的对外开放优化措施,旨在深化内地与香港金融市场互联互通,支持人民币离岸市场发展,推动人民币债券成为全球高质量流动性资产 [1] - 今年上半年受美国关税政策影响全球市场剧烈波动,但中国金融市场表现相对稳定 [1] - 境外机构持有中国债券总量较年初增长近2000亿元,表明境外机构在关税事件后普遍看好人民币资产 [1] 债券通优化措施 - 完善债券通"南向通"运行机制,支持更多境内投资者走出去投资离岸债券市场 [3] - 扩大境内投资者范围至券商、基金、保险、理财等4类非银机构 [3] - 优化债券通项下的离岸回购业务机制安排,拓宽离岸回购应用场景 [3] - 可交易币种由人民币拓宽至美元、欧元、港元等多币种 [3] - 支持香港CMU系统简化债券账户开立等业务流程,提升操作便利度 [3] 人民币债券市场发展 - 截至2025年5月末,境外机构持有中国债券总量达4.4万亿元,较债券通开通前增长近400% [4] - 已有1169家境外机构进入中国债券市场,涵盖70多个国家和地区的主权类机构和商业类机构 [4] - 北向通今年以来累计交易量超过5.5万亿元,互换通累计超过1.2万笔交易 [4] - 中国债券在富时全球国债指数中占比升至全球第二,在彭博巴克莱全球综合指数中占比升至全球第三 [4] - 全球前100大资产管理机构已有80余家进入中国债券市场投资 [4]
影响市场重大事件:央行金融市场司江会芬表态,进一步推动人民币债券成为全球高质量流动性资产
每日经济新闻· 2025-07-09 07:09
债券市场开放与人民币国际化 - 央行计划深化境内外金融市场联通合作,推动人民币债券成为全球高质量流动性资产 [1] - 将提升跨境投融资便利化水平,建立境外投资者一站式开户平台,推动免税安排 [1] - 优化离岸回购业务机制,交易币种拓宽至美元、欧元、港元等多币种 [2] - 支持香港CMU系统取消回购质押券冻结,简化债券账户开立流程 [2] - 截至5月共有1169家境外机构进入内地银行间债市,其中835家通过债券通渠道 [5] 普惠托育服务体系建设 - 七部门提出发展"1+N"托育服务体系,以托育综合服务中心为枢纽,多种形式托育机构为网络 [3] - 将充分利用社区现有设施提供免费或低收费场地建设托育设施 [4] - 推行公建民办模式,支持社会力量参与提供普惠托育服务 [4] 零碳园区建设政策 - 三部门鼓励各地区对零碳园区建设给予资金支持,包括地方政府专项债券 [7][8] - 支持政策性银行提供中长期信贷,允许企业发行债券用于零碳园区建设 [8] - 加快园区用能结构转型,发展绿电直连、新能源就近接入等绿色电力供应模式 [9] 类脑智能产业发展 - 杭州支持企业加快类脑智能产业化项目建设 [10] - 鼓励类脑智能企业按照科技型企业成长路径发展,做大规模 [10] 政务云市场发展 - 2024年中国政务云整体市场规模939.4亿元,同比增长18.4% [11] - 政务专属云市场规模663.3亿元,同比增长19.0% [11] - 政务公有云市场规模172.4亿元,同比增长12.2% [11] 比特币ETF持仓 - 贝莱德现货比特币ETF持仓量突破70万枚,价值约755亿美元 [6]
下半年,如何让钱生钱?
虎嗅· 2025-07-09 06:58
出品 | 妙投APP 作者 | 丁萍 头图 | AI生图 过去我们拼命理财,是为了"跑赢通胀",不让辛苦攒下的钱被吞噬。可现在,连通胀都"消失"了——自2025年2月起,CPI连续4个月为负。你甚至什么都不 做,都不会"跑输CPI"。 可这真的是好消息吗? 现实很扎心:如果你还幻想靠理财改善生活,银行存款的性价比正加速下降。四大行一年期存款利率已经只剩0.9%。什么概念?10万元存一年,利息只有 900块。未来存款利率只会越来越低,普通人想靠存款获得理想回报,很难。 在这样的时代,如何让我们的钱不"躺平",实现保值增值?这就涉及到了怎么做资产配置。 考虑到现在的世界,远比以往任何时候都更不确定——特朗普贸易战上反复无常、美联储货币政策扑朔迷离、地缘冲突此起彼伏……在这样复杂的环境 下,"不把鸡蛋放在一个篮子里"的多元化配置就成了投资界共识。 A股、黄金、国债和美债这四大类资产因具备不同风险收益特性,被视为国内投资者资产配置的"基本盘": A股是国内权益资产的代表;黄金则是全球公认的避险与抗通胀工具;国债波动性低、信用高,是追求稳健收益和风险对冲的投资者首选;美债作为全球最 大、最具流动性的债券市场,是人民币以 ...
每日债市速递 | 银行间主要利率债收益率纷纷上行
Wind万得· 2025-07-09 06:32
公开市场操作 - 央行7月8日开展690亿元7天期逆回购操作 利率1.40% 投标量与中标量均为690亿元 [1] - 当日逆回购到期1310亿元 实现单日净回笼620亿元 [1][4] 资金面 - 央行逆回购操作规模与公开市场操作数据一致 单日净回笼620亿元 [4] 同业存单 - 全国及主要股份制银行一年期同业存单成交利率1.6% 较前日持平 [6] 银行间利率债 - 主要利率债收益率普遍上行 具体数据未披露 [8][9] 城投债 - AAA级城投债各期限利差走势数据未详细披露 [10][11] 国债期货 - 各期限主力合约全线下跌:30年期跌0.22% 10年期跌0.08% 5年期跌0.08% 2年期跌0.03% [12][14] 政策动态 - 山西获指示推进能源转型 重点发展煤炭高端化及新能源体系(风电/光伏/氢能) [14] - 上海部署三大先导产业(集成电路/生物医药/人工智能) 强化前沿技术布局 [14] 全球宏观 - 特朗普称8月1日关税谈判期限不变 对印度接近达成贸易协议 [17] 债券市场 - 央行研究推进债券市场对外开放新措施 [19] - 湖北计划通过债务重组等五措施化解地方债务风险 [19] - 龙光集团境内债重组进展顺利 大部分债券将提前表决 [19] - 农发行拟增发不超过330亿元金融债 [19] - 10家企业遭主体评级下调 包括美锦能源/宏丰电工/蓝帆医疗等 [19] 市场活动预告 - Wind与上海银行每周一15:00推出《债市深度谈》栏目 [21] - 每日16:30提供实时债市解盘内容 [21]
美国垃圾债市场释放乐观信号 投资者对经济前景信心不减
智通财经网· 2025-07-09 06:20
垃圾债市场现状 - 美国垃圾债市场发出乐观经济信号 尽管存在关税不确定性 市场仍预期经济不会陷入衰退 [1] - 高收益企业债利差目前为2 88个百分点 低于2021年任何时期 接近2025年1月的历史低点 [3] - 垃圾债市场与股市表现一致 债券投资者的乐观情绪被视为股市利多信号 [3] 市场表现数据 - 标普500指数在2025年7月3日收于历史新高 今年第七次创纪录高点 距历史高点不足1% [3] - iShares iBoxx High Yield Corporate Bond ETF(HYG US)2025年上半年总回报率为5% [4] - SPDR彭博高收益债ETF(JNK US)同期回报4 8% 其中6月单月回报2% 创2024年7月以来最佳表现 [4] 行业配置策略 - 更倾向配置防御型垃圾债板块 如医疗保健 食品饮料和公用事业 这些行业受国际贸易影响较小 [4] - 关注零售板块表现 因该行业依赖进口 容易受到关税冲击 [5] - 当前高收益债市场信用质量高于2008年金融危机前 同时关注杠杆贷款市场压力迹象 [5] 收益率与估值 - 美国高收益债市场平均年化收益率约7% 但会随利差波动 [5] - 当前垃圾债市场估值普遍偏高 风险补偿水平相对有限 [5] - 只要美国经济避免衰退 垃圾债利差可能继续维持在较低水平 [5]
周二(7月8日)纽约尾盘,美国10年期基准国债收益率涨1.99个基点,报4.3992%,日内交投于4.3754%-4.4331%区间。两年期美债收益率跌0.40个基点,报3.8905%,日内交投于3.9176%-3.88%区间,美国总统特朗普透露铜关税信息后刷新日高并迅速回落。
快讯· 2025-07-09 05:12
两年期美债收益率跌0.40个基点,报3.8905%,日内交投于3.9176%-3.88%区间,美国总统特朗普透露铜 关税信息后刷新日高并迅速回落。 周二(7月8日)纽约尾盘,美国10年期基准国债收益率涨1.99个基点,报4.3992%,日内交投于 4.3754%-4.4331%区间。 ...