长三角一体化发展进展 - 党的二十届四中全会提出优化区域经济布局与促进区域协调发展 安徽省正扎实推进长三角一体化发展并全面服务和融入国家发展战略 [1] - 连接江苏南京与安徽马鞍山的宁马城际铁路马鞍山段已顺利通过项目工程验收 正转入“不载客试运行” 开通运营后两地中心城区可实现30分钟直达 [1] - 合力推动建立长三角轨道交通一体化运营新机制 共同出资设立苏皖轨道交通运营公司以服务便捷出行和经济发展 [1] 交通基础设施“硬联通”建设 - “轨道上的长三角”建设不断提速 苏皖跨省城际及市域铁路将实现运营一体化 [1] - 安徽高速公路连通长三角省际主通道基本实现八车道以上通行 对接长三角地区高速公路出口达20个 [1] - 区域综合立体交通网加速成型 直接提升运输效率并降低物流成本 促进人员、资金、技术等生产要素在区域内自由流动与高效聚合 [2] 产业与创新“软协同”推进 - 安徽持续推动从基础设施“硬联通”向联合创新、产业协作、民生共享的“软协同”迈进 [2] - 安徽池州经济技术开发区一家半导体企业通过与长三角科研机构合作 成功突破半导体设备核心零部件制造的多项技术瓶颈 [2] - 该半导体企业在液晶面板和半导体设备核心零部件制造领域实现100%国产化 成为多家企业的战略供应商 产品主要销往上海、苏州、南京、无锡及浙江周边城市 [2] 未来发展规划 - “十五五”期间将推动长三角更高质量一体化发展取得新的重大突破 [2] - 坚持上海龙头带动 携手苏浙、扬皖所长 加强科技创新和产业创新跨区域协同 推进高水平对外开放 [2] - 加快基础设施“硬联通”与体制机制“软联通” 推动更多一体化红利惠及人民群众 [2]

IPO进程与基本信息 - 公司科创板IPO提交注册 从申报到提交注册历时仅5个月 [3] - 保荐机构为中信证券 会计师事务所为天健会计师事务所 [3] - 公司成立于2013年 注册资本5077万元 是半导体设备核心零部件供应商 [3] - 本次拟募资15.5亿元 用于半导体射频电源系统产业化建设等项目及补充流动资金 [3] 上市委会议关注要点 - 上市委要求说明公司是否具有较强成长性 相关业绩波动风险披露是否充分 [3] - 上市委要求说明客户集中度高是否影响公司独立性 与主要客户的合作是否稳定可持续 [3] 财务业绩表现 - 2022年至2024年营业收入分别为1.58亿元、3.25亿元和5.41亿元 [4] - 2022年至2024年扣非净利润分别为1981.36万元、6924.23万元和1.31亿元 [4] - 主营业务毛利率持续提升 分别为41.65%、46.11%和48.71% [4]

下周IPO及再融资上会概况 - 下周（2025年11月10日至11月14日）共有4家IPO企业上会审核，合计拟募资36.69亿元 [1] - 4家IPO企业分别为科创板的强一股份、恒运昌，以及北交所的通宝光电、农大科技 [2] - 下周另有1家再融资企业上会，为科创板的华峰测控，拟通过公开发行可转债募资10.00亿元 [6] 强一股份（科创板） - 公司专注于半导体设计与制造服务，聚焦晶圆测试核心硬件探针卡的研发、设计、生产与销售，是市场地位领先的拥有自主MEMS探针制造技术并能够批量生产、销售MEMS探针卡的厂商 [7] - 公司控股股东及实际控制人周明直接持有公司27.93%的股份，与其一致行动人合计控制公司50.05%的股份 [7] - 2024年度公司营业收入为64,136.04万元，净利润为23,309.70万元，研发投入占营业收入的比例为12.25% [10] - 本次拟公开发行股票不超过3,238.99万股，拟募资15.00亿元，用于南通探针卡研发及生产项目（12.00亿元）和苏州总部及研发中心建设项目（3.00亿元） [8][11] 通宝光电（北交所） - 公司定位于汽车电子零部件制造商，主营业务为汽车照明系统、电子控制系统、能源管理系统等汽车电子零部件的研发、生产和销售 [12] - 公司控股股东、实际控制人为刘威、刘国学、陶建芳，三人合计持有公司总股本的78.7487% [13] - 2024年度公司营业收入为587,789,579.93元，净利润为83,093,547.60元，毛利率为24.07% [15] - 本次拟向不特定合格投资者公开发行股票不超过18,793,400股，拟募资3.30亿元，用于新能源汽车智能LED模组、充配电系统及控制模块项目 [13][17] 恒运昌（科创板） - 公司是国内领先的半导体设备核心零部件供应商，主要从事等离子体射频电源系统等产品的研发、生产、销售，其产品可支撑7-14纳米先进制程，成功打破了美系巨头垄断 [17] - 公司实际控制人为乐卫平，合计控制72.8727%的股份表决权 [18] - 2024年度公司营业收入为54,079.03万元，净利润为14,154.02万元，研发投入占营业收入的比例为10.22% [19] - 公司在审期间调减了拟募资规模，从上会稿的15.50亿元缩减至14.69亿元，主要调减了补充流动资金规模，本次拟募资用于半导体射频电源系统产业化建设等项目 [2][3][20] 农大科技（北交所） - 公司主营业务为新型肥料及新型肥料中间体的研发、生产、销售和技术服务，其包膜尿素产销量位居行业第一，腐植酸复合肥料产销量位居行业第二 [21] - 公司共同实际控制人马学文、马克直接或间接控制公司总股本的76.10% [22] - 2024年度公司营业收入为2,363,191,454.39元，净利润为145,282,723.69元，加权平均净资产收益率为29.45% [23] - 公司在审期间调减了拟募资规模，从申报稿的5.52亿元缩减至上会稿的4.13亿元，删除了年产15万吨微生态制剂系列产品生产项目，并调减了补流规模 [4][5] 华峰测控（再融资-科创板） - 公司专注于半导体自动化测试系统领域，实现了模拟及混合信号类半导体自动化测试系统的进口替代，并不断拓展在功率分立器件测试领域的覆盖范围 [26] - 2024年度公司营业收入为90,534.54万元，净利润为33,391.48万元 [27] - 本次拟通过公开发行可转债募资10.00亿元，用于基于自研ASIC芯片测试系统的研发创新项目（7.59亿元）和高端SoC测试系统制造中心建设项目（2.41亿元） [28]