客群结构中，机构客户数量相对较少但贡献了主要的投顾管理规模。而从数量上看，个人客户则是整个投顾行业最基础的客源基石，从2000年不到454万 人增至2024年的5800万人以上，复合年化增长率11.2%，远超同期机构客户数量3.0%的复合年化增长率。近十年的规模占比变化趋势，个人客户的规模占 比从2012开始呈现较为稳定的缓慢提升态势。 综 合来看，个人客户对美国投顾行业的重要性正在不断加码。 经营业务选择上，组合管理与财务规划是最主流的业务形式。除了这两类业务，从当前趋势来看，越来越多的投顾公司在投顾推荐、养老金咨询与教育服 务上加大布局。而出版物、市场择时、资产评级定价服务与投顾行业的适配性相对较低，开展这些业务的投顾公司占比逐年下降。 收费方式上，按规模收费、按业绩提成、服务计时收费与服务固定收费是投顾公司相对主流的收费模式，客户认可度较高。除此以外，各家投顾也在积极 拓展其他服务方式与收费模式，采用其他收费方式的投顾公司占比呈现较明显上升趋势。而佣金收费方式在激烈的竞争中正逐步被市场淘汰。 中金研究 在今年5月证监会印发的《推动公募基金高质量发展行动方案》中，提升基金投资者持有体验是方案的重点目标之一 ...