本期债券基本情况 - 公司向不特定对象发行可转换公司债券13,794,971张，每张面值100元，发行总额137,949.71万元 [1] - 债券简称"首华转债"，债券代码"123128"，于2021年11月18日起在深交所挂牌交易 [1] 债券期限与付息安排 - 债券期限自2021年11月1日至2027年10月31日，遇节假日顺延至下一工作日 [2] - 付息债权登记日为付息日前一交易日，利息支付在付息日后五个交易日内完成 [2] 公司章程修订内容 - 修订涉及公司注册资本、法定代表人职责、股份回购条件等核心条款 [4][5][6][7] - 新增法定代表人追偿条款，明确因职务行为造成损害的责任归属 [4] - 调整股份回购触发条件，包括股价低于净资产、累计跌幅达20%等情形 [6][7] 股东权利与义务调整 - 股东查阅权扩展至会计账簿和凭证，需提供持股证明文件 [10][11] - 明确控股股东行为规范，禁止资金占用、内幕交易等行为 [14][15] - 新增股东会决议不成立的情形，包括未实际表决等程序瑕疵 [12] 公司治理结构变化 - 审计委员会取代监事会职能，可自行召集股东会 [13][20][21] - 股东会特别决议事项新增"向特定对象发行股票"授权，限额3亿元/净资产20% [17] - 对外担保审批标准细化，单笔超净资产10%需股东会批准 [18][19] 股东会议事规则 - 临时股东会召集门槛为持股10%以上股东连续90日持股 [20][21] - 股东提案权门槛从3%降至1%，需在会议10日前提交 [22] - 会议记录保存期限不少于十年，需由董事、召集人等签字确认 [24][25]

可转债发行上市情况 - 公司于2021年11月1日向不特定对象发行13,794,971张可转债，每张面值100元，发行总额137,949.71万元 [1] - 可转债于2021年11月18日在深圳证券交易所挂牌交易，债券简称"首华转债"，债券代码123128 [1] 可转债转股及股份变动情况 - 2025年第二季度"首华转债"转股金额为3,847.12万元，合计转成3,166,159股公司股票 [1] - 截至2025年6月30日，"首华转债"剩余13,405,131张，票面总金额134,051.31万元 [1] - 公司总股本从268,555,379股增加至271,721,538股，增幅1.18% [1] - 无限售条件流通股从268,555,379股增至271,601,538股，占比99.96% [1] - 限售条件流通股新增120,000股，全部为高管锁定股，占比0.04% [1] 转股价格信息 - 最新有效转股价格为12.15元/股 [1]

发行人债券基本情况 - 公司发行可转换公司债券，债券期限为2021年11月1日至2027年10月31日，如遇节假日顺延 [1] - 债券票面利率为1.00%，每年付息一次，付息日为发行首日起每满一年的当日 [1][11] - 付息债权登记日为付息日的前一交易日，公司将在付息日后五个交易日内支付利息 [1] 发行人经营与财务状况 - 公司主营业务为天然气业务，包括天然气的勘探、开发、生产、代输增压和销售，由中海沃邦、永和伟润、浙江沃憬、山西沃晋等主体运营 [4] - 2024年公司总资产836,463.58万元，同比增长5.87%，归属于上市公司股东净资产198,784.79万元，同比下降25.96% [5] - 2024年天然气产量4.69亿立方米，同比增长35%，销售量7.38亿立方米，同比增长32%，平均含税销售单价2.37元/立方米，同比下降6.34% [5] - 2024年营业收入15.46亿元，同比增长14.19%，归属于上市公司股东的净利润-7.11亿元，同比下降188.99% [6] - 公司对收购中海沃邦产生的商誉及合同权益计提减值损失8.22亿元 [5][6] - 2024年经营活动现金流量净额4.997亿元，同比增长25.73% [6] 发行人募集资金使用情况 - 公司发行可转换公司债券募集资金13.79亿元，扣除发行费用后净额13.57亿元，用于石楼西区块天然气阶段性开发项目和补充流动资金 [8] - 2024年12月31日募集资金余额为5,798.06万元 [8] - 公司设立了多个募集资金专户和现金管理专用结算账户，运作正常 [9] 发行人偿债能力分析 - 2024年末公司流动比率0.95，速动比率0.95，资产负债率58.96%，同比上升12.58个百分点 [6][11] - 2024年利息保障倍数-5.68，现金利息保障倍数5.47 [6][11] - 2025年第一季度公司天然气产量同比增长129%，销售量同比增长143%，营业收入同比增长156%，实现归属于上市公司股东净利润2,092.54万元，同比扭亏 [12] - 公司主体信用等级为AA-，债券评级为AA- [12][14] 债券本息偿付情况 - 公司于2024年11月1日支付第三年利息，每10张债券利息10.00元（含税） [11] - 公司对未转股的债券每年付息一次，到期归还最后一次利息及本金 [12]

市场表现 - 中证转债指数高开0 03% [1] - 永安转债涨幅达9 6% [1] - 华锋转债上涨3 6% [1] - 联创转债、雪榕转债、泉峰转债、恒帅转债均上涨超过2% [1] 下跌个券 - 首华转债下跌4 7% [1] - 天壕转债、川恒转债跌幅超过2% [1]

转债市场表现 - 中证转债指数低开0 02% [1] - 恒帅转债涨幅达20%触发临停 [1] - 精达转债上涨2 5% [1] - 首华转债上涨近2% [1] - 杭氧转债下跌3 3% [1] - 北陆转债下跌2 7% [1] - 闻泰转债下跌1 5% [1]

转债市场表现 - 中证转债指数高开0 05% [1] - 恒帅转债涨幅达30%触发临停 [1] - 财通转债和塞力转债涨幅超过3% [1] - 绿茵转债、泰坦转债、宏辉转债、首华转债出现小幅下跌 [1]

转债市场表现 - 中证转债指数开盘上涨0.23% [1] - 通裕转债涨幅显著，达到5.10% [1] - 亿田转债上涨1.78% [1] - 京源转债小幅上涨0.56% [1] - 宏昌转债下跌0.64% [1] - 首华转债微跌0.29% [1]

可转债市场动态 - 首华转债董事会提议下修转股价 [1] - 富春转债、沪工转债、山石转债、富淼转债、芯海转债公告不下修转股价 [1] - 南方顺丰物流REIT（代码180305）将于4月21日上市交易 [1] 强赎相关转债数据 - 火炬转债（113582）现价150.743元，强赎价101.632元，最后交易日2025-04-17，剩余规模0.189亿元，占正股流通市值0.11% [1] - 震裕转债（123228）现价220.700元，强赎价100.200元，最后交易日2025-04-17，剩余规模0.079亿元，占正股流通市值0.07% [1] - 博杰转债（127051）现价104.876元，强赎价100.700元，最后交易日2025-04-21，剩余规模0.885亿元，占正股流通市值3.06% [1] - 诺泰转债（118046）现价112.723元，强赎价100.144元，最后交易日2025-04-21，剩余规模0.732亿元，占正股流通市值0.68% [1] - 道恩转债（128117）现价134.340元，强赎价101.730元，最后交易日2025-05-07，剩余规模1.322亿元，占正股流通市值2.04% [1] - 回盛转债（123132）现价147.502元，强赎价100.640元，最后交易日2025-05-15，剩余规模3.500亿元，占正股流通市值8.84% [1] 回售相关转债数据 - 嘉元转债（118000）剩余规模9.784亿元，回售价112.343元，现价100.350元，税前回售收益-10.68%，年化收益-970.49%，回售登记期04-15至04-21，回售到账日2025-04-24 [4] 退市整理期相关 - *ST普利因重大违法进入退市整理期，期间为2025年4月28日至2025年5月21日，首个交易日不设涨跌幅限制，此后每日涨跌幅限制为20% [1] - 普利转债（123099）现价93.549元，转股价值83.00元，剩余规模2.023亿元，占正股流通市值18.14%，最后交易日和转股日均为2025-05-21 [6] 其他公司公告 - 中环环保股东计划减持不超过3.55%股份 [1] - *ST天创申请撤销退市风险警示，审计报告无法表示意见涉及事项影响已消除 [1]

首华转债 - 董事会提议下修转股价 [1] 中环环保 - 股东拟减持不超过3.55%股份 [1] *ST普利 - 公司因重大违法进入退市程序 [1] - 退市整理期为2025年4月28日至2025年5月21日 [1] - 退市整理期首个交易日不设涨跌幅限制 此后每日涨跌幅限制为20% [1] *ST天创 - 申请撤销退市风险警示 [1] - 审计报告无法表示意见涉及事项影响已消除 [1] 可转债市场动态 - 富春转债 沪工转债 山石转债 富淼转债 芯海转债均公告不下修转股价 [1] REITs市场 - 南方顺丰物流REIT(180305)将于4月21日上市 [1]

可转债动态 - 阿拉转债和双良转债董事会提议下修转股价 [1] - 威派转债和北方转债触发强制赎回条款 [1] - 鹰19转债和游族转债下修转股价到底价 [1] - 广大转债下修转股价接近到底价 [1] - 富淼转债、山石转债、家悦转债和首华转债宣布不下修转股价 [1] 公司重整进展 - ST中装与重整投资人签署重整投资协议 [1] 新股申购 - 恒鑫生活启动创业板新股申购 [1]