中证转债指数表现 - 中证转债指数午盘下跌0.33%至468.18点 [1] 跌幅居前转债 - 振华转债跌幅最大达8.64% [1] - 利扬转债下跌6.67% [1] - 微导转债与华懋转债均跌5.69% [1] - 睿创转债下跌4.80% [1] 涨幅居前转债 - 天创转债领涨5.33% [1] - 景兴转债上涨4.73% [1] - 电化转债上涨4.38% [1] - 宏辉转债上涨3.57% [1] - 恒帅转债上涨3.51% [1]

中证转债指数表现 - 中证转债指数午盘下跌0.03%至468.39点 [1] 跌幅居前可转债 - 高测转债跌幅6.75% [1] - 镇洋转债跌幅6.42% [1] - 微导转债跌幅5.87% [1] - 金轮转债跌幅5.06% [1] - 福新转债跌幅3.77% [1] 涨幅居前可转债 - 鹿山转债涨幅9.89% [1] - 东杰转债涨幅9.28% [1] - 景兴转债涨幅6.24% [1] - 利扬转债涨幅4.57% [1] - 亿纬转债涨幅3.86% [1]

股票异常波动与风险警示 - 开普云(688228)出现严重异常波动[1] - 多只ST/*ST股票发布异常波动公告，包括*ST惠程(002168)、*ST苏吴(600200)、*ST亚太(000691)等[1][4][6] - 天普股份(605255)存在可能暂停上市风险[6] 要约收购与重要权益 - 抚顺特钢(600399)要约收购申报期为2025年8月12日至9月10日[1] - 香港宽频(01310)港股要约申报期为2025年8月8日至9月1日[7] - 希教国际控股(01765)供股缴款期为2025年8月25日至9月1日[7] 可转债操作关键日期 - 奇正转债(128133)赎回登记日为2025年9月2日[6] - 东材转债(113064)赎回登记日为2025年9月5日[6] - 常银转债(113062)转股价格调整生效日为2025年9月8日[6] - 海亮转债(128081)赎回登记日为2025年9月26日[6] 债券回售安排 - 22金茂04(137679)回售申报期为2025年9月1日至9月3日[7] - 22乐清02(152623)回售申报期为2025年9月1日至9月3日[7] - 22荣开债(184588)回售申报期为2025年9月8日至9月12日[7] - 宏川转债(128121)回售申报期为2025年9月12日至9月18日[7] 基金相关操作 - 科技ETF(515000)份额拆分日为2025年9月5日[6] - 纳指100ETF(513390)发布基金溢价风险提示[6] - 深创100ETF(159716)转型选择期为2025年8月26日至9月8日[6]

核心管理层变动 - 公司董事、副总经理兼联席CTO LI XIANG（李翔）因个人原因辞职，不再担任任何职务且不再被认定为核心技术人员 [2][3] - LI XIANG直接持有公司股份20,158,464股，辞职后承诺继续遵守股份变动相关法规 [4] - 其负责的工作已完成交接，离职不影响公司技术研发及知识产权完整性 [5][8] 研发体系与团队稳定性 - 公司具备完备研发体系及跨专业多层次人才梯队，不存在对特定核心技术人员的重要依赖 [7] - 现有研发团队及核心技术人员能持续支持核心技术研发，离职事件未对研发项目造成重大不利影响 [7][9] - 公司将持续完善研发团队建设、人才激励机制及绩效考核体系 [8] 可转换债券交易异常波动 - 微导转债（债券代码118058）连续三个交易日（2025年8月28日、29日及9月1日）收盘价格涨幅偏离值累计超30%，触发交易异常波动 [12][14] - 该债券发行规模11.7亿元，期限6年，初始转股价格为33.57元/股，将于2026年2月12日起可转股 [12][13] - 公司及控股股东确认不存在应披露未披露重大事项，且内部人员未在波动期间买卖债券 [15] 公司经营与合规声明 - 公司日常经营正常，市场环境、行业政策及生产成本未发生重大变化 [15] - 所有信息披露均以指定媒体（上海证券交易所网站及《中国证券报》等）公告为准 [16] - 保荐人中信证券认为公司研发团队稳定，核心技术变动未对持续经营能力产生重大影响 [9]

可转换公司债券发行概况 - 公司向不特定对象发行可转换公司债券总额为117,000.00万元，期限6年，每张面值100元，发行数量11,700,000张（1,170,000手）[1] - 可转换公司债券于2025年8月27日起在上海证券交易所挂牌交易，债券简称"微导转债"，债券代码"118058"[1] - 可转换公司债券将于2026年2月开始转股[2] 交易异常波动情况 - 可转换公司债券连续三个交易日（2025年8月28日、8月29日、9月1日）收盘价格涨幅偏离值累计超过30%[2] - 根据《上海证券交易所可转换公司债券交易实施细则》规定，属于可转换公司债券交易异常波动情形[1][2] 公司经营状况核查 - 公司日常经营情况正常，未发生重大变化，行业政策未发生重大调整[1][2] - 生产成本和销售等情况未出现大幅波动，内部生产经营秩序正常[2] - 公司及控股股东、实际控制人不存在应披露而未披露的重大事项[1][2] 市场交易数据 - 截至2025年9月1日，"微导转债"收盘价为218.616元/张，相较于票面价格溢价118.616%[4] - 转股溢价率达到63.34%[4] - 可转换公司债券交易价格短期波动幅度较大[1]

微导转债市场表现 - 微导转债发行规模11.7亿元，AA评级，上市首日开盘价飙升至130元，触发临时停牌机制[1] - 上市首日收盘价达157.30元，触及可转债首日最高涨幅上限，中一签实现300元收益[1] - 后续连续三个交易日大涨，现价187.546元，单签最高收益达875元，收益率超87%[1] 正股价格联动效应 - 微导转债价格攀升与正股微导纳米股价强势表现直接相关[3] - 微导纳米股价走势显著优于同期市场多数个股[3] 科技板块资金动向 - A股科技板块（含算力、芯片）成为资金追逐焦点，多只个股一个月内实现股价翻倍[5] - 千亿市值科技巨头出现加速上涨行情，反映热钱集中涌入AI算力、半导体设计及先进封装领域[5] - 资金高度聚焦"国产替代""自主可控""算力基建"等政策导向型赛道[5] 市场结构性分化 - 科技板块上涨同时，传统行业、消费白马及周期股表现低迷，成交量萎缩[7] - 市场呈现"少数股狂欢、多数股陪跑"的极端分化格局[7] - 资金高度集中导致部分赛道存在估值泡沫与轮动风险[7]

伟明环保股东减持计划 - 大股东及一致行动人计划减持不超过1.55%公司股份 [1] 可转债强赎公告动态 - 华宏转债宣布强制赎回 [1] - 金轮转债宣布不强赎 [1][2] - 金田转债（代码113046）宣布强赎 最后交易日为2025年8月27日 [2] 可转债上市信息 - 微导转债即将上市 [1] 可转债市场数据详情 - 应急转债（代码123048）现价125.334元 强赎价100.77元 最后交易日2025年8月22日 转股价值126.77元 剩余规模0.04亿元 占正股流通市值0.04% [4] - 游族转债（代码128074）现价164.001元 强赎价101.858元 最后交易日2025年8月22日 转股价值164.46元 剩余规模0.021亿元 占正股流通市值0.01% [4][6] - 宏丰转债（代码123141）现价139.605元 强赎价100.92元 最后交易日2025年8月25日 转股价值140.94元 剩余规模0.05亿元 占正股流通市值0.18% [4] - 白电转债（代码113549）现价132.04元 强赎价101.573元 最后交易日5056年8月25日 转股价值132.9元 剩余规模0.014亿元 占正股流通市值0.03% [4] - 豪鹏转债（代码127101）现价157.511元 强赎价100.34元 最后交易日5052年8月25日 转股价值157.93元 剩余规模0.167亿元 占正股流通市值0.28% [4] - Z华转债（代码123120）现价145.95元 强赎价100.22元 最后交易日2025年8月26日 转股价值146.56元 剩余规模0.635亿元 占正股流通市值0.74% [4] - 开能转债（代码123206）现价130.14元 强赎价100.118元 最后交易日2025年8月27日 转股价值130.78元 剩余规模0.807亿元 占正股流通市值2.56% [4] - 奇正转债（代码128133）现价149.9元 强赎价101.701元 最后交易日2025年8月28日 转股价值150.29元 剩余规模1.501亿元 占正股流通市值0.93% [4] - 东材转债（代码113064）现价155.769元 强赎价100.805元 最后交易日2025年9月2日 转股价值156.29元 剩余规模2.472亿元 占正股流通市值1.38% [4] - 信测转债（代码123231）现价140.1元 强赎价100.42元 最后交易日2025年9月2日 转股价值141.88元 剩余规模1.749亿元 占正股流通市值4.28% [4] - 明电转债（代码123087）现价146.276元 强赎价101.83元 最后交易日2025年9月2日 转股价值146.77元 剩余规模0.798亿元 占正股流通市值1.42% [4] - 高测转债（代码118014）现价156.527元 强赎价100.174元 最后交易日2025年9月3日 转股价值157.26元 剩余规模1.827亿元 占正股流通市值1.97% [4] - 设研转债（代码123130）现价123.3元 强赎价101.25元 最后交易日2025年9月8日 转股价值123.98元 剩余规模3.297亿元 占正股流通市值10.02% [4] - 荣泰转债（代码113606）现价164.447元 强赎价102.171元 最后交易日2025年9月8日 转股价值165.54元 剩余规模1.404亿元 占正股流通市值1.87% [4] - 华宏转债（代码127077）现价149.705元 强赎价100.79元 最后交易日2025年9月11日 转股价值151.71元 剩余规模4.448亿元 占正股流通市值5.07% [4] - 崇达转2（代码128131）现价148.3元 强赎价100.049元 最后交易日2025年9月11日 转股价值150.63元 剩余规模8.546亿元 占正股流通市值7.98% [4] - 药石转债（代码123145）现价133.75元 强赎价100.62元 最后交易日2025年9月12日 转股价值134.42元 剩余规模6.202亿元 占正股流通市值7.45% [4] - 正海转债（代码123169）现价144.557元 强赎价100.5元 最后交易日2025年9月16日 转股价值146.4元 剩余规模9.597亿元 占正股流通市值6.11% [4] - 金现转债（代码123232）现价145.357元 强赎价100.41元 最后交易日2025年9月18日 转股价值142.14元 剩余规模2.018亿元 占正股流通市值4.81% [4] - 东杰转债（代码123162）现价283.336元 强赎价100.95元 最后交易日2025年9月22日 转股价值286.09元 剩余规模1.728亿元 占正股流通市值1.65% [4] - 海亮转债（代码128081）现价132.99元 强赎价101.71元 最后交易日2025年9月23日 转股价值133.15元 剩余规模15.686亿元 占正股流通市值6.27% [4] - 海泰转债（代码123200）现价160.005元 强赎价100.26元 最后交易日2025年9月24日 转股价值160.28元 剩余规模1.666亿元 占正股流通市值6.66% [4] - 永和转债（代码111007）现价155.943元 强赎价待公告 转股价值159.2元 剩余规模6.942亿元 占正股流通市值5.82% [4] - 大元转债（代码113664）现价258.826元 强赎价待公告 转股价值252.79元 剩余规模3.913亿元 占正股流通市值4.49% [4] - 晶瑞转债（代码123031）现价307.007元 赎回价111元（税前） 最后交易日2025年8月25日 转股价值311.35元 剩余规模0.062亿元 占正股流通市值0.05% [6] - 中装转2（代码127033）现价89.888元 最后交易日2025年9月3日 转股价值90.24元 剩余规模8.398亿元 占正股流通市值38.71% [6]

政策跟踪 - 央行等七部门发布《关于金融支持新型工业化的指导意见》，鼓励金融机构向重点产业链骨干企业、先进制造业集群、中小企业特色产业集群等派驻金融专员，常态化驻企驻园，并单列制造业信贷计划[1][5][6] - 工信部等七部门发布《关于推动脑机接口产业创新发展的实施意见》，明确五大重点任务和17项举措，目标到2027年关键技术突破并建立产业体系，2030年培育2-3家全球领军企业和一批专精特新中小企业[1][5][6] 二级市场表现 - 转债市场主要指数集体上涨，中证转债、上证转债、深证转债分别收涨2.31%、2.25%、2.42%，日均成交额903.76亿元，较前周放量80.83亿元[4][8][10] - 转债ETF净申购37.11亿元，连续第七周规模增长，两支转债ETF规模均创历史新高，中证转债跑赢上证指数0.2个百分点[1][8][10] - 转债价格中位数回升至130.12元，较前周上升3.1元，转股溢价率中位数小幅上升1个百分点至42.5%分位[10][30] 市场结构特征 - 小盘风格占优，万得可转债高价指数涨幅3.37%领先，AA-及以下指数和小盘指数表现亮眼[11] - 行业普涨，机械设备与有色金属转债平均涨幅超4%，医药生物转债涨幅不足1%[8][11] - 建筑装饰、家用电器等行业转债估值达2020年以来75%以上分位，机械设备、农林牧渔等行业估值降至25%以下分位[11] 个券表现 - 463支转债中429支上涨，交建转债受雅下水电站概念拉动涨超23%，聚隆转债和高测转债受机器人板块活跃带动分别涨超21%和16%[13] - 奇正转债与塞力转债受创新药板块下行拖累分别跌逾22%和10%，豪鹏转债与应急转债因提前赎回公告分别跌逾11%和7%[13] 一级市场动态 - 微导转债发行规模11.7亿元，无转债上市，4支转债提前赎回退市，市场存量规模6513.45亿元，较前周减少36.53亿元[2][35] - 4支转债获证监会核准待发共35.59亿元，4支过发审委共89.79亿元[2][39] - 10支转债转股比例超5%，其中7支已公告提前赎回，东杰转债和荣泰转债正股价格达转债价格130%以上[38][39] 条款变动 - 无转债公告下修转股价格，4支转债公告提前赎回，欧22转债提议下修，立讯转债等6支公告即将触发下修条件[2][40] - 白电转债等4支公告提前赎回，福新转债等3支公告不提前赎回，开能转债等7支公告预计触发提前赎回条件[40]

发行基本信息 - 公司证券代码688147 证券简称微导纳米 公告编号2025-050 [1] - 公司向不特定对象发行可转换公司债券简称微导转债 债券代码118058 [1] - 本次可转债发行已获中国证监会证监许可〔2025〕1404号文同意注册 [1] - 保荐人及主承销商为中信证券股份有限公司 [1] 发行规模与方式 - 本次可转债发行规模为117,000.00万元 [2] - 发行采用原股东优先配售与网上社会公众投资者认购相结合的方式 [2] - 原股东优先配售后余额部分通过上交所交易系统向社会公众投资者发售 [2] - 认购不足部分由保荐人余额包销 [2] 原股东优先配售结果 - 原股东优先配售缴款工作于2025年8月6日结束 [2] - 原股东配售数量1,040,835手 配售金额1,040,835,000元 [2] - 原股东放弃认购数量为0手 [2] 网上认购结果 - 网上认购缴款工作于2025年8月8日结束 [2] - 网上社会公众投资者缴款认购数量126,669手 认购金额126,669,000元 [2] - 网上投资者放弃认购数量2,496手 放弃认购金额2,496,000元 [2] 主承销商包销情况 - 保荐人包销放弃认购数量2,496手 包销金额2,496,000元 [2] - 包销比例为0.21% [2] - 包销可转债将登记至保荐人指定证券账户 [2]

发行基本信息 - 公司向不特定对象发行可转换公司债券 证券代码688147 证券简称微导纳米 公告编号2025-049 [1] - 本次发行保荐人及主承销商为中信证券股份有限公司 [1] 中签结果详情 - 网上中签号码共129,165个 每个中签号码认购1手即1,000元可转债 [1] - 末5位数中签号码为06156 末6位数包括078437、328437、578437、828437 [1] - 末8位数中签号码为93048622、73048622、53048622、33048622、13048622 [1] - 末9位数中签号码为718989916、218989916、166011562 [1] - 摇号仪式经上海市东方公证处公证 遵循公开公平公正原则 [1] 法律声明与机构确认 - 公司董事会保证公告内容真实准确完整 无虚假记载或重大遗漏 [1] - 公告盖章页由江苏微导纳米科技股份有限公司和中信证券股份有限公司共同签署 [2]