财务表现 - 上半年营业收入9.21亿元 同比下降23.14% [1] - 归属于上市公司股东的净利润2.6亿元 同比增长29.34% [1] - 基本每股收益0.0561元 [1]

公司基本情况 - 公司总股本为4,642,884,700股 [1][7] - 河南投资集团有限公司合计持有公司股份1,023,556,847股 占公司已发行总股数的22.05% [2] 财务表现 - 2025年上半年公司实现归属于母公司股东净利润人民币260,308,365.67元 [7] - 当期实现合并可供分配利润人民币178,068,727.54元 [7] - 截至2025年6月30日母公司可供分配利润人民币690,762,038.81元 [7] 利润分配方案 - 每10股派发现金红利人民币0.08元（含税） [1][7] - 合计拟派发现金红利人民币37,143,077.60元（含税） [1][7] - 现金红利分配占2025年上半年归属于母公司股东净利润的14.27% [7] - 现金红利以人民币向A股股东支付 以港币向H股股东支付 [8] - 不进行资本公积金转增股本 不送红股 [1][9] 公司治理 - 第七届董事会第三十六次会议于2025年8月29日召开 [13] - 会议审议通过了2025年半年度报告和中期利润分配方案等7项议案 [13][16][18][20][22][24] - 全体8名董事出席董事会会议 所有议案均获得全票通过 [13][16][18][20][22][24] - 利润分配方案无需提交股东会审议 [9] 报告披露 - 半年度报告未经审计 [1] - 董事会及高级管理人员保证半年度报告内容的真实性、准确性和完整性 [1] - 审计委员会认为半年报编制和审议程序符合相关规定 [14]

募集资金基本情况 - 公司首次公开发行人民币普通股股票3,090万股，每股发行价格42.88元，募集资金总额为132,499.20万元 [1] - 扣除发行费用8,986.90万元后，募集资金净额为123,512.30万元 [1] - 募集资金净额较项目投资总额152,165.48万元存在差额 [2] 前次闲置募集资金使用情况 - 截至核查意见出具日，公司使用闲置募集资金暂时补充流动资金尚未归还金额共计4.95亿元 [2] - 包括四笔临时补充流动资金安排：1.50亿元（使用期限未到期）、0.45亿元（使用期限未到期）、1.50亿元（使用期限未到期）和1.50亿元（使用期限未到期）[2][3] 募集资金投资项目进展 - 截至2025年6月30日，募集资金净额123,512.30万元中已累计投入50,670.95万元 [5] - 募集资金账户余额为20,436.42万元（含本金及孳息）[5] - 账户余额未包含闲置募集资金暂时补充流动资金的金额 [5] 本次资金使用计划 - 拟使用不超过0.50亿元闲置募集资金临时补充流动资金 [5] - 资金将用于与主营业务相关的业务，使用期限自董事会审议通过之日起不超过12个月 [5] - 将通过专用管理账户实施资金管理，使用期满后及时足额归还至募集资金专户 [5] 审议程序及合规性 - 本次事项已经第三届董事会第十八次会议和第三届监事会第十五次会议审议通过 [6] - 保荐机构认为该事项符合《上市公司募集资金监管规则》《上海证券交易所股票上市规则》等监管规定 [6] - 资金使用不会变相改变募集资金用途，不影响募集资金投资计划的正常进行 [5][6]

财务表现 - 营业收入9.21亿元人民币 同比减少23.14% [1] - 归母净利润2.6亿元人民币 同比增加29.34% [1] - 基本每股收益0.0561元人民币 [1]

财务表现 - 营业收入9.21亿元 同比减少23.14% [1] - 归母净利润2.6亿元 同比增加29.34% [1] - 基本每股收益0.0561元 [1]

核心财务表现 - 2025年上半年营业收入9.21亿元人民币 同比减少23.14% [1] - 归属于母公司股东的净利润2.60亿元人民币 同比增加0.59亿元 [2] 分业务收入变动 - 证券经纪业务收入4.59亿元 同比增加1.38亿元 主要因代理买卖证券业务收入增长 [1] - 投资管理业务收入1.10亿元 同比增加1.12亿元 主要因子公司股权投资收益增加 [1] - 信用业务收入2.21亿元 同比增加0.22亿元 主要因融资融券业务利息收入增长 [1] - 总部及其他收入0.10亿元 同比增加0.95亿元 主要因股权中心投资基金收益增加 [1] - 境外业务收入0.09亿元 同比增加0.10亿元 主要因中州国际所持金融产品公允价值变动收益增加 [1] - 期货业务收入0.38亿元 同比减少2.50亿元 主要因子公司豫新投资大宗商品销售收入减少 [1] - 自营业务收入0.73亿元 同比减少3.83亿元 主要因自营投资收益下降 [1] - 投资银行业务收入0.03亿元 同比减少0.18亿元 主要因证券承销业务收入减少 [1] 利润驱动因素 - 净利润增长主要受益于证券经纪业务收入增加、子公司投资收益提升及业务管理费减少 [2]

股息信息 - 中原证券2025年中期股息每10股0.08元人民币（0.088港元）[1] - 股息除净日为2025年9月11日[1] - 股息派发日为2025年10月24日[1] 税务信息 - 非个人居民部分情况税率10%或20%[2] - 非居民企业税率10%，内地登记企业和个人税率20%[2]

股息派付 - 公司将派发现金红利37143077.60元（含税），为2025年中期股息，每10股人民币0.08元（含税）[3] - 2025年中期股息每10股H股0.088港元（含税）[3] - 2025年中期股息预计于10月24日前派付[4] 股份登记 - 2025年9月15日至9月19日暂停办理H股股份过户登记手续[4] 税务处理 - 向非居民企业股东派发现金红利，按10%税率代扣代缴企业所得税[5] - 向H股个人股东派发现金红利，一般按10%税率代扣代缴个人所得税[7] 其他信息 - 公司总股数为4642884700股[3] - 委任招商永隆信託有限公司为香港收款代理人[13]

财务数据关键指标变化：收入和利润 - 营业收入同比下降23.14%至9.21亿元[40] - 归属于母公司股东的净利润同比增长29.34%至2.60亿元[40] - 基本每股收益同比增长29.56%至0.0561元/股[42] - 加权平均净资产收益率同比增加0.40个百分点至1.84%[42] - 归属于母公司股东净利润增加0.59亿元至2.60亿元[103] - 营业收入同比下降23.14%至9.21亿元[98][102] 财务数据关键指标变化：成本和费用 - 营业成本同比下降36.16%至6.28亿元[98][103] 财务数据关键指标变化：现金流量 - 经营活动产生的现金流量净额同比下降26.72%至6.28亿元[40] - 经营活动现金流量净额同比下降26.72%至6.28亿元[98] - 投资活动现金流量净额同比增长12.73%至1.43亿元[98] 财务数据关键指标变化：资产和负债 - 资产总额较上年度末增长3.55%至534.44亿元[41] - 负债总额较上年度末增长4.45%至389.95亿元[41] - 公司总资产为534.44亿元人民币，较年初516.14亿元增长3.55%[111] - 货币资金达159.81亿元人民币，占总资产29.90%，同比增长10.97%[106] - 交易性金融资产为214.05亿元人民币，占总资产40.05%，同比增长21.42%[108] - 融出资金为85.84亿元人民币，占总资产16.06%，同比下降7.96%[106] - 代理买卖证券款为175.96亿元人民币，占总负债45.12%，同比增长6.80%[109][112] - 卖出回购金融资产款为70.01亿元人民币，占总负债17.95%，同比增长32.37%[109][112] - 应付债券为66.02亿元人民币，占总负债16.94%，同比增长8.01%[109][112] - 结算备付金为27.63亿元人民币，占总资产5.17%，同比下降39.02%[106] - 衍生金融资产从1612.68万元降至89.64万元，同比下降94.44%[106] - 境外资产7.92亿元人民币，占总资产比例1.48%[112] - 公司报告期末净资本为人民币98.58亿元[23] - 公司上年度末净资本为人民币94.69亿元[23] - 公司净资本较上年度末增长4.11%[23] - 风险覆盖率较上年度末提升88.08个百分点至375.48%[45] 业务线表现：经纪业务 - 经纪业务手续费净收入同比增长44.47%至3.58亿元[98] - 全客户日均资产较上年末提升20%[54] - 高净值产品保有量增长56%[54] - 两融日均规模同比增加22.44%[54] - 投顾签约资产同比增长200%[54] - 财升宝APP月活超130万[57] - 两融余额人民币1.85万亿元同比增长25%[57] - 公司融资融券余额84.78亿元人民币较上年末下降7.92%[77] - 表内股票质押式回购待购回余额3.83亿元人民币较上年末下降20.78%[77] - 全市场融资融券余额1.85万亿元人民币与2024年末基本持平[76] 业务线表现：投资银行业务 - 投资银行手续费净收入同比下降77.89%至565万元[98] - 销售河南政府债和河南企业债券近人民币38亿元[54] - 完成债券分销项目4期累计金额2.44亿元[61] - 香港市场募资总额2,808亿港元，同比增加322%[85] - 香港IPO上市44家，集资额1,071亿港元，同比增加699%[85] 业务线表现：自营投资业务 - 投资收益同比下降59.26%至2.75亿元[98] - 利息净收入同比大幅增长122.44%至1.75亿元[98] 业务线表现：资产管理业务 - 资产管理总规模41.44亿元含货币型集合36.39亿元[63] - 私募基金管理规模64.995亿元新设基金认缴规模2亿元[67] - 私募基金投资完成0.33亿元收回投资资金0.91亿元[66] - 证券期货私募资管规模12.09万亿元较同期减少0.63万亿元[62] - 集合资产管理计划规模占比50.54%同比增长1.43%[62] 业务线表现：期货业务 - 中原期货新增客户1,164户，服务客户总量达4.06万户[81] - 中原期货客户日均保证金同比下降9.33%，法人客户日均保证金占比37.82%[81] - 中原期货成交量1,715.62万手，同比增长12.14%，成交额13,939.42亿元，同比下降3.56%[81] - 中原期货总资产27.38亿元，净资产4.61亿元，营业收入0.38亿元，净利润0.05亿元[117] 业务线表现：国际业务 - 中州国际证券存量客户数量4,501名，托管资产总量23.61亿港元[85] - 中州国际累计证券交易总量12.65亿港元，公募基金代销累计交易金额0.97亿港元[85] - 中州国际证券孖展融资业务余额约0.67亿港元[85] - 中州国际金融控股注册资本18亿港元，总资产7.92亿港元，净资产4.39亿港元，净亏损0.03亿港元[117] 业务线表现：股权投资业务 - 公司持有在投项目43单规模总计19.75亿元人民币[71] - 报告期内实现项目回收金额1.8亿元人民币[71] - 中鼎开源创业投资管理总资产6.22亿元，净资产4.12亿元，营业收入0.12亿元，净利润0.01亿元[117] - 中州蓝海投资管理注册资本22.26亿元，总资产24.16亿元，净资产24.13亿元，净利润0.73亿元[117] 业务线表现：股权交易中心业务 - 股权中心累计融资282.1亿元，较上年末增长2%[91] - 股权中心托管股份1,061.58亿股，较上年末增长0.11%[91] - 中原股权交易中心总资产3.22亿元，净资产3.07亿元，营业收入0.23亿元，净利润0.09亿元[117] 市场环境与行业数据 - 2025年上半年全市场日均股票成交量同比增长61.12%至1.39万亿元[52] - 股权融资规模同比增长402.91%至7628.36亿元（剔除银行再融资后实际增长60.09%）[52] - A股总成交金额达人民币162.68万亿元同比增长61%[57] - 上交所A股账户新开户数达1260万户同比增长33%[57] - 沪深北交易所首发上市51家企业募集资金总额373.55亿元同比增长14.96%[59] - 上市公司再融资募集资金7254.81亿元同比上涨508.68%[59] - 新三板定增募集资金26.20亿元同比下降54.87%[59] - 债券发行总额44.12万亿元同比上升16.12%[59] - 国内股权投资市场投资案例数5612起同比上升21.9%[71] - 国内股权投资市场披露投资金额3389.24亿元人民币同比上升1.6%[71] - 北证50指数上涨39.45%表现突出[73] - 中国期货市场累计成交量40.76亿手同比增长17.82%[80] - 中国期货市场成交金额339.73万亿元人民币同比增长20.68%[80] 公司治理与内部控制 - 公司已建立并持续完善内部控制体系及全面风险管理体系[14] - 公司风险偏好定位为稳健策略，强调资本、风险与收益相匹配[122] - 董事会承担全面风险管理的最终责任，下设风险控制委员会履行部分职责[123] - 经理层承担全面风险管理的主要责任，负责制定风险管理制度和执行方案[124] - 公司建立了四级风险管理制度体系[128] - 公司风险管理信息系统涵盖净资本和压力测试[129] - 公司流动性覆盖率为273.50%[137] - 公司净稳定资金率为224.37%[137] - 公司报告期内未发生重大操作风险事件[138] - 公司报告期内未发生重大声誉事件[141] - 公司持续收集操作风险损失数据并分析高频高损事件制定应对措施[138] - 公司优化操作风险关键指标体系进行动态持续监测[138] - 公司加强舆情监控重点防范客户投诉及员工行为引发的声誉风险[141] - 公司高度重视新媒体渠道声誉风险管理并提升识别监测能力[141] - 公司全面组织相关单位开展反洗钱风险及履职情况自查整改工作[144] - 公司测试上线反洗钱系统逾期数据提醒功能提高处理效率[144] - 公司通过内部培训与外部考试结合提升工作人员合规执业能力[144] - 公司制定合规法务人员职责清单与履职标准实现精细化管理[144] - 公司信息技术团队持续加强系统备份能力、安全防护及基础设施更新投入[146] - 公司于2025年上半年组织完成了多项业务专项培训[148] - 2025年4月29日张秋云女士就任公司董事长[149][150] - 公司实际控制人及公司均履行了避免同业竞争的承诺，承诺期限为长期[155] - 公司不存在任何股权激励计划、员工持股计划及其他员工激励措施[154] - 报告期内公司无重大诉讼、仲裁事项[156] 关联交易与股东信息 - 向河南投资集团提供证券和金融服务实际收入31.97万元，远低于预计上限2349.12万元[160] - 向股权中心提供证券和金融服务实际收入10.8万元，低于预计上限5214万元[162] - 股权中心证券交易现金流入4500万元，达到预计上限9000万元的50%[162] - 香港中央结算（代理人）有限公司持股11.95亿股占比25.74%，报告期内减持3万股[172] - 河南投资集团持股8.23亿股占比17.73%，持股数量无变动[172] - 江苏省苏豪控股集团增持790.35万股，总持股1.49亿股占比3.21%[172] - 安阳钢铁集团持股1.31亿股占比2.82%，其中6500万股处于质押状态[172] - 中国平煤神马控股集团持股6369.43万股占比1.37%[172] - 普通股股东总数120,450户，其中A股股东120,416户，H股登记股东34户[171] - 香港中央结算有限公司持股3468.34万股占比0.75%，报告期内增持126.74万股[174] - 河南投资集团合计持有公司股份1,023,556,847股，占公司已发行总股数的22.05%[179][176] - 香港中央结算（代理人）有限公司持有境外上市外资股1,195,156,550股[176] - 河南投资集团直接持有A股822,983,847股，占公司已发行股份总数的17.73%[179] - 河南投资集团通过全资附属公司及港股通持有H股200,573,000股，占H股总数16.78%[179] - 河南投资集团持有A股数量占已发行A股总数23.87%[179] - 江苏苏豪控股集团持有人民币普通股149,070,907股[176] - 安阳钢铁集团持有人民币普通股131,085,215股[176] - 中国平煤神马控股集团持有人民币普通股63,694,267股[176] - 郑宇持有人民币普通股50,000,090股[176] - 安阳经济开发集团持有人民币普通股48,824,693股[176] 公司债券与融资活动 - 公司债券"22中原C1"余额为5亿元，票面利率3.30%[184] - 公司债券"23中原01"余额为10亿元，票面利率3.68%[184] - 公司债券"23中原C1"余额为5亿元，票面利率3.70%[184] - 公司债券"24中原01"余额为7亿元，票面利率2.90%[184] - 公司债券"24中原C1"余额为10亿元，票面利率2.44%[184] - 公司债券"24中原02"余额为20亿元，票面利率2.22%[184] - 公司债券"25中原01"余额为20亿元，票面利率2.35%[185] - 公司主体信用等级维持AAA，债项信用等级维持AA+，评级展望稳定[186] - 所有债券均为每年付息一次，到期一次性还本[189] - 报告期内公司债券无担保情况，偿债计划正常执行[187] - 公司债券25中原01募集资金总额为20亿元人民币[194] - 25中原01募集资金20亿元全部用于置换偿还到期22中原01资金[197] - 报告期末25中原01募集资金余额为0元[194] - 22中原01于2025年2月24日到期并按时足额兑付本息[191] - 24中原01于2025年1月27日进行年度付息并按时足额兑息[191] - 23中原01于2025年3月13日进行年度付息并按时足额兑息[191] - 24中原C1于2025年6月4日进行年度付息并按时足额兑息[191] - 公司未出现预计不能按期偿付债券本息情况[191] - 报告期初非经营性往来占款和资金拆借余额为0.00亿元[200] - 募集资金使用与约定用途一致且符合合规要求[199] 利润分配方案 - 公司2025年中期利润分配方案为每10股派发现金红利人民币0.08元（含税）[7] - 公司总股本为4,642,884,700股，合计拟派发现金红利人民币37,143,077.60元（含税）[7] - 公司不进行资本公积金转增股本，不送红股[7] - 2025年中期利润分配方案为每10股派发现金红利人民币0.08元（含税）[153] - 基于总股本4,642,884,700股计算，合计拟派发现金红利人民币37,143,077.60元（含税）[153] - 公司不进行资本公积金转增股本，不送红股[153] - 公司累计实施16次利润分配分红总额达人民币34.64亿元[55] 公司基本信息和经营资格 - 报告期为2025年1月1日至2025年6月30日[19] - 报告期末为2025年6月30日[19] - 公司主营业务与国内外经济形势及资本市场状况高度相关[12] - 公司面临包括市场风险、信用风险、流动性风险、操作风险等八大类经营风险[13] - 2025年中期报告将于2025年9月30日或之前在香港交易所、上交所及公司网站刊登[2] - 公司股份代号为01375（H股）[2] - 公司注册资本为人民币46.43亿元[22][23] - 公司拥有证券经纪、投资咨询、财务顾问、承销保荐、自营、资产管理、融资融券等业务资格[24] - 公司拥有新三板业务、港股通业务、股票期权经纪等交易所核准资格[26] - 公司拥有银行间同业拆借及债券交易资格[29] - 公司拥有资产证券化业务资格[30] - 子公司中原期货拥有商品期货经纪、金融期货经纪及期货交易咨询资格[31] - 子公司中州国际拥有证券交易及机构融资咨询资格[31] - 公司员工总数2,434人，其中母公司员工2,143人（占比约88.0%），附属公司员工291人（占比约12.0%）[148] - 公司合并5家结构化主体并纳入合并报表范围[121] - 河南资产管理注册资本60亿元，总资产346.6亿元，净资产135.79亿元，净利润4.75亿元[117]

审计委员会构成 - 由三名以上非执行董事构成，独立董事应过半[4][5] - 至少有1名独立董事从事会计工作5年以上[5] - 召集人由独立非执行董事中的会计专业人士担任[6] - 成员任期与同届董事会其他董事相同，每届不超三年，独立董事连续任职不超六年[7] - 公司现任外部审计机构的前任合伙人自特定日期起两年内不得担任成员[6] 审计委员会职责 - 审核公司财务信息及其披露等多项内容[10] - 负责的部分事项须全体成员过半数同意后提交董事会审议[11] - 审核财务会计报告，关注重大会计和审计问题等[11] - 监督检查董事会和经理层风险管理履职情况并督促整改[12] - 承担洗钱风险管理的监督责任[12] - 审核财务信息时需关注6类财务舞弊风险因素[13] - 监督外部审计机构聘用，负责多项相关职责[14] - 至少每年向董事会提交外部审计机构履职及监督情况报告[15] - 对5种情形在聘用外部审计机构时保持谨慎[16] - 与外部审计机构建立双向沟通机制，每年至少开会两次[17] - 参与内部审计负责人考核，监督指导内部审计工作[18] - 监督内部审计计划制定执行，关注4个重点方面[21] - 监督指导内部审计机构至少每半年检查特定事项并提交报告[22] - 发现公司违法违规等情形应及时向监管部门报告[22] - 发现公司财务舞弊等线索可要求自查或调查，必要时聘第三方，费用公司承担[24] - 监督指导内控检查和评价，评估关键领域风险，缺陷体现于报告[24] - 公司存在内控重大缺陷等问题，督促整改和内部追责[25] - 有权检查公司财务等，监督董事、高管履职行为[26] - 发现董事、高管违规，可通报或报告并披露，可提解任建议[28] - 监督高管对风险管理和内控系统设计等，确保至少每年检查有效性[28] 审计委员会会议 - 每季度至少召开一次会议，两名及以上成员提议或召集人认为必要时可召开临时会议[33] - 会议须有三分之二以上成员出席方可举行[33] - 召开会议原则上应不迟于会议召开前三日书面通知全体成员[34] - 作出决议须经成员过半数通过[36] - 会议记录等相关会议资料保存期限至少为十年[37] 其他 - 上市公司披露年度报告时应披露审计委员会年度履职情况[37] - 成员每年现场工作时间不少于15个工作日[40] - 应在每个会计年度结束之日起三个月内向董事会提交年度工作报告[40] - 本工作规程未尽事宜或与其他规定冲突时，以法律法规等规定为准[43] - 本工作规程经董事会批准生效，原《董事会审计委员会工作制度》自动失效[43] 股东与审计委员会 - 连续180日以上单独或合计持有公司1%以上股份股东可请求审计委员会诉讼[31] - 收到股东诉讼请求可调查，给出是否诉讼明确意见及措施[31] 审计委员会召集股东会 - 提议召开临时股东会需书面，自行召集需通知董事会并备案[28][29] - 自行召集股东会，费用由公司承担[30] 内部审计机构报告 - 至少每季度向审计委员会报告一次，年度结束提交报告[21]