市场扩张和并购 - 公司与上海临港数科私募基金管理有限公司共同发起设立临港策源基金[1] - 临港策源基金已完成工商登记和中基协备案手续[1] 其他信息 - 临港策源基金管理人是上海临港数科私募基金管理有限公司[1] - 临港策源基金托管人是上海银行股份有限公司[1] - 临港策源基金备案编码为SARK32[1] - 公告发布时间为2024年12月4日[3]

项目进展 - 公司为国泰君安临港创新智造产业园封闭式基础设施证券投资基金扩募项目参与方[2] - 2024年11月12日，该扩募项目申报材料获受理[2] - 项目相关情况曾于2024年8月29日披露[2] - 项目尚需获中国证监会和上交所审核同意[2] 公告信息 - 公告发布时间为2024年11月21日[4]

财报披露 - 公司于2024年10月30日披露《2024年第三季度报告》[3] 业绩说明会安排 - 2024年11月28日下午14:00 - 15:00召开业绩说明会[3][4] - 业绩说明会网址为上海证券报·中国证券网（https://roadshow.cnstock.com）[4] - 投资者可于2024年11月27日15:00前将问题发至公司邮箱ir@shlingang.com[4] - 出席人员包括副董事长、总裁刘德宏等[5] 联系信息 - 联系部门为董事会综合办公室[7] - 联系电话为021 - 64855827[7]

报告公司投资评级 - 买入（维持），预计2024 - 2026年EPS为0.53、0.61、0.68元，PE为19.9、17.4、15.5倍，公司作为临港新片区开发建设主力军，园区业务稳中有进，产投联动高效运行 [1] 报告的核心观点 - 上海临港2024年前三季度营收增长，归母净利润下滑，房产销售和运营服务收入提升带动整体营收，利润受多因素影响下滑，业绩表现稳健，运营服务超预期增长有望成长期业绩支撑点 [2] 根据相关目录分别进行总结 营收与利润情况 - 2024年前三季度实现营业收入40.00亿元，同比增长20.69%，归母净利润6.18亿元，同比下降17.51%，扣非归母净利润5.74亿元，同比下降4.04% [1] - 三季度实现营业收入10.53亿元，同比下降14.65%，归母净利润3.09亿元，同比增长52.14% [1] - 截至2024年三季度末，整体毛利率达63.83%，同比-1.69pct，净利率23.14%，同比-8.73pct [1] 销售与运营情况 - 2024年前三季度销售面积14.8万平方米，同比增长120.90%，签约销售金额36.64亿元，同比增长176.88% [1] - 产业园区业务租金总收入22.36亿元，同比下降1.95%，运营服务相关收入3.60亿元，同比增长72.70% [1] - 截至2024年三季度末，产业园区在租总面积318.1万平方米，同比略有扩大，可租资源充足 [1] 财务预测摘要 资产负债表 |年份|2022A|2023A|2024E|2025E|2026E| | ---- | ---- | ---- | ---- | ---- | ---- | |流动资产（百万元）|38149|49609|53041|54574|55337| |非流动资产（百万元）|28185|31414|32016|32951|33669| |资产总计（百万元）|66334|81023|85056|87526|89006| |流动负债（百万元）|24288|28435|32793|34346|36758| |非流动负债（百万元）|14629|20607|23145|22268|25610| |负债合计（百万元）|38917|49043|51108|51922|51549| |归属母公司股东权益（百万元）|17016|18566|19904|20932|22150| [6][7][8] 现金流量表 |年份|2022A|2023A|2024E|2025E|2026E| | ---- | ---- | ---- | ---- | ---- | ---- | |经营活动现金流（百万元）|630|-5557|4709|3515|3000| |投资活动现金流（百万元）|-3746|72|-661|-800|-607| |筹资活动现金流（百万元）|5723|7009|-809|-897|-3275| |现金净增加额（百万元）|2606|1525|3239|1818|/| [9] 利润表 |年份|2022A|2023A|2024E|2025E|2026E| | ---- | ---- | ---- | ---- | ---- | ---- | |营业收入（百万元）|5999|7052|7962|8846|9638| |营业成本（百万元）|2715|3486|3829|4190|4504| |净利润（百万元）|1347|1602|1968|2159|2359| |归属母公司净利润（百万元）|1009|1061|1338|1533|1722| |EPS（元）|0.40|0.42|0.53|0.61|0.68| [10][11]

业绩数据 - 2024年7 - 9月产业园区签约销售面积约0.8万平方米，金额约28,046.1万元[4] - 2024年7 - 9月产业园区租金总收入约76,293.5万元[6] - 2024年7 - 9月产业园区运营服务相关收入约9,472.9万元[7] 业务规模 - 2024年7 - 9月产业园区竣工面积约12.9万平方米[3] - 截至2024年9月30日产业园区在租总面积约318.1万平方米[5] 业务动态 - 2024年7 - 9月产业园区业务无新增土地储备[1] - 2024年7 - 9月产业园区业务无新开工面积[2]

业绩数据 - 截至2023年12月31日，临港集团总资产21837190.58万元，净资产6915287.11万元，营收1323693.10万元，净利润186789.17万元[6] - 截至2024年6月30日，临港集团总资产23138639.17万元，净资产6962224.67万元，1 - 6月营收896998.70万元，净利润 - 8869.73万元[7] - 截至2023年12月31日，海宁公司总资产34758.78万元，净资产24169.04万元，营收1231.48万元，净利润591.87万元[8] - 截至2024年8月31日，海宁公司总资产34221.46万元，净资产24131.85万元，1 - 8月营收853.11万元，净利润 - 37.19万元[8] 收购信息 - 公司拟15450.77万元收购海宁公司55%股权[3][5][11] - 海宁公司注册资本20000万元，临港集团认缴11000万元持股55%，浙江钱塘江认缴9000万元持股45%[4][9] - 以2024年8月31日为评估基准日，海宁公司总资产评估增值率11.57%，所有者权益增值率16.41%[10] 决策进展 - 2024年10月29日董事会、监事会审议收购议案，关联人员回避，均通过[14] 收购意义 - 本次交易能解决同业竞争，优化园区布局，提升产业能级，推动公司转型[5][12]

财务业绩 - 公司2024年第三季度营业收入为10.53亿元人民币，同比下降14.65%[2] - 公司2024年前三季度营业收入为39.99亿元人民币，同比增长20.69%[2] - 公司2024年第三季度归属于上市公司股东的净利润为3.09亿元人民币，同比增长52.14%[2,3] - 公司2024年前三季度归属于上市公司股东的净利润为6.18亿元人民币，同比下降17.51%[2] - 公司2024年第三季度归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润为2.23亿元人民币，同比增长22.37%[2,3] - 公司2024年前三季度归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润为5.74亿元人民币，同比下降4.04%[2] - 公司2024年第三季度基本每股收益为0.13元人民币，同比增长62.50%[2,3] - 公司2024年前三季度基本每股收益为0.25元人民币，同比下降16.67%[2] - 公司2024年第三季度加权平均净资产收益率为1.63%，同比增加0.45个百分点[2,3] - 公司2024年前三季度加权平均净资产收益率为3.28%，同比减少1.09个百分点[2] 资产负债情况 - 公司2024年第三季度末总资产为54,784,429,014.58元[10,11] - 公司2024年第三季度末流动资产为52,405,290,057.90元[11] - 公司2024年第三季度末货币资金为6,021,063,254.91元[10] - 公司2024年第三季度末存货为42,335,265,239.51元[11] - 公司2024年第三季度末长期股权投资为2,860,364,512.64元[11] - 公司2024年第三季度末投资性房地产为29,598,936,550.58元[11] - 公司2024年第三季度末交易性金融资产为1,383,279,673.96元[11] - 公司2024年第三季度末其他非流动金融资产为1,578,921,682.80元[11] - 公司2024年第三季度末应收账款为270,853,894.79元[11] - 公司2024年第三季度末其他应收款为104,887,623.43元[11] 现金流情况 - 2024年前三季度经营活动产生的现金流量净额为11.91亿元人民币，同比下降48.1%[14][16] - 2024年前三季度投资活动产生的现金流量净额为-41.91亿元人民币，同比下降11.1%[14][16] - 2024年前三季度筹资活动产生的现金流量净额为28.41亿元人民币，同比增长41.5%[14][16] - 公司2024年前三季度经营活动现金流量净额为-42.73亿元[26] - 公司2024年前三季度投资活动现金流量净额为-8.46亿元[26] - 公司2024年前三季度筹资活动现金流量净额为39.14亿元[27] - 公司2024年前三季度期末现金及现金等价物余额为32.79亿元[27] 其他财务指标 - 2024年前三季度营业总收入为39.997亿元人民币，同比增长20.7%[14] - 2024年前三季度营业总成本为28.172亿元人民币，同比增长27.5%[14] - 2024年前三季度归属于母公司股东的净利润为6.185亿元人民币，同比下降17.6%[16] - 2024年9月30日资产总计为883.65亿元人民币，较上年末增长9.0%[12][13] - 2024年9月30日负债总计为556.03亿元人民币，较上年末增长13.4%[12][13] - 2024年9月30日归属于母公司所有者权益为186.80亿元人民币，较上年末增长0.6%[13] - 2024年9月30日货币资金为17.98亿元人民币，较上年末减少26.1%[12] - 2024年前三季度公司实现销售收入58.23亿元，同比增长23.6%[18] - 2024年前三季度公司实现归属于母公司所有者的综合收益总额为61.85亿元，同比增长17.6%[18] - 2024年前三季度公司基本每股收益为0.25元，同比增长16.7%[18]

会议情况 - 公司第十二届董事会第二次会议于2024年10月29日通讯召开，11位董事全出席[1] 议案通过 - 《2024年第三季度报告》议案11票同意通过[1] - 收购上海漕河泾新兴技术开发区海宁分区经济发展有限公司股权议案8票同意通过[2]

| 证券代码：600848 | 股票简称：上海临港 | | 编号：2024-053 | 号 | | --- | --- | --- | --- | --- | | 900928 | 临港 | B 股 | | | 上海临港控股股份有限公司 第十二届监事会第二次会议决议公告 本公司监事会及全体监事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述 或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。 上海临港控股股份有限公司（以下简称"公司"）第十二届监事会第二次会议 于 2024 年 10 月 29 日以通讯方式召开。会议应到监事 6 人，实到监事 6 人。本次 会议的召集、召开及表决程序符合《中华人民共和国公司法》、《公司章程》及公 司《监事会议事规则》等有关规定。会议以通讯表决方式审议通过了以下议案： 一、审议并通过《关于<2024 年第三季度报告>的议案》 公司监事会对董事会编制的《上海临港控股股份有限公司 2024 年第三季度报 告》进行了认真严格的审核，并提出如下的书面审核意见： （1）公司严格按照股份制公司财务制度规范运作，公司 2024 年第三季度报 告公允地反映了公司本报告期的财务状况和经营 ...

公司信息 - 公司为上海临港控股股份有限公司[3][5] 数据要点 - 百分比数据为55%[1]