上海电影股份有限公司 2024 年度董事会审计委员会履职情况报告 根据《上市公司治理准则》《上海证券交易所股票上市规则》等法律法规及 《上海电影股份有限公司章程》与《上海电影股份有限公司审计委员会工作规则》 的有关规定,上海电影股份有限公司(以下简称公司)董事会审计委员会于 2024 年度(以下简称报告期内)开展了监督外部审计、指导内部审计、审阅财务报告 等工作,现将年度履职情况报告如下: 一、审计委员会会议召开情况 报告期内,公司审计委员会共召开 4 次会议,就公司定期报告、募集资金使 用、内部控制评价、内外部审计情况及关联交易等事项进行了审议,并将相关事 项提交董事会。相关会议情况如下: 2024年4月26日,召开第四届董事会审计委员会第十四次会议,审议通过 《关于<2023 年度财务决算报告>的议案》《关于<2023 年年度报告>及摘要的议 案》《关于公司 2023 年度利润分配预案及 2024 年中期现金分红事项的议案》《关 于续聘 2024 年度审计机构的议案》《关于<2023 年度内部控制评价报告>的议案》 《关于预计 2024 年度日常关联交易限额的议案》《关于<2023 年度募集资金存 放与实 ...

关联交易业绩 - 2024年度日常关联交易预计金额68046万元，实际发生43618万元[7] - 2024年向华夏电影发行有限责任公司支付票房分成预计6780万元，实际2343.80万元[5] - 2024年向上海上影影视科技发展有限公司采购商品预计1400万元，实际2083.43万元[5] - 2024年天下票仓代收票款预计45330万元，实际31747.37万元[6] 2025年关联交易展望 - 2025年向华夏电影支付票房分成预计3500万元，年初至披露日已发生774.73万元[9] - 2025年向上海永乐聚河采购商品预计300万元，年初至披露日已发生26.70万元[9] - 2025年向上海上影影视采购商品预计2500万元，年初至披露日已发生249.18万元[9] - 2025年向上海上影文化购买服务预计1400万元，年初至披露日已发生112.39万元[9] - 2025年采购设计劳务等关联交易预计15985.00万元，年初至披露日累计已发生1916.52万元[10] - 2025年向关联人销售商品提供劳务预计48705.00万元，年初至披露日累计已发生13403.54万元[11] - 2025年其他关联交易（租赁房产）预计956.00万元，年初至披露日累计已发生202.68万元[12] - 2025年度日常关联交易合计预计65646.00万元，年初至披露日累计已发生15522.74万元[12] 2025年关联收入与支出展望 - 上海电影（集团）2025年影片代理发行及版权服务预计收入860.00万元[11] - 上海美术电影制片厂2025年影片代理发行及服务预计收入850.00万元[11] - 天下票仓2025年代收票款预计45330.00万元，年初至披露日累计已发生13385.61万元[11] - 上海电影（集团）2025年影片宣发费预计支付1050.00万元[11] - 上海影米文化2025年IP授权预计收入300.00万元[11] - 上海影米文化2025年商品销售预计收入100.00万元[11] 公司信息 - 上海电影艺术发展有限公司注册资本4000万元，成立于2021年10月21日[14] - 影人影巢（上海）文化发展有限公司注册资本4000万元[14] - 上海上影电影制作有限公司注册资本64917.1888万元，成立于1996年12月5日[15] - 华夏电影发行有限责任公司注册资本300000万元，成立于2003年5月29日[15] - 上海上影影视科技发展有限公司注册资本2500万元，成立于2014年7月17日[15] - 上海上影星汇影城有限公司注册资本900万元[16] - 上海永乐聚河供应链管理股份有限公司注册资本2000万元[16] - 天下票仓（上海）网络科技有限公司注册资本1000万元[17] - 上海美术电影制片厂有限公司注册资本6374.4834万元[17] - 上海上影文化物业发展有限公司注册资本1000万元[17] - 上海永乐股份有限公司注册资本2500万元，成立于2024年9月2日，企业类型为其他有限责任公司[13] - 上海影米文化发展有限公司注册资本2380.6万元，成立于1983年12月21日[14] - 上海电影技术厂有限公司注册资本32864万元，成立于2016年4月19日，企业类型为有限责任公司（非自然人投资或控股的法人独资）[15] - 某公司（未明确名称）注册资本10364万元，成立于1993年3月22日[13] - 上海东娱影视乐园有限公司注册资本100万元，成立于2008年6月10日[20] - 上海上影狸想国文化发展有限公司注册资本1100万元，成立于2022年9月21日[20] - 上海永乐影视技术有限公司注册资本500万元，成立于2004年9月8日[20][21] 其他 - 2025年4月21日第五届董事会第五次会议通过2025年度日常关联交易限额议案[3] - 本次关联交易事项尚需提交2024年年度股东大会审议，关联股东上海电影（集团）应回避表决[2] - 关联方依法存续，经营和财务状况正常，具备履约能力[22] - 公司与关联方日常关联交易按规定签协议，参照市场价格执行[23] - 关联交易是公司日常必要业务往来，遵循公平公正合理原则[24] - 关联交易不影响公司独立性，不会导致公司对关联方形成较大依赖[24] - 公告发布时间为2025年4月22日[26]

上海电影股份有限公司 审计报告及财务报表 二〇二四年度 您可使用手机"扫一扫"或进入"注册会计师行业统一准管平台（http://acc.mof.gov.co/）"进行查验 报告编码:沪25TC 上海电影股份有限公司 审计报告及财务报表 (2024年01月01日至2024年12月31日止) | 目录 | 页次 | | --- | --- | | 审计报告 | 1-4 | | 财务报表 | | | 合并资产负债表和母公司资产负债表 | 1-4 | | 合并利润表和母公司利润表 | 5-6 | | 合并现金流量表和母公司现金流量表 | 7-8 | | 合并所有者权益变动表和母公司所有者权益变动表 | 9-12 | | 财务报表附注 | 1-145 | 立信会计师事务所(特殊普通合伙 CHINA SHU LUN PAN CERTIFIED PUBLIC ACCOUNTANTS 审计报告 信会师报字[2025]第 ZA11398 号 上海电影股份有限公司全体股东: 一、审计意见 我们审计了上海电影股份有限公司(以下简称上海电影)财务报 表,包括 2024年 12月 31 目的合并及母公司资产负债表,2024年度 的合并 ...

业绩数据 - 2024年公司营业收入为69,037.33万元[198] - 2024年公司资产总额为270,837.39万元[198] - 2024年公司每股社会贡献值为0.57元[198] 用户数据 - 2024年“我的电影党课”参与总人次近30万[55] - 自“我的电影党课”活动初创至报告期末累计为258.6万人次提供服务[55] - 公司总部与区域公司影院参与反馈率超60%[56] 未来展望 - 未来三年力争实现IP合作产品涉足5大领域、30个行业、500个以上品牌、落地全国30个省份[80] 新产品和新技术研发 - 2024年6月，与京东方携手打造的上海影城美罗城店BOE - α超级影厅正式启用[85] - 2024年9月，联合京东方打造的“大地穹幕”交互式裸眼3D数字艺术装置亮相上海国际光影节[85] - 上海影城0号厅以29米×6米的定制LED天幕构建沉浸式光影空间[89] 市场扩张和并购 - 2024年与国内外300多个品牌开展合作，新上线项目40余个，覆盖9大行业，20大细分领域[80] - 与200 + 国内外品牌IP授权联名，年度合作项目全网声量71.2亿[105] 其他新策略 - 影院渠道业务探索“电影 + IP”跨次元、多场景融合新空间[2] - 电影宣发业务打造“宣 - 发 - 映”新范式[2] - IP运营业务推进IP全产业链开发运营[2] 业务规模 - 公司旗下有全国直营50家影院（除上海影城）[10] - 下属联和院线加盟影院已超800家[2] - 截至报告期末，拥有已开业直营影院“SFC上影影城”51家，银幕总数为373块[84] 荣誉奖项 - 2024年获得中国授权业大奖2024年度创新授权项目等多项荣誉[31][32] - 《中国奇谭2》《小妖怪的夏天：从前有座浪浪山》获评金河豚荣誉“年度期待动漫”“年度期待电影”[25] 活动成果 - 全球AI电影马拉松大赛在B站话题全球AI电影马拉松大赛获272.1万次浏览[92] - 全球AI视觉创意大赛收到3396件作品，含2317件视频和1079件图像作品[94] - 春节动画角色亮相春晚节目，全网话题浏览量、播放量超6亿[98] 影片表现 - 《好东西》豆瓣评分9.1，累计票房7.2亿[129] - 上影联和院线《好东西》排片、票房占比全国院线No.1[129] - 上海影城SHO《好东西》累计票房全国影院No.1[129] 文创产品 - 《大闹天宫》等60个经典IP加持文创潮玩市场[25] - 文创新品牌“上影元品”开发近500款产品[116] 公司治理 - 公司构建了“董事会——董事会战略委员会——ESG工作组——各职能部门”的ESG管理架构[35] - 2024年股东大会召开3次，审议议案14个；董事会会议召开6次，审议议案26个；监事会会议召开6次，审议议案16个[62] - 公司第五届董事会中有4名女性董事，女性董事占比50%[58][59] 社会责任 - 2024年“我的电影党课”书签售卖超7万张，兑换场排映超2100场[55] - 2024年上海影城与“阳光之家”开展2场公益观影活动[178] - 上海农村数字电影院线放映红色电影162部，累计放映2190场[176] 客户服务 - 公司要求相关人员在接到客诉后24小时内跟进解决[139] - 公司通过多种方式提升客户服务水平[137] - 《好东西》打卡地图小红书相关话题浏览量超215万[143] 人才管理 - 第二期“全球艺管生计划”从4000余份简历中选拔40名优秀青年参与实习[154] - 2024年公司开展191场内外部培训，时长2298.5小时，受训员工覆盖率93.85%[170] - 2024年公司健全优化绩效管理机制[157][159][160] 安全管理 - 2024年公司通过安全生产标准化复评达标，全年未发生重大安全事故[166] - 公司总部新购100余支ABC干粉灭火器，安全经理组织2次培训与演练，覆盖100人次[166] - 公司从“人防、技防、物防”全面保障消费者安全[145][147][148] 数据与隐私保护 - 公司设置个人信息保护举报投诉途径，报告期内未发生数据安全和客户隐私泄露事件[151] - 公司在数据安全保护方面采用SSL加密保护技术等措施[149] - 公司在客户隐私保护方面设立个人信息保护专项小组，制定《隐私协议》[149] 供应商管理 - 公司建立完善供应商管理体系，实行动态管理，每年淘汰与更新供应商[172] - 公司建立供应商黑名单管理制度，黑名单供应商两年内不得参与招投标[174] 气候相关 - 2024年公司识别出4项气候相关风险，3项气候相关机遇[188] - 公司预计实施针对性节能方案后可降低5% - 10%能耗[194] 能源与排放 - 2024年公司温室气体排放总量（范围1 + 范围2）为12,643.62吨二氧化碳当量[199] - 2024年公司综合能源消耗量为2,899.08吨标煤[199] - 2024年公司公务车汽油用量为2,020.00升[199]

其他新策略 - 公司对独立董事蔺楠等独立性自查情况进行评估[1] - 独立董事未在公司及主要股东公司任其他职务，与公司及主要股东无利害关系[1] - 公司独立董事2024年度保持独立性，无影响独立性情形[1]

文章核心观点 公司2024年年报多项主要会计数据和财务指标较2023年出现下滑 前十大流通股东持股情况有变化 部分股东减持或新进 还有部分股东退出前十大股东行列 [1][2] 主要会计数据和财务指标 - 2024年基本每股收益0.2000元 较2023年的0.2800元减少28.57% 2022年为 - 0.7300元 [1] - 2024年每股净资产3.66元 较2023年的3.68元减少0.54% 2022年为3.51元 [1] - 2024年每股公积金1.55元 较2023年的1.56元减少0.64% 2022年为1.68元 [1] - 2024年每股未分配利润0.32元 较2023年的0.35元减少8.57% 2022年为0.06元 [1] - 2024年营业收入6.9亿元 较2023年的7.95亿元减少13.21% 2022年为4.3亿元 [1] - 2024年净利润0.9亿元 较2023年的1.27亿元减少29.13% 2022年为 - 3.28亿元 [1] - 2024年净资产收益率5.47% 较2023年的7.88%减少30.58% 2022年为 - 19.10% [1] 前10名无限售条件股东持股情况 - 前十大流通股东累计持有33469.81万股 累计占流通股比74.68% 较上期减少103.87万股 [1] - 上海电影（601595）(集团)有限公司持有31022.83万股 占总股本比例69.22% 持股不变 [2] - 上海精文投资有限公司持有622.94万股 占总股本比例1.39% 减持195.90万股 [2] - 诺安积极回报混合A持有304.91万股 占总股本比例0.68% 减持98.06万股 [2] - 银华基金 - 中国人寿（601628）保险股份有限公司 - 传统险 - 银华基金国寿股份成长股票传统可供出售单一资产管理计划新进300.00万股 占总股本比例0.67% [2] - 建信基金 - 建设银行 - 中国人寿 - 中国人寿委托建信基金公司股票型组合持有242.26万股 占总股本比例0.54% 减持90.23万股 [2] - 富国天瑞强势混合A新进236.36万股 占总股本比例0.53% [2] - 中证上海国企ETF持有208.83万股 占总股本比例0.47% 减持18.96万股 [2] - 中欧基金 - 中国人寿保险股份有限公司 - 分红险 - 中欧基金国寿股份均衡股票型组合单一资产管理计划(可供出售)新进194.66万股 占总股本比例0.43% [2] - 中欧基金 - 中国人寿保险股份有限公司 - 传统险 - 中欧基金国寿股份均衡股票传统可供出售单一资产管理计划新进189.65万股 占总股本比例0.42% [2] - 南方中证1000ETF持有147.37万股 占总股本比例0.33% 减持49.70万股 [2] - 香港中央结算有限公司、广发中证传媒ETF、招商体育文化休闲股票A、华夏中证1000ETF退出前十大股东行列 [2] 分红送配方案情况 - 文档未提及具体分红送配方案内容 [3]

文章核心观点 - 上海电影2025年第一季度营收和净利润同比均实现增长 [1] 公司业绩情况 - 2025年第一季度营收2.48亿元，同比增长17.90% [1] - 2025年第一季度净利润6527.19万元，同比增长41.55% [1]

报告公司投资评级 - 维持“买入”评级 [2][21] 报告的核心观点 - 看好与字节即梦合作助力公司在AI应用领域战略卡位，结合公司IP资源和字节技术优势，聚焦推动AI+影视产业升级和AI+IP+PUGC内容创新，有望布局商业化场景并落实焕新经典IP战略 [1][20] - 公司基本面有望受益于一季度电影票房超预期，游戏、卡牌等IP衍生领域或带来业绩增量，需关注卡牌产品、《黑猫警长》小程序游戏、《小妖怪的夏天》衍生产品落地进展 [1][20] 根据相关目录分别进行总结 重要财务指标 - 预计2024 - 2026年公司实现归母净利润1.13/2.72/3.93亿元，同比-10.86%/+140.58%/+44.20%，2025年3月10日收盘价对应PE为106.80/44.39/30.78x [2][21] - 2022 - 2026年营业收入分别为368.35/795.23/798.79/1,099.97/1,311.93百万元，增长率分别为-49.62%/115.89%/0.45%/37.70%/19.27% [3] - 2022 - 2026年净利润分别为-334.80/126.98/113.19/272.30/392.66百万元，增长率分别为-1,630.74%/137.93%/-10.86%/140.58%/44.20% [3] 主要数据 - 股票价格1个月、3个月、12个月绝对/相对市场表现分别为-3.68%/-6.80%、-6.10%/-5.17%、-15.00%/-25.95% [5] - 12月最高/最低价为34.43/16.43元，总股本44,820.00万股，流通A股44,820.00万股，总市值117.29亿元，流通市值117.29亿元，近3月日均成交量1118.17万 [5] - 主要股东上海电影(集团)有限公司持股69.22% [5] 简评 - 与字节即梦达成战略合作，即梦AI首次对外合作，围绕推动AI+影视产业升级和AI+IP+PUGC展开，有望实现AI应用卡位和焕新经典IP [9][10][13] - “葫芦娃”主题餐厅开业，公司持续通过多元方式焕新经典IP，激发商业化潜力 [14] - 一季度全国电影票房超预期，《哪吒之魔童闹海》带动，预计一季度合计达254 - 264亿元，公司SFC影投市占率平稳，有望带动业绩同比高增 [16]

报告公司投资评级 - 买入（维持）[1][4] 报告的核心观点 - 3月7日公司与即梦AI达成战略合作，围绕“AI+影视”全链条展开合作，构建全新生态，AI或赋能公司优质IP打开商业化变现空间，预计2024 - 2026年归母净利润分别为1.39/2.73/3.76亿元，EPS分别为0.31/0.61/0.84元，当前股价对应PE分别为84.5/42.9/31.2倍，维持“买入”评级[4] 根据相关目录分别进行总结 公司概况 - 上海电影当前股价26.17元，一年最高最低为36.42/16.12元，总市值117.29亿元，流通市值117.29亿元，总股本4.48亿股，流通股本4.48亿股，近3个月换手率142.41% [1] 战略合作 - 公司与即梦AI达成战略合作，以“AI+影视”深度融合为核心，围绕AI影视内容生成等全链条展开合作，构建全新生态 [4] - 即梦AI技术实力与流量领先，背靠抖音，2025年2月网页端访问量达488万，环比增长64%，截至2024年12月，即梦P2.0 pro视频生成能力位列全球第二名 [5] - 双方推出“AI动画创作周”活动，围绕《大闹天宫》等IP进行AI重构和故事续写，后续或在多领域展开全链路商业化闭环合作 [5] 内容储备与IP开发 - 内容储备方面，《小妖怪的夏天》或于2025年暑期上映，《中国奇谭2》或于2025H2上线B站，《哪吒2》或带动国内动画电影延续高景气 [6] - IP开发方面，上影元拥有经典动画IP，截至2024年11月“上影元品”已授权开发品类近500款，覆盖多领域，公司推进商业体项目，打造IP新空间 [6] 财务摘要和估值指标 |指标|2022A|2023A|2024E|2025E|2026E| |----|----|----|----|----|----| |营业收入(百万元)|430|795|788|1,212|1,461| |YOY(%)|-41.2|85.1|-0.9|53.9|20.5| |归母净利润(百万元)| -328|127|139|273|376| |YOY(%)|-1600.6|138.7|9.4|96.9|37.5| |毛利率(%)|1.7|22.8|31.6|38.8|40.3| |净利率(%)|-76.4|16.0|17.6|22.6|25.7| |ROE(%)|-19.4|8.1|6.9|11.6|15.1| |EPS(摊薄/元)| -0.73|0.28|0.31|0.61|0.84| |P/E(倍)| -35.7|92.4|84.5|42.9|31.2| |P/B(倍)|7.3|7.1|6.8|5.9|5.0| [6] 财务预测摘要 - 资产负债表、利润表、现金流量表等展示了公司2022A - 2026E的财务数据，包括流动资产、营业收入、经营活动现金流等多项指标 [8] - 主要财务比率涵盖成长能力、获利能力、偿债能力、营运能力等方面，如营业收入增长率、毛利率、资产负债率等 [8] - 每股指标包括每股收益、每股经营现金流、每股净资产等，估值比率有P/E、P/B、EV/EBITDA等 [8]

报告公司投资评级 - 买入（维持）[1] 报告的核心观点 - 3月7日公司与即梦AI达成战略合作，以“AI+影视”深度融合为核心展开全链条合作，构建全新生态，AI或赋能公司旗下优质IP打开商业化变现空间，预计2024 - 2026年归母净利润分别为1.39/2.73/3.76亿元，EPS分别为0.31/0.61/0.84元，当前股价对应PE分别为84.5/42.9/31.2倍，维持“买入”评级[4] 根据相关目录分别进行总结 公司基本信息 - 报告研究的具体公司为上海电影（601595.SH），当前股价26.17元，一年最高最低股价为36.42/16.12元，总市值117.29亿元，流通市值117.29亿元，总股本4.48亿股，流通股本4.48亿股，近3个月换手率142.41% [1] 合作情况 - 公司与字节跳动旗下即梦AI达成战略合作，围绕AI影视内容生成、经典IP焕新等全链条展开合作，推出“AI动画创作周”活动对部分IP进行AI重构和故事续写，后续或在多领域展开全链路商业化闭环合作 [4][5] - 即梦AI技术实力与流量领先，背靠抖音，2025年2月网页端访问量达488万，环比增长64%，截至2024年12月，即梦P2.0 pro视频生成能力位列全球第二名 [5] 内容储备与IP开发 - 内容储备方面，《小妖怪的夏天》或于2025年暑期上映，《中国奇谭2》或于2025H2上线B站，《哪吒2》或带动国内动画电影延续高景气，公司储备的优质动画内容产能或持续释放 [6] - IP开发方面，上影元拥有多个经典动画IP，截至2024年11月“上影元品”已授权开发品类近500款，覆盖潮流玩具、文创礼品等领域，公司推进商业体美罗城及环球港项目，打造IP新空间 [6] 财务摘要和估值指标 |指标|2022A|2023A|2024E|2025E|2026E| |----|----|----|----|----|----| |营业收入(百万元)|430|795|788|1,212|1,461| |YOY(%)|-41.2|85.1|-0.9|53.9|20.5| |归母净利润(百万元)| -328|127|139|273|376| |YOY(%)|-1600.6|138.7|9.4|96.9|37.5| |毛利率(%)|1.7|22.8|31.6|38.8|40.3| |净利率(%)|-76.4|16.0|17.6|22.6|25.7| |ROE(%)|-19.4|8.1|6.9|11.6|15.1| |EPS(摊薄/元)| -0.73|0.28|0.31|0.61|0.84| |P/E(倍)| -35.7|92.4|84.5|42.9|31.2| |P/B(倍)|7.3|7.1|6.8|5.9|5.0| [6] 财务预测摘要 - 资产负债表、利润表、现金流量表等展示了公司2022A - 2026E的财务数据，包括流动资产、现金、营业收入、营业成本等多项指标及相应的变化情况，还呈现了成长能力、获利能力、偿债能力、营运能力等主要财务比率以及每股指标和估值比率 [8]