公司基本情况 - 公司成立于1998年10月6日，于2021年11月17日在上海证券交易所上市 [1] - 公司是招采行业龙头，拥有全产业链优势，产品涵盖智慧招采、智慧政务等领域 [1] - 公司主营业务为软件和信息技术服务，所属行业为计算机-软件开发-垂直应用软件 [1] 经营业绩表现 - 2025年三季度营业收入为10.53亿元，在行业102家公司中排名第26位，低于行业平均数17.12亿元 [2] - 2025年三季度净利润为-1.08亿元，在行业102家公司中排名第90位，行业平均数为2643.13万元 [2] - 行业第一名上海钢联营收达573.18亿元，第二名德赛西威为223.37亿元 [2] 财务健康状况 - 2025年三季度资产负债率为16.39%，低于行业平均的31.94% [3] - 2025年三季度毛利率为61.28%，高于行业平均的41.71% [3] 管理层与股东结构 - 董事长曹立斌2024年薪酬为145.01万元，较2023年减少7.15万元 [4] - 总裁黄素龙2024年薪酬为139.59万元，较2023年减少5.09万元 [4] - 截至2025年9月30日，A股股东户数为1.01万，较上期增加16.37% [5] - 户均持有流通A股数量为3.27万，较上期减少14.07% [5] 机构观点与展望 - 中金公司指出2025年前三季度公司收入、利润低于市场预期，主要因宏观环境影响下游客户需求，智慧政务收入下滑超预期 [5] - 中金公司下调2025/2026年净利润预测61.9%/36.6%至1.02亿元/2.37亿元，下调目标价16.7%至35.0元，但维持跑赢行业评级 [5] - 民生证券认为公司短期业绩承压，但AI+政务迎来强有力的政策推动，产品已上线广州花都区 [6] - 民生证券预计公司2025-2027年归母净利润分别为1.88亿元、2.61亿元、3.14亿元，维持“推荐”评级 [6]

股价与交易表现 - 10月31日盘中股价上涨2.02%，报27.33元/股，总市值90.19亿元 [1] - 当日成交金额3983.43万元，换手率0.45% [1] - 主力资金净流入12.61万元，大单买入577.72万元（占比14.50%），卖出565.12万元（占比14.19%） [1] - 今年以来股价下跌4.57%，近5个交易日上涨0.37%，近20日下跌2.57%，近60日下跌6.72% [1] 公司基本面与财务数据 - 公司2025年1-9月实现营业收入10.53亿元，同比减少16.32% [2] - 2025年1-9月归母净利润为-1.07亿元，同比大幅减少667.73% [2] - 公司主营业务收入构成为：智慧招采51.04%，智慧政务29.39%，数字建筑18.81%，租赁收入0.76% [1] - A股上市后累计派现5.97亿元，近三年累计派现4.32亿元 [3] 股东与股本结构 - 截至9月30日股东户数为1.01万，较上期增加16.37% [2] - 截至9月30日人均流通股32673股，较上期减少14.07% [2] - 中庚价值先锋股票（012930）为第九大流通股东，持股1125.87万股，较上期减少39.36万股 [3] - 中庚小盘价值股票（007130）为第十大流通股东，持股319.92万股，较上期减少143.03万股 [3] 公司概况与行业属性 - 公司成立于1998年10月6日，于2021年11月17日上市，主营软件和信息技术服务 [1] - 公司所属申万行业为计算机-软件开发-垂直应用软件 [1] - 公司所属概念板块包括AIAgent（智能体）、数据要素、智慧政务、区块链、国产软件等 [1]

公司基本信息 - 产发集团注册资本600,000万元人民币，张家港市国有资产管理中心持有其100%股份[10] - 上市公司为国泰新点软件股份有限公司，所在地张家港市，股票简称新点软件，代码688232[69] - 信息披露义务人为张家港市产业发展集团有限公司，注册地为张家港市杨舍镇国泰时代广场2幢1101室[69] 业绩数据 - 2024年12月31日产发集团总资产30,428.18万元，净资产30,428.18万元，利润总额1,262.42万元，净利润1,262.42万元[15] - 2023年12月31日产发集团总资产32,938.60万元，总负债296.52万元，净资产32,642.09万元，资产负债率0.90%，利润总额 - 108.37万元，净利润 - 108.37万元[15] - 2024年末货币资金为11,471,745.12元，较2023年末的1,818,440.40元大幅增加[52] - 2024年末资产总计为304,281,843.13元，较2023年末的329,386,048.25元有所减少[52] - 2024年净利润为12,624,225.84元，而2023年净亏损为1,083,681.85元[55] - 2024年其他综合收益的税后净额为 -34,763,266.67元，2023年为5,591,134.84元[55] - 2024年综合收益总额为 -22,139,040.83元，2023年为4,507,452.99元[55] - 2024年经营活动产生的现金流量净额为 -152,298.08元，2023年为 -1,146,723.89元[57] - 2024年投资活动产生的现金流量净额为12,805,602.80元，2023年为 -34,835.71元[57] - 2024年筹资活动产生的现金流量净额为 -3,000,000.00元，2023年为3,000,000.00元[57] - 2024年末现金及现金等价物余额为11,471,745.12元，较2023年末的1,818,440.40元增加[58] 权益变动 - 张家港市人民政府将国际贸易100%国有股权无偿划转至产发集团[21] - 权益变动后产发集团将间接持有公司62,083,643股股份，占公司总股本的18.81%[21] - 本次权益变动前，国际贸易持有新点软件62,083,643股股份，占总股本18.81%，信息披露义务人未拥有权益[25] - 本次权益变动后，信息披露义务人将通过国际贸易间接持有新点软件62,083,643股股份，占总股本18.81%[27] - 股权划转基准日为2024年12月31日，不涉及债权债务处理和职工分流安置[30] - 披露前信息披露义务人持股数量为0股，持股比例为0.00%[69] - 本次权益变动数量为通过国际贸易间接持有62083643股，变动比例为18.81%[69] - 权益变动时间为国际贸易100%股权无偿划转完成工商变更登日，方式为国有股权无偿划转[69] 未来展望 - 截至报告签署日，产发集团未来12个月内无增持或处置已拥有权益股份的计划[22] - 截至报告书签署日，信息披露义务人未来12个月无改变上市公司主营业务等重大计划[36] 合规情况 - 截至报告签署日，产发集团自成立以来未受证券市场相关行政处罚、刑事处罚，无重大经济纠纷诉讼或仲裁[16] - 截至报告签署日，产发集团董事、监事及高管近五年未受证券市场相关行政处罚、刑事处罚，无重大经济纠纷诉讼或仲裁[18] - 截至报告签署日，产发集团不存在在境内、境外其他上市公司拥有权益达5%以上股份的情况[19] - 截至报告签署日，产发集团及其控股股东、实际控制人无银行等金融机构5%以上股份，近两年控股股东、实际控制人未变更[20] - 信息披露义务人不存在《收购管理办法》第六条规定情形，已提供《收购管理办法》第五十条要求的文件[70] 其他 - 2024年度审计报告已经立信会计师事务所审计，并出具标准无保留意见《审计报告》[51] - 本次权益变动需取得批准[70]

股权变动 - 国际贸易国有股权由张家港市人民政府无偿划转至产发集团[2] - 划转基准日为2024年12月31日，2025年10月签署《无偿划转协议》[10] 股权结构 - 权益变动前后产发集团间接持股62,083,643股，占总股本18.81%[2][4] - 公司无控股股东和实际控制人，第一大股东为国际贸易，持股不变[2][4] 影响 - 股权划转不涉债权债务及职工安置，不影响业务和经营[10][12]

大宗交易概况 - 2025年10月29日，华海诚科发生大宗交易，成交12.7万股，成交额1261.62万元，占该股当日总成交额的2.5% [1] - 该笔大宗交易成交价为99.34元，较当日市场收盘价111.54元折价10.94% [1] 交易明细分析 - 当日共发生两笔与华海诚科相关的大宗交易，证券代码分别为688232和688535，成交价均为99.34元 [2] - 其中一笔交易成交量为10万股，成交金额为993.4万元，买入方为机构专用，卖出方为君继证券相关席位 [2] - 另一笔交易成交量为2.7万股，成交金额为268.22万元 [2]

财务表现 - 公司前三季度实现营收10.53亿元 [1] - 公司前三季度营收同比下降16.32% [1] - 公司前三季度归母净利润亏损1.07亿元 [1] - 公司前三季度扣非净利润亏损1.55亿元 [1] - 公司前三季度基本每股收益为-0.33元 [1]

公司财务行动 - 新点软件于2025年前三季度计提各项资产减值准备合计2818.52万元 [1] - 计提减值准备的目的是为客观公允地反映公司截至2025年9月30日的财务状况及前三季度经营成果 [1] - 公司对截至2025年9月30日公司及子公司的资产进行了减值测试，依据为《企业会计准则》及相关会计政策，并遵循谨慎性原则 [1]

公司业绩 - 2025年前三季度公司营收约10.53亿元，同比减少16.32% [1] - 2025年前三季度公司归属于上市公司股东的净利润亏损约1.07亿元 [1] - 2025年前三季度公司基本每股收益亏损0.33元 [1] - 截至新闻发稿时，公司市值为90亿元 [2] 行业动态 - 中国创新药行业2024年海外授权交易总额已达800亿美元 [2] - 生物医药行业二级市场表现火热，但一级市场募资遇冷 [2]

募集资金情况 - 2021年11月12日募集资金到账，总额40.00425亿元，净额38.2726817949亿元[4] - 超募资金总额9.272682亿元[5] - 募集资金总投资额度9亿元，已使用4.51亿元，未使用4.49亿元[10] 现金管理计划 - 拟使用不超8亿元闲置募集资金现金管理，3亿购张家港农商行产品构成关联交易[2] - 公司及子公司拟用不超15亿购张家港农商行投资产品，3亿含超募资金[16] 投资相关数据 - 最近12个月结构性存款投入8.22亿元，普通大额存单1亿元[10] - 最近12个月实际收益2035.71万元，未收回本金4.51亿元[10] - 最近12个月单日最高投入8.1338亿元，占净资产14.68%，占净利润398.19%[10] 项目进度与期限 - 基于AI、大数据的新点应用开发底座投入进度86.39%[5] - 3亿关联交易额度有效期自2025年第四次临时股东会通过起12个月[7] - 决议有效期自2025年第四次临时股东会通过起12个月，资金可滚动使用[16] 风险与措施 - 金融市场受宏观经济影响，投资可能受市场波动影响[17] - 风控措施包括选发行机构、买产品、专人跟踪等[18][20] 审批情况 - 2025年10月24日董事会同意用不超5亿闲置募集资金现金管理[15] - 本事项尚需提交股东会审议[16] - 保荐机构认为现金管理事项合规，无异议[22]

投资计划 - 公司拟用不超15亿向张家港农商行买投资产品，12亿为闲置自有资金，3亿为闲置募集资金[3][6][12] - 决议有效期自2025年第四次临时股东会通过之日起12个月，资金可滚动使用[3][6][12] - 董事会授权董事长行使投资决策权并签署合同，财务部负责实施和管理[3][12] 资金情况 - 截至公告日，公司及子公司过去12个月在张家港农商行单日存款余额上限不超14亿[4] - 公司首次公开发行股票募集资金总额40亿，净额38.27亿[10] 银行情况 - 2024年张家港农商行总资产2189.08亿，净资产197.23亿，营收47.11亿，净利润18.79亿[9] 风险控制 - 金融市场变化带来风险，公司将签署合同、安排专人、接受监督、及时披露控制风险[17] 审议情况 - 2025年10月21日审计委员会、10月24日董事会通过议案，尚需股东会审议[18] - 保荐机构国泰海通证券对使用闲置募集资金进行现金管理无异议[20]