业绩总结 - 2023年国外地区营业收入1.42亿元，同比降25.56%，占比48.56%，毛利率89.10%[1] - 2023年对BOSTON SCIENTIFIC销售额增约49%，达5970万元[3] - 2023年国内销售收入15028万元，国外14184万元，医疗器械研发与生产国外占比82%最高[12] 应收账款情况 - 2023年末应收账款余额11911.97万元，逾期占比约76%，2022年占比约53%[17] - 2023年计提单项坏账准备345.54万元，组合坏账准备329.74万元[17] - 2023年一年以内应收账款减少3213万元，一年至二年增加623万元，二年以上增加38万元[20] - 截止2024年6月14日，境外客户就2023年应收账款累计收款近99%[14] 存货情况 - 2023年存货账面余额11425.56万元，同比增38.18%，计提跌价准备2345.37万元[37] - 2023年近三年存货周转率分别为1.60、1.15和0.70，持续下降[37] - 2023年12月31日在手订单约1.12亿元，期后完成订单结转产成品占比72%[40][44] 其他 - 普华永道审计未发现公司回复与审计证据重大不一致[11][35][45] - 公司产品销售毛利率超75%，销售费用及税费占比约5%[43]

业绩数据 - 2023年公司营业收入2.92亿元，同比下降28.26%，归母净利润1.16亿元，同比下降38.05%[3] - 2024年一季度公司营业收入0.65亿元，同比下降30.20%，归母净利润0.14亿元，同比下降69.30%[3] - 2021 - 2023年前五大客户收入占当年营业收入比重分别为63.66%、64.94%和72.51%[6] - 2023年国外地区营业收入1.42亿元，同比下降25.56%，占主营业务收入比重48.56%，毛利率89.10%[25] 客户与市场 - 2023年公司对特宝生物销售收入同比下降64.63%，专利提成收入下滑79.99%[7][8] - 2023年公司对海外客户六销售收入同比下降99.99%，2024年1季度交付产品实现收入1268.61万元[8] - 2023年公司对海外客户七销售额较2022年同比下降99.99%[9] - 2023年对BOSTON SCIENTIFIC销售额较2022年增加约49%[28] - 2023年欧洲区域销售收入下降，因EVONIK和UCB销售收入分别较2022年下降2532万元和3402万元[31] 研发项目 - 截至2023年底，国际药品端主要合作客户有3个新药研发项目完成三期临床，1个获批上市，1个提交上市许可，1个准备申报[11] - 2023年公司支持的两款聚乙二醇化药物获上市许可，有其他临床后期项目陆续申报上市[13] - 国内客户研发项目：药品20个、医疗器械9个、疫苗6个[14] - 国际客户研发项目：药品18个、医疗器械11个、其他领域11个[14] - 2023年下半年首款国际新药项目在美、欧、日获批上市[14] 应收账款 - 2023年年末公司应收账款余额11911.97万元，逾期金额超9031.67万元，占比约76%[43] - 2023年公司计提单项坏账准备345.54万元，计提组合坏账准备329.74万元[43] - 截止2024年4月28日，公司境外客户应收账款期后收款6768万元，占2023年12月31日应收账款余额的93%，未收款562万元[41] - 2024年4月28日至6月14日，境外客户就2023年12月31日应收账款累计收款311万元，占截止4月28日未回款金额的55%[41] 存货情况 - 2023年公司存货账面余额为11425.56万元，同比增加38.18%，计提存货跌价准备2345.37万元，计提比例为20.53%[65] - 近三年公司存货周转率分别为1.60、1.15和0.70，持续下降[65] - 2023年12月31日，公司在手订单合同金额约1.12亿元[70] - 截止2024年5月31日，公司期后完成订单已结转2023年12月31日产成品2275万元，占2023年12月31日产成品账面价值72%[70] 资金与理财 - 2023年末公司货币资金及交易性金融资产合计约5.16亿元[80] - 2023年度公司日均存款为1.84亿元，利息收入为324.47万元，平均利率水平为1.77%[84] - 2023年公司累计购买理财金额为12.62亿元，赎回理财金额为11.00亿元[85] - 2023年度赎回理财产品实现的投资收益金额为976.18万元[85] - 2023年购买和赎回的理财产品对当期公允价值变动的综合影响为52.43万元[85] - 受美元兑人民币汇率波动影响，公司上一年度购买的远期外汇合约于2023年到期交割产生亏损815.30万元[85]

业绩数据 - 2023年公司营业收入2.92亿元，同比下降28.26%，归母净利润1.16亿元，同比下降38.05%[4] - 2024年一季度公司营业收入0.65亿元，同比下降30.20%，归母净利润0.14亿元，同比下降69.30%[4] - 2021 - 2023年前五大客户收入占当年营业收入比重分别为63.66%、64.94%和72.51%[7] - 2023年国外地区营业收入1.42亿元，同比下降25.56%，占主营业务收入比重48.56%，毛利率89.10%[25] 客户与销售 - 2023年对特宝生物销售收入同比下降64.63%，专利提成收入下滑79.99%，变动额占当年营收总减少额比例为53.57%[8] - 2023年对海外药品端客户销售收入同比下降99.99%，2024年1季度交付产品实现收入1268.61万元[9] - 2023年对海外疫苗类企业销售额较2022年同比下降99.99%[9] - 2023年BOSTON SCIENTIFIC销售金额5970万元，2022年4000万元，2021年4116万元[27] - 2023年FLEX销售金额2440万元，2022年2016万元，2021年1120万元[27] 研发项目 - 2023年底国际药品端3个新药研发项目完成三期临床，1个获批上市，1个提交上市许可，1个准备申报[12] - 截至公告日，支持国内客户药品研发项目20个，其中三期临床4个、二期临床4个等；医疗器械研发项目9个；疫苗研发项目6个[13] - 2023下半年首款支持的国际新药项目在美、欧、日获批上市；截至公告日，支持海外客户药品研发项目18个，其中获批上市1个、三期临床2个等；医疗器械研发项目11个；其他领域项目11个[14] 应收账款 - 2023年年末应收账款余额合计11911.97万元，逾期金额超9031.67万元，占比约76%，2022年年末对应占比约53%[41] - 2023年12月31日，一年以内应收账款11142万元，较2022年末减少3213万元，变动比例 - 22%[43] - 2023年12月31日，一年至二年应收账款695万元，较2022年末增加623万元，变动比例865%[44] - 2023年12月31日，二年以上应收账款75万元，较2022年末增加38万元，变动比例103%[44] 存货情况 - 2023年公司存货账面余额为11425.56万元，同比增加38.18%，计提存货跌价准备2345.37万元，计提比例为20.53%，近三年存货周转率分别为1.60、1.15和0.70[62] - 2023年第四季度加大备货量致存货周转率下降，2023年12月31日在手订单合同金额约1.12亿元，截止2024年5月31日期后完成订单已结转2023年12月31日产成品2275万元，占比72%[66] 资金与理财 - 2023年末货币资金及交易性金融资产合计约5.16亿元，利息收入等合计约537.78万元[76] - 2023年累计购买理财金额126202.77万元，赎回理财金额109979.79万元，赎回理财产品投资收益976.18万元，公允价值变动综合影响52.43万元[81] - 2023年远期外汇合约到期交割亏损815.30万元，处置交易性金融资产投资收益160.88万元[81] - 公司将根据生产经营及闲置资金情况在合理额度内继续开展理财投资[103]

会议主要讨论的核心内容 - 公司2023年上半年的业务进展,包括国内外新药和医疗器械产品的申报和获批情况 [1][2][3][4][5] - 公司未来2-3年的业务发展规划,包括新产品管线的临床进展、产能扩张、创新平台布局等 [6][7][8][9][10] - 公司在研发投入、专利申请、成本控制等方面的举措 [3][4][5] - 公司面临的行业竞争格局和原材料价格变化情况 [18][19] - 公司未来2-3年的业务增长驱动因素分析 [21][22][23] 问答环节重要的提问和回答 问题1 **投资者提问** 询问公司新工厂的产能投放节奏和产能利用率情况 [6][7] **公司回答** 公司正在分阶段推进新工厂的投产和试生产,会根据市场需求和客户情况合理调整产能 [7][8] 问题2 **投资者提问** 询问公司在美国和欧洲的新产品申报和临床进展情况 [9][10] **公司回答** 公司在美国和欧洲的新产品申报和临床试验工作正在有序推进,会在适当时候对外披露 [9][10] 问题3 **投资者提问** 询问公司未来2-3年的业务增长核心驱动因素 [21][22][23] **公司回答** 公司未来2-3年的业务增长将主要来自于材料业务的稳健增长、医疗器械和创新药物业务的新增贡献 [21][22][23]

会议主要讨论的核心内容 - 公司近期的业务发展情况,包括国内外新药品和医疗器械的研发进展 [1][2][3][4][5] - 公司在研发、生产、国际化等方面的举措和未来规划 [2][3][4][5][6][7][8][9][10] - 公司的专利申请和维护情况 [5] - 公司在产能扩张、成本控制、毛利率等方面的情况 [6][7][8][19][21][22] - 公司在国内外市场的客户拓展和订单情况 [15][16][20][23][24] 问答环节重要的提问和回答 问题1 **投资者提问** 公司新工厂的产能投放和产能利用率情况如何,未来几年的预计产能和折旧开支 [6][7][8] **公司回应** - 新工厂建设分两个阶段,第一阶段已完成,正在进行第二阶段的设备调试和试生产 - 公司会根据市场需求和客户情况积极提升产能利用率,但具体数字难以预测 - 新工厂建设和设备投入需要一定时间,公司会合理控制成本和保持毛利率水平 [7][8] 问题2 **投资者提问** 公司在美国和欧洲的新产品申报和临床进展情况如何,未来可能的销售模式 [9][10][11] **公司回应** - 公司已有两个产品在美国和欧洲获批,正在进行后续的临床试验和申报工作 - 公司还有多个创新产品处于临床前研究和临床试验阶段,未来销售模式会根据具体情况而定 [9][10][11] 问题3 **投资者提问** 公司未来2-3年的业务增长动力和期间费用情况如何 [22] **公司回应** - 公司的核心业务仍是PEG材料,未来会继续拓展国内外客户,保持稳健增长 - 同时公司在医疗器械和创新药物研发方面也有较大投入,未来会有更多产品进入临床 - 公司的研发费用会保持在营收的15%-20%左右,其他费用会根据业务情况合理控制 [22]

利润分配 - 2023年年度利润分配方案于2024年5月24日通过股东大会审议[4] - 以60,509,086股为基数，拟派现金红利34,732,215.364元，每股0.5740元（含税）[7] 时间安排 - 股权登记日为2024/6/17，除权（息）日和现金红利发放日为2024/6/18[3][10] 除权参考 - 本次权益分派除权（息）参考价格=前收盘价格 - 0.5730元/股[8][9] 派现差异 - 不同股东类型每股派现金额及扣税情况不同[12][13][14][15][16]

股份回购 - 2024年2月21日同意以集中竞价交易方式回购股份用于激励或持股计划[7] - 截至申请日回购专用账户存放股份105,614股[8] 利润分配 - 2024年5月24日通过利润分配预案，每10股派现5.74元（含税）[8] - 以60,509,086股为基数拟派现34,732,215.364元（含税）[9] 股价相关 - 2024年5月28日收盘价66.05元/股[10] - 除权除息参考价格影响约0.00153%，影响较小[12]

产品审评进展 - 注射用交联透明质酸钠凝胶项目正在技术审评阶段，已通过检查但注册时间尚未确定[1][2] - 注射用透明质酸钠复合溶液项目已完成临床入组，正处于随访阶段[2] 医美市场布局 - 公司计划首先获得注射用交联透明质酸钠凝胶和注射用透明质酸钠复合溶液两款产品的批件，未来可能开发更多功能性医疗器械产品线[3] - 未来不会自建销售队伍，具体销售模式仍在评估[3] 新型药物递送平台与合成生物学 - 公司正在开发新型三组分脂质纳米递送系统，具有自主知识产权优势[4] - 公司的药物递送平台正在拓展至核酸药物领域[5] 应对同质化竞争 - 关注早期具有创新性的项目，与客户建立长期合作[6] - 丰富产品线，开发新型材料和递送平台，探索新市场方向[7] - 积极与国际客户加强沟通交流，消除疑虑[7] 财务数据解释 - 2024年一季度收入和现金流入不一致主要与回款周期有关[9]

回购方案 - 首次披露日为2024年2月22日[2] - 实施期限为2024年2月21日至2025年2月20日[2] - 预计回购金额1000 - 2000万元[2] - 回购价格最高不超125.22元/股[3] 回购进展 - 累计已回购股数10.5614万股，占比0.1742%[2] - 累计已回购金额782.04万元[2] - 实际回购价格区间72.42 - 75.05元/股[2] - 截至2024年5月31日累计回购情况同上[5]

北京市中伦律师事务所 关于北京键凯科技股份有限公司 2023 年年度股东大会之 法律意见书 二〇二四年五月 北京市中伦律师事务所 关于北京键凯科技股份有限公司 2023 年年度股东大会之 法律意见书 致：北京键凯科技股份有限公司 北京市中伦律师事务所（以下简称"本所"）接受北京键凯科技股份有限公 司（以下简称"公司"）委托，指派陆群威律师和谢金莲律师列席了公司 2023 年 年度股东大会（以下简称"本次股东大会"），就本次股东大会的相关事项进行见 证，并出具法律意见书。 本法律意见书根据《中华人民共和国公司法》（以下简称"《公司法》"）、《中 华人民共和国证券法》（以下简称"《证券法》"）、《上市公司股东大会规则》（以 下简称"《股东大会规则》"）等相关法律法规、规范性文件以及《北京键凯科技 股份有限公司章程》（以下简称"《公司章程》"）的规定出具。 为出具本法律意见书，本所律师审查了公司提供的与本次股东大会有关的文 件、资料及相关材料。本所律师出具本法律意见书基于公司向本所律师提供的一 切原始文件、副本材料均真实、准确、完整、有效，不存在虚假记载、误导性陈 述或者重大遗漏，有关文件的印章和签字均真实、有效， ...