上海合晶硅材料股份有限公司监事会 2、公司制定《上海合晶硅材料股份有限公司中长期员工持股计划（草案）》 的程序合法、有效，本员工持股计划内容符合《指导意见》《自律监管指引第 1 号》等法律、法规及规范性文件的规定。 3、公司审议本员工持股计划相关议案的决策程序合法、有效，不存在损害 公司及全体股东利益的情形，亦不存在摊派、强行分配等方式强制员工参与本员 工持股计划的情形，不存在公司向本员工持股计划持有人提供贷款、贷款担保或 任何其他财务资助的计划或安排。 4、公司本员工持股计划拟定的持有人范围符合《指导意见》及其他法律、 法规及规范性文件规定的持有人条件，具体参与对象名单将由公司董事会审议确 定。 5、公司实施本员工持股计划有利于完善劳动者与所有者的利益共享机制， 有利于进一步完善公司治理水平，提高员工的凝聚力和公司竞争力，有助于充分 调动公司员工对公司的责任意识，吸引和保留优秀人才，进一步增强员工的凝聚 力和公司的发展活力。 综上所述，我们一致同意公司实行中长期员工持股计划，并将《上海合晶硅 材料股份有限公司中长期员工持股计划（草案）相关事项的议案》提交股东大会 审议。 上海合晶硅材料股份有限公司监事会 2 ...

上海合晶硅材料股份有限公司中长期员工持股计划（草案）摘要 证券简称:上海合晶 证券代码: 688584 WAFER WORKS WWXS 上海合晶硅材料股份有限公司 中长期员工持股计划（草案）摘要 二〇二四年十二月 上海合晶硅材料股份有限公司中长期员工持股计划（草案）摘要 声明 本公司及董事会全体成员保证中长期员工持股计划不存在虚假记载、误导性 陈述或重大遗漏，并对其真实性、准确性、完整性依法承担法律责任。 2 上海合晶硅材料股份有限公司中长期员工持股计划（草案）摘要 风险提示 （一）上海合晶硅材料股份有限公司（以下简称"上海合晶"、"公司"）中 长期员工持股计划（草案）（以下简称"本员工持股计划"）须经公司股东大 会批准后方可实施，本员工持股计划能否获得公司股东大会批准，存在不确 定性； （二）本员工持股计划设立后将由公司自行管理，但能否达到计划规模、 目标存在不确定性； （三）有关本员工持股计划的具体的资金来源、出资金额、实施方案等 属初步结果，能否完成实施，存在不确定性； （四）股票价格受公司经营业绩、宏观经济周期、国内外政治经济形势 及投资者心理等多种复杂因素影响。因此，股票交易是有一定风险的投资活 ...

上海合晶硅材料股份有限公司中长期员工持股计划（草案） 证券简称:上海合晶 证券代码: 688584 WAFER WORKS WWXS 上海合晶硅材料股份有限公司 中长期员工持股计划(草案) 二〇二四年十二月 （二）本员工持股计划设立后将由公司自行管理，但能否达到计划规模、 目标存在不确定性； （三）有关本员工持股计划的具体的资金来源、出资金额、实施方案等 属初步结果，能否完成实施，存在不确定性； （四）股票价格受公司经营业绩、宏观经济周期、国内外政治经济形势 及投资者心理等多种复杂因素影响。因此，股票交易是有一定风险的投资活 动，投资者对此应有充分准备； （五）敬请广大投资者谨慎决策，注意投资风险。 上海合晶硅材料股份有限公司中长期员工持股计划（草案） 声明 本公司及董事会全体成员保证中长期员工持股计划不存在虚假记载、误导性 陈述或重大遗漏，并对其真实性、准确性、完整性依法承担法律责任。 2 上海合晶硅材料股份有限公司中长期员工持股计划（草案） 风险提示 （一）上海合晶硅材料股份有限公司（以下简称"上海合晶"、"公司"）中 长期员工持股计划（草案）（以下简称"本员工持股计划"）须经公司股东大 会批准后方可实施 ...

证券代码：688584 证券简称：上海合晶 公告编号：2024-042 上海合晶硅材料股份有限公司 关于财务总监调任暨董事会秘书代行财务总监职责的 公告 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述 或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性依法承担法律责任。 上海合晶硅材料股份有限公司（以下简称"公司"）董事会于近日收到公司 财务总监管继孟先生的工作调任通知，管继孟先生因个人原因申请不再担任公 司财务总监职务。根据《中华人民共和国公司法》《上海证券交易所科创板股 票上市规则》（以下简称"《上市规则》"）及《上海合晶硅材料股份有限公司 公司章程》（以下简称"《公司章程》"）等相关规定，管继孟先生提交的申请 自送达董事会之日起生效。 管继孟先生所负责的工作已妥善交接，其调任不会对公司正常生产经营活 动产生不利影响。截至本公告披露日，管继孟先生直接持有公司股份50,000股。 管继孟先生将继续遵守《上市规则》《上海证券交易所上市公司自律监管指引 第15号——股东及董事、监事、高级管理人员减持股份》等相关法律法规的规 定及公司首次公开发行股票时所作的相关承诺。 为保证公司各项工作的正常开 ...

本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述 或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性依法承担法律责任。 重要内容提示： 上海合晶硅材料股份有限公司（以下简称"公司"）股票于2024年11月8 日、11月11日连续两个交易日内日收盘价格涨幅偏离值累计超过30%。根据 《上海证券交易所交易规则》《上海证券交易所科创板股票异常交易实时监控 细则》的有关规定，属于股票交易异常波动情形。 证券代码：688584 证券简称：上海合晶 公告编号：2024-041 上海合晶硅材料股份有限公司 股票交易异常波动公告 二、公司关注并核实的相关情况 针对公司股票交易异常波动的情况，经公司自查并发函问询控股股东，对 相关问题进行了必要核实。现就有关情况说明如下： （一）生产经营情况 经公司自查，公司目前生产经营活动一切正常，市场环境、行业政策没有 发生重大调整、生产成本和销售等情况没有出现大幅波动、内部生产经营秩序 正常。 （二）重大事项情况 经公司自查，并向公司控股股东Silicon Technology Investment （Cayman） Corp.书面发函查证：截至本公告披露日，除公司已披露 ...

《关于上海合晶硅材料股份有限公司股票交易异常 波动的询证函》的回函 致：上海合晶硅材料股份有限公司 贵公司《关于上海合晶硅材料股份有限公司股票交易异常波动的询证函》 已收悉，现就公司询证事项回复如下： 1、截至本函回复日，作为贵公司控股股东，不存在正在筹划并购重组、股 份发行、债务重组、业务重组、资产剥离和资产注入等重大事项，亦不存在其 他应披露而未披露的重大信息。 控股股东：Silicon Technology Investment （Cayman） Corp. 2024 年 11 月 11 日 2、本公司在贵公司本次股票异常波动期间，不存在买卖贵公司股票的情况。 特此回函！ （本页无正文，为控股股东《<关于上海合晶硅材料股份有限公司股票交易 异常波动的询证函>的回函》之签署页。） ...

报告投资评级 - 买入|首次覆盖 [2] 报告核心观点 - 半导体周期性调整影响报告研究的具体公司业绩，24Q3环比弱修复，作为产业链上游环节，硅片市场的复苏滞后于终端市场与芯片制造等产业链下游环节，短期内业绩出现波动，硅片产品价格在全球范围内仍存在较大压力，半导体周期性调整，24年从第二季度开始逐季环比复苏，24年前三季度营收、归母净利润、扣非归母净利润同比下降，主要受半导体行业景气度下行影响，虽然第二季度起产销量及获利情况均有所回升，但累积前三季毛利率及营业利润及其他与利润相关指标较去年同期有所减少 [3][4] - 报告研究的具体公司是半导体硅外延片一体化制造商，23年境外收入占比85%，具备从晶体成长、衬底成型到外延生长全流程生产能力，主要产品为半导体硅外延片，致力于研发并应用行业领先工艺，为客户提供优质产品，主要用于制备功率器件和模拟芯片等，被广泛应用于多个领域，23年公司营收、毛利率、归母净利润同比下降，主要受全球经济环境、半导体行业周期性下行等因素影响，公司已为多家行业领先企业供货，是中国少数受到国际客户广泛认可的外延片制造商 [4] - 报告研究的具体公司坚持“8吋做强、12吋做大”战略，持续扩充产能，募投项目包括低阻单晶成长及优质外延研发项目和优质外延片研发及产业化项目，旨在优化现有技术、开发新技术、提升技术水平、增加不同尺寸外延片产能，以满足市场需求，同时采取差异化竞争战略，关注CIS、车规级SJ等外延新方向，除现有产品外，聚焦CIS用外延产品、车规级SJ和IGBT用外延片产品、AI赋能产业焕新方向的挖掘和研发 [5] - 预计报告研究的具体公司2024/2025/2026年分别实现收入12.11/14.58/16.53亿元，分别实现归母净利润1.27/2.53/3.13亿元，当前股价对应2024/2025/2026年EPS分别为0.19/0.38/0.47元/股，首次覆盖，给予“买入”评级 [6] 根据相关目录分别进行总结 公司基本情况 - 最新收盘价17.03元，总股本/流通股本6.65/0.56亿股，总市值/流通市值113/10亿元，52周内最高/最低价21.91/12.72元，资产负债率24.1%，市盈率41.54，第一大股东为INVESTMENT (CAYMAN) CORP. [1] 业绩情况 - 24年前三季度实现营收8.45亿元，同比 -21.31%；归母净利润7,887.49万元，同比 -63.13%；扣非归母净利润6,935.53万元，同比 -62.28%；销售毛利率28.75%；24Q3实现营收3.02亿元，同比 -18.22%，环比 +3.11%；实现归母净利润3,066.54万元，同比 -63.20%，环比 +2.41%；扣非归母净利润2,772.25万元，同比 -52.33%，环比 +6.09%；销售毛利率29.45%，环比 +2.25pcts [3] - 23年实现营收13.48亿元，同比 -13.38%；毛利率37.63%，同比 -5.18pcts；归母净利润2.47亿元，同比 -32.35%，境外/境内收入分别为11.42/2.06亿元，以8吋产品为主，并实现12吋外延片量产 [4] - 预计2024/2025/2026年分别实现收入12.11/14.58/16.53亿元，分别实现归母净利润1.27/2.53/3.13亿元，当前股价对应2024/2025/2026年EPS分别为0.19/0.38/0.47元/股 [6] 财务比率情况 - 2023 - 2026年的营业收入、增长率、EBITDA、归属母公司净利润、增长率、EPS、市盈率、市净率、EV/EBITDA等数据详见表格，各项数据有不同程度的增减变化 [8] - 2023 - 2026年的利润表中各项数据如营业成本、税金及附加、销售费用等，以及主要财务比率如毛利率、净利率、ROE、ROIC等数据详见表格，各项数据有不同程度的增减变化 [10] 公司战略情况 - 实施“8吋做强、12吋做大”战略，持续扩充产能，募投项目包括低阻单晶成长及优质外延研发项目和优质外延片研发及产业化项目，以满足市场需求 [5] - 采取差异化竞争战略，关注CIS、车规级SJ等外延新方向，聚焦CIS用外延产品、车规级SJ和IGBT用外延片产品、AI赋能产业焕新方向的挖掘和研发 [5]

营业收入相关 - 年初至报告期末营业收入84,464.55万元，同比减少21.31%[1] - 公司2024年前三季度营业总收入为8.4464550199亿元，2023年前三季度为10.7337638311亿元，同比下降21.31%[14] 净利润相关 - 年初至报告期末归属于上市公司股东的净利润7,887.49万元，同比减少63.13%[1] - 年初至报告期末归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润6,935.53万元，同比减少62.28%[1] - 2024年前三季度净利润为7887.487154万元，2023年前三季度为2.1394647736亿元，同比下降63.12%[16] 每股收益相关 - 本报告期基本每股收益0.04元/股，同比减少71.43%；年初至报告期末为0.12元/股，同比减少66.67%[2] - 本报告期稀释每股收益0.05元/股，同比减少64.29%；年初至报告期末为0.12元/股，同比减少66.67%[2] - 2024年基本每股收益为0.12元/股，2023年为0.36元/股，同比下降66.67%[17] 净资产收益率相关 - 本报告期末加权平均净资产收益率1.76%，较上年减少6.16个百分点[2] 研发投入相关 - 本报告期末研发投入合计7,277.62万元，同比减少18.98%；研发投入占营业收入的比例为8.62%，增加0.25个百分点[2] 资产相关 - 本报告期末总资产453,561.85万元，较上年度末增加23.47%；归属于上市公司股东的所有者权益407,844.63万元，较上年度末增加46.24%[2] - 2024年9月30日货币资金为1,297,245,014.35元，2023年12月31日为442,868,882.55元[10] - 2024年9月30日交易性金融资产为20,074,252.86元[10] - 2024年9月30日应收账款为244,660,972.26元，2023年12月31日为198,433,414.14元[11] - 2024年9月30日存货为316,341,321.31元，2023年12月31日为340,734,392.19元[11] - 2024年9月30日流动资产合计为1,910,086,062.50元，2023年12月31日为1,009,142,340.47元[11] - 2024年9月30日固定资产为2,242,441,837.09元，2023年12月31日为2,269,973,945.95元[11] - 2024年9月30日非流动资产合计为2,625,532,402.39元，2023年12月31日为2,664,299,429.89元[11] - 2024年9月30日资产总计为4,535,618,464.89元，2023年12月31日为3,673,441,770.36元[11] 负债相关 - 2024年第三季度流动负债合计为3.2454081995亿元，2023年同期为6.5908156525亿元，同比下降50.76%[12] - 2024年第三季度非流动负债合计为1.3263138109亿元，2023年同期为2.2554236623亿元，同比下降41.20%[12] - 2024年第三季度负债合计为4.5717220104亿元，2023年同期为8.8462393148亿元，同比下降48.32%[12] - 2024年应付账款为7238.856505万元，2023年为6301.804946万元，同比增长14.87%[12] - 2024年长期借款为5200万元，2023年为1.45106857亿元，同比下降64.16%[12] 所有者权益相关 - 归属于上市公司股东的所有者权益增加主要系今年上市成功后取得募集资金约14亿元[6] - 2024年第三季度所有者权益合计为40.7844626385亿元，2023年同期为27.8881783888亿元，同比增长46.24%[13] 股东持股相关 - 境外法人SILICON TECHNOLOGY INVESTMENT (CAYMAN) CORP.持股319,624,122股，占比48.03%[8] - 其他股东河南京港股权投资基金管理有限公司－河南兴港融创创业投资发展基金（有限合伙）持股198,737,316股，占比29.86%[8] 营业成本相关 - 2024年前三季度营业总成本为7.5991847245亿元，2023年前三季度为8.5476976930亿元，同比下降11.09%[14] 经营活动现金流量相关 - 年初至报告期末经营活动产生的现金流量净额28,305.98万元，同比减少32.56%[2] - 2024年前三季度销售商品、提供劳务收到的现金为793,663,513.74元，2023年同期为1,099,236,114.72元[18] - 2024年前三季度收到的税费返还为32,945,931.20元，2023年同期为50,589,799.53元[19] - 2024年前三季度经营活动现金流入小计为864,613,958.33元，2023年同期为1,220,385,841.34元[19] - 2024年前三季度经营活动现金流出小计为581,554,121.94元，2023年同期为800,683,718.74元[19] - 2024年前三季度经营活动产生的现金流量净额为283,059,836.39元，2023年同期为419,702,122.60元[19] 投资活动现金流量相关 - 2024年前三季度投资活动现金流入小计为20,566,825.84元，2023年同期为5,689,211.53元[19] - 2024年前三季度投资活动现金流出小计为217,809,331.76元，2023年同期为229,568,340.51元[19] - 2024年前三季度投资活动产生的现金流量净额为 - 197,242,505.92元，2023年同期为 - 223,879,128.98元[19] 筹资活动现金流量相关 - 2024年前三季度筹资活动现金流入小计为1,459,801,648.07元，2023年同期为194,929,470.00元[19] 现金及现金等价物净增加额相关 - 2024年前三季度现金及现金等价物净增加额为882,787,789.38元，2023年同期为56,651,398.71元[20]

r cle n . 3 ING&WODE 北京市朝阳区东三环中路1号 环球金融中心办公楼东楼18层 邮编: 100020 8th Floor, East Tower, World Financial 1 Dongsanhuan Zhonglu Chaovang District Beijing, 100020 北京市金杜律师事务所 关于上海合晶硅材料股份有限公司 2024年第一次临时股东大会之 法律意见书 致:上海合晶硅材料股份有限公司 北京市金杜律师事务所(以下简称本所)接受上海合晶硅材料股份有限公司（以 下简称公司）委托,根据《中华人民共和国证券法》（以下简称《证券法》）、《中 华人民共和国公司法》(以下简称《公司法》)、中国证券监督管理委员会《上市公 司股东大会规则（2022年修订）》（以下简称《股东大会规则》）等中华人民共和国 境内(以下简称中国境内,为本法律意见书之目的,不包括中国香港特别行政区、中 国澳门特别行政区和中国台湾地区）现行有效的法律、行政法规、规章和规范性文件 和现行有效的《上海合晶硅材料股份有限公司章程》（以下简称《公司章程》）有关 规定,指派律师出席了公司于 2024年 10月 2 ...