公司决策 - 2025年9月9日召开第八届董事会第十七次会议[2] - 同意对上海斯米克两子公司减资[3] - 授权管理层办理减资相关事项[4] 减资数据 - 上海斯米克投资减资13000万，后为7000万[4] - 上海斯米克健康减资10000万，后为10000万[4] 公告信息 - 《减资公告》同日披露，编号2025 - 054[4] - 公告披露于《中国证券报》等媒体和巨潮资讯网[4]

公司治理与资本结构调整 - 公司第八届董事会第十七次会议于2025年9月9日召开 采用现场结合通讯方式 9位董事全部出席 [1] - 审议通过《关于对部分全资子公司减资的议案》 同意对上海斯米克投资有限公司减资13000万元人民币 减资后注册资本降至7000万元人民币 [1] - 上海斯米克投资有限公司对其子公司上海斯米克健康环境技术有限公司减资10000万元人民币 减资后注册资本保持10000万元人民币 [1] 决策执行与信息披露 - 董事会授权公司管理层办理减资相关事项 表决结果获9票赞成 0票反对 0票弃权 [1] - 《关于对部分全资子公司减资的公告》于2025年9月9日同步披露于指定媒体和网站 [1]

减资情况 - 公司拟对斯米克投资减资13000万元，减资后注册资本7000万元[3] - 斯米克投资拟对斯米克健康环境减资10000万元，减资后注册资本10000万元[3] 业绩数据 - 斯米克健康环境2025年1 - 8月营收为0，净利润 - 47.40万元[7] - 斯米克健康环境2024年度营收8086.86万元，净利润725.09万元[11] 资产负债 - 斯米克健康环境2025年8月31日资产21475.48万元，负债776.44万元，净资产20699.03万元[11] 减资影响 - 减资利于资源配置、优化结构、提升效率，不影响合并报表和股东利益[13]

股价表现与交易数据 - 截至2025年9月3日收盘 悦心健康股价报收4.37元 单日下跌2.02% [1] - 当日换手率2.03% 成交量18.63万手 成交额8225.65万元 [1] - 主力资金净流出759.32万元 游资资金净流出277.36万元 散户资金净流入1036.68万元 [1][2] 公司财务进展 - 2025年5月27日发布使用公积金弥补亏损公告 计划减少母公司累计亏损约2.14亿元 [1] - 截至2025年半年报 母公司资产负债表显示该弥补亏损事项尚未完成 [1] - 公司回应称事项尚在进展过程中 后续情况需关注相关公告 [1]

核心财务表现 - 营业总收入4.88亿元 同比下降12.63% 第二季度单季度收入2.92亿元 同比下降13.4% [1][3] - 归母净利润176.8万元 同比下降27.21% 第二季度单季度净利润1009.62万元 同比下降34.64% [1][3] - 扣非净利润亏损收窄至-1505.61万元 同比改善12.42% [3] 盈利能力指标 - 毛利率22.87% 同比下降1.24个百分点 [1][3] - 净利率0.15% 同比下降27.59% [1][3] - 历史净利率表现不佳 去年净利率为-12.46% [4] 成本费用结构 - 三费总额1.06亿元 占营收比重21.68% 同比上升0.7个百分点 [1][3] - 研发投入同比下降5.89% 主要因中小试费用增长 [2] - 研发费用大幅下降40.52% 系研发人员减员及采用外包形式 [2] 现金流状况 - 每股经营性现金流-0.01元 同比改善58.93% [1][3] - 经营活动现金流量净额同比提升58.95% 因销售收款及采购付款减少 [2] - 投资活动现金流量净额增长67.46% 因无新增银行定期存单购买 [2] - 筹资活动现金流量净额激增779.82% 因收到3000万元定期存单到期款及股份回购款减少1500万元 [2] 资产负债结构 - 货币资金2.15亿元 同比下降24.28% [3] - 应收账款1.36亿元 同比下降38.26% [3] - 有息负债5.66亿元 同比下降4.17% 有息资产负债率达28.29% [3][6] - 每股净资产0.89元 同比下降15.47% [1][3] 历史业绩表现 - 近10年ROIC中位数3.91% 投资回报较弱 [4] - 2022年ROIC低至-13.47% 投资回报极差 [4] - 上市以来17份年报中出现4次亏损 [4] 商业模式特征 - 公司业绩主要依靠营销驱动 [5]

机构持股情况 - 截至2025年8月25日 5家机构投资者合计持有悦心健康A股股份5.00亿股 占总股本比例54.33% [1] - 主要机构包括CIMIC INDUSTRIAL INC、DIGITAL PACIFIC INC、上海金曜斯米克能源科技、上海斯米克及上海杜行工业投资发展公司 [1] - 较上一季度机构持股比例上升0.11个百分点 显示机构投资者持仓稳定性增强 [1]

公司治理与会议情况 - 第八届董事会第十六次会议于2025年8月22日以现场结合通讯方式召开 会议由董事长李慈雄主持 应出席董事9人 实际出席9人 [10] - 会议审议通过《2025年半年度报告全文及其摘要》 董事会认为报告编制符合法律法规且内容真实准确完整 [11] - 会议审议通过《信息披露暂缓、豁免管理制度》 表决结果为9票赞成 0票反对 0票弃权 [15] 财务与股东信息 - 公司报告期控股股东和实际控制人均未发生变更 [5][6] - 公司计划不派发现金红利 不送红股 不以公积金转增股本 [3] - 报告期内无优先股股东持股情况 且不存在需追溯调整的以前年度会计数据 [4][7] 信息披露安排 - 半年度报告全文需至证监会指定媒体查阅 摘要仅作部分披露 [1] - 《2025年半年度报告》全文披露于巨潮资讯网 摘要同步刊登于《中国证券报》等指定报刊及巨潮网 [14] - 公司制定《信息披露暂缓、豁免管理制度》 依据证监会相关规定结合实际情况制定 [15]

董事会会议召开情况 - 会议于2025年8月22日在上海市闵行区浦江镇恒南路1288号召开 [1] - 会议以现场结合通讯方式召开 由董事长李慈雄主持 [1] - 应出席董事9人 实际出席董事9人 部分高级管理人员列席会议 [1] 董事会会议审议结果 - 董事会全票通过2025年半年度报告 9票赞成0票反对0票弃权 [2] - 审计委员会已先行审议财务信息部分并同意提交董事会 [2] - 半年度报告全文及摘要于巨潮资讯网及四大证券报同步披露 [2] 信息披露制度更新 - 公司制定《信息披露暂缓、豁免管理制度》 [2] - 制度依据中国证监会《上市公司信息披露暂缓与豁免管理规定》制定 [2] - 新制度同日披露于巨潮资讯网 [2] 财务报告合规性 - 半年度报告编制符合法律法规及证监会、深交所相关规定 [1] - 报告内容真实准确完整反映公司实际情况 [1] - 确认不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏 [1]

财务表现 - 2025年半年度公司实现营业收入4.88亿元 同比下降12.63% [2] - 归属于上市公司股东的净利润为176.80万元 同比下降27.21% [2]

财务表现 - 2025年上半年实现营业收入4.88亿元，归属于上市公司股东的净利润176.80万元 [1] - 建材业务实现营业收入3.9亿元，大健康业务实现营业收入5460.49万元 [1][2] 建材业务发展 - 成功开发20余套新产品，包括炫彩宝石、黄金洞石、莫兰迪系列、新澳洲砂岩等大规格玻化石产品 [1] - 巩固现有渠道并拓展销售网点，提升经销商质量，通过旗舰店模式强化终端体验，探索线上引流与智慧门店融合 [1] - 与抖音、小红书等平台合作构建营销矩阵，通过联合直播促进销售转化 [1] 大健康业务运营 - 立足长三角地区，采用托管运营公建民营项目为核心模式，实践医养康教研五位一体整合发展模式 [2] - 上海奉贤金海悦心颐养院床位使用率高达97%，显著高于行业平均水平 [2] - 浙江温州龙港市医养康教研示范园入住率和运营情况良好，护理院提供多元化专业化服务 [2] 医疗协同与智能化建设 - 龙港悦心护理院与温州医科大学附属第一医院龙港院区建立紧密合作机制 [2] - 子公司上海悦心多宝智能科技与金矢机器人、上海大学工程训练中心战略合作，推动康养服务数字化智能化发展 [2] - 在养老场景的具身智能机器人应用创新方面取得实质性进展 [2] 人才培养体系 - 投资设立温州东方悦心中等职业技术学校，打造中职-高职-企业一体化人才培养模式 [3] - 设立龙港市悦心职业技能培训学校，专注于养老护理职业技能培训 [3] - 围绕康养产业开设专业，为行业输送高素质人才 [3] 主营业务构成 - 公司主营业务分为建材业务、大健康业务、投资性房地产租赁业务等 [4]