股东减持计划 - 控股股东易瑞创投计划减持不超过3,531,208股(占总股本0.88%)，当前持股135,901,179股(占总股本33.86%) [1] - 实际控制人朱海计划减持不超过7,521,390股(占总股本1.87%)，当前持股67,692,519股(占总股本16.87%) [1] - 合计减持比例不超过总股本3%，其中集中竞价减持90日内不超过1%，大宗交易减持90日内不超过2% [1] 公司上市及募资情况 - 2021年2月9日深交所创业板上市，发行4086万股，发行价5.31元/股，保荐机构为东兴证券，募集资金总额2.17亿元，净额1.75亿元，比原计划少3811.38万元 [2] - 2023年8月18日发行可转债32,819.67万元(328,196张，面值100元)，债券简称"易瑞转债"(代码123220)，9月6日上市 [3] - 两次募资总额合计5.45亿元 [4] 财务数据 2021-2024年净利润 - 归属于上市公司股东的净利润：2021年2.37亿元，2022年0.83亿元，2023年-1.85亿元，2024年0.17亿元 [4] - 扣非净利润：2021年2.14亿元，2022年0.65亿元，2023年-1.94亿元，2024年-0.018亿元 [4] 2024年关键财务指标 - 营业收入2.24亿元(同比-11.75%)，净利润0.17亿元(同比+109.26%)，扣非净利润-0.018亿元(同比+99.08%) [5] - 经营活动现金流净额0.34亿元(同比+191.97%) [5] 历史财务对比 - 2021年营业收入5.98亿元(同比+131.20%)，净利润2.37亿元(同比+261.38%)，扣非净利润2.14亿元(同比+275.71%) [6] - 2021年经营活动现金流净额2.55亿元(同比+300.39%) [6]

可转债发行概况 - 芜湖伯特利汽车安全系统股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券（简称"伯25转债"，代码113696），规模为280,200万元，每张面值100元，合计发行2,802,000手[1][2] - 发行获得中国证监会证监许可2025631号文注册同意，保荐人为中金公司，联席主承销商为国泰海通证券[1] 发行结果 原股东优先配售 - 原股东全额认购优先配售部分，无放弃认购，合计配售2,064,834手（金额20.65亿元），占发行总量的73.7%[2] 网上公众投资者认购 - 网上社会公众投资者认购725,016手（金额7.25亿元），放弃认购12,150手（金额0.12亿元），放弃部分由主承销商包销[2] 包销情况 - 主承销商及联席主承销商合计包销12,150手（金额0.12亿元），包销比例0.43%[2] 发行流程 - 原股东优先配售缴款于2025年7月1日（T日）完成，网上认购缴款于2025年7月3日（T+2日）完成[2] - 余额包销部分资金划转后，由发行人向中国结算上海分公司申请债券登记[2] 相关方联系方式 - 发行人地址为安徽自贸区芜湖片区泰山路19号，联系人陈忠喜[3] - 保荐人中金公司地址为北京国贸大厦2座27-28层[3] - 联席主承销商国泰海通证券地址为上海静安区新闸路669号博华广场37楼[3]

股价表现 - 截至2025年7月4日收盘价为5.52元，较上周5.42元上涨1.85% [1] - 本周最高价5.98元（7月2日），最低价5.37元（7月1日） [1] - 当前总市值30.97亿元，在普钢板块排名23/23，两市A股排名4200/5149 [1] 经营业绩 - 2024年营业收入26.52亿元，同比下降24.57%，净利润1.26亿元 [2] - 2024年经营活动现金流净额5.83亿元 [2] - 2025年一季度营业收入同比下降33.90% [2][6] - 2024年外销收入同比增长56.82%，通过沙特阿美等国外公司认证 [2] 财务与评级 - 2024年派发现金股利2.97亿元，导致所有者权益规模下降 [2] - 杠杆水平较低，资产负债率保持低位，债务压力可控 [2] - 存货规模较大对营运资金形成占用 [2] - 主体信用等级维持AA，评级展望稳定，武进转债评级AA [2][6] 可转债情况 - 累计转股金额57,000元，转股数6,778股，占比0.0012% [3][6] - 未转股金额3.099亿元，占比99.9816% [3] - 2025年4-6月期间无转股发生 [3] - 最新转股价7.93元/股（经两次权益分派调整） [3][4] 债券付息 - 2025年付息利率0.50%，每张债券兑息0.50元 [4][6] - 付息债权登记日2025年7月9日，除息日和兑息日均为7月10日 [4] - 债券存续期6年，票面利率逐年递增至第六年2.00% [4] 行业动态 - 石化行业用管需求持续减弱，影响公司营业收入 [2][6] - 公司为国内工业不锈钢管主要供应商，客户资质优且合作稳定 [2]

豫光转债基本情况 - 债券全称为河南豫光金铅股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券，简称豫光转债，代码110096 [4] - 发行规模7.1亿元人民币，共710万张，每张面值100元 [4] - 债券期限为6年，自2024年8月12日至2030年8月11日 [2] - 票面利率采用阶梯式设计：第一年0.10%、第二年0.30%、第三年0.60% [3] - 初始转股价格为6.17元/股，2025年7月因权益分派调整为5.95元/股 [6][8] 转股相关条款 - 转股期自发行结束日（2024年8月16日）满6个月后的第一个交易日起至债券到期日止 [5] - 利息支付方式为每年付息一次，计息起始日为发行首日，付息债权登记日为付息日前一交易日 [5] - 转股价格调整机制包含派送现金股利、股票股利、增发新股等情形，调整公式为P1=P0-D（现金分红情形） [7][8] 公司治理变更 - 2025年7月取消监事会设置，原监事会职权由董事会审计委员会承接 [9] - 同步修订公司章程，重点调整股东会职权范围、股东权利义务等条款，新增法定代表人责任条款 [10][12][13] - 修订后股东会职权包括选举董事、审批利润分配、重大资产交易（超总资产30%）、关联交易（3000万元且净资产5%以上）等事项 [15] 权益分派实施 - 2024年度利润分配方案为每10股派发现金红利2.25元（含税），总分红金额2.45亿元 [6] - 权益分派导致转股价格从6.17元/股下调至5.95元/股，2025年7月11日生效 [8][9] - 2025年7月3日至10日期间暂停转股，7月11日恢复转股 [9] 信用及担保情况 - 联合资信评估给予主体信用AA级，债券信用AA级，评级展望稳定 [6] - 本次可转债未设置担保措施，登记托管机构为中国证券登记结算上海分公司 [6]

发行概况 - 公司向不特定对象发行可转换公司债券550万张，每张面值100元人民币，募集资金总额55,000万元，扣除发行费用后净额为54,204.22万元 [3] - 债券简称"申昊转债"，代码"123142"，于2022年4月11日在深交所挂牌交易，存续期限为6年（2022年3月18日至2028年3月18日） [3][4] - 票面利率采用阶梯式设计：第一年0.3%、第二年0.5%、第三年1.0% [4] 核心条款 - 初始转股价格定为34.41元/股，不低于募集说明书公告日前20个交易日股票交易均价及最近一期经审计每股净资产 [5] - 转股期自发行结束日（2022年3月24日）满6个月后的第一个交易日起至到期日止 [5] - 赎回条款包含到期赎回（110元/张）和条件赎回（连续30交易日中15日收盘价≥转股价130%或未转股余额<3,000万元） [10][11] - 回售条款允许持有人在最后两个计息年度内，若连续30交易日收盘价低于转股价70%时按面值加应计利息回售 [12][13] 信用评级变动 - 2025年跟踪评级显示公司主体信用等级和债券信用等级均由原等级下调至A-，评级展望维持稳定 [15] - 评级下调主因包括：行业竞争加剧导致亏损扩大、经营性现金流持续净流出、债务规模增长致资产负债率上升，以及审计机构变更和高管变动等 [15] 资金用途与经营现状 - 募集资金主要用于工业设备检测及故障诊断领域的智能机器人、智能监测设备研发制造，2024年新增储能业务并优化销售渠道 [15] - 截至报告出具日，公司业务经营正常，有息负债均按时偿付，信用评级变化未对日常经营及偿债能力构成重大不利影响 [16]

公司基本情况 - 神宇通信科技股份公司是专业从事同轴电缆研发、生产和销售的高新技术企业，致力于成为国内一流、国际知名的同轴电缆领先企业[13] - 公司主要产品包括同轴电缆、专用电缆、连接器、连接器电缆组件、微波天线、馈线等，应用于消费电子、数据通信、通信基站、汽车通信、医疗器械、航空航天等领域[4][14] - 公司是国家专精特新"小巨人"企业、国家知识产权示范企业，建立了江苏省特种通信电缆工程技术研究中心和江苏省级企业技术中心[14][62] 行业地位与技术优势 - 公司已掌握同轴电缆多个核心生产工艺，技术成熟度高，能满足下游客户定制化需求[62] - 截至2025年3月31日，公司拥有授权专利94项，其中发明专利58项，实用新型专利36项[63] - 公司通过ISO9001、医疗器械质量管理体系、汽车行业质量管理体系等多项认证，产品质量获得SONY GP认证、北美UL安全与性能认证[65] 客户与市场表现 - 主要客户包括电连技术、启基科技、连展科技等业内知名企业，客户集中度在40%以上[50] - 2022-2024年营业收入分别为7.68亿元、7.55亿元、8.77亿元，扣非净利润分别为3826.59万元、4505.59万元、3811.67万元[49][15] - 2024年末净资产为10.74亿元，资产负债率为16.47%，财务状况稳健[16] 募投项目规划 - 拟发行不超过5亿元可转债，用于"智能领域数据线建设项目"，新增年产27.25万公里智能领域数据线产能[25][56] - 项目投资总额5.04亿元，建设期2年，达产后预计年销售收入8.23亿元，税后内部收益率16.82%[56][57] - 募投项目聚焦汽车数据线及算力数据线，顺应新能源汽车和人工智能算力需求增长趋势[56] 可转债发行条款 - 债券期限6年，票面利率由市场询价确定，转股期自发行结束6个月后开始[27][43] - 初始转股价不低于募集说明书公告日前20个交易日股票交易均价和前1个交易日均价[43][45] - 设有有条件赎回、回售及转股价格向下修正条款，信用评级AA-[40][61]

本次债券概况 - 公司于2022年3月15日向不特定对象发行32126万元可转债，每张面值100元，实际募集资金净额为3150554万元[2] - 债券简称"宏丰转债"，代码123141，2022年4月8日起在深交所上市交易[3] - 债券期限为6年（2022年3月15日至2028年3月14日），票面利率逐年递增从05%至30%[3] 债券核心条款 - 初始转股价692元/股，转股期为发行结束6个月后至到期日（2022年9月21日至2028年3月14日）[5] - 转股价格调整机制涵盖送股、配股、现金分红等情形，调整公式明确保留小数点后两位[6] - 设有向下修正条款：连续30个交易日中15日收盘价低于转股价90%时，可经股东大会决议下调转股价[8] 特殊条款设计 - 赎回条款包含到期赎回（按面值115%赎回）和有条件赎回（连续30日股价≥转股价130%）[9] - 回售条款包括最后两年股价连续30日低于转股价70%的有条件回售，以及募集资金用途变更触发的附加回售[10][11] - 本次可转债未提供担保，信用评级从初始A级下调至2025年BBB+级[12][13][14] 募集资金使用 - 募集资金32126万元全部用于指定项目，若资金不足公司将自筹解决[12] - 允许在募投项目不变前提下调整各项目募集资金分配金额[12] 经营与评级变动 - 2024年锂电铜箔业务收入同比大增11917%，但试产阶段成本高导致亏损扩大[14] - 核心电接触材料业务表现稳健，2024年收入和毛利润分别增长1704%和3503%[14] - 评级下调主因债务规模增长、财务杠杆攀升及转债转股率低面临回售压力[14]

本次债券概况 - 公司向不特定对象发行800万张可转换公司债券，每张面值100元，发行总额8亿元，扣除发行费用后募集资金净额7.9亿元[2] - 债券期限6年，票面利率逐年递增（第一年0.3%至第六年3%），每年付息一次[3] - 债券于2023年10月26日在深交所挂牌交易，简称"翔丰转债"，代码123225[2] 转股条款 - 初始转股价33.63元/股，转股期自发行结束满6个月后（2024年4月16日）至到期日[4] - 转股价格已进行三次调整：首次因股价触发下调条款修正至27.8元/股，后因权益分派调整为27.48元/股，最终因股权激励归属调整为27.44元/股[16] - 转股数量计算公式为Q=V/P，不足1股部分以现金兑付[8] 特殊条款 - 赎回条款：期满按面值118%赎回，转股期内连续30个交易日中15日收盘价≥转股价130%时可触发提前赎回[8] - 回售条款：最后两年若股价连续30日低于转股价70%，持有人可回售[9][10] - 募集资金用途变更时持有人享附加回售权[11] 公司治理变动 - 2025年完成董事会换届，选举周鹏伟为董事长，赵东辉为副董事长兼总经理，新设战略/审计/提名/薪酬委员会[17][18] - 董事会成员变动比例44.44%，取消监事会职能由审计委员会承担[18] 募集资金用途 - 8亿元募集资金拟全部投入年产3万吨高端石墨负极材料一体化生产基地建设项目[15] - 资金存放于浦发银行、兴业银行、建设银行的专项账户[15]

债券发行概况 - 双良节能系统股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券（简称"双良转债"，代码110095），发行规模为人民币260,000万元（26亿元），共26,000,000张，每张面值100元人民币 [3] - 债券期限为6年，自2023年8月8日起至2029年8月7日止，票面利率逐年递增：第一年0.2%、第二年0.5%、第三年1.0%、第四年1.5%、第五年1.8%、第六年2.0% [3][4] - 转股期自2024年2月19日起至2029年8月7日止，初始转股价格为12.13元/股，当前转股价格为6.18元/股 [5] 审批与评级情况 - 债券发行已通过公司董事会和股东大会审议，并获得上交所上市审核委员会及中国证监会批准 [2][3] - 联合资信评估股份有限公司于2025年6月30日下调公司主体长期信用等级至AA-，"双良转债"信用等级也下调至AA-，评级展望为稳定 [6][7] - 前次（2024年6月26日）评级结果为公司主体和债券均为AA级，展望稳定 [6] 债券条款细节 - 采用每年付息一次的方式，计息起始日为2023年8月8日，付息日为每年发行首日对应日期，遇节假日顺延 [4] - 付息债权登记日为付息日前一交易日，转股后不再支付当年及以后年度利息 [4][5] - 本次发行的可转债未提供担保，由中国证券登记结算有限责任公司上海分公司负责登记、托管及派息兑付 [6]

可转换公司债券基本情况 - 严牌转债债券代码为123243，证券代码为301081 [1] - 可转债采用每年付息一次的方式，到期归还本金并支付最后一年利息 [2] - 票面利率逐年递增：第一年0.20%、第二年0.40%、第三年0.80%、第四年1.20%、第五年2.00%、第六年2.50% [1] - 信用评级为A+，主体信用等级为A+，评级展望稳定 [3] 付息方案 - 第一年计息期间为2024年7月10日至2025年7月9日，票面利率0.20% [4] - 每10张严牌转债（面值1,000元）派发利息2.00元（含税） [4] - 个人投资者和证券投资基金按20%税率代扣代缴所得税，实际每10张派发1.60元 [4] - 合格境外投资者（QFII和RQFII）暂免征收企业所得税和增值税，每10张派发2.00元 [4] 付息安排 - 付息债权登记日为付息日的前一交易日 [3] - 公司将在付息日后的五个交易日内支付当年利息 [3] - 在付息债权登记日前申请转股的债券持有人不再享受本计息年度及以后年度的利息 [3] - 公司委托中国结算深圳分公司进行付息操作 [5] 税务处理 - 个人投资者利息所得税由兑付机构按20%税率代扣代缴 [5] - 非居民企业（包括QFII、RQFII）债券利息免征收企业所得税和增值税 [6] - 其他债券持有者需自行缴纳债券利息所得税 [6] 投资者咨询 - 投资者可查阅公司2024年7月发布的募集说明书了解详情 [6] - 咨询热线为0576-89352081 [6]