公司整体财务数据关键指标变化 - 2021年中期公司收入42.705亿元，较2020年中期增长4.112亿元或10.7%[13] - 2021年中期公司权益持有人应占利润为5.94亿元，同比增长1.852亿元或45.3%（如呈报）及同比增长0.194亿元或3.4%（经调整）[13] - 2021年中期公司就若干非核心自家品牌配方奶粉产品确认额外存货拨备1.224亿元[13] - 2021年中期公司收入427050万元，较2020年增加41120万元，增幅10.7%，主要因自家品牌配方奶粉产品销售额上升9.7%及其他相关乳制品和奶品成份销售额上升[32] - 2021年中期公司毛利213640万元，较2020年增加11400万元，增幅5.6%；毛利率由2020年的52.4%降至50.0%[33] - 2021年中国政府给予奖励3340万元，2020年为2430万元；银行存款利息收入1410万元，2020年为1670万元[35] - 2021年销售及分销开支占收入的26.2%，2020年为25.5%，比率上升因广告及宣传活动占比增加[36] - 2021年行政开支占集团收入的7.8%，2020年为8.3%，比率下降源于规模经济效益和成本控制措施[37] - 2021年慈善捐款1110万元，2020年为3540万元；外币汇兑亏损净额1090万元，2020年为290万元[38] - 2021年财务费用1160万元，2020年为1450万元，下跌因平均计息银行贷款及其他借贷结余减少[39] - 应占联营公司利润从2020年中期的1520万元降至2021年中期的60万元，主要因Farmel集团业绩倒退[40] - 2021年中期公司权益持有人应占利润为5.94亿元，较2020年中期增长1.852亿元或45.3%[42] - 公司就若干配方奶粉产品确认额外存货拨备1.224亿元，涉及非核心品牌[45] - 2021年6月30日，集团总资产为89.602亿元（2020年12月31日：92.48亿元），净资产为51.96亿元（2020年12月31日：51.519亿元）[46] - 2021年6月30日，集团流动资产对流动负债比率为1.61倍（2020年12月31日：1.58倍）[47] - 2021年中期存货周转天数为206天（2020年：211天），应收账款周转天数为20天（2020年：20天），应付账款周转天数为38天（2020年：39天）[48] - 2021年中期计息银行贷款及其他借贷为11.514亿元（2020年：10.863亿元），已质押存款为1.732亿元（2020年：2.121亿元），现金及现金等值项目为14.289亿元（2020年：18.575亿元）[51] - 2021年中期偿债能力比率为58.3%（2020年：55.9%）[51] - 2021年6月30日已质押存款中人民币占比98.8%（2020年：99.6%），其他货币占比1.2%（2020年：0.4%）[52] - 2021年6月30日现金及现金等价物总计14.289亿元，人民币占比75%；2020年12月31日总计18.575亿元，人民币占比82.6%[53] - 2021年6月30日未偿还借贷11.514亿元，其中6.854亿元一年内到期；2020年12月31日为10.863亿元，其中5.59亿元一年内到期[54] - 2021年6月30日银行透支及循环贷款为1亿欧元（约7.67亿元），其中2000万欧元（约1.534亿元）已动用；2020年12月31日为1亿欧元（约8.025亿元），其中2000万欧元（约1.605亿元）已动用[54] - 2021年6月30日按货币划分未偿还借贷中欧元占比93.9%（10.814亿元）；2020年12月31日欧元占比92.2%（10.017亿元）[55] - 2021年6月30日为银行融资质押荷兰业务账面价值2.976亿欧元（约22.825亿元）资产及1.732亿元定期存款；2020年12月31日质押2.436亿欧元（约19.55亿元）资产及2.121亿元定期存款[56] - 2021年6月30日有2000万欧元欧元兑人民币上限远期合约，2020年12月31日无[57] - 2021年6月30日已订约但未拨备的资本承担为4800万元，2020年12月31日为8900万元[60] - 2021年6月30日全职雇员总数5097人，2020年12月31日为5202人[61] - 2021年中期总雇员成本7.363亿元，2020年中期为6.698亿元[61] - 2021年上半年公司收入42.70546亿元，2020年同期为38.59336亿元[79] - 2021年上半年公司销售成本21.34141亿元，2020年同期为18.36932亿元[79] - 2021年上半年公司毛利21.36405亿元，2020年同期为20.22404亿元[79] - 2021年上半年公司税前利润6.9821亿元，2020年同期为5.49462亿元[79] - 2021年上半年公司期间利润5.71596亿元，2020年同期为4.19772亿元[79] - 2021年上半年期间利润为571,596千元，2020年同期为419,772千元[80] - 2021年上半年其他全面亏损为162,969千元，2020年同期为收益58,515千元[80] - 2021年上半年全面收益总额为408,627千元，2020年同期为478,287千元[80] - 2021年6月30日非流动资产总值为3,894,725千元，2020年12月31日为3,885,432千元[82] - 2021年6月30日流动资产总值为5,065,444千元，2020年12月31日为5,362,525千元[82] - 2021年6月30日流动负债总额为3,150,391千元，2020年12月31日为3,392,668千元[82] - 2021年6月30日非流动负债总额为613,777千元，2020年12月31日为703,349千元[83] - 2021年6月30日资产净值为5,196,001千元，2020年12月31日为5,151,940千元[83] - 2021年上半年行使购股权增加权益20,939千元[85] - 2021年上半年已宣派2020年末期股息减少权益386,685千元[85] - 2021年上半年，公司税前利润为698,210千元，2020年同期为549,462千元[88] - 2021年上半年，公司经营活动所产生的现金净流量为100,033千元，2020年同期为830,011千元[88][89] - 2021年上半年，公司投资活动所用的现金净流量为(203,268)千元，2020年同期为(238,983)千元[89] - 2021年上半年，公司融资活动所用的现金净流量为(272,987)千元，2020年同期为(464,617)千元[89] - 2021年上半年，公司现金及现金等值项目减少净额为(376,222)千元，2020年同期增加净额为126,411千元[89] - 2021年上半年，公司存货增加(306,633)千元，应收账款及票据增加(65,179)千元[88] - 2021年上半年，公司应付账款增加91,245千元，其他应付款项及应计费用减少(410,793)千元[88] - 截至2021年6月30日止六个月，公司总销售收入为4270546千元，较2020年同期的3859336千元增长10.65%[97,99,100,103,104,106] - 2021年上半年公司税前利润为698210千元，2020年同期为549462千元[97,99] - 2021年上半年公司资本开支为235435千元，2020年同期为218171千元[97,99] - 截至2021年6月30日，公司资产总值为8960169千元，负债总额为3764168千元；2020年12月31日资产总值为9247957千元，负债总额为4096017千元[97,99] - 2021年上半年其他收入及收益总额为51660千元，2020年为46750千元[108] - 2021年上半年销售成本为2134141千元，2020年为1836932千元[110] - 2021年上半年所得税总额为126614千元，2020年为129690千元[113] - 2021年计算每股基本盈利采用的期内已发行普通股加权平均数为1716525906股，2020年为1611479387股[116] - 2021年计算每股基本及摊薄盈利采用的归属母公司普通股权益持有人的利润为593990千元，2020年为408761千元[117] - 2021年摊薄影响 - 普通股加权平均数中购股权为5148110股，2020年为25515097股[117] - 截至2021年6月30日止六个月，集团以成本1.64782亿元购入资产，较2020年6月30日的1.96615亿元有所减少；按账面净值出售0.0315亿元资产，较2020年6月30日的0.79亿元大幅减少[118] - 2021年6月30日，集团质押位于荷兰、账面净额为9109.5万欧元（约6.9871亿元）的土地及楼宇，较2020年12月31日的9254.9万欧元（约7.42706亿元）有所减少[118] - 2021年6月30日，集团存货总计24.64324亿元，较2020年12月31日的24.00946亿元有所增加；其中归属Ausnutria B.V.集团、账面净额为1.97411亿欧元（约15.14162亿元）的存货已质押，较2020年12月31日的1.42195亿欧元（约11.41115亿元）增加[119] - 2021年6月30日，集团应收账款及票据总计5.06795亿元，较2020年12月31日的4.56425亿元有所增加；其中应收联营公司款项为1.05663亿元，较2020年12月31日的0.70251亿元增加[121] - 2021年6月30日，集团归属Ausnutria B.V.集团、账面净额为907.5万欧元（约0.69606亿元）的应收账款已质押，较2020年12月31日的886.8万欧元（约0.71166亿元）略有增加[123] - 2021年6月30日，集团应付账款及票据总计4.85137亿元，较2020年12月31日的4.09247亿元有所增加；其中应付联营公司款项为0.32144亿元，较2020年12月31日的0.30949亿元增加[124] - 2021年6月30日，公司已发行及缴足17.18545841亿股每股面值0.10港元的普通股，较2020年的17.15903508亿股增加；股本为1.71855亿港元，较2020年的1.7159亿港元增加[126] - 2021年1月1日至6月30日，因行使购股权发行264.2333万股股份，总代价（未计开支）为2535.3744万港元（约2093.9万元），并将0.2958亿元自购股权储备转入股本及股份溢价账[127] - 2021年6月30日，加权平均行使价为每股10.00港元，购股权数目为37,499千份；2020年6月30日，加权平均行使价为每股9.86港元，购股权数目为40,745千份[130] - 期内获行使之购股权利行使日期加权平均股价为每股11.89港元，2020年同期为14.54港元[130] - 截至2021年6月30日止期间，已授出购股权公允价值为1.12131亿港元，2020年同期相同；集团确认购股开支666.9万港元，约合人民币555.5万元，2020年同期为1128.6万港元，约合人民币1023.7万元[132] - 期内有264.2333万份购股权获行使，发行264.23

公司整体财务数据关键指标变化 - 2020年公司收入为79.858亿元，较2019年的67.362亿元增长18.55%[49] - 2020年公司毛利为39.82亿元，较2019年的35.333亿元增长12.70%，毛利率为49.9%[49] - 2020年公司EBITDA为14.632亿元，较2019年的12.916亿元增长13.30%[49] - 2020年公司税前利润为12.208亿元，较2019年的11.072亿元增长10.26%[49] - 2020年公司股东应占利润为10.041亿元，较2019年的8.784亿元增长14.31%[49] - 2020年公司每股盈利为60.9分，较2019年的54.9分增长10.93%[49] - 2020年公司经营活动现金流入为11.302亿元，较2019年的9.708亿元增长16.42%[49] - 2020年公司净资产为51.519亿元，较2019年的40.639亿元增长26.77%[49] - 2020年公司总资产为92.48亿元，较2019年的83.432亿元增长10.84%[49] - 2020年公司净现金为9.833亿元，较2019年的8.669亿元增长13.43%[49] - 2020年度公司录得收入人民币7985.8百万元，2019年度为人民币6736.2百万元，同比增长人民币1249.6百万元或18.6%[61] - 2020年公司权益持有人应占利润10.041亿元，同比增长1.257亿元或14.3%[64] - 撇除相关因素后，2020年集团经调整公司权益持有人应占利润10.833亿元，同比增长1.413亿元或15.0%[64] - 2020年公司总收入79.858亿元，同比增长18.6%[89] - 公司2020年录得收入79.858亿元，较2019年的67.362亿元增加12.496亿元，增幅18.6%[91] - 2020年毛利为39.82亿元，较2019年增加4.487亿元，增幅12.7%；毛利率由2019年的52.5%下跌至2020年的49.9%[93] - 2020年存货拨备增加1.235亿元[93] - 2020年买卖羊奶粉及奶油产生经营亏损6320万元[93] - 2020年销售及分销开支占收入的25.9%（2019年度：26.3%）[96] - 2020年行政开支占集团收入的8.7%（2019年度：8.3%），研发成本由2019年的1.321亿元增加4920万元至2020年的1.813亿元[97] - 2020年其他开支中海普诺凯公允价值亏损4300万元（2019年度：6360万元），慈善捐款3500万元（2019年度：1100万元），外币汇兑亏损净额360万元（2019年度：860万元）[99] - 2020年度财务费用为2890万元，较2019年度的3330万元下降，主要因计息银行贷款及其他借贷减少[100] - 2020年度公司权益持有人应占利润为10.041亿元，较2019年度增长1.257亿元或14.3%；经调整后为10.833亿元，较2019年度增长15.0%[103][104] - 2020年12月31日，集团资产总值为92.48亿元，较2019年的83.432亿元增加；资产净值为51.519亿元，较2019年的40.639亿元增加[104] - 2020年度经调整实际税率为17.5%（不包括海普诺凯公允价值亏损4300万元），较2019年度的19.5%减少2.0个百分点[102] - 2020年12月31日，集团流动资产对流动负债比率为1.58倍，较2019年的1.65倍大致稳定[107] - 2020年度存货周转天数为203天，较2019年的205天减少2天；应收账款周转天数为20天，较2019年的21天减少1天；应付账款周转天数为35天，与2019年持平[108] - 2020年度经营活动产生的现金净流量为11.302亿元，较2019年度的9.708亿元增加[105][109][110] - 2020年度投资活动所用的现金净流量为4.025亿元，较2019年度的4.452亿元减少[109][111] - 2020年度融资活动所用的现金净流量为4.949亿元，较2019年度的2.545亿元增加[109][112] - 2020年计息银行贷款及借贷为10.863亿人民币，2019年为12.038亿人民币[114] - 2020年现金及现金等值项目为18.575亿人民币，2019年为16.745亿人民币[114] - 2020年资产总值为92.48亿人民币，2019年为83.432亿人民币[114] - 2020年股东权益为51.714亿人民币，2019年为40.157亿人民币[114] - 2020年偿债能力比率为55.9%，2019年为48.1%[114] - 2020年已质押存款中人民币占比99.6%（2.112亿人民币），2019年占比99.8%（3.954亿人民币）[116] - 2020年未偿还借贷中欧元占比92.2%（10.017亿人民币），2019年占比81.9%（9.861亿人民币）[119] - 2020年集团为银行融资质押荷兰业务账面价值2.436亿欧元（约19.55亿人民币）资产及2.121亿人民币定期存款[119] - 2020年集团已订约但未拨备的资本承担为8900万人民币，2019年为2.123亿人民币[124] - 2019年集团有面额1200万欧元利率掉期合约，2020年已到期且无未到期合约[121] - 2020年12月31日集团无重大或然负债，2019年也无[125] - 2020年12月31日全职雇员总数为5202人，2019年12月31日为4689人[125] - 2020年度总雇员成本为人民币13.807亿元，2019年度为人民币12.949亿元[125] - 2020年12月31日，公司累计亏损为人民币8157.4万元，2019年为人民币1.97433亿元[183] - 2020年12月31日，公司在若干条件下可供分派的股份溢价账为人民币31.86678亿元，2019年为人民币23.85407亿元[183] - 2020年度，公司已建议将人民币3899.27万元作为本年度末期股息，2019年为人民币3171.72万元[183] - 2020年度，集团慈善捐款合共人民币3501.6万元，2019年为人民币1099.4万元[184] - 2020年度，集团向五名最大客户销售额占本年度销售总额7.9%，2019年为9.3%[186] - 2020年度，集团向最大客户销售额占2.1%，2019年为2.4%[186] - 2020年度，集团向五名最大供应商购货额占本年度购货总额33.9%，2019年为27.5%[186] 各条业务线数据关键指标变化 - 2020年度自家品牌配方奶粉业务收入达人民币6926.4百万元，2019年度为人民币6023.4百万元，同比增长人民币903.0百万元或15.0%，占公司总收入86.7%，2019年度占比89.4%[61] - 2020年买卖原羊奶加工产品经营亏损约6320万元，毛利率下降0.7个百分点[62] - 2020年集团自家品牌配方奶粉整体销售额69.264亿元，同比增长9.03亿元或15.0%[65] - 2020年自家品牌配方牛奶粉销售额38.202亿元，同比增长6.53亿元或20.6%[66] - 2020年海普诺凯1897业务单元销售额26.976亿元，同比增长9.314亿元或52.7%[66] - 2020年自家品牌配方羊奶粉销售额31.062亿元，同比增长2.5亿元或8.8%[68] - 2020年中国及海外市场自家品牌配方羊奶粉销售额分别为28.184亿元及2.878亿元，分别占90.7%及9.3%[68] - 2018 - 2020年集团配方羊奶粉销售额连续三年占中国婴幼儿配方羊奶粉总进口量超60%[68] - 2020年营养品销售额为1.423亿人民币，较2019年增加2360万人民币，增幅19.9%[72] - 2020年私人品牌及其他业务销售额增加54.4%至9.171亿人民币，占集团总收入11.5%（2019年：8.8%）[74] - 私人品牌业务收入增长3.6%（2019年：下跌40.3%），经营利润有所改善[74] - 2020年自家品牌配方奶粉产品中，牛奶粉（中国）收入38.202亿元，同比增长20.6%；羊奶粉（中国）收入28.184亿元，同比增长9.7%；羊奶粉（其他地区）收入2.878亿元，同比增长0.7%[89] - 2020年羊奶粉总计收入31.062亿元，同比增长8.8%[89] - 2020年私人品牌及其他总计收入9.171亿元，同比增长54.4%[89] - 2020年乳制品及相关产品收入78.435亿元，同比增长18.5%[89] - 2020年自家品牌配方牛奶粉及羊奶粉产品销售额分别上升20.6%及8.8%[91] - 2020年私人品牌业务收入增长3.6%（2019年度：减少40.3%）[91] - 2020年自家品牌配方羊奶粉整体收入贡献减少至38.9%[93] 公司战略合作与业务发展 - 2020年4月公司与江南大学达成深度战略合作，5月与中南大学关于中部母乳库的合作更进一步，与荷兰瓦赫宁恩大学合作开展全球母乳研究工作[54] - 2020年11月公司具有自主产权的基因芯片以及基因检测正式投入试运行[54] - 荷兰加工羊奶及羊乳清的新基粉厂及其他相关设施拥有35000公吨加工量[54] - 2020年公司通过中国国家工信部“两化融合管理体系”评定，12月澳优大学荣获首批“中国示范性企业大学”，并连续第三年荣获“中国最佳企业大学”[54] - 2020年佳贝艾特借《安家》《三生三世枕上書》获百亿级曝光量[69] - 2020年佳贝艾特进军墨西哥，在韩国年初推出产品，在柬埔寨及南非有售[71] - 2020年佳贝艾特在中东海湾地区获年度产品殊荣[71] - 2020年NC上市NC舒鼻益生菌及NC蔓越莓益生菌[72] - 2020年集团推出优贺普乳铁蛋白乳粉以及合力素乳铁蛋白乳粉等新营养品[72] - 2020年集团在台湾地区获批首个全营养特医食品[72] - 2020年集团成功开发以百万华人基因数据为基础的华人专属精准营养基因芯片PNA[73] 公司收购事项 - 2020年4月9日公司订立海普诺凯生物科技买卖协议，收购余下15.0%股权，代价8.988亿港元，以发行7000万股新股份偿付，若业绩不达标代价最多下调2000万股股份[76] - 海普诺凯生物科技收购事项于2020年8月27日完成，该集团成为公司间接全资附属公司[77] - 2018年5月30日完成海普诺凯集团收购事项，代价将通过发行2987.9876万股新股份清偿，2020年4月9日订立补充契据修订相关条款，公司可酌情无偿回购该等股份[78] - 海普诺凯修订于2020年8月27日完成[79] - 2019年11月20日澳优中国订立股份转让协议，以1150万美元（约8070万元人民币）收购长沙土地控股公司全部股权，2020年3月31日完成收购[80] 行业市场情况 - 2020年中国婴配奶粉行业整体零售端规模为1763亿元，同比增长4.4%，销量同比增长1.2%[83] - 2020年中国高端及超高端婴配奶粉产品占整体市场销售额56.4%（2019年度：51.6%），预计2025年将提升至69%[83] - 2020年中国前三大及前十大婴配奶粉品牌的集中度分别为37.6%和76.6%，分别增长2.0和4.7个百分点（2019年度：35.6%和71.9%）[83] - 内资品牌前五大公司合计市占率从2019年的32.9%提升至2020年38.2%[83] 公司慈善活动 - 公司向不同社区团体捐赠现金、医疗物资及营养产品，总额超7800万元[85] 公司董事会及治理相关 - 报告日期董事会由9名成员组成，包括3名执行董事、3名非执行董事及3名独立非执行董事[129] - 2020年度董事会符合上市规则有关委任至少3名独立非执行董事的规定

公司整体财务数据关键指标变化 - 2020年中期公司收入38.593亿元，较2019年同期增加7.117亿元，增幅22.6%[25] - 2020年中期公司权益持有人应占利润增加56.9%至4.088亿元[27] - 撇除海普诺凯公允价值亏损，2020年中期经调整公司权益持有人应占利润为5.747亿元，较2019年中期增加1.398亿元，增幅32.1%[27] - 2020年第二季收入增长较第一季稍微放缓，5月底部分品牌分销渠道销量放缓，公司调节向中国经销商交货量[33] - 2020年中期公司收入38.593亿元，较2019年中期的31.476亿元增加7.117亿元，增幅22.6%[67][69] - 2020年第二季公司收入增长放缓，因疫情影响及业务单元重组[70] - 2020年中期毛利为20.224亿元，较2019年增加3.833亿元或23.4%，毛利率从52.1%升至52.4%[73] - 2020年中期中国政府奖励2430万元（2019年：1520万元），银行存款利息收入1670万元（2019年：1790万元）[76] - 2020年中期销售及分销开支占收入25.5%（2019年：27.4%），行政开支占收入8.3%（2019年：7.8%）[77] - 2020年中期研发成本从4190万元增至7240万元[77] - 2020年中期海普诺凯公允价值亏损1.659亿元（2019年：1.744亿元），慈善捐款3540万元（2019年：320万元），外币汇兑亏损净额290万元（2019年：450万元）[78] - 2020年中期空运支出从2860万元增至5070万元[79] - 2020年中期财务费用为1450万元（2019年：1190万元）[80] - 2020年中期经调整实际税率为18.1%（2019年：19.9%），减少1.8个百分点[82] - 2020年中期公司权益持有人应占利润为4.088亿元，较2019年增加1.483亿元或56.9%[83] - 2020年中期经营活动产生现金流量为8.3亿元，2019年同期为3.174亿元[88] - 2020年中期纯利贡献为4.198亿元，2019年同期为2.548亿元；2019年末期股息派付3.207亿元[88] - 存货增加1.653亿元，在建工程增加1.136亿元，物业、厂房及设备增加0.21亿元，无形资产增加0.696亿元，现金及现金等价物和已质押存款增加净额共1.178亿元[89] - 2020年6月30日，集团流动资产对流动负债比率为1.58倍，2019年12月31日为1.65倍[90] - 2020年存货周转天数为211天，2019年为214天；应收账款周转天数均为20天；应付账款周转天数2020年为39天，2019年为37天[91] - 2020年6月30日，计息银行贷款及其他借贷为10.734亿元，2019年12月31日为12.038亿元；已质押存款2020年为3.422亿元，2019年为3.962亿元；现金及现金等价物2020年为18.463亿元，2019年为16.745亿元[94] - 2020年6月30日，资产总值为88.801亿元，2019年12月31日为83.432亿元；股东权益2020年为41.793亿元，2019年为40.157亿元；偿债能力比率2020年为47.1%，2019年为48.1%[94] - 2020年6月30日，未偿还借贷为10.734亿元，2019年12月31日为12.038亿元；其中一年内到期2020年为3.707亿元，2019年为4.198亿元；一年后到期2020年为7.027亿元，2019年为7.84亿元[98] - 2020年中期银行贷款及其他借贷还款1.515亿元，派付2019年末期股息3.207亿元由经营活动现金流量支持[98] - 2020年6月30日，集团质押荷兰业务账面价值2.545亿欧元（约20.261亿元）资产及3.422亿元定期存款，2019年12月31日分别为2.35亿欧元（约18.364亿元）和3.962亿元[101] - 2020年6月30日，集团已订约但未拨备的资本承担共为1.664亿元人民币，较2019年12月31日的2.123亿元人民币有所下降[108] - 2020年中期，集团总雇员成本为6.698亿元人民币，较2019年中期的5.904亿元人民币有所增加[110] - 2020年6月30日，集团全职雇员总数为4861人，较2019年12月31日的4689人有所增加[110] - 2020年中期，公司购股权总数从4673.8万份减少599.3万份至4074.5万份[122] - 截至报告日期，根据购股计划已授出及可供发行的购股权总数为74.5万份，相当于已发行股份约0.05%[124] - 2020年6月30日，已发行股份总数为16.15420299亿股[128] - 2020年6月30日，已发行股份总数为1,615,420,299股[138] - 2020年上半年收入3,859,336千元人民币，2019年同期为3,147,565千元人民币[139] - 2020年上半年税前利润549,462千元人民币，2019年同期为361,301千元人民币[139] - 2020年上半年期间利润419,772千元人民币，2019年同期为254,755千元人民币[139] - 2020年上半年全面收益总额478,287千元人民币，2019年同期为272,774千元人民币[143] - 2020年6月30日非流动资产总值为36.31478亿元，较2019年12月31日的33.68984亿元增长7.79%[145] - 2020年6月30日流动资产总值为52.48606亿元，较2019年12月31日的49.7421亿元增长5.51%[145] - 2020年6月30日流动负债总额为33.21968亿元，较2019年12月31日的30.12952亿元增长10.26%[145] - 2020年6月30日流动资产净值为19.26638亿元，较2019年12月31日的19.61258亿元下降1.76%[145] - 2020年6月30日资产总值减流动负债为55.58116亿元，较2019年12月31日的53.30242亿元增长4.27%[145][148] - 2020年6月30日非流动负债总额为13.42574亿元，较2019年12月31日的12.66334亿元增长6.02%[148] - 2020年6月30日资产净值为42.15542亿元，较2019年12月31日的40.63908亿元增长3.73%[148] - 截至2020年6月30日止六个月期间利润为4.08761亿元，非控股权益利润为1.1011亿元，权益总额利润为4.19772亿元[150] - 截至2020年6月30日止六个月换算海外经营业务之汇兑差额为5456.9万元，非控股权益汇兑差额为3946万元，权益总额汇兑差额为5851.5万元[150] - 2020年6月30日归属母公司拥有人之权益为41.79331亿元，较2019年12月31日的40.15654亿元增长4.07%[148][150] - 2020年上半年税前利润为549,462千元，2019年同期为361,301千元[156] - 2020年上半年经营活动产生的现金净流量为830,011千元，2019年同期为317,388千元[156] - 2020年上半年投资活动所用现金净流量为-238,983千元，2019年同期为-264,960千元[159] - 2020年上半年融资活动所用现金净流量为-464,617千元，2019年同期为-142,610千元[159] - 2020年上半年现金及现金等价物增加净额为126,411千元，2019年同期为-90,182千元[159] - 2020年期初现金及现金等价物为1,674,541千元，2019年同期为1,449,861千元[159] - 2020年期终现金及现金等价物为1,846,270千元，2019年同期为1,374,785千元[159] - 2020年购买物业、厂房及设备项目支出196,615千元，2019年为102,559千元[159] - 2020年新造银行贷款及其他借贷为65,906千元，2019年为374,440千元[159] - 2020年已付股息为320,697千元，2019年为207,792千元[159] - 截至2020年6月30日止六个月，乳制品及相关产品分部销售予外部客户收入为37.93亿元，营养品分部为6607.3万元，总计38.59亿元；2019年同期分别为30.95亿元、5289.4万元，总计31.48亿元[171][173] - 截至2020年6月30日止六个月，公司税前利润为5.49亿元，2019年同期为3.61亿元[171][173] - 截至2020年6月30日，公司资产总值为88.80亿元，负债总额为46.65亿元；2019年12月31日，资产总值为83.43亿元，负债总额为42.79亿元[171][173] - 2020年上半年资本开支为2.18亿元，2019年同期为1.24亿元[171][173] - 2020年上半年中国市场外部客户收入为34.24亿元，2019年同期为27.63亿元[175] - 截至2020年6月30日止六个月，无单一外部客户收入占公司总收入10%或以上，2019年同期亦无[177] - 2020年上半年来自客户合约收入为3859336千元，2019年同期为3147565千元[179] - 2020年上半年乳制品及相关产品收入3793263千元，营养品收入66073千元；2019年同期分别为3094671千元和52894千元[180][183] - 2020年上半年其他收入及收益总额为46750千元，2019年同期为38729千元[185] - 2020年上半年税前利润扣除已售存货成本1780015千元，2019年同期为1453998千元[187] - 2020年上半年销售成本为1836932千元，2019年同期为1508475千元[187] - 2020年上半年研发成本为72382千元，2019年同期为41949千元[187] - 2020年上半年广告及宣传费用为511261千元，2019年同期为464788千元[187] - 2020年上半年所得税总额为129690千元，2019年同期为106546千元[190] - 2020年上半年归属母公司普通股权益持有人的利润为408,761千元，2019年同期为260,455千元[195] - 2020年上半年计算每股基本盈利所用的已发行普通股加权平均数为1,611,479,387股，2019年同期为1,590,436,309股[194][195] - 2020年上半年购股权的摊薄影响普通股加权平均数为25,515,097股，2019年同期为15,872,483股[195] - 2020年上半年集团购入资产成本为196,615,000元，2019年同期为148,967,000元[197] - 2020年上半年集团出售资产账面净值为7,900,000元，2019年同期为2,054,000元[197] 自家品牌配方奶粉业务线数据关键指标变化 - 2020年中期自家品牌配方奶粉业务收入34.109亿元，较2019年同期增加6.814亿元，增幅25.0%，占总收入88.4%[25] - 2020年中期自家品牌配方奶粉整体销售额为34.109亿元，较2019年同期增长6.814亿元或25.0%[32] - 2020年中期自家品牌配方牛奶粉销售额为17.553亿元，较2019年同期增长3.449亿元或24.5%[36] - 2020年中期海普

财务数据关键指标变化 - 2019年公司收入6736.2百万元，2018年为5389.6百万元；毛利3533.3百万元，2018年为2660.6百万元；毛利率52.5%，2018年为49.4%[130] - 2019年公司EBITDA为1291.6百万元，2018年为948.7百万元；税前利润1107.2百万元，2018年为792.0百万元；股东应占利润878.4百万元，2018年为635.1百万元[130] - 2019年公司每股盈利54.9分，2018年为47.2分；经营活动现金流入970.8百万元，2018年为531.8百万元；净资产4063.9百万元，2018年为3394.5百万元[130] - 2019年公司总资产8343.2百万元，2018年为6829.0百万元；净现金866.9百万元，2018年为802.3百万元[130] - 2019年公司实现收入6736.2百万元，较2018年同期增长25.0%；净利润878.4百万元，较2018年同期增长38.3%[160] - 2019年公司净资产收益率从2018年的19.5%上升到21.9%[160] - 2019年度公司收入为人民币67.362亿元，较2018年增加人民币13.466亿元或25.0%[177] - 2019年度集团录得衍生金融工具公允价值变动亏损人民币6.36亿元[177] - 2019年度公司权益持有人应占利润增加38.3%至人民币8.784亿元，撇除海普诺凯公允价值亏损后经调整利润为人民币9.42亿元，较2018年度增加人民币3.605亿元或62.0%[178] - 2019年度集团毛利率较2018年提升3.1个百分点[180] 各条业务线数据关键指标变化 - 2019年公司自家品牌配方牛奶粉销售贡献占比47.0%，2018年为43.9%；配方羊奶粉销售贡献占比42.4%，2018年为37.7%[126] - 2019年度自家品牌配方奶粉业务收入达人民币60.234亿元，较2018年增加人民币16.22亿元或36.9%，占集团总收入89.4%（2018年度：81.6%）[177] - 2019年度自家品牌配方奶粉产品中羊奶粉类别收入增加40.5%[180] - 2019年度集团已注册干粉混合及包装工厂总数由五座增加至六座[180] - 2019年自家品牌配方奶粉整体销售额为人民币60.234亿元，较2018年度增长人民币16.22亿元或36.9%[181] - 2019年度自家品牌配方牛奶粉销售额为人民币31.672亿元，较2018年度增长人民币7.992亿元或33.8%[182] - 2019年度集团海普诺凯1897业务单元销售额为人民币16.927亿元，较2018年度增长人民币7.808亿元或85.6%[182] - 2019年自家品牌配方羊奶粉销售额为28.562亿元，较2018年增长8.228亿元，增幅40.5%[185] - 2019年集团旗下配方羊奶粉占总进口配方羊奶粉60.5%的市场份额，在总进口配方粉市场份排名第九[185] - 2019年私人品牌业务销售额减少40.3%至2.018亿元，占集团总收入3.0%（2018年度：6.3%）[188] - 2019年度营养品销售额为1.187亿元，较2018年度减少1740万元或12.8%[190] - 2019年NC养胃粉销售额为7210万元，2018年为8080万元[190] 产品与市场拓展 - 2019年公司100%荷兰原装进口的海普诺凯「萃护」系列上半年上市[161] - 2019年11月公司推出佳贝艾特营嘉成人羊奶粉、能立多淳璀有机孕产妇奶粉[161] - 2019年12月公司与京东超市达成战略合作，Puredo国际版全球首发[161] - 2019年澳优在中国婴幼儿配方奶粉市场占有率约为5%，旗下羊奶粉品牌佳贝艾特市场份额自2014年以来一直雄踞中国婴幼儿配方羊奶粉首位，占中国进口婴幼儿配方羊奶粉总量的60%以上[165] - 海普诺凯1897业务单元与100多家高端酒店跨界合作，推出臻享会服务品牌[184] - 2019年6月海普诺凯1897业务单元推出荷兰原装进口新产品系列－海普诺凯萃护[184] - 2019年11月能立多业务单元发布新品－澳优淳璀有机孕产妇奶粉[184] - 2019年12月美纳多业务单元在京东首发新西兰原装进口的美纳多婴配粉国际版产品[184] - 2019年11月佳贝艾特业务单元推出两款荷兰原装进口的全家配方粉[187] - 2019年12月佳贝艾特业务单元首次尝试在社区开设线下专营店[187] - 佳贝艾特婴幼儿配方奶粉覆盖区域拓展至全球66个国家及地区[187] 社会责任与企业荣誉 - 公司承诺向澳优U基金注资1亿元人民币，未来十年以现金或物资形式捐赠，疫情期间旗下各业务单元携手澳优U基金累计捐赠超6760万元资金和物资[166] - 2019年澳优大学在《互联网周刊》发布的中国最具价值企业大学排行榜第21名，在新华报业《培训杂志》发布的“2019中国企业大学50强”中排名46位[169] 公司发展目标 - 2020年是澳优黄金十年计划第二阶段发展的关键之年，公司设定了“诚信、公益、利他，以人为本、赋能伙伴、成就生态、持续发展”的重要目标[170] 公司投资与收购 - 2019年6月6日，公司全资附属公司澳优乳业投资认购3000万美元（相当于2.074亿元）可换股债券[192] - 建议私有化完成及可换股债券获全数转换后，晟德大药厂及/或其附属公司、公司及丰华生物科技其他股东将分别拥有可换股债券发行人36.6%、26.1%及37.3%权益[194] - 2019年6月6日，澳优乳业投资以80万澳元（相当于390万元）收购Aunulife全部股权，该收购于10月31日完成[194] - 2019年晟德大药厂拥有丰华生物科技40.2%权益[194] - 2019年7月可换股债券完成发行[195] - 2019年12月31日，建议私有化完成，公司通知可换股债券发行人将可换股债券转换为股权，但截至报告日期仍未完成转换[195] - 2019年7月8日公司拟收购云养邦香港及云养邦广州余下40%股权[196] - 收购云养邦香港总代价：首期5730万元人民币（6370万港元），以每股15.5港元发行4118255股支付；后续代价上限1.8亿元人民币（2.034亿港元）[198] - 收购云养邦广州总代价680万元人民币（770万港元），以现金支付[198] - 收购云养邦集团于2019年10月完成，二者成间接全资附属公司[198] - 2019年11月20日澳优中国拟1150万美元（约7930万元人民币）收购长沙土地控股公司全部股权[199] - 长沙土地地盘面积约84000平方米，收购事项仍在进行[199] 行业环境数据 - 2019年中国出生新生人口总数1465万人，较2018年同比下降3.8% [200] - 2019年中国婴幼儿配方奶粉行业整体零售端规模1755亿元人民币，同比增长8.4% [200] - 2019年中国婴幼儿配方奶粉行业销量同比增长4.6% [200] 工厂建设 - 2019年公司荷兰Hector和Pluto两个工厂投产，成为业绩增长主要供应保障力量，长沙二厂建成并获成人奶粉生产许可证[162] 企业会议 - 2019年4月，来自11个国家和地区的澳优代表参加全球营销会议和全球人力资源会议[167] 品牌荣誉 - 2019年NC荣获天猫国际机能平衡品类－肠胃健康舰长、京东国际年度优秀合作商家[191] 产品计划 - 公司预计2020年第三季度前后重新推出苏芙拉产品[190]

公司发展历程与战略相关 - 2019年中期期间为“黄金十年”战略计划第四年之始，也是公司公开上市十周年[25] - 2018年5月30日集团完成收购海普诺凯集团余下15%股权[25] 集团整体财务数据关键指标变化 - 2019年中期期间集团收入为人民币31.476亿元，较2018年同期增加人民币5.652亿元，增幅21.9%[25] - 2019年中期集团录得衍生金融工具公允价值变动亏损人民币1.744亿元[25] - 2019年中期公司权益持有人应占利润减少20.4%至人民币2.605亿元，撇除亏损后经调整利润较2018年中期增加人民币1.694亿元或63.8%[26] - 与2018年中期相比，2019年中期集团毛利率提升5.7个百分点，空运成本下降人民币3500万元或55.0%[28] - 2019年中期公司收入为31.476亿元，较2018年中期的25.824亿元增加5.652亿元或21.9%[75] - 2019年中期毛利为16.391亿元，较2018年中期增加4.415亿元或36.9%，毛利率从46.4%升至52.1%，自家品牌配方奶粉产品收入贡献增至86.7%（2018年中期：80.4%）[76] - 2019年中期其他收入及收益中，中国政府奖励1.52亿元（2018年中期：1.25亿元），银行存款利息收入1.79亿元（2018年中期：1.29亿元）[80] - 2019年中期销售及分销费用占收入的27.4%（2018年中期：27.0%），空运费用从2018年中期的6360万元减至2019年中期的2860万元[81] - 2019年中期行政费用占收入的7.8%（2018年中期：6.8%），研发费用从2018年中期的2340万元增至2019年中期的4190万元[82] - 2019年中期其他费用中海普诺凯公允价值亏损1.744亿元（2018年中期：收益2680万元），外币汇兑亏损净额450万元（2018年中期：收益净额330万元）[83] - 2019年中期财务费用为1190万元（2018年中期：2170万元），因偿还银行贷款平均贷款减少[86] - 公司实际税率从2018年中期的17.2%（不包括6.18亿元收益）升至2019年中期的19.9%（不包括1.744亿元亏损），因不可扣减开支上升[88] - 2019年中期公司权益持有人应占利润为2.605亿元，较2018年中期减少0.668亿元或20.4%[91][92] - 经调整的2019年中期公司权益持有人应占利润为4.349亿元，较2018年的2.655亿元增长63.8%[92] - 2019年6月30日集团资产总值为75.447亿元，较2018年12月31日的68.29亿元增加；资产净值为34.723亿元，较2018年12月31日的33.945亿元增加[93] - 2019年中期经营活动产生现金流量为3.174亿元，2018年中期为1.777亿元[93] - 2019年中期产生纯利2.548亿元，2018年中期为3.368亿元[96] - 2019年6月30日流动比率为1.5倍，2018年12月31日为1.6倍[97] - 2019年存货周转天数为214天，较2018年的155天增加59天；应收账款周转天数为20天，较2018年增加2天；应付账款周转天数为37天，较2018年减少3天[98] - 2019年6月30日计息银行贷款及其他借贷为12.032亿元，2018年12月31日为10.754亿元[101] - 2019年6月30日偿债能力比率为45.3%，2018年为47.6%[101] - 2019年6月30日已质押存款中人民币占比86.0%，金额为3.116亿元；现金及现金等值项目中人民币占比65.8%，金额为9.041亿元；计息银行贷款及其他借贷中欧元占比82.1%，金额为9.881亿元[102][105][106] - 2019年6月30日，集团未偿还借贷为12.032亿元人民币，较2018年12月31日的10.754亿元增加；其中7.098亿元于一年内到期，4.934亿元于一年后到期[107] - 2019年6月30日，集团为银行融资质押荷兰业务总账面价值2.476亿欧元（约19.352亿元人民币）的资产及3.623亿元人民币定期存款，2018年12月31日分别为2.399亿欧元（约18.826亿元人民币）和4.278亿元[110] - 2019年6月30日，集团已订约但未拨备的资本承担为1030万元人民币，较2018年12月31日的1390万元减少[116] - 2019年6月30日，集团无重大或然负债，与2018年12月31日情况相同[117] - 中信认购事项筹集所得款项总额及净额分别约为12.898亿港元及12.886亿港元，截至2019年6月30日已动用12.666亿港元，未动用结余2200万港元[117][118] - 2019年6月30日，集团全职雇员总数为4356人，较2018年12月31日的3803人增加[121] - 2019年中期期间总雇员成本为4.491亿元人民币，较2018年中期期间的3.94亿元增加[121] - 2019年上半年收入3,147,565千元，2018年为2,582,355千元[158] - 2019年上半年毛利1,639,090千元，2018年为1,197,550千元[158] - 2019年上半年税前利润361,301千元，2018年为394,111千元[158] - 2019年上半年期间利润254,755千元，2018年为336,770千元[158] - 2019年上半年母公司普通股权益持有人应占基本每股盈利16.38分，2018年为25.92分[158] - 2019年6月30日非流动资产总值3,045,506千元，2018年12月31日为2,690,455千元[163] - 2019年6月30日流动资产总值4,499,174千元，2018年12月31日为4,138,551千元[163] - 2019年6月30日资产总值减流动负债为4,515,498千元，2018年12月31日为4,175,851千元[165] - 2019年6月30日计息银行贷款及其他借贷为493,405千元，2018年12月31日为416,400千元[165] - 2019年6月30日衍生金融工具为414,827千元，2018年12月31日为236,227千元[165] - 2019年6月30日非流动负债总额为1,043,157千元，2018年12月31日为781,303千元[165] - 2019年6月30日资产净值为3,472,341千元，2018年12月31日为3,394,548千元[165] - 2019年上半年期间利润为260,455千元，非控股权益利润为 - 5,700千元，全面收益总额为272,774千元[169] - 2019年6月30日股本为139,650千元，2018年12月31日为137,421千元[165][169] - 2019年6月30日储备为3,277,323千元，2018年12月31日为3,116,317千元[165][169] - 2019年6月30日非控股权益为55,368千元，2018年12月31日为140,810千元[165][169] - 2019年6月30日权益总额为3,472,341千元，2018年12月31日为3,394,548千元[165][169] - 2019年上半年税前利润为361,301千元，2018年同期为394,111千元[171] - 2019年上半年经营活动产生的现金净流量为317,388千元，2018年同期为177,657千元[171] - 2019年上半年投资活动所用的现金净流量为264,960千元，2018年同期为116,062千元[175] - 2019年上半年融资活动（所用）现金净流量为142,610千元，2018年同期产生现金净流量为24,946千元[175] - 2019年上半年现金及现金等值项目期末余额为1,374,785千元，2018年同期为713,077千元[175] - 2019年上半年存货增加535,455千元，2018年同期增加266,910千元[171] - 2019年上半年应收账款及票据减少958千元，2018年同期增加70,132千元[171] - 2019年上半年应付账款增加51,475千元，2018年同期增加64,320千元[171] - 2019年上半年已付中国企业所得税74,572千元，2018年同期为62,652千元[171] - 2019年上半年已付海外税项22,149千元，2018年同期为4,702千元[171] 自家品牌配方奶粉业务线数据关键指标变化 - 2019年中期期间集团自家品牌配方奶粉业务收入达人民币27.295亿元，较2018年同期增加人民币6.53亿元，增幅31.4%，占集团总收入86.7%（2018年中期期间为80.4%）[25] - 2019年中期自家品牌配方奶粉中羊奶粉及有机牛奶粉收入分别增加45.3%及52.3%[28] - 2019年中期自家品牌配方牛奶粉销售额为人民币14.104亿元，较2018年中期增长人民币2.417亿元或20.7%，其中有机配方牛奶粉销售额为人民币1.953亿元，较2018年中期增长人民币6710万元或52.3%[30] - 2019年中期，自家品牌配方羊奶粉销售额为13.191亿元，较2018年中期增长4.113亿元或45.3%[35] - 2019年上半年自家品牌配方奶粉产品中牛奶粉（中国）收入14.104亿元，较2018年同期的11.687亿元增长20.7%，占总收入比例44.8% [69] - 2019年上半年自家品牌配方奶粉产品中羊奶粉（中国）收入11.98亿元，较2018年同期的7960万元增长50.5%，占总收入比例38.1% [69] - 2019年上半年自家品牌配方奶粉产品中羊奶粉（其他地区）收入1.211亿元，较2018年同期的1.118亿元增长8.3%，占总收入比例3.8% [69] - 集团自家品牌配方奶粉产品销售额过去三个年度复合年增长率约为40.2%[58] 私人品牌业务线数据关键指标变化 - 2019年中期，私人品牌业务销售额减少38.9%至1.174亿元，占集团总收入3.7%（2018年中期：7.4%）[41] - 2019年上半年私人品牌收入1.174亿元，较2018年同期的1.92亿元下降38.9%，占总收入比例3.7% [69] 营养品业务线数据关键指标变化 - 2019年中期，营养品销售额为5290万元，较2018年中期增长40万元或0.8%[44] - 2019年中期，NC养胃粉销售额为3460万元（2018年中期：2940万元），苏芙拉销售额为10万元（2018年中期：690万元）[44] 其他业务线数据关键指标变化 - 2019年上半年奶粉收入8950万元，较2018年同期的8890万元增长0.7%，占总收入比例2.9% [69] - 2019年上半年牛油收入2940万元，较2018年同期的8380万元下降64.9%，占总收入比例0.9% [69] - 2019年上半年其他收入1.289亿元，较2018年同期的8870万元增长45.3%，占总收入比例4.1% [69] 市场活动与业务拓展 - 2019年4月悠蓝74场演出中部分场次在线观看次数逾100万次[32] - 2019年6月海普诺凯事业部在北京长城新品发布会邀请215名行业大咖及全国经销商代表[32] - 2019年4月，佳贝艾特在中国多个城市开启《中国母婴健康成长万里行》，育儿专家开展25场大型巡讲[40] - 2019年5月母亲节，佳贝艾特启动“全民营养周”活动，200多家医院及18300名医务工作者线上观看直播[40] - 2019年6月，佳贝艾特参加第52届欧洲儿科学会年会，科研成果获专家认可[40] - 2019

公司整体财务数据关键指标变化 - 2016 - 2018年公司收入分别为人民币27.403亿元、39.265亿元、53.896亿元，同比增长分别为55.3%、49.6%[46][60] - 2016 - 2018年公司毛利分别为人民币11.249亿元、16.902亿元、26.606亿元，毛利率分别为41.1%、43.0%、49.4%[60] - 2016 - 2018年公司股东应占利润分别为人民币2.127亿元、3.081亿元、6.351亿元[60] - 2018年公司实现销售额53.896亿元，较2017年增长37.3%[65] - 2018年母公司普通股权持有人应占集团利润大增106.1%至6.351亿元[65] - 2018年度公司收入为人民币53.896亿元，较2017年度增加人民币14.631亿元或37.3%[80] - 2018年度公司普通股权益持有人应占利润增加106.1%至人民币6.351亿元，经调整利润为人民币5.815亿元，较2017年度增加人民币2.734亿元或88.7%[80] - 2018年集团收入53.896亿元人民币，较2017年39.265亿元人民币增加14.631亿元人民币或37.3%[125][127] - 2018年集团毛利26.606亿元人民币，毛利率49.4%；2017年毛利16.902亿元人民币，毛利率43.0%[128] - 2018年度毛利为26.606亿元，较2017年度增加9.704亿元或57.4%，毛利率从43.0%升至49.4%[129] - 2018年其他收入及收益为1.141亿元，2017年为5750万元[130] - 2018年销售及分销费用占收入26.8%，2017年为24.7%[133] - 2018年行政费用占集团收入8.6%，2017年为7.6%，研发成本从3790万元增至1.001亿元[134] - 2018年其他费用中外币汇兑亏损净额3080万元，2017年为350万元，终止合约赔偿860万元，2017年无[135] - 2018年财务费用为2980万元，2017年为2210万元，集团由2017年底净债务3.678亿元转为2018年底净现金8.023亿元[136] - 集团实际税率由2017年23.7%降至2018年20.0%（不包括相关一次性净收益），海普诺凯税前利润占经调整税前利润45.2%（2017年：49.2%）[139] - 2018年度公司普通股权益持有人应占利润为6.351亿元，较2017年度增加3.27亿元或106.1%[140] - 撇除一次性净收益后，经调整的公司普通股权益持有人应占利润为5.815亿元，较2017年增加2.734亿元或88.7%[142] - 2018年12月31日，集团资产总值为68.29亿元（2017年：56.211亿元），资产净值为33.945亿元（2017年：19.47亿元）[143] - 2018年12月31日，集团流动资产对流动负债比率为1.6倍（2017年：1.2倍）[144] - 2018年存货周转天数为176天（2017年：154天），应收账款周转天数为20天（2017年：21天），应付账款周转天数为37天（2017年：35天）[145] - 2018年经营活动产生的现金净流量为5.318亿元（2017年：5.125亿元）[146] - 2018年投资活动产生的现金净流量为2.276亿元（2017年：现金净流出7.221亿元）[146] - 2018年融资活动产生的现金净流量为1.05亿元（2017年：3.399亿元）[146] - 2018年税前利润为7.92亿元（2017年：4.385亿元）[148] - 2018年购买物业、厂房及设备3.07亿元（2017年：4.698亿元），购买无形资产5420万元（2017年：4920万元）[149] - 2018年发行股份所得款项为11.725亿元（2017年：1760万元），银行贷款及其他借贷净还款额为8.544亿元（2017年：净提取额3.838亿元）[150] - 2018年末计息银行贷款及借贷为10.754亿元，2017年末为19.722亿元[152] - 2018年末已质押存款为4.278亿元，2017年末为9.687亿元[152] - 2018年末现金及现金等值项目为14.499亿元，2017年末为6.357亿元[152] - 2018年末资产总值为68.29亿元，2017年末为56.211亿元；2018年末股东权益为32.537亿元，2017年末为17.405亿元[152] - 2018年末偿债能力比率为47.6%，2017年末为31.0%[152] - 2018年末人民币现金及现金等值项目占比43.5%，金额6.304亿元；2017年末占比60.4%，金额3.842亿元[153] - 2018年末未偿还借贷10.754亿元，其中6.59亿元一年内到期，4.164亿元一年后到期；2017年末未偿还借贷19.722亿元，其中11.58亿元一年内到期，8.142亿元一年后到期[156] - 2018年末集团就银行融资质押荷兰业务资产账面价值239.9百万欧元（约18.826亿元）及中国定期存款4.278亿元；2017年末质押荷兰业务资产账面价值221.8百万欧元（约17.308亿元）及澳洲土地及楼宇账面价值6.6百万澳元（约3360万元）[156] - 2018年末集团根据不可撤销经营租赁的未来最低租赁付款总额为3070万元，2017年末为1850万元；2018年末已订约但未拨备的资本承担为1390万元，2017年末为1.09亿元[161] - 2018年度总雇员成本为6.71亿元人民币，2017年度为4.844亿元人民币[166] 各业务线收入占比变化 - 2018年度自家品牌配方牛奶粉收入占比43.9%，2017年度为40.3%[51] - 2018年度自家品牌配方羊奶粉收入占比12.1%，2017年度为16.4%[51] - 2018年度私人品牌收入占比37.7%，2017年度为32.6%[51] - 2018年度其他收入占比6.3%，2017年度为10.7%[51] 公司股权及股东相关变动 - 公司引入中信农业产业基金管理有限公司为单一最大股东[36] - 2018年公司引入中信农业产业基金管理有限公司成为单一最大股东[69] - 2018年4月4日，中信农业基金与公司订立认购协议，认购2.49亿股每股面值0.10港元的普通股，认购价每股5.18港元，较4月4日收市价每股6.53港元折让20.67%，认购股份相当于报告期末已发行股份总数约15.74%，所得款项总额12.8982亿港元，所得款项净额12.8857亿港元，每股认购股份净价5.17港元[76] - 2018年4月4日，中信农业基金与晟德大药厂集团订立转让买卖协议，购买1.3亿股股份，相当于报告期末已发行股份总数约8.21%，总代价6.734亿港元，转让须待中信认购事项完成后完成[76] - 2018年10月26日中信认购事项完成，中信农业基金成为公司单一最大股东，晟德大药厂集团成为第二大股股东，报告期末，中信农业基金及晟德大药厂集团分别拥有公司约23.95%及23.76%权益[76] - 中信农业基金由中信现代农业投资股份有限公司与多家中国知名企业共同成立，主要从事农业生物科技及品牌消费品领域投资[77] 公司收购事项 - 公司完成收购香港及中国海普诺凯集团（即佳贝艾特）余下15%股权[36] - 公司分别订立两份购股契据，收购NCP余下25%股权及澳优营养余下30%股权[36] - 2018年2月28日公司以700万欧元（约人民币5390万元）收购HGM余下44%股权，HGM成为全资附属公司[91] - 2018年7月13日公司完成AJM收购事项，收购其50%股权，代价为440万欧元（约3390万元人民币）[97] - 2018年2月14日公司订立海普诺凯购买协议，收购海普诺凯集团余下15%股权，总代价上限为8017.4万股股份，最高代价值4.0087亿港元[100] - 海普诺凯集团收购事项于2018年5月30日完成，成为公司全资附属公司[102] - 第一次Ozfarm收购事项于2017年7月完成，公司占Ozfarm经扩大股本50%，总现金代价为1100万澳元（相当于人民币5640万元）[104] - 第二次Ozfarm收购事项于2018年6月29日完成，公司以发行及配发12,980,000股股份偿付初步代价1.298亿港元（相当于约2180万澳元），总代价不超8000万澳元[104] - 2016年10月5日，公司完成首次NCP交易，收购营养品业务75%权益及NCP物业，代价分别为2640万澳元（约人民币1.347亿元）及520万澳元（约人民币2650万元）[106] - 2018年12月17日，公司拟进行第二次NCP交易，收购NCP余下25%股权，代价为790万澳元（约人民币4519万元）[106] - 2017年7月5日，公司完成ADP收购事项，代价为2240万澳元（约人民币1.156亿元），公司于澳优营养的权益由100%摊薄至70%[107] - 2018年12月17日，公司拟进行澳优营养收购事项，收购澳优营养余下30%股权，代价为1374万澳元（约人民币7859万元）[107] 各业务线销售额及收入变化 - 2018年公司自家品牌婴幼儿配方奶粉销售额为44.014亿元，同比增长53.8%[65] - 2018年度公司核心自家品牌配方奶粉业务收入达人民币44.014亿元，较2017年度增加人民币15.388亿元或53.8%，占总收入81.6%（2017年度：72.9%）[80] - 2018年度自家品牌配方牛奶粉销售额为人民币23.68亿元，较2017年度增长人民币7.852亿元或49.6%[83] - 2018年度旗下悠蓝及淳璀两个有机配方牛奶粉品牌产品销售额合共为人民币2.986亿元（2017年度：人民币1.589亿元）[83] - 2018年度佳贝艾特在中国及海外销售额分别为人民币17.725亿元及人民币2.609亿元，分别较2017年度增长人民币6.941亿元（或64.4%）及人民币0.595亿元（或29.5%）[86] - 2018年度佳贝艾特在中国进口婴幼儿配方羊奶粉中占总进口量约14844吨（2017年度：11412吨）的62.5%（2017年度：50.1%）[90] - 2018年私人品牌业务销售额减少19.9%至3.379亿元人民币，占集团总收入6.3%（2017年为10.7%）[93] - 2018年自家品牌乳品业务销售额增长53.8%[93] - 2018年营养品业务收入为1.361亿元人民币（2017年为7530万元人民币），公司应占相关亏损为390万元人民币（2017年为1640万元人民币）[98] - 养胃粉和苏芙拉2018年总销售额为1.007亿元人民币（2017年为3070万元人民币）[98] - 2018年自家品牌牛奶粉（中国）收入23.68亿元人民币，较2017年15.828亿元人民币增长49.6%[125] - 2018年自家品牌羊奶粉（中国）收入17.725亿元人民币，较2017年10.784亿元人民币增长64.4%[125] - 2018年自家品牌羊奶粉（其他地区）收入2.609亿元人民币，较2017年2.014亿元人民币增长29.5%[125] - 2018年私人品牌收入3.379亿元人民币，较2017年4.22亿元人民币下降19.9%[125] - 2018年奶粉收入1.987亿元人民币，较2017年2.525亿元人民币下降21.3%[125] 公司荣誉与资质 - 2018年公司产品在相关部门每月抽检中获100%合格率[67] - 2018年公司成为中国湖南省乳业国际科技创新合作基地[70] - 澳优大学荣获“2018中国最佳企业大学”奖及“全国学习设计大赛金奖”[71] - 2018年公司获“年度社会责任贡献奖”[73] - 2018年公司获“2018中国商业年度创新奖”[70] - “澳优儿童成长配方奶粉”“佳贝艾特睛滢儿童配方羊奶粉”获“优秀新产品奖”，一篇学术论文获技术进步二等奖[111] 公司生产与研发相关 - 截至2018年公司在全球拥有10间工厂[66] - 截至2018年