文章核心观点 交银施罗德基金管理有限公司自2025年04月03日起分别增加江苏银行、申万宏源西部证券有限公司、申万宏源证券有限公司作为旗下基金的销售机构 [1][4][9] 适用基金范围 - 销售机构办理各项基金销售业务的具体时间、流程、业务类型及费率优惠活动的具体内容（如有）以销售机构及网点的安排和规定为准，需遵守基金合同及招募说明书 [2][5][10] 投资者咨询途径 江苏银行相关 - 客户服务电话为95319，网址为www.jsbchina.cn [2] 申万宏源西部证券有限公司相关 - 客户服务电话为4008 - 000 - 562，网址为www.hysec.com [6][7] 申万宏源证券有限公司相关 - 客户服务电话为95523或4008895523，网址为www.sywg.com [11] 交银施罗德基金管理有限公司相关 - 客户服务电话为400 - 700 - 5000（免长途话费）、（021）61055000，网址为www.fund001.com [2][7][11]

香港交易及結算所有限公司及香港聯合交易所有限公司對本公告的內容概不負責，對其準確性或完整性亦不發表任何聲 明，並明確表示概不就因本公告全部或任何部分內容而產生或因倚賴該等內容而引致的任何損失承擔任何責任。 於本公告日期，董事會成員包括執行董事劉健先生及黃昊先生；非執行董事朱志龍先生、張英女士、邵亞樓先生、 徐一心先生及嚴金國先生；獨立非執行董事楊小雯女士、武常岐先生、陳漢文先生及趙磊先生。 证券代码：000166 证券简称：申万宏源 公告编号：临2025-25 （ 於 中 華 人 民 共 和 國 註 冊 成 立 的 股 份 有 限 公 司 ） （股份代號：6806） 海外監管公告 本公告乃由申萬宏源集團股份有限公司（「本公司」）根據香港聯合交易所有限公司證券上市規 則第13.10B條作出。 茲載列本公司於深圳證券交易所網站發佈之《申萬宏源集團股份有限公司關於申萬宏源證券有 限公司2025年面向專業投資者公開發行公司債券（第二期）在深圳證券交易所上市的公告》，僅 供參閱。 承董事會命 申萬宏源集團股份有限公司 董事長 劉健 北京，2025年4月2日 申 万 宏 源 集 团 股 份 有 限 公 司 关于申万宏源证 ...

债券发行 - 申万宏源证券2025年第二期公司债券发行规模42亿元[1] - 品种一发行规模24亿元，期限2年，票面利率1.99%[1] - 品种二发行规模18亿元，期限3年，票面利率2.01%[1] 时间安排 - 本期债券于2025年3月27日结束发行[1] - 本期债券定于2025年4月2日起在深交所上市[1] 债券信息 - 品种一债券简称“25申证03”，代码“524196”[1] - 品种二债券简称“25申证04”，代码“524197”[1]

（ 於 中 華 人 民 共 和 國 註 冊 成 立 的 股 份 有 限 公 司 ） （股份代號：6806） 香港交易及結算所有限公司及香港聯合交易所有限公司對本公告的內容概不負責，對其準確性或完整性亦不發表任何聲 明，並明確表示概不就因本公告全部或任何部分內容而產生或因倚賴該等內容而引致的任何損失承擔任何責任。 於本公告日期，董事會成員包括執行董事劉健先生及黃昊先生；非執行董事朱志龍先生、張英女士、邵亞樓先生、 徐一心先生及嚴金國先生；獨立非執行董事楊小雯女士、武常岐先生、陳漢文先生及趙磊先生。 证券代码：000166 证券简称：申万宏源 公告编号：临 2025-24 申 万 宏 源 集 团 股 份 有 限 公 司 关于为全资子公司提供担保事项的进展公告 本公司及董事会全体成员保证信息披露的内容真实、准确、完整， 没有虚假记载、误导性陈述或重大遗漏。 海外監管公告 本公告乃由申萬宏源集團股份有限公司（「本公司」）根據香港聯合交易所有限公司證券上市規 則第13.10B條作出。 茲載列本公司於深圳證券交易所網站發佈之《申萬宏源集團股份有限公司關於為全資子公司提 供擔保事項的進展公告》，僅供參閱。 承董事會命 申萬 ...

文章核心观点 申万宏源2024年度业绩说明会以网络直播方式召开，公司董事长和总经理介绍业务发展、业绩情况等，还就打造一流投资银行、市值管理、国际业务布局等问题交流 [1][2][3] 业务发展 - 强化功能定位拓宽高质量发展新空间，“研究 + 投资 + 投行”企业金融特色凸显，“研究 + 销售 + 交易”机构业务优势巩固，重塑居民财富管理品牌业务 [1] 经营业绩特点 - 经营质效带动综合实力进阶，抓住市场回暖机遇布局业务、深化转型、提升竞争力 [2] - 高质量扩表积蓄发展后劲，资产规模稳健提升、质量改善，风险管控有效 [2] - 服务国家发展大局取得成效，以更高站位服务金融“五篇大文章” [2] - 价值回报新增长，以财务与 ESG 绩效回报股东和社会，增强投资获得感 [2] 打造一流投资银行 - 从雄厚客户与资产基础等七大素质锚定目标，培育强化核心能力，朝着“五化”目标深化改革，做好规范治理等工作 [4] 市值管理 - 市值管理是长期系统工程，围绕价值基础等维度构建体系，2024 年首次中期分红、出台《市值管理制度》，未来秉持长期主义回馈投资者 [4] 国际业务布局 - 响应政策推进国际化战略，提高主要业务跨境一体化管理水平，提升核心传统业务能力，提升全面风险管理水平推动境外机构合规经营 [5]

股份与股本情况 - 截至2025年3月底，H股法定/注册股份2,504,000,000股，面值1元，股本2,504,000,000元[1] - 截至2025年3月底，A股法定/注册股份22,535,944,560股，面值1元，股本22,535,944,560元[1] - 2025年3月，H股和A股法定/注册股份及股本无增减[1] - 本月底法定/注册股本总额25,039,944,560元[1] - 截至2025年3月底，H股和A股已发行股份总数分别为2,504,000,000股和22,535,944,560股，库存股为0[2] - 2025年3月，H股和A股已发行股份相关数目无增减[2] - 公司“法定/注册股本”即“已发行股本”[5]

担保情况 - 公司为宏源恒利担保额度不超6亿元[2] - 担保实施前担保余额3.3亿元，实施后6亿元，净增2.7亿元[2][3] - 新增担保银行及额度：兴业1亿、民生1亿、中信1亿、招商7000万[3] - 公司与银行担保期限为主合同债务履行期满之日起三年[7][8] 财务数据 - 宏源恒利2023年资产284,969.16万元，2024年183,140.08万元[5] - 宏源恒利2023年净利润 -30,073.41万元，2024年2,010.65万元[5] 总体担保 - 截至目前公司及控股子公司担保额度60.69亿元[11] - 本次实施后对外担保总额63.39亿元，占净资产4.75%[11] - 逾期、涉诉、败诉损失金额均为0亿元[11]

2025年1-3月A股IPO市场概况 - 2025年1-3月A股合计新上市公司27家，其中沪市主板4家、科创板5家、深市主板3家、创业板12家、北交所3家 [2] - 新上市公司数量同比下降10%（去年同期30家），募资净额144.23亿元，同比下降32.50%（去年同期213.67亿元） [2] 保荐机构业绩排名 - 17家保荐机构参与27家IPO项目，国泰海通（国泰君安与海通证券合并计算）以4单排名第一，其中海通证券3单、国泰君安1单 [3] - 华泰联合与中信证券并列第二（各3单），东兴证券、申万宏源、中信建投各2单 [3][4] - 华安证券、广发证券等10家机构各完成1单 [4] 律师事务所业绩排名 - 16家律所参与IPO法律服务，上海锦天城以4单居首 [5] - 北京海润天睿与北京中伦并列第二（各3单），安徽天重、浙江天册各2单 [5][6] - 北京国枫、广东信达等9家律所各完成1单 [6] 会计师事务所业绩排名 - 13家会计师事务所参与审计，容诚以6单排名第一，中汇以4单位列第二 [7] - 立信与中审众环并列第三（各3单），安永华明、天健各2单 [7][8] - 毕马威华振、信永中和等7家机构各完成1单 [8]

文章核心观点 公司2024年经营业绩总体稳健 总收入及其他收益、年内利润等指标同比增长 质量效益显著提升 还实施了首次中期分红并建议年度派发现金红利 [1][2] 经营业绩 - 全年实现总收入及其他收益347.78亿元 同比增长8.97% [1][2] - 实现年内利润62.51亿元 同比增长14.16% [2] - 所属申万宏源证券实现归属于母公司所有者的年内利润61.76亿元 同比增长11.81% [2] - 年末集团资产总值、权益总值分别达到6975.97亿元、1333.49亿元 分别同比增长9.78%、3.54% [2] 质量效益 - 全年ROE为5.08% 同比增加0.36个百分点 [2] - 全年营业费用率为56.80% 同比下降4.17个百分点 [2] 分红情况 - 2024年内实施了首次中期分红 董事会建议2024年度派发现金红利每10股0.46元 两次合计分红率30.27% [2]

会计师事务所人员与业务数据 - 截至2024年12月31日，毕马威华振有合伙人241人，注册会计师1309人，签署过证券服务业务审计报告超300人[3] - 2023年毕马威华振业务收入超41亿元，审计业务收入超39亿元，证券服务业务收入超19亿元[3] - 2023年毕马威华振上市公司年报审计客户98家，财务报表审计收费约5.38亿元，同行业上市公司审计客户20家[3] - 截至2024年12月，毕马威香港从业人员超2000人，近三年执业质量检查无重大影响事项[5] - 截至2024年末，天健拥有合伙人241人，执业注册会计师约2356人，签署过证券服务业务审计报告超904人[6] - 2023年天健业务收入34.83亿元，审计业务收入30.99亿元，含证券业务收入18.40亿元[6] - 2024年天健上市公司审计客户707家，审计收费7.20亿元，同行业上市公司审计客户9家[6][7] 公司审计安排 - 普华永道中天及罗兵咸永道连续3年担任公司审计机构，对2023年度财务报表出具标准无保留意见审计报告[9][10] - 2024年公司聘请毕马威为主审所、天健为参审所，并聘请毕马威华振为内部控制审计机构[11] - 2024年9 - 10月相关会议审议通过聘请2024年度年审会计师事务所议案[14][15] - 毕马威认为公司2024年度财务报表按规定编制，12月31日保持有效财务报告内部控制[16] - 2024年3 - 9月公司董事会审计委员会多次审议审计相关议案[16][17][18] - 2024年4、8、10月公司董事会审计委员会分别审议2024年一季报、半年报、三季报[20] - 公司董事会审计委员会认为毕马威完成2024年年报审计，天健完成部分子公司2024年年报审计[21][22]