融资计划 - 2026年度拟向特定对象发行A股，募集30 - 35亿元[13] - 发行股票种类为A股，每股面值1元[12] - 发行对象为招商生命科技（武汉）有限公司，仅1名[16][17] - 发行价格14.95元/股，除权除息会调整[21] - 发行数量不超发行前总股本30%[29] 募投项目 - 募投项目包括创新药研发等四项[13] 发行目的 - 目的为扩大规模、加快研发等四项[8][9][10][11] 财务数据 - 2025年1 - 9月归母净利润168,857.65万元[35] - 2025年9月30日总股本163,222.60万股[37] - 假设2026年募资35亿，发行后总股本186,633.97万股[35] 业绩预测 - 假设2026年净利润增10%、持平、降10%测算摊薄影响[36] 公司策略 - 加快募投项目进度，降低摊薄风险[44] - 制定资金管理办法，规范资金使用[46] - 完善治理结构，确保各方行使职责[47] - 制定股东回报规划，执行分红政策[48] 公司目标 - 目标是成为具有全球竞争力的世界一流生命科技企业[7] 产品管线 - 产品管线有全球首创项目1个，潜在同类最优项目5个[9]

发行相关 - 本次发行事项已通过公司第十一届董事会第五次会议审议，尚需股东会、上交所和中国证监会批准[7][54] - 发行对象为控股股东招商生科，募集资金总额不低于30亿元且不超过35亿元[7] - 发行价格为14.95元/股，不低于定价基准日前二十个交易日公司股票交易均价的80%[8] - 发行数量不低于200,668,897股且不超过234,113,712股，未超过发行前公司总股本的30%[8] - 募集资金净额拟用于创新药研发等5个项目，总投资35亿元[10] - 发行对象认购的股票自发行结束之日起36个月内不得转让[8] 公司概况 - 公司注册资本为163,222.5965万元，成立于1993年3月30日，1997年6月6日上市，证券代码为600079，证券简称ST人福[23] - 招商生科及其一致行动人合计控制公司28.30%的股份[35] 行业趋势 - 医药产业未来需求将持续增长，我国医药产业将迈入高质量发展新周期[24][25] 研发情况 - 核心研发技术人员达1000余名，已成功开发上市2款中枢神经系统1类新药[85] - 缓释制剂技术覆盖率达85%，核心品种原料药自产率超80%，核心品种市场占有率约90%[86][88] - 2025年完成符合中美欧标准的先进脂质体生产线建设[89] - 人福医药投资研发9个在研1类创新药[90] 项目建设 - 两性健康及复杂制剂制造基地建设项目建设期24个月，产品类型包括两性健康、甾体激素等[99] - 数智化建设项目以“统一数字基座、赋能业务创新、强化集团管控”为核心，具体建设内容包括搭建数字化管控平台、打造数智工厂等[106] 财务相关 - 本次发行完成后，公司总资产和净资产规模将同步增长，资产负债率将进一步下降[120] - 本次发行公司股本总额将增加，每股收益短期内存在被摊薄的风险[122] - 2022 - 2024年现金分红情况及占比[164][165][166][167] - 最近三年年均净利润198,277.94万元，最近三年以现金方式累计分配的利润占最近三年年均净利润的比例为89.74%[167] 未来规划 - 未来三年（2026 - 2028年）公司可采取现金、股票或两者结合方式分配股利，优先采用现金分红[173] - 公司将加快募投项目投资进度，尽快实现预期效益[189] 前次募集资金情况 - 2021年向李杰等发行股份购买资产并募集配套资金，募集净额977,205,752.84元[196] - 2021 - 2024年各年度使用募集资金情况，变更用途的募集资金总额为0[199] - 前次募集资金项目已实施完毕并结项，无下一步使用计划[200]

证券代码：600079 证券简称：ST 人福 编号：临 2026-004 人福医药集团股份公司董事会 二〇二六年二月二十五日 人福医药集团股份公司 关于 2026 年度向特定对象发行 A 股股票 预案披露的提示性公告 1 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏， 并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。 人福医药集团股份公司（以下简称"公司"）于 2026 年 2 月 24 日召开第十一届 董事会第五次会议，审议通过了关于公司 2026 年度向特定对象发行股票（以下简称 "本次发行"）的相关议案。《人福医药集团股份公司 2026 年度向特定对象发行 A 股 股票预案》全文与本公告同日在上海证券交易所网站（www.sse.com.cn）进行披露， 敬请投资者注意查阅。 公司本次向特定对象发行 A 股股票预案披露事项不代表审批机关对本次发行相 关事项的实质性判断、确认、批准或注册，本次发行尚需经公司股东会审议通过、经 上海证券交易所审核通过及中国证券监督管理委员会同意注册后方可实施。敬请广大 投资者注意投资风险。 特此公告。 ...

公司基本信息 - 招商生科成立于2025年3月20日，注册资本200,000万元[10] 股权结构 - 招商生科及其一致行动人合计直接持有公司28.30%的股份[10] - 本次发行前公司股份总数为1,632,225,965股[13] - 假设按发行数量上限计算，发行后招商生科及其一致行动人合计直接持有公司37.29%的股份[13] 发行情况 - 本次发行股票数量不超过234,113,712股，发行价格为14.95元/股[13] - 招商生科拟认购金额为本次募集资金总额的100%[13] 重要时间节点 - 2025年12月12日，招商局创新科技（集团）有限公司审议通过收购相关事宜[15] - 2026年2月24日，公司董事会会议审议通过本次发行等相关议案[15] 其他要点 - 招商生科收购议案已获董事会审议通过，将提请股东会审议[16] - 招商生科承诺发行结束后36个月内不转让认购股份[16] - 待股东会非关联股东批准，本次发行符合免于发出要约情形[16][18] - 招商生科具备收购人主体资格[18] - 本次发行不会导致公司控股股东及实际控制人变化[18]

业绩总结 - 2024年营业收入254.35亿元，较上期增长3.71%[34] - 2024年营业成本141.03亿元，较上期增长6.11%[34] - 2024年营业利润25.22亿元，较上期下降26.83%[34] - 本期营业利润105.29亿元，上期为94.72亿元，同比增长约11.16%[38] - 本期净利润103.05亿元，上期为93.87亿元，同比增长约9.78%[38] 资产负债 - 期末流动资产合计198.58亿元，较期初增长1.14%[1] - 期末非流动资产合计166.50亿元，较期初增长0.49%[1] - 期末流动负债合计133.40亿元，较期初增长0.86%[3] - 期末非流动负债合计24.75亿元，较期初下降14.03%[3] - 期末股东权益合计206.93亿元，较期初增长2.95%[3] 现金流量 - 本期经营活动产生的现金流量净额为21.64亿元，同比增长约9.92%[41] - 本期投资活动产生的现金流量净额为 -7.42 亿元，亏损有所减少[41] - 本期筹资活动产生的现金流量净额为 -14.98 亿元，亏损有所减少[41] 应收账款 - 2024年12月31日，应收账款账面价值为919,821.79万元[5] - 期末应收账款为91.98亿元，较期初增长13.36%[1] - 本期实际核销应收账款596家，核销金额为1318.352816万美元[118] 固定资产 - 期末固定资产为93.22亿元，较期初增长8.49%[1] - 固定资产账面原值期末余额为131.98亿美元，期初为119.31亿美元[132] - 未办妥产权证书的房屋建筑物账面价值为4.18亿美元[133] 在建工程 - 在建工程期末余额为12.64亿美元，期初为18.33亿美元[133] - 湖北葛店人福医药国际高端新型特色原料药产业化生产基地建设项目期末账面余额为4.10亿美元[133] - 宜昌人福冻干车间期末账面余额为2703.13万美元[133] 无形资产 - 无形资产期末账面价值为1,959,075,008.58元，期初为1,914,828,394.93元[141] - 无形资产账面原值期末余额为3,348,243,831.94元，本期增加335,942,437.22元[139] 商誉 - 商誉账面原值期末合计为4,123,595,834.11元[142] - 商誉减值准备期末余额33.9444712501亿美元[143] 其他 - 公司于2024年10月22日因涉嫌信息披露违法违规被中国证监会立案调查，尚未收到结论[4] - 审计将应收账款坏账准备计提和收入确认识别为关键审计事项[5][7]

业绩总结 - 2023年度公司营业收入2,452,474.06万元[7] - 2023年公司合并营业收入为223.38亿元，上期为245.25亿元[32] - 2023年公司合并营业利润为35.16亿元，上期为34.47亿元[32] - 2023年公司合并利润总额为34.26亿元，上期为33.84亿元[32] - 2023年公司合并净利润为30.71亿元，上期为28.15亿元[32] - 2023年末公司资产总计362.04亿元，较期初360.40亿元增长0.46%[1][24] - 2023年末负债合计161.06亿元，期初为180.98亿元，下降11.00%[24] - 2023年末股东权益合计200.99亿元，期初为179.42亿元，增长12.02%[24] 财务数据 - 2023年12月31日，公司应收账款账面价值为811,379.60万元[5] - 应收账款期末余额81.14亿元，期初为75.28亿元，增长7.79%[1] - 固定资产期末余额85.92亿元，期初为52.65亿元，增长63.19%[1] - 未分配利润期末为93.57亿元，期初为72.88亿元，增长28.39%[24] - 2023年末货币资金为697,158,533.96元，较期初1,208,648,297.10元减少[27] - 2023年末其他应收款为6,210,335,461.51元，较期初5,284,350,911.83元增长[27] - 2023年末短期借款为2,698,981,702.77元，较期初2,319,694,166.67元增长[30] 现金流量 - 2023年经营活动现金流入小计242.24亿元，上期为229.61亿元[39] - 经营活动现金流出小计222.57亿元，上期为205.20亿元[39] - 经营活动产生的现金流量净额为19.67亿元，上期为24.41亿元[39] - 投资活动现金流入小计12.39亿元，上期为66.69亿元[39] - 投资活动现金流出小计24.64亿元，上期为54.42亿元[39] - 投资活动产生的现金流量净额为 - 12.25亿元，上期为12.27亿元[39] - 筹资活动现金流入小计106.49亿元，上期为110.86亿元[39] - 筹资活动现金流出小计127.55亿元，上期为153.31亿元[39] - 筹资活动产生的现金流量净额为 - 21.06亿元，上期为 - 42.45亿元[39] 审计与准则 - 审计认为财务报表在所有重大方面按企业会计准则编制，公允反映公司2023年财务状况和经营成果[2] - 应收账款坏账准备计提被确定为关键审计事项[4][5] - 收入确认被确定为关键审计事项[7] 股东权益 - 2023年期初属于母公司股东权益合计为15,651,784,940元[52] - 2023年本期增减变动金额为2,290,498,043.06元[52] - 2023年综合收益总额为3,227,073,339.68元[52] - 2023年股东投入和减少资变动金额为 - 126,368,283.74元[52] - 2023年股东投入普通股金额为23,800,000元[52] - 2023年股份支付计入所有者权益的金额为223,284,308.24元[52] - 2023年利润分配变动金额为 - 494,679,331.11元[52] - 2023年股东权益内部变动涉及金额44,164,582元[52] 其他数据 - 金融资产分类提及三类计量方式[81][82] - 2023 - 2028年Epic Pharma, LLC和Epic Re Holdco, LLC部分年份有不同百分比数据[171]

募集资金 - 公司募集配套资金9.9999999985亿元，扣除费用后净额为9.7720575284亿元[12] - 2021年2月1日募集资金全部到账，2024年10月注销全部募集资金账户[12] - 2021年2月26日公司同意以募集资金置换自筹资金8966.408515万元[16] - 前次募集资金项目结项后，2582.991555万元转入普通账户补充流动资金[20] - 截至2025年9月30日，累计使用募集资金总额为9.545523亿元[26] - 2021 - 2023年分别使用募集资金8.024539亿元、7265.79万元、7944.04万元，2024 - 2025年1 - 9月为0[26] 项目投资 - 小容量注射剂标准生产基地项目承诺投资4.7522亿元，实际投资4.525665亿元[26] - 补充上市公司流动资金项目承诺投资5.019858亿元，实际投资5.019858亿元[26] 项目效益 - 小容量注射剂国际标准生产基地累计产能利用率为36.44%[29] - 截止2025年1 - 9月累计实现效益277,360.32万元[29] - 2022年度效益不适用，2023年度为63,129.99万元，2024年度为22,108.60万元，2025年1 - 9月为92,121.73万元[29] - 投产第一年净利润为 - 1,111.78万元，第二年为56,729.85万元，第三年净利润70,076.79万元[29] 其他 - 公司不存在前次募集资金投资项目变更等使用情况[15][18][19][22] - 截至2025年9月30日，募集资金实际使用情况与披露内容无差异[23] - 公司有5190万元金额相关信息（文档未明确说明该金额性质）[30]

股权交易 - 2026 年 2 月 24 日董事会审议向招商生命科技（武汉）有限公司发行 A 股股票议案[1] - 发行后其及其一致行动人预计控制超 30%股份[1] - 认购触发要约收购义务，承诺 36 个月不转让[1] - 董事会提请股东会批准其免于要约增持股份[1]

募集资金情况 - 公司向武汉当代发行89,047,195股，发行价11.23元/股，募资999,999,999.85元，净额977,205,752.84元[1] - 截至2025年9月30日，募集资金使用完毕并结项，2024年10月注销账户[2] - 募集资金初始存放976,799,999.85元，差额为其他发行费用[3] 资金使用情况 - 2021年置换自筹资金89,664,085.15元[7] - 2021 - 2025年9月累计使用95,455.23万元，2021年用80,245.39万元等[17] 项目投资情况 - 小容量注射剂基地承诺投资47,522.00万元，实际45,256.65万元，2023年6月达可使用状态[17] - 补充流动资金承诺与实际投资均为50,198.58万元[17] 项目效益情况 - 小容量注射剂基地产能利用率36.44%，近三年效益277,360.32万元达预计[18] 资金结转情况 - 2024年10月将余额25,829,915.55元转普通账户补流[11]

募集资金情况 - 公司募集配套资金9.9999999985亿元，净额9.7720575284亿元[2] - 截至2025年9月30日，募集资金累计使用9.545523亿元[17] - 2021 - 2025年9月各年度使用募集资金分别为8.024539亿元、0.726579亿元、0.794404亿元、0.00亿元、0.00亿元[17] - 公司以募集资金置换预先投入自筹资金8966.408515万元[7] - 2024年10月将余额2582.991555万元转入普通账户补充流动资金[11] 项目投资与效益 - 小容量注射剂国际标准生产基地承诺投资4.7522亿元，实际投资4.525665亿元[17] - 补充上市公司流动资金承诺投资5.019858亿元，实际投资5.019858亿元[17] - 小容量注射剂国际标准生产基地产能利用率36.44%[19] - 小容量注射剂国际标准生产基地最近三年实际效益累计27.736032亿元[19] - 小容量注射剂国际标准生产基地达到预计效益[19]