证券代码：600685 证券简称：中船防务 公告编号：2025-019 中船海洋与防务装备股份有限公司 中船海洋与防务装备股份有限公司（以下简称"公司"）于 2025 年 5 月 13 日在上海证券交易所网站（www.sse.com.cn）发布了《关于 参加中船集团控股上市公司 2024 年度集体业绩说明会暨 2025 年第一 季度业绩说明会的公告》（公告编号：2025-018）。本次业绩说明会已 于 2025 年 5 月 20 日按期召开。现将相关召开情况公告如下： 一、本次业绩说明会召开情况 公司董事、总经理陈利平先生、独立董事林斌先生、董事会秘书 李志东先生、财务负责人侯增全先生出席了本次业绩说明会，针对公 司 2024 年及 2025 年第一季度的生产经营和改革发展情况与投资者进 行了交流和沟通，并就投资者普遍关注的问题在信息披露允许的范围 内进行了回复。 关于参加中船集团控股上市公司2024年度集体业绩说明会暨 2025年第一季度业绩说明会召开情况的公告 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述 或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。 二、本次业绩说 ...

行业前景分析 - 短期来看，美国301条款贸易调查的最终裁决措施将对全球船东的订单决策产生阶段性影响，但实际冲击强度较此前市场预期相对温和 [1] - 中长期来看，自2021年启动的全球造船业景气周期仍具有坚实的基本面支撑 [1] - 全球船厂产能持续处于紧平衡状态，存量船队周期性更新需求释放，国际海事组织（IMO）框架下全球航运业减碳发展进程显著提速是核心驱动因素 [1] - 在海运贸易不发生颠覆式动荡的情况下，预计本轮造船市场景气周期仍将持续 [1]

业绩说明会信息 - 召开时间为2025年5月20日14:30 - 17:30[2][5] - 召开地点为上海证券交易所上证路演中心[2][5] - 召开方式为现场交流、视频直播和网络文字互动[2][4][5] 报告发布 - 2024年年报及2025年第一季度报告分别于2025年3月28日及4月29日发布[3] 参会安排 - 与中船集团控股的其他11家上市公司共同参加[3] - 参加人员有董事总经理等4人[5] 投资者互动 - 2025年5月19日16:00前可会前提问[2][5] - 20日14:30 - 17:30可登录上证路演中心观看直播[5] - 20日15:30 - 16:30可进行网络文字互动[5] 联系信息 - 联系人是董事会办公室，电话传真020 - 81896411，邮箱comec@comec.cssc.net.cn[6]

军工板块业绩表现 - 军工板块处于短期业绩筑底阶段，头部公司尤其是主机厂一季度营业收入同比复苏明显，但净利润仍然承压 [1][2] - 一季度71只军工标的共计实现营业收入1067.53亿元，同比减少3.15%，归母净利润56.14亿元，同比减少4.40% [3] - 2024年全年71家公司共实现营业收入5662.71亿元，同比增长0.76%，归母净利润238.96亿元，同比减少26.24% [3] 头部企业营收与盈利分化 - 40家头部企业一季度营业收入同比增速平均值、中位数分别为15.14%、1.37%，去年同期分别为-1.48%、-2.63% [3] - 14家头部企业实现营收两位数增长，北方导航和中无人机营收增速分别达347.47%、286.64%，上年同期分别为-86.54%、-87.14% [4] - 40家企业归母净利润同比增速均值为-35.57%、中位数为-20.75%，去年同期分别为0.4%、-0.61% [4] 核心企业财务数据 - 航发动力一季度营收61.64亿元，同比减少1.71%，归母净利润751.14万元，同比减少95.15% [5] - 中航成飞一季度营收同比减少81.1%，净利润同比减少89.37%，但扣非后归母净利润1.29亿元，同比增长735.57% [5] - 中航成飞5月12日成交额创历史新高，达97.4亿元 [5] 市场表现与资金动向 - 5月以来国防军工指数累计涨幅达13.42%，位列申万一级行业涨幅前三，中航成飞、成飞集成、晨曦航空等核心标的月内涨幅超30% [3] - 军工ETF上周累计涨幅达4.91%，本周早盘放量涨逾6%，收涨4.68% [1] - 游资活跃，中航成飞获国泰海通上海江苏路营业部席位买入近7亿元，深股通净买入2854.35万元 [7] 行业前景与机构观点 - 军工行业未来基本面和情绪面将不断修复，业绩有望逐季度环比提升，下半年好于上半年 [8] - 主机厂合同负债增长，一季度末整体合同负债341.6亿元，相比期初增长22% [6] - 航空产业链主机厂和配套厂商预计2025年营收增速保持较快增长，中航西飞、中航高科等预计增速分别为4%、14% [6]

港股军工板块股价表现 - 中船防务(00317.HK)股价上涨8.23% [1] - 中航科工(02357.HK)股价上涨6.63% [1] - 航天控股(00031.HK)股价上涨6.33% [1]

港股军工股表现 - 中航科工(02357.HK)股价上涨超过3.5% [1] - 航天控股(00031.HK)股价上涨超过2.5% [1] - 中船防务(00317.HK)股价上涨接近2% [1] 行业动态 - 港股军工板块整体呈现震荡走强趋势 [1]

股份数据 - 截至2025年4月底，H股法定/注册股份592,071,197股，面值1元，股本592,071,197元[1] - 截至2025年4月底，A股法定/注册股份821,435,181股，面值1元，股本821,435,181元[1] - 2025年4月，H股、A股法定/注册股份数目无增减[1] - 本月底法定/注册股本总额1,413,506,378元[1] 发行股份数据 - 截至2025年4月底，H股已发行股份592,071,197股，库存股0股[2] - 截至2025年4月底，A股已发行股份821,435,181股，库存股0股[2] - 2025年4月，H股、A股已发行股份及库存股数目无增减[2] - 每股普通股面值为人民币1.00元[2] 其他 - 呈交者为李志东，职衔为公司秘书[5]

业绩总结 - 2024年公司全年实现营业收入194.02亿元，同比增长20.17%[23] - 2024年公司归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润3.36亿元，同比增加3.37亿元[23] - 2024年公司全年实现经营承接250亿元，完成年度计划的165.6%[23] - 截至2024年12月31日，合并报表归属于母公司所有者净利润为377,262,684.20元[65] - 截至2024年12月31日，母公司报表年末未分配利润为1,236,146,625.09元[65] 业务数据 - 2024年公司共承接12型56艘新船订单[23] - 2024年公司签约6艘2400TEU甲醇双燃料集装箱船[23] - 2024年公司报告期内共承接12艘气体运输船[23] - 报告期内交付37艘船舶共108.44万载重吨[24] - 截至报告期末手持订单合同总价约616亿元，其中造船订单约587亿元，含130艘船舶、2座海工装备共477.67万载重吨[24] 未来展望 - 2025年董事会将围绕“定战略、做决策、防风险”助力公司高质量发展[39] - 2025年董事会将保障实体企业完成年度生产经营任务，提升核心竞争力[40] - 2025年董事会将加强规范运作，完善风险管理体系[41] - 2025年董事会将加强与资本市场沟通，优化股东结构[43] - 2025年公司将完善可持续发展管理体系，提升可持续发展能力[44] 分红情况 - 2024年度拟向全体股东每10股派发现金红利0.70元（含税），合计拟派发现金红利98,945,446.46元（含税）[66] - 2024年中期已派发现金红利16,962,076.54元（含税），本年度现金分红金额合计为115,907,523.00元（含税），占净利润比例为30.72%[66] - 2025年中期现金分红总额占上半年归属于上市公司股东净利润的比例不高于30%[72] 担保情况 - 2024年度公司授权子公司实施总计不超过56.30亿元人民币的担保[75] - 2024年5月31日至2025年3月28日，子公司新增担保总额为18.70亿元人民币[75] - 截至2025年3月28日，子公司存量担保余额为20.15亿元人民币[76] - 预计2025年度控股子公司黄埔文冲为文船重工提供的新增担保额度为25.36亿元[77] 外汇衍生品交易 - 2025年公司外汇衍生品任一时点余额不超过57.61亿美元（含等值外币）[85] - 2025年公司外汇衍生品在期限内任一时点占用的交易保证金和权利金余额不超过200亿元人民币或其他等值外币[85] - 公司外汇衍生品交易业务规模不超过需要保值金额的95%[87] - 公司外汇衍生品交易合约期限一般不超过八年[87] 会议与公告 - 2024年组织召开股东会4次，审议议案20项[29] - 2024年召开8次董事会，全票赞成审议通过49项议案，发布4期定期报告、54份临时公告[30] - 2024年独立董事专门会议召开3次[31] - 2024年累计回复e互动问答76次，接待机构投资者调研超600人次，召开业绩说明会5次，参加券商策略会30次，4家研究机构出具研报8篇[33] 关联交易 - 2024年公司与中国船舶集团有限公司签署《2024年持续性关联交易框架协议之补充协议》《2025年持续性关联交易框架协议》、与中船财务有限责任公司签署《2025年金融服务框架协议》构成关联交易[107] 其他 - 2024年公司董事会连续第三年获上交所年度信息披露A类评价等多项荣誉[26] - 2024年2月2日完成换届，第十一届董事会有董事8名，含1名执行董事、3名非执行董事、4名独立非执行董事[27] - 2024年度公司监事会共召开9次会议[50] - 2024年度财务报告经审计出具标准无保留意见[57] - 2024年公司连续第4年入选“央企ESG先锋100”年度榜单，获“2024年上市公司最具社会责任奖”等荣誉[37]

股东会信息 - 2024年年度股东会2025年5月27日召开[2] - 现场会议10点30分在广州船舶大厦15楼举行[2] - 网络投票5月27日进行，各平台有不同时段[3][4] 议案情况 - 本次股东会审议7项议案，通过情况不同[6] - 议案4至7对中小投资者单独计票[8] 股权与登记 - A股股权登记日为2025年5月19日[12] - 股东出席登记5月27日10:30前在指定地点[15][16] 联系方式 - 公司联系人李志东、邱知临，有电话、传真和地址[20] 其他 - 公告2025年4月30日发布[22] - 授权委托书用于委托出席股东会[25]

担保情况 - 黄埔文冲为文船重工担保9.31亿元，截至公告日担保余额28.37亿元[2] - 2024年度子公司新增担保额度56.30亿元[5] - 自2024年5月30日至公告日新增担保发生额28.00亿元[13] 文船重工数据 - 2024年末资产249,844万元、负债194,061万元、营收99,573万元、净利润2,094万元[7] - 2025年3月末资产296,903万元、负债243,030万元、营收4,858万元、净利润 - 1,910万元[7] 其他要点 - 文船重工资产负债率超70%，投资者需注意风险[2] - 本次担保在2023年股东大会审议额度内，无需再审议[5]