公司概况 - 公司是全球云母制品市场领导者之一，市占率达27%[2] - 公司产品主要应用于新能源汽车领域，具备先发优势、客户优势和产品优势，为公司利润持续高速增长奠定了基础[2] - 公司自2003年成立以来不断进行产品创新，持续拓展云母耐高温绝缘材料产品使用边界，技术领先，产品可靠[11] 业绩展望 - 公司预计未来三年营业收入分别为12.64亿元、17.20亿元、22.35亿元，净利润分别为2.57亿元、3.43亿元、4.31亿元[5] - 公司2021年至2023年实现营业收入分别为5.22亿元、6.67亿元、8亿元，对应归母净利润分别为1.04亿元、1.34亿元、1.72亿元，CAGR分别为15.29%和18.26%[19] - 公司毛利率由2020年的31.91%提升至2023年的37.07%，净利率由2020年的8.93%提升至2023年的21.47%[20] 市场趋势 - 云母材料市场规模持续扩张，2022年全球云母材料市场规模为180.00亿元，预计2027年将达到418.10亿元[23] - 2020年我国云母市场规模为38.76亿元，预计2025年将提升至112.24亿元，耐火材料和绝缘材料占比达80.92%[24] - 全球新能源汽车云母材料市场规模为17.30亿元，预计2027年将达到104.40亿元，储能云母材料市场规模预计将达到19.20亿元[26,27] 客户和合作关系 - 公司与特斯拉等知名企业建立稳定合作关系，获得客户认可[70] - 浙江荣泰的客户结构较为健康，第一大客户贡献收入比例为12.61%，前五大客户收入占比为42.87%[72] 技术和产品优势 - 公司持有多项专利和参与起草修订多项国家、行业或团体标准，产品性能远超现行团体标准，具有较高的安全冗余[14] - 云母材料在热失控防护中具有较高的防火性能和绝缘性能[34] - 公司产品三维云母结构件在新能源汽车领域具有领先优势，具备较强的技术研发能力和产品性能，为公司未来利润持续增长奠定基础[75]

回购方案 - 首次披露日为2024/2/22，由董事长提议[2] - 实施期限为待董事会审议通过后12个月[2] - 预计回购金额2500万元~5000万元[2] 回购进展 - 累计已回购股数85.95万股，占总股本比0.31%[2] - 累计已回购金额2113.08万元[2] - 实际回购价格区间22.82元/股~26.83元/股[2] 2024年4月回购 - 回购426,600股，占总股本比例0.15%[5] - 最高价24.82元/股，最低价23.37元/股[5] - 已支付资金总额1024.543974万元[5]

公司核心竞争力 - 技术研发优势：公司在耐高温绝缘云母材料领域掌握多项核心技术和关键生产工艺，持续研发提升产品质量和性能 [2] - 客户优势：公司通过技术创新从单一产品制造商向综合解决方案服务商转变，吸引优质客户资源 [2] - 精益制造优势：公司实现智能制造的工业化和信息化融合，建立产品全流程追溯系统 [3] - 质量管理优势：公司建立健全的质量管理体系，确保产品具有可靠稳定的质量 [3] - 供应链体系优势：公司形成覆盖云母矿采购到销售服务的完整供应链，满足下游客户严格的审核认证标准 [3] - 经营管理团队优势：公司拥有专业、稳定、高效且经验丰富的经营管理团队 [3] 主营业务和产品 - 公司主营业务为耐高温绝缘云母制品的研发、生产和销售，主要产品包括新能源汽车热失控防护绝缘件、小家电阻燃绝缘件、电缆阻燃绝缘带等，广泛应用于新能源汽车、家电、电线电缆等行业 [4] 产能规划和市场拓展 - 公司计划在国内外建设新的生产基地，引进先进设备和管理经验，打造行业领先的新能源汽车零配件生产基地，积极开拓国内外市场 [4] 订单和量产情况 - 公司已披露的定点项目销售金额预计约92.38-99.63亿元，项目生命周期集中在2024年下半年和2025年上半年 [5] 海外子公司投产情况 - 新加坡荣泰为海外客户提供配套服务，越南荣泰作为新能源汽车热失控防护绝缘件海外生产基地已投入使用，计划在墨西哥成立子公司，投资建设年产50万套新能源汽车零部件生产项目 [5] 新产品和研发情况 - 新型轻量化安全结构件今年上半年开始量产，2024年一季度营收占比较小，2023年公司研发费用4,510.65万元，占营业收入的5.64% [6] 投资风险和应对策略 - 公司在墨西哥的投资建设项目可能面临外部环境变化、政策法律差异等风险，公司将采取适当策略和管理措施加强风险管控 [6] - 面对云母产品及新能源汽车降价压力，公司将通过技术创新提升产品质量和性能，增强自主核心技术储备，积极开拓国内外市场 [7]

业绩总结 - 公司2023年营收达到8亿元，同比增长19.89%[1] - 公司2024年一季度营收达到2.15亿元，同比增长40.38%[1] - 公司预测2026年营业收入将达到223.2百万元，较2023年增长179%[9] - 营业收入增长率预计2024年将达到63.6%，2025年为34.1%[9] 未来展望 - 公司在手订单充足，海外布局加速，已披露的定点项目销售额超过90亿元，有望为公司长期成长提供保障[4] - 公司预计2026年净利润为5.01百万元，同比增长191%[9] - 归母净利润增长率2024年预计为76.3%，2025年为32.8%[9]

. 1991 - 1995 - 1995 - 19 中国杭州市钱江新城新业路8号UDC时代大厦A座5-8层、12层、23层 Floors 5–8, 12 and 23, Block A, UDC Times Building, No. 8 Xinye Road, Qianjiang New City, Hangzhou Tel. 0571-88879999 www.zhcpa.cn 浙江荣泰电工器材股份有限公司 年度募集资金存放与使用情况鉴证报告 / i S 景 目 | | 页 次 | | --- | --- | | 一、年度募集资金存放与使用情况鉴证报告 | 1-3 | | 二、浙江荣泰电工器材股份有限公司关于 2023年度募集资金 | | | 存放与使用情况的专项报告 | 4-10 | 中国杭州市钱江新城新业路8号UDC时代大厦A座5-8层、12层、23层 Floors 5~8, 12 and 23, Block A, UDC Times Building, No. 8 Xinye Road, Qianjiang New City, Hangzhou Tel. 0571-88879999 Fax. 057 ...

关于浙江荣泰电工器材股份有限公司 n a f- 目 录 | 一、非经营性资金占用及其他关联资金往来情况的专项 | 页 次 | | --- | --- | | 审核说明 | 1-3 | 二、非经营性资金占用及其他关联资金往来情况汇总表 4-4 中国杭州市钱江新城新业路8号UDC时代大厦A座5-8层、12层、23层 Floors 5–8, 12 and 23, Block A, UDC Times Building, No. 8 Xinye Road, Qianjiang New City, Hangzhou Tel. 0571-88879999 Fax. 0571-88879000 非经营性资金占用及其他关联资金往来情况的专项审核说明 中国杭州市钱江新城新业路8号UDC时代大厦A座5-8层、12层、23层 Floors 5--8, 12 and 23, Block A, UDC Times Building. No. 8 Xinye Road, Qianjiang New City, Hangzhou Tel. 0571-88879999 www.zhcpa.cn 中汇会专[2024]4803号 浙江荣泰电工器 ...

利润分配与股本转增 - [公司拟向全体股东每10股派发1.4元现金红利（含税），每10股以资本公积金转增3股，拟派发现金红利39,079,670.00元（含税），拟转增83,742,150股，转增后总股本增加至363,742,150股][4] - [该利润分配及资本公积金转增股本方案已通过第一届董事会第二十五次会议审议，尚需提交2023年年度股东大会审议][4] - [2023年半年度以实施权益分派股权登记日登记的总股本为基数，向全体股东每10股派发现金红利0.50元（含税），该方案已实施完毕][99] - [2023年年度拟向全体股东每10股派发现金红利1.4元（含税），每10股以资本公积金转增3股；截至2024年4月23日，总股份数28000万股，扣除回购专户股份后拟派发现金红利39079670.00元（含税），拟转增83742150股，转增后总股本增加至363742150股，该方案待股东大会审议][99] - [本次分红年度合并报表中归属于上市公司普通股股东的净利润为171802278.87元，现金分红金额（含税）为53079670.00元，占净利润比率为30.90%][100] 公司基本信息 - [公司注册地址和办公地址均为浙江省嘉兴市南湖区凤桥镇中兴路308号，报告期内注册地址未变更][11] - [公司股票为A股，在上海证券交易所上市，股票简称浙江荣泰，代码603119][11] 审计相关 - [中汇会计师事务所（特殊普通合伙）为本公司出具了标准无保留意见的审计报告][2] - [公司聘请的境内会计师事务所为中汇会计师事务所（特殊普通合伙），签字会计师为刘木勇、董鹏][11] 财务报告保证 - [公司负责人、主管会计工作负责人及会计机构负责人声明保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整][3] 报告期信息 - [报告期为2023年1 - 12月，报告期末为2023年12月31日][9] 重大风险事项 - [报告期内公司不存在重大风险事项，已在报告中阐述生产经营可能面临的风险及应对措施][6] 财务数据 - [2023年营业收入800,255,001.95元，同比增长19.89%，归属于上市公司股东的净利润171,802,278.87元，同比增长28.43%][12] - [2023年末归属于上市公司股东的净资产1,661,442,001.45元，较上年同期末增长212.08%，总资产1,954,868,559.02元，较上年同期末增长95.11%][12] - [2023年基本每股收益0.72元/股，同比增长12.50%，加权平均净资产收益率16.86%，较上年减少11.93个百分点][12] - [2023年第一至四季度营业收入分别为15,344.45万元、19,547.96万元、23,369.43万元、21,763.66万元][13] - [2023年非经常性损益合计15,864,915.64元，2022年为13,192,977.52元，2021年为21,352,370.43元][14] - [2022年度归属于上市公司股东的非经常性损益净额差异为341,962.45元，2021年度差异为211,689.80元][15][16] - [采用公允价值计量的应收款项融资期初余额33,161,841.00元，期末余额23,255,063.82元，当期变动 -9,906,777.18元][16] - [2023年经营活动产生的现金流量净额221,128,390.68元，同比增长154.86%][12] - [2023年归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润155,937,363.23元，同比增长29.32%][12] - [2023年扣除非经常性损益后的基本每股收益0.65元/股，同比增长14.04%][12] - [2023年公司营业收入80,025.50万元，同比增长19.89%；归母净利润17,180.23万元，同比增长28.43%；扣非归母净利润15,593.74万元，同比增长29.32%][17] - [2023年新能源汽车行业收入57,462.68万元，较上年同期增加22.39%，占营业收入比例为71.81%][17] - [2023年公司新能源汽车热失控防护绝缘件收入57,462.68万元，较上年同期增加22.39%，占营业收入比例为71.81%，是收入及利润主要来源][23] - [公司营业收入80,025.50万元，较上年同期增长19.89%，主要因新能源汽车热失控防护绝缘件销量增长][30] - [公司经营活动产生的现金流量净额为22,112.84万元，同比增长154.86%，因销售商品、提供劳务收到现金增加][30][31] - [公司筹资活动产生的现金流量净额为78,848.59万元，同比增长3,673.18%，系本年度发行股票募集资金所致][30][31] - [主营业务中，云母制品营业收入78,284.71万元，毛利率37.52%，较上年增加1.64个百分点][32] - [新能源汽车热失控防护绝缘件营业收入57,462.68万元，毛利率45.18%，较上年增加2.69个百分点][32] - [云母制品生产量20,295.71吨，销售量19,183.53吨，库存量4,386.94吨，较上年分别增长18.26%、26.14%、11.49%][33] - [前五名客户销售额33,387.65万元，占年度销售总额41.71%，无关联方销售额][34] - [前五名供应商采购额10,132.20万元，占年度采购总额30.64%，无关联方采购额][34] - [公司本期费用化研发投入45,106,496.04元，研发投入总额占营业收入比例为5.64%][34] - [公司管理费用43,979,671.25元，较2022年度增长35.93%，主要因本期职工薪酬及咨询费增加][34] - [2023年经营活动现金流净额22112.84万元，较2022年增长154.86%；投资活动现金流净额 -5431.06万元，较2022年增长 -41.86%；筹资活动现金流净额78848.59万元，较2022年增长3673.18%][35] - [2023年末货币资金1022670816.73元，占总资产比例52.31%，较上期增长1422.48%，主要系收到募集资金所致][36] - [2023年末境外资产43604753.26元，占总资产比例2.23%][37] - [截至报告期末，固定资产46490656.68元和无形资产13867739.31元因应付银行承兑汇票抵押受限，合计60358395.99元][37] - [以公允价值计量的金融资产期初数33161841元，期末数23255063.82元，变动 -9906777.18元][41] - [2023年末短期借款19817545元，占总资产比例1.01%，较上期减少84.55%，主要系本期偿还借款所致][36] - [公司主要控股子公司中，湖南荣泰新材料科技有限公司2023年营业收入为193,003,739.99元，营业利润为22,980,858.10元；浙江荣泰汽车零部件有限公司营业收入为37,020,365.82元，营业利润为230,338.70元][42] - [2023年1 - 6月归属于上市公司普通股股东的净利润为69469670.71元，母公司净利润为61263702.80元，截至6月30日期末可供分配利润为244750059.56元][98] 行业市场情况 - [预计2023 - 2027年世界云母材料市场复合增长率为18.00%，2027年市场规模将达到418.10亿元][20] - [2023年全球新能源汽车销量达到1,465.3万辆，同比增长35.4%，中国新能源汽车销量达到949.5万辆，占全球销量的64.8%][20] - [预计2023 - 2027年全球新能源汽车云母材料市场年均复合增长率为37.60%，2027年市场规模约为104.40亿元；全球储能云母材料市场年均复合增长率将为64.40%][20] - [预计2023 - 2027年全球家用电器云母材料市场年均复合增长率为14.10%，2027年市场规模约为11.72亿元；全球电缆行业云母材料市场年均复合增长率为13.90%，2027年市场将达到27.40亿元][20][21] 公司业务模式 - [公司主营业务为耐高温绝缘云母制品研发、生产和销售，产品拓展到非云母产品，应用领域扩大到多个电动化领域][23] - [公司研发采用与客户交互式研发模式，融入客户供应链并进行前瞻性研究][23][24] - [公司采购制定相关程序保证供应商质量并进行管理][24] - [公司生产采用以销定产并适当备货模式，实现柔性化生产加工产线配置和智能揉单生产组织模式][24] - [公司销售采用直销模式，与客户直接签订销售合同][24] 公司核心竞争力 - [公司在耐高温绝缘云母材料领域掌握多项核心技术和关键生产工艺，持续研发应用新技术、新工艺][26] - [截至2023年12月31日，公司及子公司共拥有33项发明专利、93项实用新型专利、3项外观设计专利，主持或参与起草修订9项国家、行业或团体标准][18] - [公司独创上胶压制一体化成型工艺，实现云母制品三维立体造型制备，拓展应用领域][27] - [公司与下游客户打造交互式研发模式，产品获特斯拉、奔驰等知名厂商认可][27] - [公司在湖南、浙江设生产基地，在德国设仓储基地进行供应链布局][28] - [公司实现智能制造的工业化和信息化融合，提升生产效率，降低管理成本][27] - [公司建立产品全流程追溯系统，方便下游客户查询产品信息][28] - [公司通过多项质量管理体系认证，产品通过多国标准检测][28] - [公司客户包括特斯拉、宁德时代等各行业优质企业，获多项客户奖项][27] 募集资金相关 - [2023年公司首次公开发行7000万股，每股发行价15.32元，募集资金总额107240万元，净额97005.46万元，超募资金9005.46万元][39] - [首次公开发行股票募集资金投资项目包括年产240万套新能源汽车安全件项目（投资74877万元，拟投入募集资金68000万元）和补充流动资金（投资20000万元，拟投入募集资金20000万元）][39] - [全资子公司湖南荣泰投资建设年产1.5万吨新能源用云母制品生产项目，购买土地使用权花费约730万元，计划总投资约1.2亿元][39] - [公司制定《募集资金管理制度》，确保募集资金合理规范使用][188] 公司发展战略 - [公司愿景是“让用电更安全”，致力于成为国际领先的新能源零配件生产企业][44] - [公司将持续深耕耐高温绝缘云母制品重点行业和客户][44] - [公司将持续研发投入，推出新材料、新产品、新技术，产品拓展到非云母产品][44] - [公司将推动产品应用领域从新能源乘用车拓展到储能、新能源商用车等电动化领域][44] - [公司拟在国内、东南亚、墨西哥等地区建设新生产基地，扩大业务规模][45] - [公司将在新能源汽车领域对材料特性、工艺技术等关键环节持续创新，探索耐高温绝缘材料应用场景][45] - [公司将依托省级企业技术平台，引进专业人才，与院校、科研机构合作，增强自主核心技术储备][45] - [公司将加大新型轻量化安全结构件等非云母新材料、新产品、新技术的研发投入，拓展应用领域][45] - [公司将巩固并提升新能源汽车市场占有率，强化业务渠道，保证订单份额][45] - [公司将拓展新兴高增长市场产品应用前景，把握电工绝缘市场机遇][45] - [公司将巩固和拓展海外市场，布局建设海外分支机构，加强与国际客户合作][45] - [公司将优化供应链管理流程，利用信息化推动供应链整合][45] - [公司将打造精益化、自动化的现代生产体系，提升生产能力和产品品质][45] - [公司将完善人力资源管理制度，引进优秀人才，优化人才结构和激励机制][46] 公司面临风险 - [公司业务处于稳步增长阶段，但面临宏观经济和下游行业需求波动风险，若下游市场规模不及预期，将对经营业绩构成不利影响][47] - [新能源汽车热失控防护绝缘件领域竞争激烈，若其他竞争对手取得资质认证并与客户形成长期合作，公司可能面临市场份额下降风险][47] - [行业技术迭代较快，若电芯材料发生重大技术路线变更，减少云母绝缘材料应用，而公司不能及时把握技术升级趋势，将影响经营业绩][47] - [随着生产经营规模扩大，产品产能提升，若出现较大质量问题，可能引发纠纷、索赔或诉讼，影响业务开展和盈利能力][47] - [公司部分工艺核心技术仅通过保密制度保护，若知识产权和专有技术受到侵犯或泄密，将对技术研发和生产经营带来不利影响][47] - [原材料价格波动对公司营业成本影响较大，若云母矿、有机硅胶水、泡棉胶带等原材料价格上涨，且无法转移成本，将影响经营业绩][47] 公司治理结构 - [报告期内，公司召开1次年度股东大会和3次临时股东大会，全部采取现场和网络投票相结合的方式表决][49] - [公司董事会由7名董事组成，其中3名独立董事，下设四个专门委员会，除战略委员会外，其他专门委员会召集人全部由独立董事担任][49] - [公司监事会由2名监事和1名职工监事组成，严格执行相关规定，对公司日常运作等进行监督][49] - [公司建立了企业内部效绩评价考核办法及激励约束机制，高级管理人员的聘任公开、透明][49] - [2023年第一次临时股东大会于2月20日举行，17名股东出席，代表21000万股，占比100%，通过3个议案][52] - [2022年年度股东大会于6月5日举行，17名股东出席，代表21000万股，占比100%，通过9个议案][52] - [2023年第二次临时股东大会于9月6日举行，

关于浙江荣泰电工器材股份有限公司 非经营性资金占用及其他关联资金往来情况 汇总表的专项审计报告 1、 专项审计报告 2、 附表 关于浙江荣泰电工器材股份有限公司 非经营性资金占用及其他关联资金往来情况的专项审核说明 中汇会专[2024]4803号 浙江荣泰电工器材股份有限公司全体股东: 我们接受委托,审计了浙江荣泰电工器材股份有限公司(以下简称浙江荣泰公 司)2023年度财务报表,并出具了中汇会审[2024]4795号无保留意见的审计报告, 在此基础上对后附的浙江荣泰公司管理层编制的《2023年度非经营性资金占用及其 他关联资金往来情况汇总表》(以下简称汇总表)进行了审核。 一、管理层的责任 目 录 委托单位：浙江荣泰电工器材股份有限公司 审计单位：中汇会计师事务所（特殊普通合伙） 联系电话：0571-88879999 管理层的责任是提供真实、合法、完整的相关资料,按照中国证券监督管理委 员会、公安部、国务院国有资产监督管理委员会及中国银行保险监督管理委员会《上 市公司监管指引第8号 -- 上市公司资金往来、对外担保的监管要求》(中国证券监 督管理委员会公告[2022]26号文)及其他相关规定编制汇总表以满足 ...

东兴证券股份有限公司 关于浙江荣泰电工器材股份有限公司 使用部分超募资金投资建设全资子公司 生产项目的核查意见 东兴证券股份有限公司（以下简称"东兴证券"或"保荐人"）作为浙江荣 泰电工器材股份有限公司（以下简称"浙江荣泰"或"公司"）首次公开发行股 票并在上交所主板上市的保荐人，根据《证券发行上市保荐业务管理办法》、《上 海证券交易所股票上市规则》、《上市公司监管指引第 2 号——上市公司募集资金 管理和使用的监管要求》、《上海证券交易所上市公司自律监管指引第 1 号——规 范运作》等相关规定，对浙江荣泰本次使用部分超募资金投资建设全资子公司生 产项目的事项进行了审慎核查，具体情况如下： 一、募集资金的基本情况 根据中国证券监督管理委员会《关于同意浙江荣泰电工器材股份有限公司首 次公开发行股票注册的批复》（证监许可[2023]1288 号），浙江荣泰电工器材股份 有限公司首次公开发行人民币普通股（A 股）股票 7,000.00 万股，每股发行价格 为 15.32 元，募集资金总额为 10,740.00 万元，扣除各项发行费用 10,234.54 万元 后，募集资金净额为 97,005.46 万元，其中超募资 ...

浙江荣泰电工器材股份有限公司 对 2023 年度会计师事务所履职情况的评估报告 | | | 何时成 | | 何时开 | 何时开 | 何时开 始为本 | 近三年签署或 | | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | | 项目组 | 姓名 | 为注册 | | 始从事 | 始在本 | 公司提 | 复核上市公司 | | 成员 | | 会计师 | | 上市公 | 所执业 | 供审计 | 审计报告情况 | | | | | | 司审计 | | 服务 | | | 项目合 | | | | | 2010年 | | 签署 家上市 4 | | 伙人 | 刘木勇 | 2009 | 年 | 2011 年 | 10 月 | 2023 年 | 公司审计报告 | | 签字注 | | | | | | | 签署 家上市 1 | | 册会计 | 董鹏 | 2018 | 年 | 年 2014 | 2019年 | 年 2019 | | | 师 | | | | | | | 公司审计报告 | | 质量控 | | | | | | | 签署 5 家上市 | | | | | | | 2003年 | | | ...