业绩总结 - 公司2023年全年营业收入同比增长44.3%，归母净利润同比增长11.0%[1] - 公司2024-2025年归母净利润预测下调至2.3/3.0亿元，维持“增持”评级[2] - 公司2023年资产/信用减值损失分别为506/2004万元，影响全年净利率水平[1] - 公司2023年经营活动净现金流1.3亿元，资产负债率有所提升至19.3%[1] - 公司2023年销售/管理/研发/财务费用率分别为0.7%/13.6%/1.7%/-0.3%[1] 市场趋势 - 公司海外订单占比超八成，重点市场营收显著增长，有望持续斩获优质订单[1] - 公司积极响应“一带一路”倡议，深挖东南亚、中东市场潜力[1] - 公司面临东南亚、中东基建需求不及预期、境外业务风险和汇率波动风险[3] 财务数据 - 公司2023年全年购建固定资产、无形资产和其他长期资产支付现金7769万元[1] - 公司2023年综合毛利率34.3%，24Q1实现37.3%，持续改善[1] 未来展望 - 上海港湾公司2026年预计营业总收入将达到293.5亿元，较2023年增长了129.6%[4] - 2026年预计净利润为37.7亿元，较2023年增长了116.1%[4] - 公司预计2026年每股净资产将达到10.35元，较2023年增长了44.8%[4] - 2026年预计ROIC为15.36%，较2023年增长了50.8%[4] - 2026年预计P/E比率为11.26，较2023年下降了53.9%[4]

业绩总结 - 公司23年实现收入12.8亿，同比增长44.3%[1] - 公司23年归母净利润为1.7亿，同比增长11.04%[1] - 公司24Q1实现营收2.88亿，同比增长42.4%[1] - 公司24Q1新签订单达到历史新高5.8亿[1] - 公司23年桩基工程收入同比增长149.33%[1] - 公司23年净利率下滑至13.60%[1] - 公司24-26年预计归母净利润分别为2.1、2.7、3.4亿[1] - 公司23年CFO净额为1.34亿[1] - 公司23年资产及信用减值损失为0.25亿[1] - 公司23年期间费用率为15.7%[1] 未来展望 - 公司2026年预计营业收入将达到2572.66百万元，较2022年增长了190.15%[2] - 营业利润预计在2026年达到433.46百万元，较2022年增长了127.33%[2] - 净利润预计在2026年达到342.57百万元，较2022年增长了118.47%[2] - 营业收入的年均增长率为23.50%[2] - 营业利润的年均增长率为27.54%[2] - 净利润的年均增长率为27.82%[2] 财务指标 - 毛利率分别为36.34%、34.26%、34.26%、33.91%和32.91%[2] - 净利率分别为17.71%、13.63%、12.83%、12.89%和13.34%[2] - ROE分别为10.02%、9.93%、10.91%、12.21%和13.71%[2] 其他 - 天风证券可能会根据不同假设和标准，采用不同的分析方法，提出不一致的市场评论和交易观点[7] - 天风证券可能持有本报告中提及公司发行的证券并进行交易，也可能为这些公司提供各种金融服务，存在潜在利益冲突[8] - 天风证券的股票投资评级包括买入、增持、持有和卖出，行业投资评级包括强于大市、中性和弱于大市[9]

证券代码：605598 证券简称：上海港湾 公告编号：2024-013 本次年报集体业绩说明会活动将采取网络的方式举行，投资者可以登录"上 证路演中心"网站（https://roadshow.sseinfo.com）或关注微信公众号上证路 演中心参与活动，活动时间为 2024 年 5 月 10 日（周五）15:00 至 16:00。 届时公司董事长徐士龙先生、独立董事陈振楼先生、独立董事李仁青先生、 总经理徐望先生、董事会秘书王懿倩女士、财务总监 Vivienne Zhang 女士将通 过网络在线交流形式与投资者就公司治理、发展战略、经营状况、股权激励和可 持续发展等投资者关注的问题进行沟通。 欢迎广大投资者积极参与。 关于参加 2024 年上海辖区 上市公司年报集体业绩说明会的公告 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述 或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。 为进一步加强与广大投资者的沟通交流，上海港湾基础建设（集团）股份有 限公司（以下简称"公司"）将参加"2024 年上海辖区上市公司年报集体业绩说 明会"活动，现将有关事项公告如下： 上海港湾基础建设 ...

1 中原证券股份有限公司 关于上海港湾基础建设（集团）股份有限公司 2023 年持续督导年度报告书 | 保荐机构：中原证券股份有限公司 | 被保荐公司简称：上海港湾 | | --- | --- | | 保荐代表人姓名：秦洪波 | 联系电话：010-57058322 | | 保荐代表人姓名：温晨 | 联系电话：010-57058322 | 经中国证券监督管理委员会《关于核准上海港湾基础建设（集团）股份有 限公司首次公开发行股票的批复》（证监许可[2021]2618 号）核准，上海港湾首 次公开发行 43,193,467 股人民币普通股股票，发行价格为 13.87 元/股。募集资金 总额为人民币 599,093,387.29 元，扣除承销费和保荐费 47,169,811.32 元后，公司 募集资金到账金额 551,923,575.97 元。减除审计、评估等其他相关费用（不含增 值税）人民币 32,157,122.65 元，募集资金净额为 519,766,453.32 元。该公司股票 已于 2021 年 9 月 17 日在上海证券交易所上市。 作为上海港湾基础建设（集团）股份有限公司（以下简称"上海港湾"或"公 司 ...

资金支取与使用 - 1次或12个月内累计从专户支取超5000万且达净额20%，通知保荐或顾问[7] - 以自筹资金预投项目，6个月内可置换[12] - 闲置资金投资产品，会后2日公告[13] - 闲置资金补流单次不超12个月[14] - 超募资金12个月内补流或还贷不超30%[14] 募投项目规定 - 超期限且投入未达50%，重新论证[11] - 单个项目节余低于100万或5%，年报披露[16] - 全部完成后节余低于500万或5%，定期报告披露[16] - 全部完成后节余占10%以上，股东大会审议[16] 核查与报告 - 董事会半年核查进展，出专项报告[22] - 年度审计时，事务所出鉴证报告[22] - 保荐或顾问半年现场调查，年度出核查报告[22][23] - 超半数独董同意，可聘事务所出鉴证报告[24] 其他 - 违规使用致损失，责任人担责[24] - 制度经股东大会通过生效修改[26]

第一条 为进一步完善上海港湾基础建设（集团）股份有限公司（以下简称 "公司"）法人治理结构，充分发挥独立董事的作用，促进公司规范运作，根据 《中华人民共和国公司法》、《中华人民共和国证券法》、《上市公司独立董事管 理办法》（以下简称"《管理办法》"）、《上海证券交易所股票上市规则》、 《上海证券交易所上市公司自律监管指引第 1 号——规范运作》等法律、法规、规 范性文件以及《上海港湾基础建设（集团）股份有限公司章程》（以下简称"《公 司章程》"）的有关规定，结合公司实际情况，制定本制度。 第二条 本制度所称独立董事是指不在公司担任除董事外的其他职务，并与公 司及公司主要股东、实际控制人不存在直接或间接利害关系，或者其他可能影响其 进行独立客观判断关系的董事。 （2024年4月修订） 第一章 总 则 上海港湾基础建设（集团）股份有限公司 独立董事工作制度 第三条 独立董事对公司及全体股东负有忠实与勤勉义务。独立董事应当按照 法律、行政法规、中国证监会规定、上海证券交易所业务规则和《公司章程》的规 定，独立认真履行职责，不受公司及其主要股东、实际控制人等单位或个人的影响， 在董事会中发挥参与决策、监督制衡、专业咨 ...

营业收入与增长 - 公司2024年第一季度营业收入为2.877亿元人民币，同比增长42.42%[5] - 公司2024年第一季度实现营业收入287,747,787.53元，同比增长42.4%[18] - 营业收入增长主要系本报告期内工程业务增加所致[8] 净利润与增长 - 归属于上市公司股东的净利润为3010.14万元人民币，同比增长5.52%[5] - 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润为2896.79万元人民币，同比增长12.94%[5] - 2024年第一季度净利润为29,739,756.43元，同比增长4.25%[19] - 归属于母公司股东的净利润为30,101,424.38元，同比增长5.51%[19] 现金流量 - 经营活动产生的现金流量净额为-235.63万元人民币，同比下降106.04%[5] - 经营活动产生的现金流量净额下降主要系本报告期支付成本费用较上年同期增加所致[8] - 经营活动产生的现金流量净额为-2,356,298.97元，同比下降106.04%[22] - 投资活动产生的现金流量净额为64,849,574.76元，同比下降50.59%[23] - 筹资活动产生的现金流量净额为-3,321,814.65元，同比下降207.6%[24] - 销售商品、提供劳务收到的现金为257,674,021.48元，同比增长8.82%[22] - 收到其他与经营活动有关的现金为166,641,933.41元，同比增长1352.8%[22] - 支付其他与经营活动有关的现金为180,509,754.57元，同比增长552.9%[23] - 期末现金及现金等价物余额为604,581,364.99元，同比下降7.28%[24] 资产与负债 - 公司总资产为21.68亿元人民币，同比下降0.25%[6] - 归属于上市公司股东的所有者权益为17.89亿元人民币，同比增长2.00%[6] - 货币资金从624,713,174.05元增长至667,811,916.71元，增幅6.9%[14] - 交易性金融资产从303,963,879.45元减少至232,597,805.47元，降幅23.5%[14] - 应收账款从424,046,361.36元减少至394,408,222.08元，降幅7.0%[14] - 合同资产从372,083,390.40元增长至395,568,708.30元，增幅6.3%[14] - 归属于母公司所有者权益从1,753,543,596.46元增长至1,788,621,391.35元，增幅2.0%[16] 成本与费用 - 营业总成本241,722,316.83元，同比增长38.5%[18] - 管理费用从26,040,973.39元增长至53,614,356.10元，增幅105.9%[18] - 财务费用从1,418,774.24元减少至-2,229,430.45元，降幅257.2%[18] 非经常性损益 - 非经常性损益项目合计为113.35万元人民币，主要包括金融资产和金融负债产生的公允价值变动损益及处置损益123.73万元人民币[7] 股东与股权 - 公司控股股东上海隆湾投资控股有限公司持股比例为68.36%[10] 订单情况 - 新签订单总额580,972,500元，其中境外订单占比99.55%[12]

上海港湾基础建设（集团）股份有限公司股东大会议事规则 上海港湾基础建设（集团）股份有限公司 股东大会议事规则 （2024 年 4 月修订） 上海港湾基础建设（集团）股份有限公司股东大会议事规则 上海港湾基础建设（集团）股份有限公司 股东大会议事规则 第一章 总 则 第一条 为维护上海港湾基础建设（集团）股份有限公司（以下简称"公 司"）股东合法权益，明确股东大会的职责权限，保证股东大会依法行使职权， 根据《中华人民共和国公司法》（以下简称"《公司法》"）、《中华人民共和国证 券法》（以下简称"《证券法》"）、《上市公司治理准则》、《上市公司股东大会规 则》《、上海证券交易所股票上市规则》、《上海证券交易所上市公司自律监管指 引第 1 号——规范运作》等法律、行政法规、规范性文件以及《上海港湾基础 建设（集团）股份有限公司章程》（以下简称"《公司章程》"）的规定，结合公 司实际情况，制定本规则。 第二条 公司应当严格按照法律、行政法规、《公司章程》及本规则的相关 规定召开股东大会，保证股东能够依法行使权利。 公司董事会应当切实履行职责，认真、按时组织股东大会。公司全体董事 应当勤勉尽责，确保股东大会正常召开和依 ...

D 上海港湾基础建设（集团）股份有限公司 募集资金年度存放与使用情况 鉴证报告 2023 年度 [3] C 您可使用手机"扫一扫"或进入"注册会计师行业统一"做管平台（http://stc.mof.gov.cn）"进行查。 您可使用手机"扫一扫"或进入"注册会计师行业统一"监管平台（http://stc.mof.gov.cn）"我在签 。 关于上海港湾基础建设(集团)股份有限公司股份有限公司 2023年度募集资金存放与使用情况专项报告的鉴证报告 信会师报字[2024]第ZA11738号 上海港湾基础建设(集团)股份有限公司全体股东: 我们接受委托,对后附的上海港湾基础建设(集团)股份有限公 司(以下简称"上海港湾"） 2023年度募集资金存放与使用情况专项 报告(以下简称"募集资金专项报告")执行了合理保证的鉴证业务。 一、董事会的责任 上海港湾董事会的责任是按照中国证券监督管理委员会《上市公 司监管指引第2号 -- 上市公司募集资金管理和使用的监管要求 (2022年修订)》(证监会公告〔2022〕15号)、《上海证券交易所 上市公司自律监管指引第1号 -- 规范运作》以及《上海证券交易所 上市公司自律监管指 ...

证券代码：605598 证券简称：上海港湾 公告编号：2024-006 上海港湾基础建设（集团）股份有限公司 2023 年度募集资金存放与实际使用情况的专项报告 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述 或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。 | 项目 | 金额（万元） | | --- | --- | | 募集资金净额 | 51,976.65 | | 减：累计已投入募投项目金额 | 31,541.13 | | 其中：2021 | 年度使用募集资金金额 | 13,137.26 | | --- | --- | --- | | 2022 | 年度使用募集资金金额 | 12,631.74 | | 2023 | 年度使用募集资金金额 | 5,772.13 | | 加：募集资金现金管理收益与利息收入净额 | | 1,079.59 | | 其中：2021 | 年度募集资金现金管理收益与利息收入净额 | 96.20 | | 2022 | 年度募集资金现金管理收益与利息收入净额 | 579.40 | | 2023 | 年度募集资金现金管理收益与利息收入净额 | 403.9 ...