股本与股份 - 公司已发行股份数为40,243.7585万股，均为普通股[3] - 董事会三年内可决定发行不超已发行股份50%的股份（非货币财产作价出资除外）[11] 股东权益与限制 - 持有公司股份5%以上的股东，6个月内买卖股票所得收益归公司所有[5] - 连续180日以上单独或合计持有公司3%以上股份的股东可要求查阅公司会计账簿、会计凭证[6] 担保与交易 - 单笔担保额超公司最近一期经审计净资产10%的担保需经董事会审议后提交股东会决定[11] - 公司与关联方发生的关联交易（除担保外）金额占最近一期经审计总资产或市值1%以上，且超过3000万元的交易需经股东大会审议批准[12] 股东大会 - 股东大会普通决议需出席股东所持表决权过半数通过，特别决议需出席股东所持表决权的2/3以上通过[22] - 选举2名以上董事或非职工代表监事采用累积投票制，候选人得票数达出席股东大会股东所持股份总数的1/2以上，按得票多少决定人选[23] 董事相关 - 公司拟将董事会人数由11名调整为7名，其中非独立董事3名，独立董事3名，职工董事1名[1] - 董事任期3年，独立董事连任时间不得超过6年[28] 财务与利润 - 公司需在会计年度结束之日起4个月内报送并披露年度财务报告，前6个月结束之日起2个月内报送并披露中期报告[44] - 公司分配当年税后利润时，应提取利润的10%列入法定公积金，法定公积金累计额达注册资本的50%以上可不再提取[44] 公司制度 - 公司计划修订《公司章程》，对应修订及制定若干治理制度，如《陕西莱特光电材料股份有限公司总经理工作细则》等9项制度[53] - 《陕西莱特光电材料股份有限公司董事离职管理制度》为新制定制度[54]

股东大会时间 - 2024年年度股东大会股权登记日为2025年4月28日[3] - 2024年年度股东大会召开日期为2025年5月6日14点00分[7] 股东提案 - 股东王亚龙直接持有49.52%股份，于2025年4月21日提出临时提案[4] - 临时提案包括两项议案[6] 投票信息 - 网络投票系统为上交所股东大会网络投票系统，起止日期为2025年5月6日[7] - 交易系统和互联网投票平台投票时间不同[8] 议案披露与分类 - 提交股东大会审议的议案已在2025年4月10日及23日披露[12] - 特别决议议案为第10、11项[14] - 对中小投资者单独计票的议案为第5、6、8、9、10项[14]

整体财务关键指标变化 - 本报告期营业收入1.45亿元，同比增长27.03%[4][5] - 本报告期归属于上市公司股东的净利润6087.42万元，同比增长39.90%[4][5] - 本报告期归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润5806.78万元，同比增长49.78%[4] - 本报告期经营活动产生的现金流量净额2757.66万元，同比增长22.51%[4] - 本报告期基本每股收益和稀释每股收益均为0.15元/股，同比增长36.36%[4] - 本报告期加权平均净资产收益率为3.35%，较上年同期增加0.8个百分点[4] - 本报告期末总资产21.81亿元，较上年度末增长2.96%；归属于上市公司股东的所有者权益18.47亿元，较上年度末增长3.52%[5] - 2025年第一季度营业总收入144,898,495.88元，2024年第一季度为114,068,353.51元，同比增长约27.03%[20] - 2025年第一季度营业总成本74,224,529.38元，2024年第一季度为69,313,067.24元，同比增长约7.09%[20] - 2025年第一季度净利润60,874,165.21元，2024年第一季度为43,511,586.05元，同比增长约39.89%[21] - 2025年第一季度基本每股收益0.15元/股，2024年第一季度为0.11元/股，同比增长约36.36%[22] - 2025年第一季度稀释每股收益0.15元/股，2024年第一季度为0.11元/股，同比增长约36.36%[22] - 2025年第一季度经营活动现金流入小计110,999,357.09元，2024年第一季度为92,565,597.58元，同比增长约19.91%[24] - 2025年第一季度销售商品、提供劳务收到的现金108,450,570.08元，2024年第一季度为87,993,794.02元，同比增长约23.25%[24] - 2025年资产总计2,180,693,096.92元，2024年为2,118,081,195.61元，同比增长约2.95%[17] - 2025年负债合计333,699,204.60元，2024年为333,897,297.37元，同比下降约0.06%[18] - 2025年所有者权益合计1,846,993,892.32元，2024年为1,784,183,898.24元，同比增长约3.52%[18] - 经营活动现金流出小计为8342.27万元，上年同期为7005.63万元；经营活动产生的现金流量净额为2757.66万元，上年同期为2250.93万元[25] - 投资活动现金流入小计为15.35亿元，上年同期为9.96亿元；投资活动现金流出小计为11.12亿元，上年同期为6.71亿元；投资活动产生的现金流量净额为4.24亿元，上年同期为3.25亿元[25] - 筹资活动现金流入小计上年同期为3460.88万元；筹资活动现金流出小计为139.48万元，上年同期为2154.74万元；筹资活动产生的现金流量净额为 - 139.48万元，上年同期为1306.14万元[25][26] - 汇率变动对现金及现金等价物的影响为 - 15.70万元，上年同期为9.51万元[26] - 现金及现金等价物净增加额为4.50亿元，上年同期为3.61亿元[26] - 期初现金及现金等价物余额为5.82亿元，上年同期为1.99亿元[26] - 期末现金及现金等价物余额为10.31亿元，上年同期为5.60亿元[26] - 支付给职工及为职工支付的现金为2195.08万元，上年同期为1895.23万元[25] - 支付的各项税费为1613.00万元，上年同期为1147.11万元[25] - 支付其他与经营活动有关的现金为603.63万元，上年同期为493.01万元[25] 研发投入情况 - 本报告期研发投入1377.67万元，同比减少3.20%，研发投入占比9.51%，较上年减少2.97个百分点[4] 业务线营收变化 - 报告期内公司OLED终端材料产品营收同比增长30.59%[6] 非经常性损益 - 非经常性损益合计280.64万元[8] 股东信息 - 报告期末普通股股东总数为8,567人[12] - 王亚龙持股数量为199,280,802股，持股比例为49.52%[12] - 西安麒麟投资有限公司持股数量为17,680,000股，持股比例为4.39%[12] 特定时间资产项目变化 - 2025年3月31日货币资金为1,038,773,110.09元，2024年12月31日为583,174,397.62元[15] - 2025年3月31日应收账款为180,852,613.02元，2024年12月31日为132,749,889.77元[15] - 2025年3月31日存货为92,746,905.40元，2024年12月31日为85,925,700.76元[16] - 2025年3月31日流动资产合计为1,319,357,419.09元，2024年12月31日为1,295,895,261.54元[16] - 2025年3月31日固定资产为651,465,029.13元，2024年12月31日为660,582,756.43元[16] - 2025年3月31日非流动资产合计为861,335,677.83元，2024年12月31日为822,185,934.07元[16]

中信证券股份有限公司 关于陕西莱特光电材料股份有限公司 2024 年度持续督导工作现场检查报告 根据《上海证券交易所上市公司自律监管指引第 11 号——持续督导》等有 关法律、法规的规定，中信证券股份有限公司（以下简称"中信证券"或"保荐 人"）作为正在对陕西莱特光电材料股份有限公司（以下简称"莱特光电""公司" "上市公司"）进行持续督导工作的保荐人，对 2024 年度（以下简称"本持续督 导期间"）的规范运作情况进行了现场检查，现就现场检查的有关情况报告如下： 一、本次现场检查的基本情况 （一）保荐人 中信证券股份有限公司 （二）保荐代表人 王家骥、刘纯钦 （三）现场检查人员 刘纯钦、鄢元波 （四）现场检查时间 2025 年 4 月 2 日、2025 年 4 月 17 日 （六）现场检查手段 1 本次现场检查的手段主要包括资料查阅、访谈、现场查看等，具体检查手段 详见"二、本次现场检查主要事项及意见"。 二、本次现场检查主要事项及意见 （一）公司治理和内部控制情况 现场检查人员查阅了上市公司最新章程、三会议事规则及会议材料，财务管 理、会计核算、内部审计、募集资金管理以及关联交易、对外担保、对外投资、 对 ...

业绩总结 - 2024年营业收入471,766,669.31元，较2023年增长56.90%[23] - 2024年归属于上市公司股东的净利润167,318,929.31元，较2023年增长117.17%[23] - 2024年经营活动产生的现金流量净额227,647,257.39元，较2023年增长243.23%[24] - 2024年末归属于上市公司股东的净资产1,784,183,898.24元，较2023年末增长5.16%[24] - 2024年基本每股收益0.42元/股，较2023年增长121.05%[24] - 2024年加权平均净资产收益率9.59%，较2023年增加5.05个百分点[24] - 报告期内OLED终端材料销售收入同比增加16,381.53万元，增长71.56%[24] 用户数据 - 报告期内公司向京东方销售收入占营业收入的比例为75.56%[9] - 公司先后进入京东方、华星光电等国内多家知名面板厂商供应链体系并实现量产[31] 未来展望 - 公司募投项目建成投产未来每年将新增较大金额固定资产折旧[15] 新产品和新技术研发 - 截至报告期末公司累计申请专利973件，获得授权专利367件[30] - 2024年度费用化研发投入64,686,538.09元，同比增长28.30%[38] - 2024年研发投入总额占营业收入比例为13.71%，较2023年减少3.06个百分点[38] - 公司主要核心技术涉及材料开发等多方面，多项技术已批量产品化或投入使用[40][41][42] - 公司核心技术涵盖OLED中间体合成等方面，报告期内核心技术未发生重大变化[39][40] 市场扩张和并购 - 无 其他新策略 - 公司形成“OLED中间体—OLED升华前材料—OLED终端材料”的一体化生产能力[34]

财务表现 - 2025年第一季度营收1.45亿元，同比增长27.03% [1] - 2025年第一季度净利润6087.42万元，同比增长39.90% [1]

行业与公司概述 * **行业**：OLED显示技术行业，下游应用包括智能手机、平板、笔记本电脑、IT设备、车载显示等[1][6][30] * **公司**：专注于OLED有机材料研发与生产，客户覆盖京东方、天马、华兴、信利等知名面板厂商，产品应用于华为、荣耀、OPPO、vivo等终端品牌[1][2][3] --- 核心财务数据（2024年） * **营业收入**：4.72亿元（同比增长56.9%）[2] * **净利润**：1.79亿元（剔除股份支付费用影响，同比增长119.09%）[2] * **OLED有机材料收入**：4.22亿元（占总收入90%，同比增长63%）[2][26] * **毛利率提升**： * OLED有机材料毛利率同比增加7个百分点[8] * 中间体业务毛利率提升超20个百分点[9] --- 业务进展与产品布局 * **量产产品**： * **RP材料**：迭代至第8代，覆盖大客户旗舰体系[12][17] * **JH材料**：2023年量产，已升级至第2代[17] * **RH材料**：小批量供货，2025年有望放量[13][24] * **新产品开发**： * 蓝光系列材料（PRIME/HOST/DOM）与客户合作开发中[13] * 硅基OLED材料通过量产测试，等待导入[3][14] * 布局前沿技术：叠层器件发光材料、CGL材料、高色域显示材料等[14][18] --- 研发与专利 * **专利数量**：累计申请973件，授权367件，覆盖发光层、空穴传输层等关键领域[5][16] * **AI赋能研发**： * 建立行业领先数据库，引入AI算法优化材料设计[4][15] * 计划部署DeepSeek等AI工具提升研发效率[15] --- 市场与客户动态 * **国产替代加速**： * 国内面板厂商份额提升，带动材料国产化需求[17][22] * 公司率先实现OLED终端材料国产替代，覆盖红绿蓝三色发光层[17] * **客户结构**： * 京东方为第一大客户，天马收入占比提升至15%[19] * 拓展新客户：南京国显、光剑等硅基OLED客户[3] --- 产能与需求驱动 * **8.6代线影响**： * 基板尺寸为Q代线的2.16倍，叠层技术推动发光材料需求增长3倍[20] * 公司积极布局功能层材料（GP等）以匹配需求[21] --- 风险与外部因素 * **美国关税政策**： * 无直接出口美国业务，关税影响有限[22][25] * 可能加速国产替代进程[22][24] * **价格趋势**： * 老产品小幅降价，新产品迭代维持均价稳定[10][11] --- 战略规划与展望 * **主业聚焦**：持续投入OLED有机材料研发，目标实现产品序列化与客户全覆盖[6][30] * **新兴领域探索**：布局钙钛矿材料（配合京东方、隆基测试中），但短期收入贡献有限[35] * **股东回报**： * 2024年中期分红5000万元，年度分红占净利润30%以上[28] * 回购股份用于员工持股计划[29] --- 其他关键信息 * **海外业务**：约1000万元营收，主要面向日韩材料厂商[32][33] * **2025年展望**：受益于下游需求增长和新产品放量，业绩预计维持高增速[34][37] （注：所有数据及观点均引自原文编号对应的内容）

人事变动 - 财务总监陈凤侠因个人原因辞职，工作已交接[3] - 陈凤侠未直接持股，辞职不影响日常运营[3] 人事任命 - 第四届董事会第十一次会议聘任刘霜为财务总监[3] - 刘霜履历丰富，截至披露日未直接持股[6]

公司业绩表现 - 2024年实现营业收入4.72亿元 同比增长56.90% 归母净利润1.79亿元 同比增长119.09% [1] - 业绩增长主要得益于OLED终端材料业务收入大幅增长及OLED显示技术渗透率提升 [1] - 2024年拟派发现金红利约1亿元 占归母净利润的60% [1] 业务与技术优势 - 在国内率先实现OLED终端材料从0到1突破 已实现多种材料量产供应 [1] - 重点研发红绿蓝三色发光主体材料 部分关键性能指标达国际顶尖水平 [1] - 通过AI赋能建立业内领先数据资源库 提高研发效率与创新能力 [1] - 累计申请专利973件 获得授权专利367件 形成全球化知识产权保护网络 [1] 市场与产能布局 - 目前没有产品出口美国 美国关税政策对公司业务暂无直接影响 [1] - 8.6代线将直接拉动OLED有机发光材料需求 材料业务迎来更广阔发展空间 [1] - 持续加大研发投入 积极布局钙钛矿相关业务以探寻第二增长曲线 [1] 机构调研背景 - 知名私募泓澄投资于4月11日通过特定对象调研及电话会议形式对莱特光电进行调研 [1] - 泓澄投资由张弢等人于2015年4月创立 采用合伙人文化构建资金管理平台 [2]

财务表现 - 2024年营业收入47,17667万元，同比增长5690% [1][4] - 归属于上市公司股东的净利润167亿元，同比增长11717% [1][5] - 经营性现金流净额同比增长24323%，主要因销售回款增加 [5] - 基本每股收益同比增长12105%，稀释每股收益同比增长12105% [5] - 毛利率创上市以来新高，具体数值未披露 [1][3] - 拟每10股派现13元（含税），合计派发现金红利5220万元 [5] 业务驱动因素 - OLED终端材料销售收入同比增加16,38153万元，增长7156%，是营收增长主因 [4] - 下游客户需求持续增长带动业绩爆发 [4] - 客户覆盖京东方、天马、华星光电、信利等头部面板厂商 [5] - 2024年OLED终端材料出货量同比大幅增长 [5] 客户结构 - 京东方销售收入占比7556%，为第一大客户 [6][7] - 前五大客户中，第二大客户营收占比1204%，第五大客户仅162% [6] - 2021-2023年京东方营收占比分别为6563%、7776%、7512%，集中度长期高位 [7] 研发与技术 - 2024年研发费用646865万元，同比增长2830% [8] - 国内少数拥有自主专利并实现OLED终端材料量产的企业 [8] - 硅基OLED部分产品通过量产测试，但市场尚处起步阶段 [8] - Tandem器件关键发光材料、CGL材料等前沿布局短期难规模化 [8] 市场与股价 - 4月7日股价大跌1525%，创60日新低至1801元/股 [5] - 4月9日回购311513股，耗资5885万元，回购价区间1730-1948元/股 [5]