报告公司投资评级 - 报告给予英集芯"买入"评级[7] 报告的核心观点 公司业务概况 - 英集芯专注于高性能数模混合芯片,覆盖主流品牌客户[1] - 公司自成立以来专注于数模混合SoC集成技术、快充接口协议全集成技术、低功耗多电源管理技术、高精度ADC和电量计技术、大功率升降压技术等方面的研发[1] - 公司提供的电源管理芯片和快充协议芯片广泛应用于移动电源、快充电源适配器、无线充电器、车载充电器、TWS充电仓等产品[1] - 公司持续在电池管理领域加大研发投入,包括BMS、AFE及电量计等,完善信号链领域的布局[1] 经营业绩 - 2023年公司实现营业收入12.2亿元,同比增长40.19%;归母净利润0.3亿元,同比下降81.04%[1] - 剔除股份支付费用影响后,2023年归母净利润1.4亿元,同比下降23.43%;综合毛利率31.29%,同比下滑9.25%[1] - 2024年Q1单季度,公司实现营收2.6亿元,同比增长18.41%,归母净利润0.04亿元,同比增长126.43%,综合毛利率32.09%,同比提升0.96%[1] 车规芯片进展 - 公司高度重视汽车电子业务的发展,自研的车规芯片顺利通过SGS AEC-Q100车规认证,实现量产,成功导入国内外汽车前装市场[3] 研发及产品布局 - 公司持续推出高集成度新品,在新能源领域研发多款集成MPPT算法的DC-DC,提升光伏能量转换效率,实现高度集成化和小型化[4] - 在智能音频领域,公司新增"微型声重放系统技术"等核心技术,解决小体积喇叭发出更大音量的技术难题[4] - 公司积极通过投并购业务,加强产业资源整合,2023年新增对外投资4家参股公司[4] - 公司在信号链等领域已实现布局,在高速接口芯片、智能音频芯片、高精度ADC芯片、存储PMIC芯片、OP运放芯片以及功率MOS芯片等多条细分赛道深耕[4] - 2023年公司研发费用3.1亿元,同比增长83.32%,占营业收入的25.18%,研发人员总数为440人,占公司总人数比例为71.08%,同比增长30.95%[4] 财务数据总结 - 2023年公司营业收入12.2亿元,同比增长40.19%;归母净利润0.3亿元,同比下降81.04%[1] - 2024-2026年预计公司归母净利润分别为1.2/1.6/2.3亿元[7] - 2023年公司毛利率31.29%,同比下滑9.25%;2024年Q1毛利率32.09%,同比提升0.96%[1] - 公司资产负债率7.7%,流动比率11.48[2]

华泰联合证券有限责任公司 关于深圳英集芯科技股份有限公司 2023 年度持续督导跟踪报告 | 保荐机构名称：华泰联合证券有限责任公司 | 被保荐公司简称：英集芯 | | --- | --- | | 保荐代表人姓名：张鹏 | 联系电话：010-56839300 | | 保荐代表人姓名：付涛 | 联系电话：0755-82492010 | 根据《证券法》《证券发行上市保荐业务管理办法》和《上海证券交易所科 创板股票上市规则》等有关法律、法规的规定，华泰联合证券有限责任公司（以 下简称"华泰联合证券"或"保荐机构"）作为深圳英集芯科技股份有限公司（以 下简称"英集芯"、"公司"或"发行人"）首次公开发行股票的保荐机构，对 英集芯进行持续督导，并出具本持续督导跟踪报告： 一、保荐机构和保荐代表人发现的问题及整改情况 （一）公司 2023 年度业绩下滑事项 公司 2023 年年度报告显示，公司实现营业收入 1,215,775,044.39 元，较上年 同期增长 40.19%，实现归属于上市公司股东的净利润 29,373,348.62 元，较上年 同期下降 81.04%。归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润 15, ...

北京市朝阳区建外大街丁 12 号英皇集团中心 8、9、11 层 8/9/11F, Emperor Group Centre, No.12D, Jianwai Avenue, Chaoyang District, Beijing, 100022, P.R.China 电话/Tel.:010-50867666 传真/Fax:010-56916450 网址/Website:www.kangdalawyers.com 北京 西安 深圳 海口 上海 广州 杭州 沈阳 南京 天津 菏泽 成都 苏州 呼和浩特 香港 武汉 郑州 长沙 厦门 重庆 合肥 宁波 济南 北京市康达律师事务所 关于深圳英集芯科技股份有限公司 2023 年年度股东大会的法律意见书 康达股会字【2024】第 1878 号 致：深圳英集芯科技股份有限公司 北京市康达律师事务所（以下简称"本所"）接受深圳英集芯科技股份有限 公司（以下简称"公司"）的委托，指派本所律师参加公司 2023 年年度股东大会 （以下简称"本次会议"）。 本所律师根据《中华人民共和国公司法》（以下简称"《公司法》"）、《中华人 民共和国证券法》（以下简称"《证券法》"）、《上市公司 ...

证券代码：688209 证券简称：英集芯 公告编号：2024-037 深圳英集芯科技股份有限公司 2023 年年度股东大会决议公告 本公司董事会及全体董事保证公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述 或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性依法承担法律责任。 重要内容提示： 本次会议是否有被否决议案：无 一、 会议召开和出席情况 （一） 股东大会召开的时间：2024 年 5 月 17 日 （二） 股东大会召开的地点：广东省珠海市香洲区唐家湾镇港湾一号港 7 栋 3 层公司会议室 （三） 出席会议的普通股股东、特别表决权股东、恢复表决权的优先股股东及 其持有表决权数量的情况： | 1、出席会议的股东和代理人人数 | 27 | | --- | --- | | 普通股股东人数 | 27 | | 2、出席会议的股东所持有的表决权数量 | 140,125,262 | | 普通股股东所持有表决权数量 | 140,125,262 | | 3、出席会议的股东所持有表决权数量占公司表决权数量的 | 33.2902 | | 比例（%） | | | 普通股股东所持有表决权数量占公司表决权数量的比例 | 33.2902 | | ...

公司经营情况 - 2023年度公司实现营业收入1,215,775,044.39元，较上年同期增长40.19% [2] - 2023年度归属于上市公司股东的净利润29,373,348.62元，较上年同期减少81.04% [3] - 2023年度扣除股份支付费用影响后，归属于上市公司股东的净利润140,102,520.58元，较上年同期下降23.43% [3] - 2023年度归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润15,640,087.97元，较上年同期减少89.09% [3] 核心技术情况 - 2023年度公司增加“微型声重放系统技术”核心技术并形成专利保护，投入研发高性能智能音频功放芯片解决小体积喇叭发出更大音量的技术难题 [3] 公司竞争优势 - 公司具有研发、产品、区位及客户四大核心优势，研发优势是底层基础保障，产品优势是产品端具体表现，客户资源优势是竞争力具体表现，区位优势提升竞争力 [4]

重要内容提示： 本次股票上市类型为股权激励股份；股票认购方式为网下，上市股数为 24,000 股。 本次股票上市流通总数为 24,000 股。 本次股票上市流通日期为 2024 年 5 月 16 日。 证券代码：688209 证券简称：英集芯 公告编号：2024-036 深圳英集芯科技股份有限公司 关于 2022 年限制性股票激励计划首次授予部分 第一个归属期第二批次归属结果暨股份上市公告 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈 述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性依法承担法律责任。 根据中国证券监督管理委员会、上海证券交易所、中国证券登记结算有限责任 公司上海分公司（以下简称"中证登上海分公司"）相关业务规定，深圳英集芯科 技股份有限公司（以下简称"公司"）于近日收到中证登上海分公司出具的《证券 变更登记证明》，公司完成了 2022 年限制性股票激励计划（以下简称"本激励计 划"）首次授予部分第一个归属期第二批次的股份登记工作。现将有关情况公告如 下： 一、本激励计划已履行的决策程序和信息披露情况 1、2022 年 10 月 14 日，公司召开第一届董事会第十四次会议 ...

深圳英集芯科技股份有限公司 2023 年年度股东大会会议资料 证券代码：688209 证券简称：英集芯 深圳英集芯科技股份有限公司 2023 年年度股东大会会议资料 二〇二四年五月 深圳英集芯科技股份有限公司 2023 年年度股东大会会议资料 深圳英集芯科技股份有限公司 2023年年度股东大会会议须知 目录 | 2023 | 年年度股东大会会议须知 | 1 | | --- | --- | --- | | 2023 | 年年度股东大会会议议程 | 3 | | 议案一 | 《关于<公司 | 年度董事会工作报告>的议案》 5 2023 | | 议案二 | 《关于<公司 | 2023 年度监事会工作报告>的议案》 6 | | 议案三 | 《关于<公司独立董事 | 2023 年度述职报告>的议案》 7 | | 议案四 | 《关于<公司 | 2023 年度财务决算报告>的议案》 8 | | 议案五 | 《关于<公司 | 2023 年年度报告>及其摘要的议案》 9 | | 议案六 | 《关于 2023 | 年度利润分配预案的议案》 10 | | 议案七 | 《关于公司 | 2024 年度董事薪酬方案的议案》 11 | | ...

股票代码：688209 股票简称：英集芯 公告编号：2024-035 深圳英集芯科技股份有限公司 关于召开 2023 年度暨 2024 年第一季度业绩说明会的 公告 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述 或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性依法承担法律责任。 重要内容提示： 投资者可于 2024 年 5 月 13 日（星期一）15:00 前将需要了解与关注的问题 通过电子邮件的形式发送至公司邮箱（zqb@injoinic.com），公司将于业绩说明会 上就投资者普遍关注的问题进行回答。 深圳英集芯科技股份有限公司（以下简称"公司"）已于 2024 年 4 月 27 日在 上海证券交易所网站（www.sse.com.cn）披露了公司 2023 年年度报告、2024 年 第一季度报告。为便于广大投资者更全面深入地了解公司 2023 年度及 2024 年第 一季度的经营成果、财务状况，公司计划在 2024 年 5 月 14 日举行 2023 年度暨 2024 年度第一季度业绩说明会，就投资者关心的问题进行交流。 一、说明会类型 本次投资者说明会以网络文字互动形式召开，公司将 ...

回购方案 - 首次披露日为2023年7月28日，由黄洪伟提议[2] - 实施期限为2023年7月27日至2024年7月26日[2] - 预计回购金额调整为5000万元 - 10000万元[3][4] - 用途为员工持股计划或股权激励[2] - 回购价格不超过24元/股（含）[3] 回购进展 - 截至2024年4月30日，累计回购股数3873907股[2][5] - 占总股本比例0.91%[2][5] - 累计回购金额5100.25万元[2][5] - 实际回购价格区间11.23元/股 - 16.02元/股[2][5] 公司股本 - 总股本为424770660股[5]

利润分配 - 公司拟以扣除回购专用证券账户中股份数后的股本420,896,753股为基数，每10股派发现金红利0.28元（含税），合计派发现金红利11,785,109.08元（含税），占2023年度合并报表归属于上市公司股东净利润的40.12%[5] - 公司2023年度利润分配预案已经公司第二届董事会第七次会议及第二届监事会第四次会议审议通过，尚需提交公司2023年年度股东大会审议通过后方可实施[5] - 公司2022年度利润分配方案为每10股派发现金红利2.5元（含税），共计派发现金红利人民币105,000,000.00元，占公司2022年度合并财务报表归属于母公司股东的净利润的67.78%[134] - 公司现金分红政策符合公司章程的规定或股东大会决议的要求，分红标准和比例明确清晰，相关决策程序和机制完备[136] 经营业绩 - 公司2023年度合并报表归属于上市公司股东的净利润为29,373,348.62元[5] - 公司2023年度营业收入为12.16亿元，同比增长40.19%[16] - 归属于上市公司股东的净利润为2,937.33万元，同比下降81.04%[16] - 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润为1,564.01万元，同比下降89.09%[16] - 经营活动产生的现金流量净额为3,809.02万元，同比增加不适用[16] - 归属于上市公司股东的净资产为18.30亿元，同比增长4.29%[16] - 基本每股收益为0.07元，同比下降81.58%[19] - 扣除非经常性损益后的基本每股收益为0.04元，同比下降88.57%[19] - 加权平均净资产收益率为1.66%，同比减少9.65个百分点[19] 研发投入 - 公司2023年度研发费用306,165,036.78元，较上年同期增长83.32%，占营业收入的25.18%[2] - 公司研发人员数量为440人，占公司总人数的71.08%，其中硕士及以上学历人员增加30人，较上年同期增长36.14%[52] 产品及技术 - 公司主要从事集成电路设计、研发和销售业务[1] - 公司在集成电路设计、研发和销售方面具有专业优势[1] - 公司持续在电池管理领域加大研发投入，包括BMS、AFE及电量计等，有利于完善公司在信号链领域的布局[1] - 公司自研的车规芯片顺利通过SGS AEC-Q100车规认证，成为了公司车规级芯片的重要里程碑[1] - 公司车规芯片已经实现量产，成功导入国内外汽车厂商[1] - 公司专注于高性能、高品质数模混合集成电路研发与销售，涵盖电源管理和快充协议两大领域[29] - 公司拥有数模混合SoC集成技术、快充接口协议全集成技术等多项核心技术[40,41] - 公司累计获得154项国内专利[41] - 公司被认定为国家级专精特新"小巨人"企业[42] 市场及行业 - 2023年全球AI服务器出货量预计120万台，2026年渗透率提升至约15%，2022-2026年CAGR=22%[36] - 2021年全球内存接口芯片及配套芯片市场规模为7.1亿美元，2028年预计达40.0亿美元，CAGR为28%[36] - TWS耳机需求量快速增长，2023年第四季度全球TWS耳机出货量同比增长6.5%[37] - 快充协议芯片在手机、平板电脑、笔记本电脑、电动工具、智能家居设备等领域需求持续增长[38,39] 风险因素 - 公司需要根据技术发展趋势和最终客户需求不断升级现有产品并持续研发迭代[58] - 公司面临研发人员流失或不足的风险[58] - 公司存在核心技术泄密的风险[58] - 公司存在应收账款发生坏账的风险[61] - 公司存在存货余额较大及减值的风险[61] - 下游消费电子领域景气度下降可能对公司经营发展造成不利影响[62] - 公司面临国际贸易摩擦导致供应商供货受限的风险[64] 公司治理 - 公司董事会人数和构成符合相关规定,独立董事发挥专业优势为公司决策提供参考[102] - 公司监事会有效监督公司财务状况和董事高管履职情况,维护股东权益[102] - 公司股东大会、董事会、监事会严格按章程规定履行职责,保障公司规范运作[102] - 公司与控股股东在业务、人员、资产、机构、财务等方面保持独立自主经营[103] 股权激励 - 公司2022年限制性股票激励计划首次授予218人，预留授予143人，标的股票数量占公司股本总额的3.41%[137][138] - 公司2022年限制性股票激励计划首次授予部分第二个归属期的业绩考核目标为2023年主营业务收入达到8.50亿元[140] - 公司2022年限制性股票激励计划首次授予和预留部分合计授予21万股限制性股票[155] 社会责任 - 公司主营业务不属于重污染行业，生产经营活动不涉及环境污染，未因环境问题受到行政处罚[166,167] - 公司高度重视环境保护与可持续发展理念，践行社会责任，倡导绿色低碳的工作和生活方式[170] - 公司积极开展公益慈善活动，包括向慈善总会捐款14万元、参与珠海市民健身运动会等[172,173] - 公司参加遵义市道真县村企结对帮扶项目，通过采购、代销农产品等方式帮助结对村增强群众获