外交与贸易 - 中共中央政治局委员、国务院副总理何立峰将于6月8日至13日访问英国，期间将与美方举行中美经贸磋商机制首次会议 [1] - 商务部表示中重稀土出口管制符合国际通行做法，已批准一定数量的合规申请，愿加强与相关国家的出口管制沟通对话 [3] - 中欧双方电动汽车案价格承诺磋商进入最后阶段，仍需双方努力 [4] 资本市场与政策 - 上交所将推动上市公司加大分红力度，增加分红频次，用好回购、并购重组、投资者交流等市值管理工具 [2] - 国务院国资委强调推动国有资本向国家安全、国民经济命脉、前瞻性战略性新兴产业等领域集中 [6] - 央行连续第7个月增持黄金，5月末黄金储备环比增加6万盎司（约1.86吨）至7383万盎司（约2296.37吨） [7] - 国家外汇储备规模5月末为32853亿美元，较4月末上升36亿美元（升幅0.11%） [9] 公司动态 - 万科A获深铁集团不超过30亿元借款支持 [10] - 龙佰集团拟回购5亿元至10亿元公司股份 [11] - 蓝色光标和石头科技筹划发行H股并在香港联交所上市 [12] - 隆基绿能股东HHLR拟减持不超过0.5%股份，德赛西威股东拟分别减持3%和1.45%股份，若羽臣股东朗姿股份计划减持不超3%股份，阿特斯股东拟减持不超过3%股份 [13] 科技与制造 - 工信部要求实施"人工智能+制造"行动，加快重点行业智能升级，深化人工智能工业应用 [5] - 波音737MAX飞机恢复向中国交付，这是4月被退回后首次交付 [18] 美国市场与政策 - 美国5月非农就业人数增加13.9万人，高于预估的12.6万人 [17] - 美股三大指数上周五集体收涨，道指涨1.05%，纳指涨1.2%，标普500指数涨1.03%，热门科技股普遍上涨 [19] - 摩根大通将标普500指数年底目标位从5200点上调至6000点，美国银行策略师警告市场过热 [21]

股东减持计划 - 股东无锡元禾重元优能创业投资合伙企业（有限合伙）当前持有公司股份131,770,537股，占总股本3.57%，均为IPO前取得且已于2024年6月11日解禁流通 [1][2] - 计划通过集中竞价减持不超过36,882,173股（占总股本1%），大宗交易减持不超过73,764,346股（占总股本2%），合计减持不超过110,646,519股（3%），减持期间为2025年6月12日至9月11日 [1][2] - 减持原因为股东自身资金需求，且符合此前关于持股比例、减持方式等承诺 [2][3] 股东历史减持情况 - 过去12个月内该股东已减持27,661,629股（占总股本0.75%），减持价格区间为11.88元/股，减持时间为2024年12月7日至12日 [2] 股份来源与承诺履行 - 拟减持股份全部来源于公司首次公开发行前取得，股东已履行36个月锁定期承诺 [2][3] - 股东承诺减持将遵守法律法规及交易所规则，若未履行承诺则减持收益归公司所有 [3] 减持计划合规性 - 本次减持计划符合《上市公司股东减持股份管理暂行办法》及科创板相关规则，不会导致公司控制权变更 [4]

股东持股与减持 - 截至披露日，元禾重元持股131,770,537股，占总股本3.57%[2] - 过去12个月减持27,661,629股，比例0.75%[5] - 计划减持不超110,646,519股，不超总股本3%[5] 减持方式与时间 - 集中竞价减持不超36,882,173股，占1%[2][5] - 大宗交易减持不超73,764,346股，占2%[2][5] - 减持期为2025年6月12日至9月11日[5] 减持相关说明 - 拟减持股份源于首次公开发行前取得[5] - 减持原因为自身资金需求[2][5] - 减持计划对公司无重大影响，时间等存不确定性[8]

公司业务与出货量 - 2025年二季度预计组件出货量在7 5—8 0GW之间 全年预计在25—30GW之间 公司在价与量之间做了平衡与取舍 [1] - 2025年二季度预计储能系统出货量在2 4—2 6GWh之间 全年预计在7 0—9 0GWh之间 部分受影响项目可能推迟到2026年执行 [1] - 一季度储能出货量季节性减少 二季度预计显著提升至2 4—2 6GWh [1] 储能业务进展 - 截至2025年3月31日 公司拥有约91GWh储能系统订单储备 已签署合同金额32亿美元 涵盖不同签单阶段 [2] - 美国以外的市场出货正常 公司在北美 欧洲 澳洲 拉美等海外大储市场处于领先地位 [2] - 大型储能毛利受电芯价格和需求影响 已签和明后年交付订单保持健康利润 美国 加拿大 英国 欧盟 日本等市场利润较好 [2] 市场竞争与策略 - 单纯销售硬件设备竞争激烈 系统集成层面进入壁垒高 需本地化技术支持 电网对接和长期服务 [3] - 公司较少参与光伏技术路线之争 优先考虑不同技术路线的商业化价值 持续进行TOPCon HJT BC等新技术研发 [3] - 国内扩产将更加谨慎 产能规划向储能和海外高利润市场倾斜 部分制造及采购环节向关税成本较低地区转移 [3] 关税影响与应对 - 当前关税政策有所缓和 公司正与客户评估后续订单安排 利用窗口期抓紧出货 [2] - 客户可接受的关税水平比预期高 项目延期或取消对客户投资影响重大 [2] - 公司预计2025年全年储能系统出货7 0—9 0GWh 部分项目可能推迟到2026年 [1][2]

回购方案 - 首次披露日为2024年11月30日[2] - 实施期限为2024年12月20日至2025年12月19日[2] - 预计回购金额5亿至10亿元[2] - 回购价格不超过21.42元/股[3] 回购进展 - 累计已回购股数3391.22万股，占比0.92%[2] - 累计已回购金额32765.06万元[2] - 实际回购价格8.34元/股至11.33元/股[2] 2025年5月回购 - 回购股份383.2万股，占比0.10%[5] - 成交最高价8.97元/股，最低价8.82元/股[5] - 使用资金3414.67万元[5]

股价表现与市值 - 公司股价收报8.76元 较发行价11.10元下跌21.08% 处于破发状态 总市值323.09亿元 [1] 上市发行概况 - 2023年6月9日于科创板上市 超额配售前发行5.41亿股(占15%) 全额行使后发行6.22亿股(占16.87%) [1] - 发行价格11.10元/股 保荐机构为中金公司 联席主承销商为华泰联合证券与东吴证券 [1] - 超额配售前募集资金总额60.06亿元 全额行使后募集资金总额69.07亿元 [1] - 超额配售前募集资金净额57.28亿元 全额行使后募集资金净额66.28亿元 [1] 募集资金使用计划 - 实际募集净额较原计划超额17.28亿元(超额配售前)或26.28亿元(全额行使后) [2] - 原计划募集40亿元 用于产能扩充、研究院建设及补充流动资金 [2] 发行费用结构 - 超额配售前发行费用2.78亿元 全额行使后发行费用2.78亿元 [2] - 承销保荐费用共计1.73亿元 由中金公司、华泰联合证券及东吴证券获得 [2] 战略配售安排 - 保荐人子公司中金财富证券跟投比例为2% 获配1082.12万股 金额1.20亿元 [2] - 跟投股份限售期为上市之日起24个月 [2] 公司控制权结构 - 实际控制人为Xiaohua Qu(瞿晓铧)及其配偶Han Bing Zhang(张含冰) 均为加拿大国籍 [3]

股本情况 - 行使超额配售选择权前发行541,058,824股，后新增81,158,500股，总股本增至3,688,217,324股[1] - 有限售条件流通股占发行后总股本88.55%，无限售条件流通股占11.45%[1] 限售股情况 - 本次上市流通限售股为战略配售限售股，数量10,821,176股，2025年6月9日上市[2][6] - 股东中国中金财富证券有限公司持有限售股本次全部流通，剩余0股[6] 合规情况 - 保荐机构认为限售股上市流通事项符合法规，无异议[7][8]

担保情况 - 2025年4月30日至5月29日新增授信担保4.00亿元，占最近一期经审计净资产1.75%[3] - 截至公告披露日，公司对合并报表范围内子公司担保余额437.46亿元，占比191.02%[2][3][8] - 2025年度对控股子公司授信及资金业务担保不超601.44亿元（或等值外币）[3] - 盐城市大丰阿特斯储能科技有限公司本期担保20,000万元，期限2025/5/21 - 2026/4/7[10] - 扬州阿特斯太阳能电池有限公司本期担保20,000万元，期限2025/4/30 - 2026/4/7[10] 业绩情况 - 2023年阿特斯阳光电力集团营收48,113万元，净利润11,999万元[12] - 2024年阿特斯阳光电力集团营收36,798万元，净利润84,715万元[12] - 2023年盐城市大丰阿特斯储能营收111,814万元，净利润629万元[12] - 2024年盐城市大丰阿特斯储能营收299,648万元，净利润5,357万元[12] - 2023年扬州阿特斯太阳能电池营收54,400万元，净利润 - 13,118万元[12]

股份数据 - 本次上市流通首发战略配售股份10,821,176股，占股本总数0.29%[2] - 首次公开发行股票行使超额配售选择权后发行总股数扩至622,217,324股[3] - 总股本由3,066,000,000股增至3,688,217,324股[3] - 有限售条件流通股占发行后总股本88.55%，无限售占11.45%[3] 时间信息 - 股票上市流通日期为2025年6月9日[2] - 公告日期为2025年5月30日[11] 股东与承诺 - 本次上市流通限售股股东为中国中金财富证券有限公司，锁定期24个月[4] - 该公司承诺获配股票限售期自首次公开发行并上市之日起24个月[6] 其他 - 保荐机构对本次首次公开发行战略配售限售股上市流通无异议[9] - 本次上市流通限售股形成后公司未因利润分配等致股本变化[5]

会议信息 - 股东大会于2025年5月28日在江苏苏州高新区召开[2] - 出席会议股东和代理人405人，所持表决权占比72.0944%[2] 人员出席 - 公司9名董事出席8人，3名监事全出席，董秘出席，高管列席[4] 议案表决 - 《2024年度董事会工作报告》同意票比例99.8972%[5] - 《2024年度监事会工作报告》同意票比例99.9076%[5] - 《2024年度报告及其摘要》同意票比例99.8986%[6] - 《2024年度利润分配方案》同意票比例99.8994%[6] - 《2025年度非独立董事等薪酬方案》同意票比例99.1662%[6] - 《2025年度监事薪酬方案》同意票比例99.9089%[7]