投资者关系活动信息 - 活动类别为特定对象调研 [2] - 参与单位及人员包括民生证券分析师陈龙、中国银河证券军工行业分析师李良、招商证券副总裁李亚明 [2] - 时间为14：00 - 16：00，地点在公司三楼会客厅 [2] - 上市公司接待人员有副总经理兼董事会秘书王小东、证券事务代表兼证券部经理周健 [2] 公司相关问题解答 大股东及改制影响 - 大股东长春光机所以工程技术为主，产业化是核心，公司在科研成果与市场对接中发挥重要作用 [3] - 科研院所改制对奥普光电是机遇，公司在产业整合中将发挥重要作用 [3] 公司发展计划 - 公司重点考虑标的公司与自身发展的协同效应，对重大资产重组终止表示遗憾，合适时机有合适标的会推进相关工作 [3] - 公司暂时没有股权激励计划，需结合发展规划和所处阶段统筹考虑 [3] 产品应用情况 - 辰芯的CMOS主要面向民用市场，适用于安防、成像及医疗等领域，民用市场空间大 [3] 接待情况 - 接待人员与投资者充分交流沟通，未出现未公开重大信息泄露情况 [4] - 让投资者签署公司保密承诺和深交所要求的承诺 [4]

投资者关系活动基本信息 - 活动类别为特定对象调研 [2] - 参与单位为华商基金管理有限公司，人员为军工行业研究员陆洲 [2] - 时间为15：30 - 16：30，地点在公司三楼会客厅 [2] - 上市公司接待人员为副总经理兼董事会秘书王小东、证券事务代表兼证券部经理周健 [2] 重大资产重组终止情况 终止原因 - 公司与标的公司大股东就标的公司估值存在分歧，未能就重组事宜达成一致 [3] 中介建议 - 根据中介意见及并购重组最新监管要求，建议从估值合理性角度降低标的公司估值，提高未来承诺的业绩水平 [3] 标的公司股东考虑 - 双方对估值未达成一致，且标的公司大股东认为产品在美印市场占主要份额，市场形势有不确定性，业绩承诺补偿风险增大 [3] 对公司影响 - 重组尚处筹划阶段，交易双方无需承担法律责任，不会对上市公司发展战略及生产经营造成不利影响 [3] 接待过程情况 - 公司接待人员与投资者充分交流沟通，未出现未公开重大信息泄露情况 [4] - 让陆洲签署公司保密承诺和深交所要求的承诺 [4]

投资者关系活动基本信息 - 活动类别为特定对象调研 [2] - 参与单位为华商基金管理有限公司，人员为王毅文、杨志栋 [2] - 时间为2017年9月7日14：00 - 15：00 [2][4] - 地点在公司三楼会客厅 [2] - 上市公司接待人员为王小东、周健 [2] 公司业务规划 - 公司重点考虑协同效应，结合发展规划寻找合适标的企业，择机进行资本运作拓展业务领域 [3] - 公司目前没有布局卫星产业规划 [3] 公司激励计划 - 公司股权激励计划将结合发展需要开展，考虑相应策略鼓励核心人员积极性 [3] 产品进展 - 机场道面异物监测系统研发之初面向军用，性能指标满足军方需求，公司向军用、民用市场加大推广力度 [3] 集团业务 - 长光集团主要负责长春光机所所属公司管理工作 [3] 接待情况 - 公司接待人员与投资者充分交流沟通，未出现未公开重大信息泄露情况 [3] - 公司让投资者签署公司保密承诺和深交所要求的承诺 [3][4]

公司接待情况 - 2017年11月24日10：30 - 11：30，公司副总经理兼董事会秘书王小东等在公司三楼会客厅接待招商证券军工行业研究员卫喆 [2] 长光辰芯相关情况 - 长光辰芯研发的CMOS图像传感器部分产品技术指标达国际领先水平，适用于工业检测、科学成像及医疗等领域，标准品推广工作稳步推进 [3] - 公司放弃长光辰芯增资认缴权是综合考虑自身情况和长光辰芯经营现状，符合整体发展战略；王欣洋现金增资利于长光辰芯可持续发展 [3] 产品项目进展 - 公司研发的机场道面异物监测系统研发之初面向军用，性能指标满足军方需求，是年度重点市场化项目，内部正积极推进军民用市场推广 [3] 公司规划相关 - 公司股权激励计划将结合发展需要开展，会考虑策略鼓励核心人员积极性 [4] - 公司目前没有布局卫星产业规划 [4] 接待合规情况 - 接待过程中与投资者充分交流沟通，未出现未公开重大信息泄露情况，让卫喆签署公司保密承诺和深交所要求的承诺 [4]

公司接待情况 - 2017年11月24日9：30 - 10：30，奥普光电副总经理兼董事会秘书王小东等在公司三楼会客厅接待海通证券军工行业分析师刘磊 [2] 公司股权问题 - 公司出于对禹衡光学核心人员发挥作用的考虑，认为目前股权结构（公司未收购禹衡光学另外35%股份）更适合禹衡公司发展，因核心人员持股对运营和未来发展有好处 [3] 大股东承诺问题 - 大股东目前所有军工产品仅用于科研目的，未转化为批量生产，一旦可批量生产，将把该等产品生产全部投入奥普光电 [3] 产品进展问题 - 公司研发的机场道面异物监测系统研发之初主要面向军用，性能指标满足军方需求，是年度重点市场化项目，有专门办公室推进军、民用市场推广工作 [3] 军品定价问题 - 公司军品中的国防科研项目定价依据《国防科研项目计价管理办法》，采取实际成本加收益方式，按军方审定价格执行 - 公司军品中的批量产品定价根据《军品价格管理办法》，采取实际成本加利润方式，按军方审定价格执行 [3][4] 接待合规情况 - 接待过程中公司与投资者充分交流沟通，未出现未公开重大信息泄露情况，让刘磊签署公司保密承诺和深交所要求的承诺 [4]

投资者关系活动信息 - 活动类别为特定对象调研 [1] - 参与单位及人员为王铄（东北证券股份有限公司新能源汽车分析师）、沈建锋（上海合撰资产管理有限公司管理合伙人） [1] - 时间为14：00 - 15：00，地点在公司三楼会客厅 [1] - 上市公司接待人员为王小东（奥普公司副总经理兼董事会秘书）、周健（奥普公司证券事务代表兼证券部经理） [1] 公司业务相关问题及回答 重点项目 - 今年重点项目包括光电测控类产品制造、机场道面异物监测系统民用市场推广及部分现有产品改型升级 [2] 机场道面异物监测系统进展 - 该系统研发之初面向军用，性能指标满足军方需求，是年度重点市场化项目，有专门办公室推进军、民用市场推广 [2] 医疗类产品市场 - 医疗类产品已在军用市场应用，后续市场增长受多因素影响，重点产品推广持续推进 [2] 研发人员数量变化原因 - 2017年报显示研发人员数量同比减少是因合并范围变化 [2] CMOS图像传感器现状 - 长光辰芯研发的CMOS图像传感器部分产品技术指标达国际领先水平，适用于工业检测、科学成像及医疗等领域，获市场广泛认可 [2][3] 公司未来规划 - 核心业务围绕制造国防光电测控设备，同时拓展军民两用产品市场 [3] 接待情况 - 接待人员与投资者充分交流沟通，未出现未公开重大信息泄露情况，让投资者签署公司保密承诺和深交所要求的承诺 [3]

分组1：公司定位与发展期望 - 长春光机所将公司作为重要产业代表和技术成果转化重要渠道，寄予厚望并提出高要求，对风险管控更严谨，支持公司与所内企业联合规划未来发展 [1] 分组2：公司收入增长原因 - 去年与长春光机所深入对接，争取更多合作项目，通过工艺改变和引入关键设备释放产能，加快追赶光机所发展速度，同时外部市场扩展显著 [2] 分组3：科研院所改制影响 - 长春光机所主要为国家技术服务，有批量成熟项目外溢，公司将利用自身优势争取承接更多外溢项目 [2] 分组4：收购长光宇航原因 - 公司与长光宇航同属长春光机所旗下，彼此了解信任，长光宇航的碳纤维是航空航天重要材料，技术、质量、价格有优势，双方希望共同深耕军工和扩展航空航天市场 [2] 分组5：长光宇航发展快速原因 - 碳纤维行业处于快速发展阶段，国家、行业和地方政策大力支持，前些年高端产品产能不足，长光宇航前期投入产能现释放，效果明显 [2] 分组6：光栅增长快原因 - 国外限制进口和国产替代呼声高，禹衡光学前几年做技术储备，领导团队有激情、资源广，去年市场开拓、新产品开发、产能释放和扩大做得好，销售收入增长快 [2] 分组7：公司发展制约因素 - 东北地区待遇难吸引和留住人才，配套市场环境、信息畅通等与南方有劣势，体制和激励方面有一定影响但可解决 [3]

公司业务介绍 - 主要业务为光电测控仪器设备、新型医疗仪器、光学材料和光栅编码器等产品的研发、生产与销售 [1] - 光电经纬仪用于测量飞行物体轨迹及坐标信息，在靶场试验测量控制中广泛应用 [1] - 光栅编码器是自动化领域关键测量传感器件，用于数控机床等领域 [2] - 新型医疗仪器用于特定人群身体指标快速检测，具集成化等优点 [2] - 高端 k9 光学玻璃用于加工高端光学元器件 [2] 十四五发展战略布局 - 航空航天方面，收购长光睿视部分股权，已取得阶段性成果，后续会放量 [2] - 光电测控仪器装备方面，与长春光机所紧密合作，针对小型光电设备开展市场调研和产品开发 [2] - 生物医学工程方面，推动已结题重点研发计划成果转化，自主研发新产品，争取医工结合 [2] 业绩相关 - 2021 年前三季度业绩增速快，原因是前期董事会布局投资的优秀企业并表，后续发展前景向好但不一定线性增长 [2] 长光宇航相关 - 收购长光宇航是因碳纤维复合材料在航空航天领域作用大，长光宇航在细分领域有增长和技术优势，收购后将业务联动 [3] - 长光宇航收购审计和评估工作持续推进 [3] - 2021 年 1 - 10 月较 2020 年营收增长 1 倍，净利润增长 4 倍多，因行业高增速和产能跟上，二期厂房已投入使用 [3] 各子公司及母公司业务 - 长光辰芯主营 CMOS 图像传感器 [3] - 长光易格主营精密铸造铝合金 [3] - 禹衡光学主营光栅编码器 [3] - 母公司负责光电测控类的光电制造和装配、光学材料、其他小型光电仪器的研发生产 [3] 产品对应情况 - 光电测控仪器对应光电经纬仪、航空相机等光电相关产品 [3] - 光学材料对应光学玻璃 [3] - 光栅传感器对应禹衡光学产品 [3] 产品特性及市场情况 - 光电经纬仪最早是靶场试验测量装置，军用大多定制化，小系统内有部分标准品 [3] - 航空航天相机应用平台多样，拍摄类别多，体积和价值量跨度大，公司布局民用遥感相机市场 [4] - 2021 年民用医疗产品研发目标完成，大部分技术改造完成，正在办理民用医疗资质 [4] - 光栅编码器下游民用最大市场是机床，民用航天附加值更高，公司积极对接汽车行业应用 [4]

收购与整合 - 公司通过现金收购宇航公司40%的股份，收购完成后持有宇航光学股权达到51.1%，形成绝对控股，宇航公司将纳入合并报表范围 [2] - 收购完成后，公司将借助奥普光电的上市平台，为后续民品技术孵化和研发创新提供资金支持 [3] 产品与技术 - 公司在低成本空间载荷和空间遥感方面与浙江大学、武汉大学等有合作，布局空间激光通讯等民用航空航天产品 [2] - 长光宇航以碳纤维为主的先进树脂基复合材料制品为核心技术，具备树脂研发能力，形成五大树脂产品体系，满足各种使用环境需求 [2] - 禹衡光学是国内最大的编码器生产企业，承担了国家传感器类的四项重大专项，绝对式光栅尺和角度编码器达到国际先进水平 [3] 市场与竞争 - 国内中高端传感器领域几乎被国外垄断，市场占有率超过90%，禹衡光学的高端产品打破了这一格局 [4] - 编码器应用根据终端需求选择，光编在精度要求高的场合使用较多，磁编在环境要求苛刻的场合使用较多 [4] 协同效应 - 奥普光电与长光宇航整合后，有利于获取中科院系统的业务，巩固航天卫星和相机业务基础 [3] - 禹衡光学作为行业协会理事长单位，希望起到引领作用，推动国内传感器行业共同发展 [4]

经营展望 - 短期或中短期围绕原有市场做大，服务军工院所并扩大份额，向部件级及组件级扩展以增加销售收入 [2] - 发展自主研发产品，拓宽产品线以实现大幅增长 [2] - 在医疗及其他民用产品领域进行布局 [2] 长光宇航收购 - 受疫情影响收购进度延缓，调整方案为现金收购，收购后将成为控股股东 [2] - 审计工作已收尾，将召开董事会和股东大会审议相关议案 [2] 长光宇航业务前景 - 为长光卫星及长春光机所提供碳纤维部组件，看好其团队、产品、技术和市场前景 [2] - 认为碳纤维在航空航天领域前景良好 [2] 长光宇航产能 - 从成立至今持续扩产，去年到今年新落成两万多平二期厂房 [2] - 扩产需盖厂房、进设备、招人，对技术工人要求高，且技术无法完全复制，扩产需要过程 [2] 禹衡光学产品水平 - 光栅尺精度基本可与国外最先进的海德汉对标 [3] - 编码器以光编为主，也有磁编和图像编码器，精度和水平可与国外互换 [3] 禹衡光学机器人业务 - 有针对机器人的专门系列产品，为沈阳新松、安徽机器人厂家等配套 [3] - 通过伺服电机配到工业机器人上的市场占有量约 40%，配到协作机器人上的不到 10% [3] - 海外机床行业突破较大，机器人业务基本持平有小幅增长，光栅编码器在汽车模拟系统等自动化行业国外增长明显，高端品出口特别是对俄罗斯市场增长较多 [3] 禹衡光学光栅生产 - 有光栅自产车间，依托光学产品生产基础，高精度光栅大部分自己生产，产能过多时有少量外协 [3][4] 禹衡光学芯片使用 - 使用多种芯片，包括市场常规标品芯片 [4] - 高端品芯片自主设计，委托其他公司生产，具有自主知识产权 [4]