公司治理 - 2025年6月18日完成董事会换届选举，产生第五届董事会，任期三年[2] - 第五届董事会由5名董事组成，含3名非独立董事和2名独立董事[2] - 第五届董事会设审计委员会，朱和平任主任委员[4] 人员变动 - 聘任王鹏鹞为总经理等多名高管[6] - 第四届部分董事、监事离任[7] 股份持有 - 蒋永军、吴艳红等部分高管持有公司股份[12][13][15][16] - 离任董事、监事截至公告披露日未持股[7] - 朱耘志不持有公司股份[17]

股东大会信息 - 公司于2025年5月29日公告召开2024年年度股东大会通知，6月18日14:30现场会议召开，网络投票时间为当日9:15 - 15:00[5] - 出席股东大会的股东及股东代理人共229人，代表有表决权股份223,992,950股，占公司有表决权股份总数的30.5786%[6] - 现场出席的股东及股东代理人6名，代表有表决权股份217,759,850股，占公司有表决权股份总数的29.7276%[6] - 网络投票的股东223人，代表有表决权股份6,233,100股，占公司有表决权股份总数的0.8509%[8] - 参加会议的中小投资者股东225人，代表有表决权股份6,323,100股，占公司有表决权股份总数的0.8632%[9] 议案表决情况 - 《2024年度董事会工作报告》表决同意222,356,500股，占有效表决股份总数的99.2694%[12] - 《2024年度监事会工作报告》表决同意222,261,600股，占有效表决股份总数的99.2271%[14] - 《2024年年度报告（全文及摘要）》表决同意222,465,800股，占有效表决股份总数的99.3182%[16] - 《关于2024年度利润分配预案的议案》表决同意222,451,700股，占有效表决股份总数的99.3119%[20] - 《关于2025年中期分红安排的议案》表决同意222,040,400股，占有效表决股份总数的99.1283%[22] - 《关于董事、高级管理人员2024年度薪酬及2025年度薪酬与考核方案的议案》同意222,055,250股，占比99.1349%[23] - 《关于监事薪酬事项的议案》同意222,047,450股，占比99.1314%[26] - 《关于续聘公司2025年度审计机构的议案》同意222,458,900股，占比99.3151%[28] - 《关于2025年度公司向金融机构申请综合授信额度的议案》同意222,388,750股，占比99.2838%[30] - 《关于2025年度公司担保额度的议案》同意222,365,850股，占比99.2736%[33] - 《关于变更注册资本、修订<公司章程>及其附件的议案》同意222,448,500股，占比99.3105%[36] - 《修订<独立董事制度>》同意222,423,900股，占比99.2995%[40] - 《修订<股东会网络投票工作制度>》同意222,424,900股，占比99.3000%[42] - 《修订<股东会累积投票制实施细则>》同意222,423,900股，占比99.2995%[44] - 《修订<对外投资管理制度>》同意222,418,500股，占比99.2971%[47] - 《修订<防范控股股东及关联方占用公司资金制度>》同意222,421,000股，占比99.2982%；反对1,520,050股，占比0.6786%；弃权51,900股，占比0.0232%[56] - 中小股东对《修订<防范控股股东及关联方占用公司资金制度>》同意4,751,150股，占比75.1396%；反对1,520,050股，占比24.0396%；弃权51,900股，占比0.8208%[57] 董事选举情况 - 《选举王鹏鹞先生为第五届董事会非独立董事》同意218,256,213股[58] - 中小股东对《选举王鹏鹞先生为第五届董事会非独立董事》同意586,363股[59] - 《选举王春林先生为第五届董事会非独立董事》同意218,255,200股[60] - 中小股东对《选举王春林先生为第五届董事会非独立董事》同意585,350股[62] - 《选举蒋永军先生为第五届董事会非独立董事》同意218,455,197股[63] - 中小股东对《选举蒋永军先生为第五届董事会非独立董事》同意785,347股[64] - 《选举陈易平先生为第五届董事会独立董事》同意217,806,301股[65] - 中小股东对《选举陈易平先生为第五届董事会独立董事》同意136,451股[66]

公司SAF现状 - 2024年盘锦鹏鹞完成SAF技术改造，9月成功产出生物航煤，产品收率82%，46项指标达国际标准 [2] - 2024年12月，盘锦鹏鹞与中国石油国际事业公司合作，首次出口4950吨生物航煤至国际市场 [2] - 公司在SAF工艺流程上继续优化，有望提高收率 [2] 国内SAF政策现状 - 2024年9月中国启动SAF应用试点，首批覆盖四个机场，三大航司参与，12个航班完成加注，验证了适用性和安全性 [2] - 2024年9 - 12月为试点第一阶段，聚焦初步应用和经验积累；2025年起第二阶段扩大参与航司和机场范围 [2] 国际SAF政策现状 - 欧盟提出2050年碳中和目标，2020年发布欧洲绿色新政，围绕SAF产业颁布系列政策，目标是到2030年温室气体净排放量较1990年至少减少55% [3] - 欧洲碳排放交易体系改革提案 [3] - ReFuelEU计划：2023年10月获批，规定特定原料生产的SAF属绿色燃料，禁止部分原料；对航空燃料供应商规定强制SAF使用配额，2025年至少2%，2030年6%，2035年20%，2040年34%，2045年42%，2050年70%；2025年起欧盟航空安全局监管乘客碳足迹和航空公司SAF使用情况 [4] - 欧洲能源税指令修订：2023 - 2033年，运输用能源税逐步提到10.75欧元/GJ，取暖用能源税逐步提到0.9欧元/GJ [5] 综合分析SAF发展 - SAF在全球处于初期阶段，欧盟、美国、中国不断颁布支持政策，欧盟和美国政策较完善，中国以鼓励性政策为主，未提掺混比例要求和明确发展时间线 [6] - 中国将SAF作为航空业脱碳战略重要一环，2021年将航空业纳入碳市场重点碳排放行业名单，2022年十四五规划及相关政策多次提及SAF [6] 公司优势 - 鹏鹞环保轻资产运营，生产工艺技术包自研，成本低，产品已出口，通过相关认证 [8] 公司主业业绩 - 今年新中标新疆哈密扩容水厂净水项目及5年运营、河南汤阴城南污水处理BOT项目、北京房山区污水处理设备采购项目、南通净水厂委托运营项目 [8] - 主推装配式SEED水厂建造模式，结合新能源技术，契合双碳目标，前景广阔 [8] 新中标BOT项目收入确认 - 公司全牌照技术型，业务涵盖全产业周期，按项目实施进度确认收入，SEED水厂建设快，一般一年左右完成前期施工，当年新中标项目收入按进度体现 [8]

公司SAF现状 - 2024年盘锦鹏鹞完成SAF技术改造，9月成功产出生物航煤，产品收率82%，46项指标达国际标准 [2] - 2024年12月，盘锦鹏鹞与中国石油国际事业公司合作，首次出口4950吨生物航煤至国际市场 [2] - 公司在SAF工艺流程上继续优化，有望提高收率 [2] 国内SAF政策现状 - 2024年9月，中国启动SAF应用试点，首批覆盖四个机场，三大航司参与，12个航班完成加注 [2] - 2024年9 - 12月为试点第一阶段，聚焦初步应用和经验积累；2025年起第二阶段扩大参与航司和机场范围 [2] 国际SAF政策现状 欧盟目标 - 2050年实现碳中和，到2030年前温室气体净排放量与1990年相比至少减少55% [3] 相关政策 - 欧洲碳排放交易体系改革提案 [3] - ReFuelEU计划：2023年10月批准，规定特定原料生产的SAF属绿色燃料，禁止部分原料；对航空燃料供应商规定强制SAF使用配额，2025年至少2%，2030年6%，2035年20%，2040年34%，2045年42%，2050年70%；2025年起欧盟航空安全局监管乘客碳足迹和航空公司SAF使用情况 [4] - 欧洲能源税指令修订：2023 - 2033年，运输用能源税逐步提到10.75欧元/GJ，取暖用能源税逐步提到0.9欧元/GJ [5] 综合分析SAF发展 全球情况 - SAF在全球处于初期阶段，欧盟、美国、中国不断颁布支持政策 [6] 中国情况 - 中国以鼓励性政策为主，未对供应商或航空公司提掺混比例要求，未发布明确发展时间线 [6] - 多个政策表明政府将SAF作为航空业脱碳战略重要一环，传递积极支持态度 [6] 鹏鹞环保优势 - 轻资产运营模式，场地租赁和设备利旧改造生产HVO和SAF，工艺技术包自研，成本低 [8] - SAF产品已出口，各项技术指标通过认证，产品质量和成本优势获市场验证 [8] 公司主业业绩 新中标项目 - 新疆哈密扩容水厂日供水9.9万立方米净水项目及5年运营 [8] - 河南汤阴城南污水处理BOT项目，设计规模3万立方米/天 [8] - 北京房山区污水处理设备采购项目 [8] - 南通净水厂60万T/D委托运营项目 [8] 主推模式 - 主推装配式SEED水厂建造模式，结合新能源与装配式技术，建设快、质量可控、运行高效绿色低碳 [8] 新中标BOT项目收入确认 - 公司全牌照技术型企业，业务链涵盖全产业周期，按项目实施进度确认收入 [8] - SEED水厂预制化和产品化使建设快，一般一年左右完成前期施工，新中标项目收入按实际进度体现在当期收入中 [8]

可持续航空燃料（SAF）行业前景 - 预计2025年SAF产量将翻倍至200万吨，占航空公司燃料消耗量的0 7% [1] - 欧盟2050年强制规定SAF混掺比例需超过70%，预计远端需求空间超过4000万吨 [1] - 超过50家航空公司承诺到2030年将SAF使用比例提升至燃料总用量的5-30%，其中大多数公司保证不低于10% [1] - 预计到2050年航空领域65%的减排将通过使用生物航煤实现 [1] - SAF需求量将从2023年的5万吨大幅提升至2030年的1800万吨，占总燃料需求的5 2%，2050年达到3 50亿吨，占总燃料需求的65 0% [1] 区域政策与市场需求 - 2025年欧盟和英国推行2%的SAF掺混政策，预计将增加对SAF的需求量 [2] - 我国SAF生产装置具有盈利空间但订单不足，整体盈利能力较低 [2] - 欧洲和英国等地对SAF需求的稳定增加预计将推动我国SAF企业盈利增长，进而增加对UCO的需求 [2] 公司动态 - 鹏鹞环保正在对现有生物柴油项目升级改造，投产后将成为民营上市公司里第一家实现SAF量产的企业 [3] - 海新能科现有SAF产能5万吨 [4]

公司SAF现状 - 2024年盘锦鹏鹞完成SAF技术改造，9月成功产出生物航煤，产品收率82%，46项指标达国际标准 [2] - 2024年12月，盘锦鹏鹞与中国石油国际事业公司合作签约，首次出口4950吨生物航煤至国际市场 [2] - 公司在SAF工艺流程上继续优化，有望提高收率 [2] 国内SAF政策现状 - 2024年9月中国启动SAF应用试点，首批覆盖四个机场，三大航司参与，12个航班完成加注，验证适用性和安全性 [2] - 2024年9月至12月为第一阶段，聚焦初步应用和经验积累；2025年起第二阶段扩大参与航司和机场范围 [2] 国际SAF政策现状 欧盟目标 - 2050年实现碳中和，到2030年前温室气体净排放量与1990年相比至少减少55% [3] 相关政策 - 欧洲碳排放交易体系改革提案 [3] - ReFuelEU计划：2023年10月获批，规定特定原料生产的SAF属绿色燃料，禁止部分原料；对供应商规定强制使用配额，2025年至少2%，2030年6%，2035年20%，2040年34%，2045年42%，2050年70%；2025年起欧盟航空安全局监管乘客碳足迹和航空公司SAF使用情况 [4] - 欧洲能源税指令修订：2023 - 2033年运输用能源税逐步提到10.75欧元/GJ，取暖用能源税逐步提到0.9欧元/GJ [5] 综合分析SAF发展 - 全球SAF处于初期，欧盟、美国、中国不断颁布支持政策，欧盟和美国政策较完善，中国近年重视并积极合作 [6] - 中国以鼓励性政策为主，未提掺混比例要求和明确发展时间线，但将SAF作为航空业脱碳战略重要一环 [6] 鹏鹞环保优势 - 轻资产运营模式，生产工艺技术包自研，成本低于重资产投入和使用国外技术包的公司 [8] - 产品已出口，各项技术指标通过认证，质量和成本优势获市场验证 [8] 公司主业业绩 新中标项目 - 新疆哈密扩容水厂日供水9.9万立方米净水项目及5年运营 [8] - 河南汤阴城南污水处理BOT项目，设计规模3万立方米/天 [8] - 北京房山区污水处理设备采购项目 [8] - 南通净水厂60万T/D委托运营项目 [8] 主推模式 - 装配式水厂建造模式，SEED水厂结合新能源与装配式技术，契合双碳目标，前景广阔 [8]

公司SAF现状 - 2024年盘锦鹏鹞完成SAF技术改造，9月成功产出生物航煤，产品收率82%，46项指标达国际标准 [2] - 2024年12月，盘锦鹏鹞与中国石油国际事业公司合作签约，首次出口4950吨生物航煤至国际市场 [2] - 公司在SAF工艺流程上继续优化，有望提高收率 [2] 国内SAF政策现状 - 2024年9月中国启动SAF应用试点，首批覆盖四个机场，三大航司参与，12个航班完成加注，验证了适用性和安全性 [2] - 2024年9月至12月为第一阶段，聚焦初步应用和经验积累；2025年起第二阶段扩大参与航司和机场范围 [2] 国际SAF政策现状 欧盟目标 - 2050年实现碳中和，到2030年前温室气体净排放量与1990年相比至少减少55% [3] 相关政策 - 欧洲碳排放交易体系改革提案 [3] - ReFuelEU计划：2023年10月批准，规定特定原料生产的SAF属绿色燃料，禁止部分原料；对供应商规定强制使用配额，2025年至少2%，2030年6%，2035年20%，2040年34%，2045年42%，2050年70%；2025年起欧盟航空安全局监管乘客碳足迹和航空公司SAF使用情况 [4] - 欧洲能源税指令修订：2023 - 2033年，运输用能源税逐步提到10.75欧元/GJ，取暖用能源税逐步提到0.9欧元/GJ [5] 综合分析SAF发展 - 全球SAF处于初期，欧盟、美国、中国不断颁布支持政策，欧盟和美国政策较完善，中国以鼓励性政策为主，未提掺混比例要求和明确发展时间线 [6] - 中国将SAF作为航空业脱碳战略重要一环，多个政策表明支持态度 [6] - 国内能源公司参与规划，新公司不断加入，行业前景好 [6] 鹏鹞环保优势 - 轻资产运营，场地租赁和设备利旧改造，工艺技术包自研，成本低 [8] - 产品通过ISSC - EU和ISCCCORSIA认证，质量和成本优势获市场验证 [8] 公司主业业绩 新中标项目 - 新疆哈密扩容水厂日供水9.9万立方米净水项目及5年运营 [8] - 河南汤阴城南污水处理BOT项目，设计规模3万立方米/天 [8] - 北京房山区污水处理设备采购项目 [8] - 南通净水厂60万T/D委托运营项目 [8] 主推模式 - 装配式水厂建造模式，SEED水厂结合新能源与装配式技术，契合双碳目标，前景广阔 [8]

董事会构成 - 公司董事会由5名董事组成，含2名独立董事，设董事长一人，无副董事长和职工董事[11] - 董事由出席股东会股东所持表决权过半数选举或更换，每届任期三年，可连选连任，独立董事连任不超六年[4] 会议规则 - 董事会会议由过半数无关联关系董事出席可举行，决议经无关联关系董事过半数通过[14] - 出席董事会无关联关系董事不足三人，事项提交股东会审议[14] - 董事会每年至少开两次会，上半年审议年报，下半年召开[27] - 代表十分之一以上表决权股东提议等情形，董事会开临时会议[27] - 董事会定期会议提前10日通知，临时会议提前5日，紧急情况全体董事同意另定[27] - 董事会定期会议通知变更需在原定会议召开日前3日发书面通知[30] 交易审议 - 公司与关联自然人交易超30万元，经全体独立董事过半数同意后董事会审议[13] - 公司与关联法人交易超300万元且占最近一期经审计净资产绝对值0.5%以上，经独立董事同意后董事会审议[13] - 公司与关联人交易超3000万元且占最近一期经审计净资产绝对值5%以上，董事会审议后提交股东会[13] 财务资助 - 被资助对象最近一期经审计资产负债率超70%，财务资助事项董事会审议后提交股东会[14] - 单次或连续十二个月内财务资助累计超公司最近一期经审计净资产10%，董事会审议后提交股东会[14] 交易提交 - 交易涉及资产总额占公司最近一期经审计总资产10%以上，提交董事会审议[15] - 交易标的在最近一个会计年度相关营业收入占公司经审计营业收入10%以上且超1000万元，提交董事会审议[15] - 交易标的在最近一个会计年度相关净利润占公司经审计净利润10%以上且超100万元，提交董事会审议[15] - 交易成交金额占公司最近一期经审计净资产10%以上且超1000万元，提交董事会审议[15] - 交易产生利润占公司经审计净利润10%以上且超100万元，提交董事会审议[15] 其他规则 - 持有或合并持有公司有表决权股份总数1%以上股东有权向董事会提议案[30] - 提案人应在会议召开10日前提交提案，紧急提案符合条件可在会议召开日4日前提交[30] - 董事委托其他董事出席会议，一名董事一次会议不得接受超两名董事委托[32] - 公司总经理、董事会秘书由董事长提名，董事会聘任或解聘[33] - 总经理、董事会秘书以外高级管理人员由总经理提名，董事会聘任或解聘[33] - 公司每年度银行信贷计划由总经理组织上报，董事会在权限内审议批准[34] - 董事会会议召开及表决可采用电子通信等方式，表决结果需参会董事签字确认[35] - 会议表决一事一表决，一人一票制[37] - 董事会审议通过议案须超全体董事人数半数董事投赞成票[37] - 董事回避表决时，过半数无关联关系董事出席可开会，决议经无关联关系董事过半数通过[38] - 董事会讨论职工切身利益问题应事先听取工会或职代会意见[39] - 过半数与会董事认为议案不明确等可要求暂缓表决[38] - 董事会会议档案保存十年[39] - 董事对董事会决议承担责任，表决异议并记录可免责[40] - 议事规则自股东会通过生效，修改亦同[42] - 议事规则未尽事宜按法律法规及公司章程执行[44]

信息报送制度 - 适用范围含公司及相关各方[2] - 董事会为信息报送最高管理机构，董秘负责日常管理[4] 信息披露要求 - 向特定外部报送信息不得早于公司公告[3] - 正式披露前不得对外泄露信息[6][9] 保密与责任 - 提前报送资料需对方保密并备案[10] - 对外报送人员对信息真实性和合法性负责[8] - 违规使用信息致损公司将索赔[10]

投资范围与适用主体 - 证券投资含新股配售或申购、证券回购等，固定收益类或承诺保本投资不适用本制度[2] - 公司及控股子公司适用本制度，子公司证券投资须报公司审批[2] 投资限制与审批 - 使用超募资金永久补充流动资金后十二个月内不得进行证券投资[3] - 投资金额占比及额度不同，分别由董事长、董事会、股东会审批[6] 额度与监督 - 相关额度使用期限不超12个月，期限内交易金额不超投资额度[7] - 内部审计部门日常监督，独立董事等有权监督检查[11]