发行可转换公司债券预案 - 公司拟发行可转换公司债券募集资金总额不超过5.78亿元(含本数) [1] - 初始转股价格不低于募集说明书公告日前二十个交易日公司股票交易均价和前一个交易日公司股票交易均价 [1] 募集资金用途 - 募集资金净额拟投资于新型消费电子与数据服务器精密MIM零部件及组件生产项目 [1] - 募集资金净额拟投资于总部及研发中心建设项目 [1] - 募集资金净额拟投资于精密模具中心建设项目 [1]

公司融资计划 - 公司拟向不特定对象发行可转换公司债券 募集资金总额不超过5 7789亿元(含本数) [1] - 扣除发行费用后 募集资金净额将用于新型消费电子与数据服务器精密MIM零部件及组件生产项目 [1] - 募集资金还将用于总部及研发中心建设项目 精密模具中心建设项目等 [1] 资金用途 - 新型消费电子与数据服务器精密MIM零部件及组件生产项目将获得部分募集资金 [1] - 总部及研发中心建设项目将获得部分募集资金 [1] - 精密模具中心建设项目将获得部分募集资金 [1]

发行可转换公司债券预案 - 公司拟发行可转换公司债券募集资金总额不超过5.78亿元 [1] - 初始转股价格不低于募集说明书公告日前二十个交易日公司股票交易均价和前一个交易日公司股票交易均价 [1] 募集资金用途 - 募集资金净额拟投资于新型消费电子与数据服务器精密MIM零部件及组件生产项目 [1] - 募集资金净额拟投资于总部及研发中心建设项目 [1] - 募集资金净额拟投资于精密模具中心建设项目 [1]

公司合资设立新公司 - 精研科技拟与宁波明研创业投资合伙企业、徐天敏、王逸然、邬均文、杨剑、朱卫东、王立成及常州精材管理咨询合伙企业共同设立江苏精研热处理有限公司 [1] - 新公司注册资本为3000万元人民币 [1] - 精研科技拟出资1980万元，占注册资本的66% [1] - 宁波明研拟出资120万元，占注册资本的4% [1] - 徐天敏拟出资150万元，占注册资本的5% [1] - 王逸然拟出资180万元，占注册资本的6% [1] - 邬均文拟出资90万元，占注册资本的3% [1] - 杨剑拟出资90万元，占注册资本的3% [1] - 朱卫东拟出资60万元，占注册资本的2% [1] - 王立成拟出资30万元，占注册资本的1% [1] - 常州精材拟出资300万元，占注册资本的10% [1]

资产负债情况 - 2023 年 12 月 31 日公司合并资产总计 32.18 亿元，较年初减少约 8.76%[3] - 2023 年 12 月 31 日公司合并负债合计 11.70 亿元，较年初减少约 28.49%[4] - 2023 年 12 月 31 日公司合并所有者权益合计 20.48 亿元，较年初增加约 8.33%[5] - 2023 年公司合并货币资金从年初的 2.40 亿元增至年末的 6.46 亿元，增幅约 169.28%[2] - 2023 年公司合并交易性金融资产从年初的 4.83 亿元降至年末的 0.65 亿元，降幅约 86.59%[2] 营收利润情况 - 2023 年营业总收入 21.96 亿元，2022 年为 25.08 亿元[9] - 2023 年营业总成本 19.70 亿元，2022 年为 24.20 亿元[9] - 2023 年营业利润 1.323 亿元，2022 年亏损 2.827 亿元[10] - 2023 年净利润 1.338 亿元，2022 年亏损 2.626 亿元[10] - 2023 年基本每股收益 0.77 元，2022 年为 - 1.25 元[11] 现金流情况 - 2023 年经营活动产生的现金流量净额为 382,240,490.83 元，上期为 317,792,707.51 元[34] - 2023 年现金及现金等价物净增加额为 410,924,199.17 元，上期为 -318,520,205.10 元[34] 权益变动情况 - 2023 年所有者投入和减少资本变动额为 19,908,094.64 元[17] - 2023 年股份支付计入所有者权益的金额为 5,715,494.02 元[17] - 2023 年利润分配中提取盈余公积为 76,495.82 元[17] 2024 年相关情况 - 2024 年归属于母公司股东的净利润为 119,678,867.99 元，2023 年为 142,644,457.78 元[44] - 2024 年少数股东损益为 10,072,548.10 元，2023 年为 - 8,830,772.47 元[44] - 2024 年综合收益总额为 124,337,729.35 元，2023 年为 136,626,444.76 元[44] - 2024 年基本每股收益为 0.64 元，2023 年为 0.77 元[44] - 2024 年营业收入为 1,831,905,685.08 元，2023 年为 1,830,608,240.61 元[46]

业绩总结 - 2023年度合并报表资本公积更正后为1244626906.75元[5] - 2023年度合并报表盈余公积更正后为98559800.07元[5] - 2023年度合并报表未分配利润更正后为540800079.84元[5] - 2023年度合并报表公允价值变动收益更正后为9316443.39元[6] - 2023年度合并报表营业利润更正后为132329773.41元[6] - 2023年度合并报表基本每股收益更正后为0.77元/股[6] - 2024年度合并报表资本公积更正后为1243514850.13元[12] - 2024年度合并报表盈余公积更正后为98559800.07元[12] - 2024年度合并报表未分配利润更正后为630706678.87元[12] - 2025年一季度合并报表资本公积更正后为1243514850.13元[21] 其他 - 中兴华会计师事务所认为公司前期差错更正事项符合相关规定[25] - 公告包含2025年相关会议决议及事务所审核报告[26][27] - 公告发布时间为2025年8月2日[28]

董事会决议 - 2025年8月1日召开会议，审议通过向不特定对象发行可转债授权议案[2] 授权事项 - 授权修订、调整和补充可转债发行条款[2] - 授权调整募集资金使用及安排[3] - 授权办理发行申报、聘请中介等事宜[3] - 授权修改《公司章程》并办理备案[3] - 授权根据政策市场调整发行方案[3] - 授权决定发行方案延期或终止[3] - 授权处理再融资填补回报事宜[3] 授权有效期 - 第2、5项至事项办理完毕，其余自股东会通过起12个月内有效[4]

可转债发行 - 拟发行可转换公司债券募集资金总额不超过57,789.00万元[11] - 债券每张面值100元，期限六年，按年单利计息付息，到期一次还本[12][13][17] - 转股期限自发行结束之日起满六个月后的第一个交易日起至到期日止[21] 财务数据 - 2025年3月31日资产总计331,861.46万元，较2024年末增长0.93%[1][2] - 2025年1 - 3月营业总收入46,917.40万元，2024年度为215,914.45万元[3] - 2025年1 - 3月净利润为 - 1933.66万元，2024年度为12975.14万元[57] 募集资金用途 - 募集资金拟投资新型消费电子与数据服务器精密MIM零部件及组件生产等三个项目[44][45] - 项目投资总额分别为40,534.00万元、12,206.00万元、6,102.00万元[92][93] 公司运营 - 2024年注销两家公司，设立两家境外公司[71] - 2025年1 - 3月合并范围无变化[70] 分红政策 - 差异化现金分红政策分成熟期、成长期不同情况[102] - 2024年度以186,076,681股为基数，每10股派现金红利1.10元[110] 未来规划 - 董事会制订未来三年股东分红回报规划待审议[115] - 未来十二个月根据业务发展确定是否实施其他再融资计划[117]

业绩补偿判决 - 二审判决陈明芳、郑奕麟支付业绩补偿款90933070.86元[7] - 二审判决陈明芳、郑奕麟支付违约金75万元、律师费20万元[7] 费用负担 - 一审相关费用陈明芳、郑奕麟负担565585元，公司负担11543元[7] - 二审案件受理费527128元由陈明芳、郑奕麟负担[7] 资产处置 - 法院裁定拍卖、变卖陈明芳持有的安特信10%股权[9] 诉讼情况 - 12个月小额诉讼及仲裁涉案约1299.35万元[11] - 案件再审受理，对利润影响不确定[3] - 2023年3月起诉业绩补偿款纠纷[4] - 2024年4月二审下达判决[7] - 2025年7月发布再审诉讼进展公告[14]

纪要涉及的行业和公司 - 行业：消费电子、智能家居、新能源、通信服务器、汽车军工等 - 公司：未提及公司名称，主要介绍该公司2024年年报和2025年一季报情况，涉及传动散热、精密金属零部件（面板块）等业务板块，还提及收购的安特信和瑞典主体 [1][2][12] 纪要提到的核心观点和论据 业绩情况 - 2024年公司实现营业收入约21.59亿元，与2023年几乎持平；规模净利润1.2亿元，下滑28.02%；规模扣费净利润1.01亿元，下滑14.16%，主要因2023年瑞根经历最后一期 [1] - 2025年一季度营业收入同比增长明显，利润明显减亏，面板块和传动业务增长显著，受益于折叠品、穿戴类设备及智能家居业务拓展 [3] 收入结构调整 - 2024年面板块收入下降，因消费电子行业市场格局变化，部分品牌表现不如预期，出货量放缓；传动散热板块营收占比提升5.55%，收入规模增长27.85% [2] - 2025年一季度销售商品收到的现金流减少，购买商品和接受劳务支付的现金流量增加，主要因回款业务多发生在去年三四季度，且用银行承兑汇票支付的到期票据结算款增长7600万元 [5] 一季度减亏原因 - 营收增长前提下，毛利率较去年同期增加1882万元 - 管销研材费用比去年同期增加1625万元，主要是研发费用增加1300万元，因研发项目增多，部分新项目处于爬坡状态 [4] - 存货减值比去年同期少计提约1800万元 [4] 运营管理改善 - 2024年一面板块在营收规模不显著的情况下，毛利率比2023年增长1.24% - 2024年计提存货跌价约9000万元，下半年计提2300万元，2025年一季度比2024年一季度减少约1800万元；2024年新计提存货跌价净值1.13亿元，转销1.12亿元，消化较多 [6][7] 市场开拓成效 - 传动散热业务：2023 - 2024年营收规模绝对值增长27.85%，占比增长近6个百分点；2025年一季度营收规模同比增长超20%，比重稳固提升。公司制定战略规划，从创新产品出发，配合客户突破创新，关注产业变革，布局新型零部件、智能座舱电机等，还开拓储能业务 [10][11] - 精密金属零部件（面板块）业务：2025年一季度营收同比增长12%，以消费电子车轮部件产品为主，覆盖国内外消费电子品牌。公司加深与客户沟通，提升采购份额，挖掘新材料、新产品需求，开发新品类客户 [12] 业务布局策略 - 深耕运营，强化管理和运营能力 - 推进产品创新和技术创新，研发新材料、新技术、新产品 - 加大对群演业务和创新业务的拓展力度，布局新能源、新消费等领域，降低外部不确定性冲击 [13] 各业务板块具体情况 - 折叠屏业务：市场以安卓系品类为主，小米、荣耀、华为等品牌2026年有上下左右折规划，OV有大轴方案迭代发布。北美大客户若发布折叠产品，可能引导产业发展，但目前消费群体有观望心态 [17][18] - 转轴业务：2024年各品牌需求较保守，2025年有一定增长但较谨慎，个别品牌如韩国大客户较乐观 [20] - 传动电机板块：短期布局以智能家居为主，扫地机器人业务是主要收入来源。传统扫地机器人电机需求较确定，但供应链竞争激烈；自动杂物归纳机器人等新品是未来增量重要环节 [21][22] - 安特信：前几年内部管控需提升，影响客户。2025年有望扭亏，但受中美关系和关税问题影响存在不确定性，部分创新区业务出口美国可能延迟出货 [23][24] 关税影响 - 进口关税主要由北美大客户主导解决 - 关税对精密产业竞争力影响不大，因全球产能布局不同，亚洲地区面领厂以消费建筑产业量为主，与欧美地区产品重点不同，且国外暂无同等产能替代公司业务 [24][25] 其他重要但可能被忽略的内容 - 2024年公司海外业务占比23.87%，绝大部分产品出货到保税区，直接出货到北美市场收入占比不超3%；近三年国内客户收入占比和规模持续提升 [14] - 穿戴类客户量级放大后，开始考虑用CNC转塑方案；经商购物有新材料需求，塑化件方案有优势；消费电子以外，新能源汽车、通信服务器等领域也有塑化件新应用场景 [27] - 服务器里的塑化件主要用在高速连接器接口和背板，目前收入贡献处于需求提升过程，交付主要面向国内连接器厂、高速PCB背板厂及服务器厂 [30] - 公司政商部董毅后续会将部分精力投入市场业务，因临时航班延误未能参加本次会议 [32]