公司战略与业务发展 - 兴业银行致力于将科技金融打造成“第四张名片”，积极构建科技金融生态圈，持续完善产品服务体系[1] - 兴业银行上海分行科技金融贷款总量已超850亿元，贷款余额近600亿元，较年初增长19.5%，已服务科技金融客户超1.8万户[1] - 公司未来将聚焦国家科技创新战略，深化投贷协同，整合金融与产业资源，助力硬科技企业成长与上海“国际金融中心”建设[1] 具体举措与活动 - 兴业银行上海分行近期举办“兴火科技-走进投资机构”交流活动，以搭建科技产业与资本市场深度对接的桥梁[1] - 该行将持续开展“兴火科技”系列活动，强化科技金融综合服务能力，以投贷联动为抓手，以生态合作为支撑[2] - 公司将通过投贷联动、产品创新与生态共建，为硬科技企业提供更精准、高效的金融支持[2] 行业洞察与客户需求 - 支持有技术壁垒、能解决国家战略需求的科技创新企业，已成为行业共同的必答题，金融与科技的深入融合是培育新质生产力的重要使命[1] - 生物医药行业普遍具有轻资产、高研发投入特性，企业融资对信用贷款的依赖度较高，但当前信用贷款的额度与周期尚难以完全匹配企业中长期研发投入及项目建设的资金需求[2] - 鼓励银行依法合规与投资机构合作开展“贷款+外部直投”业务，以推动更多金融资源向科技创新聚集[1]

国有六大行三季报核心观点 - 国有六大行贷款总量保持平稳增长、投向精准直达、节奏稳健均衡，在服务实体经济重点领域和薄弱环节中展现领军担当 [1] - 重点领域贷款增速领跑，“五篇大文章”落地见效，风险防控能力不断提升 [1] 信贷投放总体情况 - 工商银行境内分行人民币贷款增加2.04万亿元，贷款投放、债券投资“两投”增量创下新高 [4] - 农业银行县域贷款余额10.90万亿元，增速10.57%，高于全行平均水平2.21个百分点，余额占境内贷款比重达40.98% [4] - 邮储银行涉农贷款余额2.47万亿元，普惠型小微企业贷款余额1.75万亿元，本年累计投放金额均超过1万亿元 [5] - 交通银行与65个上海市市级重大项目、191个区级重大项目建立合作关系 [5] 重点领域贷款投放 - 工商银行制造业、战略性新兴产业、绿色、普惠、民营和涉农贷款增速均高于各项贷款平均增速 [4] - 农业银行乡村产业贷款余额2.74万亿元增速22.8%，乡村建设领域贷款余额2.47万亿元增速9.7%，粮食和重要农产品保供相关领域贷款余额1.25万亿元增速25.1%，“惠农e贷”余额1.83万亿元增速22.4% [4] - 中国银行设备更新贷款余额超1300亿元，境内制造业贷款比上年末增长12.10%，战略性新兴产业贷款余额增长26.29% [4] - 建设银行“五篇大文章”等重点领域贷款均实现两位数增长 [5] 科技金融发展 - 工商银行战略性新兴产业贷款余额超4.2万亿元，科技型企业贷款超2.7万亿元 [6] - 农业银行、中国银行科技贷款余额均超过4.7万亿元 [6] - 交通银行科技贷款余额突破1.5万亿元，服务获贷企业超6万户 [6] - 邮储银行科技贷款余额突破9400亿元 [6] AIC股权投资试点 - 工商银行实现AIC股权投资试点的18个试点地区基金签约全覆盖，设立基金38只，认缴规模超450亿元 [7] - 中国银行在多个试点城市设立了16只股权投资基金，合计认缴规模117.6亿元，聚焦商业航天、生物医药、人工智能、集成电路等领域 [7] - 农业银行在杭州、苏州等城市设立14只试点基金，完成项目投放19个 [7] - 建设银行累计在15个城市注册21只AIC股权投资试点基金，承销科创债券118笔，前三季度科创债投资量同比增长超4倍 [7] 风险防控措施 - 农业银行运用金融科技手段严格准入管理，完善产品模型，强化事前事中系统刚性管控，优化贷后风控模型及策略 [8] - 农业银行运用无还本续贷、协议重组等工具为还款困难的农户群体提供纾困支持 [8] - 建设银行针对贴息贷款客户，以线上线下相结合的方式逐户收集用途证明材料，加强资金流向管控 [9][10] - 建设银行持续优化资金流向预警监测场景及校验方式，对用途违规客户采取冻结额度、提前回收等管控措施 [10]

文章核心观点 - 国有六大行前三季度信贷投放呈现“总量增长+结构优化”的总体特点，是政策引导、市场需求与银行战略转型三方协同作用的结果 [1] 信贷投放重点领域 - 普惠小微、绿色发展、科技创新是信贷支持的三大重点领域 [1] - 建设银行绿色贷款余额5.89万亿元，较年初增长18.38% [2] - 建设银行普惠型小微企业贷款余额3.81万亿元，较上年末增加3976.90亿元，贷款客户370万户，较上年末增加34.55万户 [2] - 农业银行普惠贷款余额4.33万亿元，新增7311亿元，普惠型小微企业有贷客户数523万户，新增65万户，绿色贷款余额达5.8万亿元 [2] - 中国银行科技贷款余额约4.7万亿元，授信户数超16万户 [2] - 农业银行科技贷款余额超4.7万亿元 [2] - 交通银行科技贷款余额突破1.5万亿元，获贷企业数超6万户 [2] 科技金融服务与创新 - 银行综合运用股、债、保、租等方式支持科技创新 [3] - 农业银行在杭州、苏州等城市设立14只试点基金，完成项目投放19个 [3] - 中国银行在多个试点城市设立了16只股权投资基金，合计认缴规模117.6亿元，在商业航天、生物医药、人工智能、集成电路等关键领域落地股权投资项目 [3] 消费类贷款增长 - 多家银行的个人消费贷款余额较年初实现明显增长，借记卡支付交易额和信用卡消费额实现不同程度增长 [4] - 工商银行借记卡消费交易额达13.8万亿元，信用卡消费额达1.4万亿元 [4] - 中国银行个人消费贷款余额较年初增长26.11%，借记卡快捷支付交易额突破6万亿元 [4] - 建设银行个人消费贷款余额6458亿元，较年初新增1177亿元，同比多增298亿元 [5] - 邮储银行9月贴息领域经营贷款投放金额同比增长超10% [5] 未来展望与数字化赋能 - 专家预计金融“五篇大文章”等领域仍将保持较高信贷投放比例，贷款资金将更多投向绿色低碳、智慧养老、数字经济等新质生产力领域 [6] - 银行将深度嵌入家电、汽车、文旅等消费场景以服务居民消费和支持扩大内需 [6] - 信贷业务的数字化与场景化将深度融合，依托大数据风控、AI模型优化信贷定价和提升审批效率 [7]

现代化产业体系建设 - 战略任务首要位置调整为建设现代化产业体系，巩固壮大实体经济根基，战略思路转变为以体系化产业建设为主战场，牵引关键技术突破[2] - 传统产业增加值在制造业中占比80%左右，是产业体系基本盘，新兴产业正成长为增长新引擎，2024年“三新”经济增加值占国内生产总值比重已超过18%[2] - 部署四方面重点任务：优化提升传统产业、培育壮大新兴产业和未来产业、促进服务业优质高效发展、构建现代化基础设施体系[2] 战略性新兴及未来产业 - 培育壮大战略性新兴产业仍是首要任务，包括新能源、新材料、航空航天、低空经济等[4] - 量子科技、生物制造、氢能和核聚变能等未来产业有望成为中国潜在新增长动能，生物制造等产业未来10年新增规模相当于再造一个中国高技术产业[4] - 战略性新兴产业集群发展将催生出数个万亿元级甚至更大规模的市场[4] 高水平科技自立自强 - 加快高水平科技自立自强是战略主轴，强调自主创新有内外两方面原因，外部为应对环境变化保障产业链安全，内部为从资源投入驱动转向创新驱动[6] - 从四方面作出部署：加强原始创新和关键核心技术攻关、推动科技创新和产业创新深度融合、一体推进教育科技人才发展、深入推进数字中国建设[6] - 人工智能得到重点关注，要求强化算力、算法、数据高效供给，并推动人工智能全方位赋能千行百业[7] 人工智能产业发展 - 截至2024年底，人工智能企业总数超过4500家，产业规模和质量快速提升，“人工智能+”已深入制造、金融、医疗等重点行业领域[7] - 未来5年可通过丰富深化“AI+”应用场景，实现通用人工智能目标，我国在此方面具备显著优势[8] 科技金融支持体系 - 截至9月末，科技型中小企业获贷率为50.3%，本外币高新技术企业贷款余额18.84万亿元，同比增长6.9%[9] - 前三季度科创债累计发行1.58万亿元，新上市公司科技含量提升，科技企业并购重组活跃[9] - “十五五”期间将构建多层次科技创新融资体系，形成以创投和私募为主体、资本市场为核心、银行信贷为补充的多元化格局[10] - 完善科技金融服务链条，通过“股+债+租+投+保”多元金融产品体系，为科技企业不同阶段提供差异化金融解决方案[11]

政策核心内容 - 湖北省于2025年3月启动科技型企业知识价值信用贷款 旨在解决科技型企业轻资产融资难题 [1][2] - 贷款无需抵押物 仅凭知识价值在线申请 单笔金额最高可达1000万元 贷款期限最长不超过3年 [1][2] - 湖北省市两级财政按1:1比例设立风险补偿资金池 对不良贷款本金损失补偿80% 不良贷款率熔断上限设为5%和8% [2][3] - 政策将全省28.5万家符合标准的科技型企业全部纳入支持范围 实现“零门槛” [2] 政策实施成效 - 截至2025年10月底 贷款已累计发放774.27亿元 支持企业14916家 [1][3] - 除政策性银行和外资银行外 在鄂21家银行全部开展此项业务 部分银行提供20BP利率优惠 [1][6] - 具体案例包括武汉中科锐择光电科技有限公司凭专利和人才价值获得1000万元贷款 宜昌武星材料科技股份有限公司5个工作日内获得500万元贷款 [4] 支持平台与服务体系 - 平台已汇集省内260万家法人企业数据 其中科技型企业28.5万家 实现与13个部门数据共享及自动评级授信 [5] - 业务流程全流程线上办理 实现“信用评级+贷款发放+贷款贴息+风险补偿”一体化服务管理 [5] - 各类金融机构在平台上线信贷、担保、保险等科技金融产品共171项 [5] - 全省17个市州均已启动实施 组建了省市两级工作体系协同推进 [3]

核心观点 - 公司以服务国家战略为导向，依托“商行+投行+投资”协同优势，构建覆盖科技型企业全生命周期的接力式综合金融服务体系，助力科技企业成长并形成自身差异化竞争优势 [2] 培育耐心资本与硬科技投资布局 - 公司通过全资子公司发起设立中银科创母基金，已完成备案和工商注册的规模超百亿元，作为培育耐心资本的重要载体 [3] - 母基金采用“政府+产业+金融”三方联动模式，联合地方政府引导资金和产业龙头企业，投资策略上70%资金用于出资科创子基金，30%用于直接投资优质科创项目，重点支持处于“从实验室到产业化”关键阶段的企业 [3] - 该基金首批已覆盖深圳、天津、合肥等8个城市，构建多层次投资布局，公司还发起设立了云南中医药大健康基金和“一带一路”中医药基金，巩固在细分产业基金领域的领先地位 [4] 股权债权融资与投行业务表现 - 2025年1月至8月，公司股权承销规模位列行业第2名，IPO承销规模排在行业第18名 [6] - 2024年公司科创债规模行业排名第12名，成功发行全国首单县域中小企业科创债券（长兴产投）和全国首单西部大开发高成长产业债券（西部矿业）等具有示范效应的项目 [6] - 公司独家保荐国家级专精特新“小巨人”企业合肥汇通控股股份有限公司发行上市，这是近5年来连续保荐的第3个汽车行业专精特新首发项目 [6] 复杂并购重组交易能力 - 公司作为海通证券的境内独立财务顾问，参与国泰君安与海通证券合并案，成功应对A股、H股两地市场监管要求，协调多方利益，推动中国资本市场规模最大的“A+H”吸收合并项目完成 [7] “商行+投行+投资”全生命周期服务模式 - 公司通过深化与中国银行的协同联动，为药捷安康（南京）科技公司提供全周期服务：中国银行提供科技金融专属授信，公司通过全资子公司注入股权投资资金，集团内多单位联动提供上市承销等一揽子支持 [8] - 优化客户全生命周期接力式综合服务已纳入公司“十五五”规划的重要内容，公司正以“四类客群”和“五篇大文章”为抓手，畅通内部协同机制 [8]

核心观点 - 上海农商银行在2025年前三季度行业整体面临挑战的背景下，凭借稳健经营和风险防控，实现了规模与效益的双向韧性增长 [1] - 公司通过强化“硬实力”（如资产配置、负债成本控制）和“软实力”（如科技金融、绿色金融），展现出差异化竞争力，并向服务型银行转型 [1][5] 经营业绩与财务表现 - 截至9月末，公司营业收入198.31亿元，归母净利润105.67亿元，同比增长0.78% [1] - 资产总额15580.94亿元，较上年末增长4.72%，负债总额14278.82亿元，较上年末增长5.00% [1] - 非利息净收入53.70亿元，同比增长2.24%，其中投资收益同比大幅增长72.23%至34.58亿元 [3] - 核心一级资本充足率14.49%，一级资本充足率14.52%，资本充足率16.87%，资本充足 [5] 业务结构与资产质量 - 贷款与垫款总额7673.04亿元，较上年末增长1.60%，其中对公贷款增长1.64% [4] - 吸收存款11376.17亿元，较上年末增长6.11%，对公存款增长7.71%，个人存款增长5.05% [4] - 人民币存款付息率较上年末下降35个基点，活期存款占比31.4%，较年初提升0.9个百分点 [4] - 不良率0.97%，与上期持平，三季度不良生成率0.36%，环比减少15bp [5] 对公业务与科技金融 - 对公贷款余额4977.40亿元，对公存款余额5196.02亿元，较上年末分别增加1.64%和7.71% [6] - 科技型企业贷款余额超1200亿元，其中科技型中小企业贷款占比81.06% [6] - 科技型企业贷款户数4662户，较上年末增长8.98%，服务覆盖面持续扩大 [6] - 推动评价体系从“看财报”转向“看成长”，聚焦集成电路、生物医药等重点产业 [7] 绿色金融创新 - 绿色金融资产规模达到993.49亿元，绿色贷款余额较上年末增加3.31% [8] - 表内绿色债券投资余额较上年增加1.28%，绿色租赁余额较上年末增加27.71% [8] - 落地多项创新业务，如全市首笔取水权质押贷款、全国首笔挂钩长三角日气温指数结构性存款产品 [7] 社会服务与股东回报 - 为应对上海户籍人口中60岁及以上老年人口占比37.6%的老龄化问题，公司建成1033家“心家园”公益服务站和120余个老年大学教学点 [8] - 2025年9月完成中期现金红利派发，每股派发现金红利0.241元，合计23.24亿元，中期分红比例达33.14% [9] - 自上市以来累计分红已达188.44亿元，是IPO募集总额的2.20倍，现金分红比例均保持在30%以上 [9][10]

行业整体环境 - 银行业2025年三季度面临息差承压、信贷需求疲软、债市波动导致投资收益下滑等多重挑战 [1] - 行业虽传递出暖意但分化加剧 债市波动拖累非息收入且资产质量压力使部分中小银行业绩承压 [2] - 风险控制水平、信贷投放战略及资产配置能力成为考验银行的关键因素 [2] 公司财务业绩 - 前三季度营业收入198.31亿元 归母净利润105.67亿元 同比增长0.78% [1] - 资产总额15580.94亿元 较上年末增长4.72% 负债总额14278.82亿元 较上年末增长5.00% [1] - 非利息净收入53.70亿元 同比增长2.24% 占营业收入比重提升 其中投资收益同比大幅增长72.23%至34.58亿元 [2] - 贷款与垫款总额7673.04亿元 较上年末增长1.60% 吸收存款达11376.17亿元 较上年末增长6.11% [3] 资产质量与资本充足率 - 三季度末不良率0.97% 与上期持平 三季度不良生成率0.36% 环比减少15个基点 [3] - 资本充足率指标优异 核心一级资本充足率14.49% 一级资本充足率14.52% 资本充足率16.87% [3] - 上市以来始终坚守不良率在1%以内的业内领先水平 [3] 负债成本与存款结构 - 人民币存款付息率较上年末下降35个基点 [3] - 对公存款增长7.71%至5196.02亿元 个人存款增长5.05% [3] - 上半年整体活期存款占比31.4% 较年初提升0.9个百分点 [3] 对公业务与科技金融 - 对公贷款余额4977.40亿元 较上年末增加1.64% [4][5] - 科技型企业贷款余额超1200亿元 其中科技型中小企业贷款占比81.06% [5] - 科技型企业贷款户数4662户 较上年末增长8.98% [5] - 推动评价体系从看财报转向看成长 针对集成电路、生物医药等重点产业提供专属服务 [5] 绿色金融 - 绿色金融资产规模达到993.49亿元 [6] - 绿色贷款余额较上年末增加3.31% 表内绿色债券投资余额较上年增加1.28% 绿色租赁余额较上年末增加27.71% [6] - 落地上海同业多项首单首创 如全市首笔取水权质押贷款及全国首笔挂钩长三角日气温指数结构性存款 [6] 养老金融与社会服务 - 结合上海户籍人口中60岁及以上老年人口占比达37.6%的特点 将服务延伸至非金融领域 [6][7] - 已建成1033家心家园公益服务站、120余个老年大学教学点 开展特色活动超5000场 [7] - 深化全市首家社保主题银行建设 实现银行一站式办理金融账户结算和社保业务 [7] 股东回报与分红政策 - 2025年9月率先完成中期现金红利派发 每股派发现金红利0.241元 合计派发23.24亿元 中期分红比例达33.14% [7] - 上市以来累计分红已达188.44亿元 是IPO募集总额的2.20倍 现金分红比例均保持在30%以上 [8]

会议概况与核心目标 - 会议主题为“聚智科创 产融共进”科技金融赋能科技创新与产业升级交流会，是2025秦创原发展论坛的重要组成部分 [1] - 核心目标是展现陕西推动科技、产业与金融深度融合，探索创新发展新路径的实践与进展 [1] - 最终目标为构建“科技—产业—金融”良性生态，实现高水平科技自立自强和塑造发展新动能新优势 [2] 关键合作与签约项目 - 完成陕西省科技创新母基金（第一批）7个子基金的签约，管理机构包括行业50强机构及产业龙头关联投资平台 [1] - 投资领域覆盖新一代信息技术、航空航天、先进制造、新材料等陕西优势战略性新兴产业和未来产业 [1] - 完成技术经理人队伍建设战略合作签约，旨在打造专业化、职业化的高素质技术经理人队伍 [2] - 完成秦创原重大创新应用场景特聘专家签约，以强化新能源、新一代信息技术、先进制造等领域的科技力量储备 [2] - 完成秦创原战略投资行业顾问签约，旨在为发展提供前瞻性战略指导和智库支持 [2] 业务体系与资金规模 - 秦创原创投公司已构建覆盖科创服务全链条的业务体系 [2] - 百亿省级科创母基金高效落地，将以该基金为核心聚集耐心资本集群 [2] - 公司战略为牵引带动科技创新和产业创新深度融合，陪伴科技型企业“登高、升规、晋位、上市” [2] 发布的重要文件与产品 - 会上发布了《九大新兴产业创新链图谱》和《陕西省科技成果转化年度报告（2025年）》 [2] - 同时发布系列科技金融创新产品，以助力生态构建 [2]

国家金融监管政策与体系构建 - 国家金融监督管理总局构建多层次科技金融服务体系，推动金融机构加大科技创新支持力度 [1] - 金融监管总局联合多部门出台一揽子科技金融政策，初步构建科技金融监管政策框架 [1] - 金融监管总局将完善长期资本投早、投小、投长期、投硬科技的支持政策，推动科技创新和产业创新深度融合 [2] 银行业普惠金融服务与成效 - 大型商业银行普惠型小微企业贷款余额达16.23万亿元，是"十三五"末的3.36倍，年均增长约30% [3] - 银行业对推荐清单内经营主体新发放贷款17.8万亿元，其中信用贷款占比32.8% [4] - 银行业重点健全普惠信贷体系，加大首贷、信用贷、中长期贷款占比，落实无还本续贷政策 [3] 政策性银行专业品牌建设 - 中国农业发展银行着力打造"粮食银行"、"农地银行"、"水利银行"、"绿色银行"四大专业品牌 [5][6] - 农发行以普惠金融守护农民利益，以数字金融赋能粮食全产业链，以科技金融支持种业振兴等关键领域 [6] - 农发行构建天空地一体化智能监管系统，推动耕地保护向主动预警转变 [6] 大型银行普惠金融实践与创新 - 中国工商银行打造信用类经营快贷、抵质押类"e抵快贷"、数字供应链三大产品线，普惠业务网点开办率近100% [7] - 工商银行开发"工银智涌"金融大模型，风险识别准确率超过80%"环球撮合荟"平台吸引75个国家和地区超64万用户，促成合作近7万项 [7] - 中国银行普惠贷款余额超2.7万亿元，涉农贷款余额2.91万亿元国家级、省级专精特新企业信贷余额及知识产权质押融资规模居同业前列 [9][10] 股份制银行特色发展模式 - 中信银行建设普惠金融"六统一、四集中"标准化体系，总行统一制度、流程等，分行集中审查、审批等 [11] - 中信银行研发"中信易贷"产品体系，打造数字化普惠金融体系，依托亿级客户数据工厂和"中信大脑"构建智能风控平台 [11] - 中信银行发挥集团优势，联动兄弟公司为企业打造"股债贷保"一体化综合金融服务生态 [11] 保险业保障与服务创新 - 中国人民财产保险2024年承担保险责任金额2988万亿元，"十四五"期间年均复合增速23.7% [15] - 人保财险设立科保中心和12家分中心，推出"中试保"、"低空保"、生成式AI侵权责任险等创新产品 [15] - 中国人寿累计服务客户超6.2亿人，上半年为近1.1亿人次老年人提供风险保障，新增承保乡村人口近1.6亿人次 [17] 保险科技与数字化服务 - 中国人寿利用人脸识别、人工智能等技术实现理赔直付最快可至秒级，上半年数智化服务赔案占比超75% [18] - 人保财险自主研发数据泄露网络风险量化评估模型，在具身智能、数据确权等新兴数字领域创新保险产品 [16] - 中国人寿国寿大健康平台注册用户已超过5000万，构建涵盖健康咨询、疾病预防的服务体系 [17]