养老金融的重要性与现实背景 - 中国已进入老龄化社会二十余年，老龄化程度持续加深，形势严峻[5] - 亟需构建完善的养老金融教育体系，提升国民养老金融素养和家庭金融健康水平[5] - 研究家庭养老金融健康问题对提升养老保障质量、优化财富配置效率、增强社会韧性具有重大现实意义[5] - 全球老龄化浪潮带来经济增长潜力减弱、社会保障体系承压等挑战，但也蕴藏新的发展动能和社会结构重塑机遇[5] 养老金融健康的多维价值 - 国家层面：关乎金融体系长期安全与稳定，是深化金融改革、服务高质量发展的关键议题[6] - 社会层面：是金融消费者权益保护的重要基石[6] - 个体和家庭层面：直接影响养老韧性与风险承受能力，决定生活质量和安全感[6] 从国际视角思考中国养老金融发展 - 养老体系构成：分为政府养老、家庭养老、个人养老和市场主导的金融养老四类，需解决金融养老与其他养老方式的有机结合问题[6] - 城乡养老差距：农村居民依赖土地承包制度养老，金融养老需兼顾城乡，缩小保障差距以推动共同富裕[7] - 养老与金融的平衡：养老本质是稳定与安全，金融追求增值与效率，需借助金融工具提升养老保障水平而非让金融收益主导社会功能[7] - 人口出生率下降：养老金融体系需与人口战略协调发展，间接缓解生育意愿下降带来的社会结构性问题[7] - 低风险特征：养老金融需高度防控风险，尤其在农村地区设计低风险、可持续的金融产品[8] 技术发展与养老金融融合 - 新技术重塑养老服务样貌，为金融产品设计和供给模式带来新挑战[8] - 需在中国传统文化与现代技术之间实现融合，将康复、护理、健康管理、财富管理整合为一体化解决方案[8] 调研报告与活动背景 - 《中国家庭养老金融健康指数调研报告》由美国大都会集团基金会、中国乡村发展基金会与《清华金融评论》共同策划发布[5] - 报告旨在通过系统数据与科学建模增强社会对养老金融健康的关注，推动金融素养提升及行为改善[5] - 活动汇聚养老金融领域专家学者及三百余企业代表，探讨中国养老金融发展现状与未来[2]

中国家庭养老金融健康现状 - 中国家庭养老金融健康指数平均得分为48.56分，表明家庭养老金融健康处于积累期，存在"重当下、轻未来"倾向 [14] - 受访家庭资产配置失衡，房产占比超70%，金融资产不足5%，主要依赖低风险、稳定收益的传统养老金融工具 [15] - 30-50岁"夹心层"面临子女教育(67.7%)和父母赡养(14.7%)双重压力，养老准备不足，凸显向"社会养老+家庭养老"转型的紧迫性 [15] 养老模式与家庭结构 - 居家养老仍是主流模式，核心家庭中46.34%偏好居家养老，扩展家庭中这一比例达49.56% [15] - 多元化家庭结构下，70、80后群体面临经济、心理和社会支持等多维度养老挑战 [16] 行业建议与发展方向 - 建议建立全生命周期财富管理理念，推进二、三支柱扩面扩容，加速丰富金融产品供给 [16] - 需构建多层次养老保障体系，提升社会化养老服务水平，加强养老金融知识普及 [16] - 大都会人寿在康养生态领域深度布局，联合发布首份《中国家庭养老金融健康指数调研报告》 [5][10] 专家观点与论坛成果 - 清华大学五道口金融学院专家指出中国是全球老龄化速度最快的国家，需探索家庭金融健康发展路径 [3][7] - 多位嘉宾从资产负债结构、养老金融韧性等角度探讨提升家庭养老金融健康的多元解决方案 [7][8] - 报告基于全国34个省级行政区26835份样本，为全球老龄化治理提供决策参考 [14]

政策指导与机制建设 - 人民银行平顶山市分行组织召开5次全市银行业金融机构工作会议、经济金融运行分析会、养老金融工作推进会等，强化政策窗口指导 [1] - 落实"三单两表一机制"，动态跟踪任务清单、问题清单、成果清单，完善内外部专班工作机制 [1] - 建立人民银行、发改、民政、金融机构协同机制，形成平顶山市养老企业项目名单库并实现100%金融服务对接 [1] - 开展8次县域走访对接，畅通市、县两级金融政策传导，提升县域养老金融服务能力 [1] 金融产品与服务创新 - 指导金融机构开发符合养老产业需求的金融产品，丰富多元化服务供给 [2] - 2025年4月新发放企业贷款加权平均利率同比下降1.12个百分点，创历史最低 [2] - 成立优化服务工作专班，将适老化工作纳入政府框架，建立银警政通讯联络机制 [2] - 推动ATM外卡取现覆盖率达55%，零钞取现机具增至75台，可兑换18种货币 [3] 适老化设施与便民服务 - 全市划分158个网格，县域开设适老专区网点276个、兑零换残窗口306个，布设12个特残币兑换点 [3] - 2025年投放"零钱包"2.3万余个，办理特残币兑换28笔（金额24.83万元） [3] - 金融机构网点适老化改造100%全覆盖，增设爱心窗口、老花镜等设施，创新"七有"服务模式 [3] - 提供上门及远程服务200余次，保留存折存单传统方式，联合老年大学开展手机银行教学 [3] 金融安全与宣传教育 - 借助"3·15""5·15"等节点联合多部门开展防非宣传，延伸至社区及公交车厢 [4] - 建立12家县域货币真伪鉴定中心，打造河南省首家反假货币主题公园 [4] - 全年暗访36家网点，确保适老设施与服务标准100%落地 [4] - 创新"存保红包袋"载体覆盖超20万人次，消除农村及老年群体认知盲区 [3][4] 专项金融服务 - 设立27处征信查询网点助老服务岗，配备适老专用座位、放大镜等设施 [3] - 组建国债讲师团，为70岁以上老人建立"需求登记—电话提醒—全程陪同"机制 [3] - 协助51名高龄老人认购国债51笔，开展上门服务13次，成功处理超期国债1笔 [3]

日本"无退休社会"的成因 - 人口结构倒金字塔：65岁以上人口占比达29.1%，75岁以上占比超15%，总和生育率长期低于1.3，劳动人口与老龄人口供养比恶化至1.5:1，2040年将达1:1 [2] - 经济压力驱动：公共养老金替代率仅40%，老年夫妇每月养老金缺口5万日元（约2500元人民币），30年累计缺口2000万日元（约100万元人民币） [3] - 文化心理影响：终身雇佣制传统将社会价值与职业身份绑定，退休被视为"社会性死亡" [3] - 政策强制推动：退休年龄从55岁逐步延至70岁，2006年强制企业雇佣至65岁，2021年扩展至70岁 [3] 日本"无退休社会"的结构性困境 - 健康风险：75岁以上驾驶员事故率显著偏高，持续劳作加剧身体损耗 [6] - 就业质量恶化：高龄劳动者多从事非正式、低保障岗位，65岁以上相对贫困率达20% [6] - 代际摩擦：年轻人担忧职场机会被挤压，但老人主要填补低吸引力岗位 [6] - 创新动能衰退：职场老龄化导致决策保守化、技术接纳速度减缓 [6] 中国老龄化挑战与差异化路径 - 老龄化加速：2035年60岁以上人口突破4亿，养老金替代率不足50% [8] - 经济基础差异：人均GDP仅为日本1/4，生存压力迫使更早、更久工作 [8] - 技术替代潜力：机器人密度仅为日本一半，自动化可对冲人力短缺 [8][11] - 家庭养老缓冲：子女赡养和祖孙照料传统提供日本不具备的社会支持 [8] 中国应对老龄化的潜在解决方案 - 养老保障改革：加速全国统筹，农村养老金覆盖率不足5%，需构建"三支柱"体系（基本养老+企业年金+个人账户） [10] - 技术赋能：在建筑、物流、制造等领域提升机器人应用，解放人力至情感与创造力岗位 [11] - 观念重塑：平衡"老有所为"与"老有所养"，尊重自主选择权 [11]

人口老龄化与养老金融现状 - 我国人口老龄化加速到来，2030年60岁以上人口将达3.5亿，30年后家庭抚养比或将达到1:2 [3] - 83%的家庭存在养老焦虑，但超四成家庭不愿意为养老储蓄支出，中等收入家庭表现尤为明显 [1][3] - 四成家庭主动养老储蓄意识薄弱，超七成家庭养老金融年支出不足5000元 [3] 养老金融产品问题 - 个人养老金制度面临"开户热缴存冷"、对年轻人吸引力不足等问题 [4] - 养老金融产品普惠性不足，养老目标基金起投金额动辄数千元，商业养老保险年缴保费超出中低收入家庭承受范围 [4] - 产品设计复杂，说明书充斥专业术语，信息不对称问题突出 [4] - 产品灵活性不足，缴费期和领取期固定，难以应对突发资金需求 [4] 解决方案建议 - 建立全生命周期财富管理理念，消除金融产品投资顾虑，加强金融消费者权益保护 [6] - 政府应分析多层次资本市场与养老金体系协同发展机制，利用科技金融工具为养老金投资提供新增长点 [6] - 构建"长钱长投"生态，推动储蓄养老向投资养老转化，增强二、三支柱养老保险制度灵活性 [6] - 推出小额化养老产品如月投几十元的微型养老保险或基金定投计划，扩大覆盖面 [6] - 简化养老金融产品种类和条款，开发"一键式"养老投资组合，减少决策复杂性 [6]

结构性贷款投放 - 公司围绕当地经济和产业发展特点深化政银企合作加强信息共享主动对接经济园区和创新企业推广"科创e贷""工业e贷"等产品 [1] - 公司加大对先进制造业科创战新等结构性贷款投放助力科技创新与产业升级2025年4月末战略性新兴产业贷款较年初增长12.04亿元 [1] - 公司优先支持绿色金融发展重点支持清洁能源绿色交通生态环保等领域4月末绿色贷款较年初增加2.13亿元 [1] 普惠金融拓展 - 公司推广供应链金融加强区域特色场景"集群商户e贷"的创新推广将市县23个商圈纳入集群"商户e贷"准入名单实现批量化为集群商户提供融资支持 [2] - 公司制定一县一特色服务方案运用"兴农e贷"支持优质特色农业产业链式集群拓户推进在"三农"领域农林种植等特色产业的普惠金融服务4月末普惠贷款较年初增加1亿元涉农贷款较年初增加1.2亿元 [2] - 公司为符合条件的小微企业办理无还本续贷争取广西壮族自治区桂惠贷民贸民品等优惠政策解决中小企业融资难融资贵问题 [2] 养老金融服务 - 公司聚焦银发客群需求优化社保代发个人养老金账户养老金理财服务打造适老化网点5家提升老年客户金融服务体验 [2] - 公司围绕三大支柱做好个人社保卡企业年金和个人养老金账户服务4月末实现新发个人社保卡超3.6万张与2家平台公司对接企业年金建立计划开立个人养老金账户近1万户 [2] - 公司拓展养老金财富管理推出养老金专属理财产品满足银发客群金融资产保值增值需求 [2] 数智化创新 - 公司将金融服务嵌入生活场景与梧州市民政局签订战略合作协议打造智慧餐厅数字金融场景实现金融服务数智化便捷化 [3] - 公司创新上线长者食堂2家进驻合作商家6户累计服务老年人超过3200人次累计就餐金额超3.2万元享受补贴超1.5万元 [3]

中美联泰大都会人寿保险有限公司总经理兼首席执行官孙思毅 作为报告发起方代表之一，在开场致辞 中表明了大都会人寿在康养生态领域的深度布局和肩负的社会责任。 当长寿时代遇上人口老龄化不断加剧的社会现状；当从容养老、品质养老的美好愿景遇上现 代家庭养老的种种挑战。那么，我们究竟该如何实现老有所依、老有所养？又该如何利用保 险等金融产品来确保家庭养老金融的健康？ 6月6日，由清华大学五道口金融学院《清华金融评论》携手中美联泰大都会人寿保险有限公 司（以下简称"大都会人寿"）联合主办。 本次发布会汇聚养老金融领域专家学者及三百余企业 代表，共同探讨中国养老金融发展现状与未来。 会上国内首份《中国家庭养老金融健康指数调研 报告（2025年）》 （以下简称"《报告》"）正式亮相！ 专家热议中国家庭养老金融健康 当前，全球正面临前所未有的人口老龄化浪潮，而中国是全球老年人口规模最大、老龄化速度最快的国 家。因此，养老不仅是中国家庭的"家事"，更是全社会关注的"国事"。 在此次发布会中， 清华大学五道口金融学院讲席教授、清华大学国家金融研究院国际金融与经济研究 中心主任鞠建东 就"老龄化风险下的中国家庭养老金融健康机遇与挑战" ...

中国家庭养老金融健康指数调研报告核心观点 - 2025年中国家庭养老金融健康指数平均得分为48.56分 显示家庭养老金融健康状况步入"积累期" 正朝有意识构建养老金融规划方向发展 [1] - "养老金融健康指数"从养老保障积累 资产增长潜力 家庭健康状况 家庭结构类型四个维度评分 全景式评估家庭养老金融管理情况 [1] 养老保障积累 - 83%受访者家庭存在养老焦虑 养老保障积累方面面临挑战 [1] - 家庭资产结构呈现"房产主导 金融薄弱"特征 50万~200万元资产家庭占比超50% 但金融资产占比普遍不足5% [1] 家庭健康状况 - 近七成家庭关注饮食和运动健康 但对慢性疾病预防等专业领域关注不足 [2] - 超七成家庭年就医频率为1~2次 健康管理呈现"重基础 轻预防"特点 [2] 家庭结构类型 - 居家养老仍是主流模式 但在少子老龄化背景下面临严峻挑战 [3] - 建议从养老金融体系制度建设 公众金融素养教育 多元化金融产品创新 全生命周期健康管理理念 跨代际家庭保障体系构建等方面综合发力 [3] 专家建议 - 需家庭成员共同参与养老规划 合理规划家庭财务 制定科学养老储蓄计划 根据收入水平安排每月储蓄金额 [3] - 注重资产多元化配置 根据风险承受能力合理配置股票 债券 基金 保险等资产 [3] - 购买适当养老保险可转移养老风险 提供稳定经济来源 减轻家庭养老负担 [3]

中国家庭养老金融健康指数调研报告 核心观点 - 国内首份《中国家庭养老金融健康指数调研报告（2025年）》发布，首次提出"养老金融健康指数"（PFHI），从四个维度评估家庭养老金融健康状况 [1] - 2025年中国家庭养老金融健康指数平均得分为48.56分，表明整体处于"积累期"，家庭开始关注养老规划但投入有限，存在"重当下、轻未来"倾向 [1] - 70、80后面临子女教育和父母赡养双重压力（分别占67.7%和14.7%），养老准备不足，凸显从"家庭养老"向"社会养老+家庭养老"转型的紧迫性 [2] - 居家养老仍是主流模式，核心家庭偏好率达46.34%，扩展家庭达49.56%，而"夫妻家庭"偏好旅居养老，"空巢家庭"更倾向机构养老 [2] 养老金融健康指数框架 - PFHI从养老保障积累、资产增长潜力、家庭健康状况、家庭结构类型四个维度评分，分为起步期、成长期、积累期、巩固期、优化期、成熟期和理想期七个阶段 [1] 家庭养老现状与挑战 - 30-50岁"夹心层"对养老保险和商业养老金产品重视不足，面临经济与心理双重压力 [2][3] - 传统家庭养老功能弱化，需构建多层次养老保障体系并提升社会化养老服务水平 [3] - 需加强养老金融知识普及，鼓励70、80后通过多元化手段提前规划养老 [3]

增资情况 - 泰康集团拟向泰康养老增加注册资本20亿元，增资后注册资本由90亿元增至110亿元，进入百亿注册资本险企行列 [1] - 增资后泰康集团持股比例由99.33%升至99.45%，泰康资产管理持股比例由0.67%降至0.55% [3] 战略意义 - 增资体现泰康集团深耕养老金融的战略决心，强化集团内部协同效应 [1] - 推动"长寿时代泰康方案"深化落地，支持养老第二、第三支柱业务发展 [1] 业务表现 - 泰康养老受托管理养老金规模达6000亿元，服务个人养老金客户超20万人 [5] - 2025年一季度总资产1325亿元，净利润3.46亿元实现转正及大幅增长 [5] - 综合偿付能力充足率239.81%，核心偿付能力充足率142.41%，均高于行业平均水平 [5] 行业动态 - 2025年一季度人身险公司综合偿付能力充足率196.6%，核心偿付能力充足率132.8% [5] - 多家保险机构通过增资、发债等方式补充资本，应对低利率环境下的业务发展需求 [5]