“十四五”期间中国金融业发展成就 总体发展成就 - 金融业规模实现历史性跨越，截至2025年6月末银行业总资产近470万亿元，银行业保险业总资产超过500万亿元，五年年均增长9%，稳居全球最大信贷市场和第二大保险市场 [2] - 股票、债券市场规模稳居世界第二，外汇储备规模连续20年位居世界第一，“十四五”以来始终稳定在3万亿美元以上 [2] - 银行业保险业累计为实体经济新增资金超过170万亿元，金融供给结构持续优化 [2] - 多层次资本市场体系日趋完善，科创板深化改革，创业板全面实行注册制，北京证券交易所设立，资本市场制度型开放稳步推进 [3] - 金融科技创新全球领先，大数据、人工智能、云计算等技术在风控、客户服务等领域广泛应用，监管科技建设加快推进 [3] - 金融风险防控能力全面加强，银行业不良贷款率保持在2%以内，拨备覆盖率达197.97%，资本充足率达17.98%，保险行业综合偿付能力充足率达218% [4] - 对外开放水平显著提升，银行、保险、证券等领域外资股比全面放开，2024年外汇市场交易量达41万亿美元，较2020年增长37%，跨境收支规模为14万亿美元，增长64% [4] 体制机制创新 - 监管体制改革取得重大突破，2023年5月国家金融监督管理总局成立，实现除证券业外金融监管统一管理，监管效能显著提升 [4] - 金融法治建设持续加强，重要法律法规修订完善，执法力度加大，信用体系建设深入推进 [6] - 金融机构公司治理水平显著提升，股权结构更加合理，治理机制更加健全，内控制度更加完善 [6] - 金融市场双向开放不断深化，沪深港通、债券通等互联互通机制完善，QFII、RQFII额度管理全面取消 [6] - 区域金融合作深入发展，“一带一路”金融合作取得丰硕成果，RCEP框架下金融合作不断深化 [7] - 国际金融治理参与度提升，在G20、FSB、BCBS等国际组织中的话语权不断增强 [7] “十五五”期间金融业发展的重点与展望 宏观环境 - 预计“十五五”时期全球GDP增长将维持在2.4%至2.9%的低增长区间，人工智能等新技术成为提升生产率的核心动力 [8] - 国内经济结构持续优化，数字经济与实体经济融合加深，生产性服务业占GDP比重有望提升至30%以上 [8] - 金融强国建设成为金融战略核心目标，科技创新、绿色转型、人口结构变化和数字化转型为金融业发展提供新机遇 [9] 金融业展望 - 直接融资比重将继续稳步上升，中央政府持续加码资本市场支持政策，明确中央汇金公司作为稳定基金的重要地位 [10][11] - 金融机构差异化发展格局更加清晰，大型银行向综合化、国际化转型，中小银行专注特色化服务，非银机构在资管、财富管理领域作用增强 [11] - 金融服务实体经济能力增强，对制造业升级、科技创新、绿色低碳等重点领域支持力度加大，普惠金融服务覆盖面大幅扩大 [11] - 金融创新活跃程度提高，产品服务持续创新，数字化转型推动商业模式根本性变革，监管科技应用范围不断扩大 [12] - 货币政策保持稳健适度，政策利率总体处于下调通道，更注重结构性工具精准运用 [12] - 财政政策延续积极基调，向扩投资与扩消费并重转型，加大对科技创新的财政支持 [13] - 监管政策更强调前瞻性和导向性，坚决守住不发生系统性金融风险的底线 [13] 重点任务 - 全面推进科技金融建设，完善“股+债+租+投+保”多元金融产品体系，为科技企业全生命周期提供差异化服务 [14] - 绿色金融工作重点包括开发绿色信贷、绿色债券、碳金融等多样化产品，完善标准体系并与国际接轨 [14][15] - 普惠金融发展重点集中在数字普惠金融平台建设，创新信用风险缓释机制，提升服务下沉能力 [15] - 养老金融聚焦推进第三支柱养老金体系建设，加强“适老化”服务改造，推动银发经济与科技融合 [15] - 数字金融重点关注加快数字化基础设施建设，深化智能风控应用，推动开放银行与金融生态圈建设 [16] - 提升跨境金融服务水平，构建涵盖贸易融资、项目融资、汇率避险的综合服务体系，预计到2030年“一带一路”和RCEP区域基础设施投资需求达6500亿美元 [16] - 加快推进人民币国际化进程，积极参与人民币跨境支付体系建设 [16] - 完善金融监管与风险管理体系，优化监管体制机制，科技赋能监管创新，防范化解系统性风险，加快金融法治体系建设 [17] 金融机构高质量发展建议 - 坚定服务实体经济本源，推进金融“五篇大文章”实施，运用大数据、人工智能等技术提升服务能力 [18][19] - 深化结构调整与业务创新，加大对战略性新兴产业、绿色经济等领域的金融支持，推动全面数字化转型和跨界合作 [20] - 全面提升风控与合规管理，强化全面风险管理框架，加快数字化、智能化风控手段应用 [21] - 完善体制机制与管理升级，加快治理体系现代化，推进组织架构扁平化和敏捷化，重视人才培养与团队建设 [21]

核心业绩表现 - 2025年第三季度公司实现营业收入37.82亿元，同比增长94.04%，归属于上市公司股东的净利润16.36亿元，同比增长152.76% [2] - 2025年前三季度公司实现营业收入84.86亿元，同比增长76.66%，归属于上市公司股东的净利润33.73亿元，同比增长135.20%，营业收入和归母净利润均达到上市以来同期最高水平 [2] - 前三季度营业收入在上市券商中排名第15名，同比提升6名，归母净利润排名第13名，同比提升4名 [2] 财务状况与效率 - 2025年三季度公司净资产达到416.9亿元，为上市以来同期最高水平，同比增长10% [2] - 2025年前三季度加权平均净资产收益率达到9.23%，同比增加5.21个百分点，该收益率首次位列上市券商第1名，同比提升19名 [3] 业务板块表现 - 经纪业务手续费净收入增长59%，在上市券商中排名第14名 [4] - 信用业务融出资金规模在上市券商中排名第13名，同比提升3名 [4] - 投资业务收入增幅达到290%，增幅在上市券商中领先 [4]

核心财务表现 - 第三季度营业收入37.82亿元，同比增长94.04%，归属于上市公司股东的净利润16.36亿元，同比增长152.76% [2] - 前三季度营业收入84.86亿元，同比增长76.66%，归属于上市公司股东的净利润33.73亿元，同比增长135.20% [2] - 前三季度营业收入和归母净利润均为公司上市以来同期最高水平，超过2015年同期 [2] 行业排名与增长 - 前三季度营业收入84.9亿元，排名上市券商第15名，同比提升6名，同比增长77%，增幅排名上市券商第2名 [2] - 前三季度归母净利润33.7亿元，排名上市券商第13名，同比提升4名，同比增长135%，增幅排名上市券商第7名 [2] - 投资业务收入增幅达290%，增幅排名在上市券商中领先 [4] 资产与经营效率 - 2025年三季度公司净资产为上市以来同期最高水平，达到416.9亿元，同比增长10% [3] - 2025年前三季度加权平均净资产收益率首次位列上市券商第1名，同比提升19名，达到9.23%，同比增加5.21个百分点 [4] 业务板块表现 - 经纪业务手续费净收入增长59%，排名上市券商第14名 [4] - 信用业务融出资金规模排名上市券商第13名，同比提升3名 [4] 战略与运营 - 公司聚焦科技金融、绿色金融、普惠金融、养老金融、数字金融，优化配置提升资源效率 [4] - 公司锚定服务实体经济发展、服务科技产业创新、服务社会财富管理、服务区域重大战略的功能定位 [4] - 公司实现战略转型成效显著，整体运营稳健规范，高质量发展态势持续向好 [4]

核心经营业绩 - 集团资产总额达到15.50万亿元，较上年末增长4.02% [2] - 前三季度实现净经营收入2000.59亿元，同比增长1.86%，归母净利润699.94亿元，同比增长1.90% [2] - 净营收和归母净利润增幅较上半年分别提升1.14和0.29个百分点，呈现逐季向好态势 [2] 业务增长与信贷结构 - 客户贷款余额9.07万亿元，较上年末增长6.04%，同比多增312亿元 [3] - 利息净收入与手续费及佣金净收入均实现同比正增长，增幅分别为1.46%和0.15% [2] - 科技金融、数字金融、养老金融、制造业贷款及制造业中长期贷款余额增幅均高于对公贷款平均增幅 [3] 金融“五篇大文章”进展 - 绿色贷款余额较上年末增长6.72%，绿色债券投资余额较上年末大幅增长52.35% [3] - 普惠贷款余额较上年末增长18.29%，养老产业贷款余额较上年末增长41.75% [3] - 数字经济核心产业贷款余额较上年末增长11.13%，互联网贷款余额较上年末增长23.06% [3] 上海主场与跨境业务 - 公司与上海65个市级、191个区级重大项目建立合作 [4] - 报告期内达成“债券通”交易6501亿元，“互换通”交易6344亿元 [4] - 上海地区国际收支和跨境人民币收付量分别为2156亿美元和13183亿元 [4] 数字化转型成效 - 个人手机银行月度活跃客户数(MAU)达到5306.08万户，买单吧APP月度活跃客户数达到2592.89万户 [5] - 开放银行开放接口7039个，累计调用次数达105亿次 [5] - 加强人工智能在科创普惠、风险授信等领域的应用，推进“云跨行”、“司库”等产品创新 [5] 资产质量与风险管理 - 集团不良贷款率为1.26%，较上年末下降0.05个百分点 [6] - 拨备覆盖率为209.97%，较上年末上升8.03个百分点 [6] - 报告期内处置不良贷款557.37亿元，同比增长28.12% [6]

核心财务业绩 - 2025年前三季度实现净利润1895.89亿元，同比增长1.12%，实现归属于母公司所有者的净利润1776.60亿元，同比增长1.08% [1] - 2025年前三季度实现营业收入4912.04亿元，同比增长2.69%，其中非利息收入1654.12亿元，同比增长16.20%，占营业收入比重达33.67% [1] - 截至2025年9月末，公司资产总计375501.63亿元，较上年末增长7.10%，发放贷款和垫款总额较上年末增长8.15%，吸收存款总额较上年末增长6.10% [1] 科技金融 - 截至2025年9月末，科技贷款余额约4.7万亿元，授信户数超16万户，累计为科技领域提供超8300亿元金融服务 [2] - 通过设立16只股权投资基金，合计认缴规模117.6亿元，重点布局商业航天、生物医药、人工智能、集成电路等新兴产业 [2] - 创新推出“券贷联动”服务方案，已与2300多家人工智能产业链核心企业建立合作，授信余额超3600亿元，综合化金融服务供给规模近800亿元 [2] - 积极拓宽科技企业直接融资渠道，助力首批科技创新债券发行 [3] 绿色金融 - 截至2025年9月末，绿色贷款余额超过4.66万亿元，比上年末同口径增长20.11%，境外绿色贷款在多项彭博全球排行榜中位列中资银行第一 [4] - 绿色债券承销规模保持中资同业市场首位，绿色债券投资规模超1000亿元，位列银行间市场绿色债务融资工具投资人第一 [4] - 2025年落地多笔标杆性业务，包括协助发行首笔60亿元人民币绿色主权债，助力发行全球首支符合欧盟与国际标准的7.5亿欧元绿色债券，并完成首笔“数字迪拉姆”跨境支付交易 [4] - 积极参与全球气候治理，联合启动中英“自然与生物多样性金融合作机制”，“中银绿色+”全球品牌影响力持续提升 [5] 普惠金融 - 截至2025年9月末，普惠型小微企业贷款余额突破2.71万亿元，比上年末增长18.99%，贷款客户数突破179万户，比上年末增长19.81% [6] - 对国家级、省级“专精特新”中小企业授信余额超7300亿元、户数超5万户，前三季度向稳岗扩岗企业发放专项贷款超4400亿元 [7] - 个体工商户贷款余额近9400亿元，服务人数近138万户，并推出“跨境E贷”服务外贸小微企业 [7] - 截至9月末涉农贷款余额2.91万亿元，比上年末增长16.47%，重点帮扶县机构贷款增长17.14%，并通过特色产业贷款（如“鹅业贷”、“虾农贷”等）累计投放信贷资金超20亿元 [7] 养老金融 - 截至2025年9月末，养老产业贷款比上年末增长20.90%，企业年金服务客户超2万家，个人养老金累计缴存客户占比较年初提升11.14% [8] - 依托全球化布局，连续五年在进博会举办银发专场活动，促成跨境养老项目合作，中银香港推出“旅・心活”旅居体验计划，覆盖内地18座城市并计划扩展至东南亚及日本 [8] - 结合区域特点推出定制化服务，如在京津冀参与“四网融合”社保卡落地，在长三角推出“养老服务批次贷”，在粤港澳大湾区整合“银行+保险”资源，在海南自贸区打造“候鸟驿站”服务近2万“候鸟人群” [9] - 线上手机银行APP推出养老金融专区，线下建成1100余家养老金融特色网点，组建140家“社区助老服务联合体” [9] 数字金融 - 截至2025年9月末，40个科技战略项目有序推进，项目平均交付周期同比下降18.70% [10] - 个人手机银行月活客户数同比增长8.32%，数字人民币消费额保持市场领先，并推出全业务功能鸿蒙化适配的企业手机银行鸿蒙版，支持近200项功能 [10] - 将数字金融与民生服务深度融合，例如在成都推出全国首个数字人民币智慧养老场景，在苏州建设“苏悦・颐养智慧养老平台”覆盖100余个社区站点、服务超100万用户，并构建企业客户ESG评价数字化体系 [10]

合作主体与平台 - 摩根大通董事长与云数贸董事长张健联合创建全球性创新投资平台“智元宝”与“云根大通” [1] - 摩根大通公司CEO表示将鼎力支持张健董事长，共同推动蓝图的实现 [1] 合作平台定位与业务 - “智元宝”将聚焦AI量化与区块资产配置，面向全球开放投资合作 [1] - “云根大通”作为金融科技生态核心，连接多国资本市场与数字货币结算系统 [1] 合作战略意义与愿景 - 合作标志着全球金融与东方智慧的深度融合，意味着以人工智能与数字金融为核心的新一代国际资本体系正在成形 [1] - 双方将共同推动亚洲金融科技创新中心的建设，布局全球智能投资新格局 [1] - 愿景是打造属于新纪元的全球金融共同体，连接世界资本与智慧财富 [1]

人事任命核心信息 - 工商银行董事会决定聘任赵桂德为副行长，其任职待报国家金融监督管理总局核准后生效 [1] - 此次任命旨在填补原副行长段红涛职务调整后的岗位空缺，段红涛因职务变动已于2025年6月起担任该行党委副书记，并于2025年8月29日辞去副行长等职务 [1] - 经过近期人事调整，工商银行总行管理层将恢复“一正五副”格局 [5] 新任副行长专业背景 - 赵桂德具备深厚的银行经营管理积淀，职业生涯贯穿工商银行多地分行与总行核心部门，先后担任吉林省分行副行长、内蒙古自治区分行行长、山东省分行行长、总行授信审批部主要负责人及上海市分行行长 [2] - 赵桂德拥有工商管理（国际）硕士学位，并获评高级经济师，兼具专业学历背景与实战管理能力 [2] 数字化转型战略与实践 - 赵桂德将数字化转型定为“一把手”工程，牵头在工商银行系统内首家制定《数字化转型实施方案》，构建“四大板块+四大领域”的框架 [3] - 在数字普惠方面，创新信用类产品与场景方案，为超过10万家小微企业提供超1000亿元主动授信，推出农耕贷等20余个场景贷，惠及4580户企业、提供125亿元融资 [3] - 在科创金融方面，成立全省首家科创企业金融服务中心，研发“创享未来”系统及22因子评分模型，推动科创融资余额超850亿元 [3] 未来业务发展重点 - 赵桂德提出工商银行将落实发展新质生产力的要求，重点在金融科技创新、产品服务模式创新及发展方式创新方面持续发力，大力发展数字金融 [1] - 强调将支持民营经济与科技金融、普惠金融深度结合，认为金融支持民营经济高质量发展是做好科技金融与普惠金融的内在要求 [4] - 在助力上海国际金融中心建设方面，提出要发挥“一点接入、全球响应”优势服务“一带一路”建设，拓展与国际金融机构合作，完善“在岸—跨境—离岸”服务模式 [4] 其他管理层调整 - 除赵桂德任命外，工商银行于8月29日披露聘任副行长姚明德兼任该行首席财务官，聘任高级业务总监田枫林兼任该行董事会秘书，两人任职资格已于9月30日获核准 [5]

金融强国建设 - 持续完善中央银行制度，构建科学稳健的货币政策体系和覆盖全面的宏观审慎管理体系 [2][6] - 深入做好金融“五篇大文章”，包括科技金融、绿色金融、普惠金融、养老金融和数字金融 [2][3] - 促进资本市场健康稳定发展，提高资本市场制度包容性和适应性 [1][2] 金融机构与市场优化 - 推动各类金融机构专注主业、完善治理、错位发展，支持国有大型金融机构做优做强，稳步推动中小金融机构兼并重组、减量提质 [2][3] - 进一步优化金融机构和金融基础设施体系，发挥保险业的经济减震器和社会稳定器功能 [2][3] - 加快建设国际金融中心，提高上海金融市场价格影响力，推动更多金融机构和国际金融组织集聚落户上海 [2][4] 货币政策与监管 - 把握好货币政策的力度、时机和节奏，做好跨周期和逆周期调节，保持货币条件与支持经济潜在增长和物价基本稳定的要求相匹配 [6][7] - 健全市场化的利率形成、调控和传导机制，增强央行政策利率的作用，提高贷款市场报价利率的报价质量 [7][8] - 全面提高金融监管能力，全面加强机构监管、行为监管、功能监管、穿透式监管、持续监管，强化央地监管协同 [2][4] 高水平对外开放 - 积极扩大自主开放，以服务业为重点扩大市场准入，研究推动进一步扩大增值电信、生物技术、外商独资医院领域开放试点 [10][11] - 推动贸易创新发展，促进外贸提质增效，优化升级货物贸易，拓展中间品贸易、绿色贸易，推进贸易数字化 [10][11] - 拓展双向投资合作空间，持续打造“投资中国”品牌，缩减外资准入负面清单，实施好新版鼓励外商投资产业目录 [10][12] 房地产高质量发展 - 促进房地产市场持续健康发展，建立“人、房、地、钱”要素联动机制，坚持因城施策、精准施策、一城一策 [14][15] - 改革完善房地产开发、融资、销售制度，推行房地产开发项目公司制和主办银行制，推进现房销售制 [14][16] - 优化保障性住房供给，完善以公租房、保障性租赁住房和配售型保障性住房为主的多层次住房保障体系 [14][15]

越南国际金融中心战略规划 - 越南国会决议自2025年9月1日起生效 将在胡志明市和岘港市设立国际金融中心 采用统一运营管理和监管模式 [1] - 胡志明市定位为大规模金融枢纽 重点发展证券债券银行基金管理和上市服务 [1] - 岘港市重点发展与物流航运自由贸易以及工农供应链相关的金融服务 [1] 岘港市国际金融中心发展支柱 - 财政部副部长提出四大战略支柱 包括海事物流保险金融与生产链农业资源相结合的金融绿色可持续金融以及跨境金融服务 [2] - 海事物流保险金融重点发展贸易融资物流信贷船舶保险货物保险再保险以及供应链风险对冲 [2] - 绿色可持续金融将发展绿色债券碳信用农业气候风险保险 把握全球可持续金融趋势 [2] 数字资产与区块链监管框架 - 《数字技术产业法》将于2026年1月1日生效 首次将数字资产概念法律化并承认其为合法资产 [2] - 越南区块链与数字资产协会主席建议颁布试点数字资产市场的法令 试点期限至少24个月 并制定三阶段推进的试点路线图 [3] - 试点法令需制定明确机制以建立对虚拟资产服务提供商的许可与监管制度 并按照金融行动特别工作组标准实施数字资产交易信息传输规则 [3] 金融科技与人工智能发展机遇 - 国际金融中心联盟首席执行官强调人工智能数字金融与数字资产是推动金融行业变革的关键力量 建议建设专用于人工智能超级计算的AI工厂 [4] - 越南已有活跃的金融科技生态 消费者对支付电子钱包和P2P借贷等服务接受度强 [4] - 建议越南国际金融中心需主动参与跨境金融科技价值链 与具有技术导向优势的领先国际金融中心建立合作关系 [4] 国际合作与优先发展领域 - 建议越南需一项以战略伙伴为基础的国际合作战略 确定五大优先领域包括完善法律基础设施与争端解决机制发展并融入资本市场促进金融科技生态系统成长将可持续金融作为核心支柱和发展高质量人力资源 [4]

中央金融工作会议精神贯彻 - 公司作为银行理财子公司，将业务发展与科技金融、绿色金融、普惠金融、养老金融、数字金融“五篇大文章”深度融合 [1] 科技金融 - 公司引导理财资金投向现代化产业创新领域，聚焦节能环保、新一代信息技术、生物、高端装备制造等九大新兴产业，挖掘专精特新企业投资标的 [2] - 公司综合运用债券、股权、私募债权及权益投资等工具，满足科技型企业全生命周期融资需求 [2] - 公司完成福建省首笔认股权登记业务，通过“认股权”工具实现对科技型企业“投早、投小”的提前布局 [3] 绿色金融 - 公司从资产端和产品端双向发力，全面完善ESG理财产品体系，ESG产品保有规模已超千亿元 [4][5] - 在资产投资端，公司加大绿色债券投资力度并落地多笔绿色股权业务，同时在投研中全面融入ESG评价体系 [4] - 在产品发行端，公司形成全方位、多层次的固收类ESG产品体系，并积极创设多资产、多策略的权益类产品 [5] 普惠金融 - 公司持续拓宽销售渠道，推动产品及服务下沉，其“兴普惠”系列产品截至2025年6月末发行超50只，规模超250亿元 [6][7] - 公司着力构建投资者保护体系，加强产品全流程管理，推动投资者陪伴工作品牌化、常态化 [7] 养老金融 - 公司获批养老理财产品试点资格，截至2024年末共发行3款养老理财产品，投资运作稳健 [8] - 公司养老产品通过权益、转债、Reits、固收等多元资产配置策略，力争净值稳健增长，并提升适老化服务水平 [8] 数字金融 - 公司通过研发、数据、运维打造数字化能力，推出新一代投研系统，实现投前、投中、投后工作场景的线上化、智能化 [9] - 公司创新应用金融垂直大模型，加快投研决策速度并降低人力成本 [9] - 公司智能交易平台上线后，现券和回购交易日均交易笔数提高25%，有效提升了人均产能 [10]