公司财务决策 - 公司于2026年2月5日召开董事会，审议通过关于使用闲置资金进行现金管理的议案 [1] - 公司及并表范围内子孙公司将使用不超过人民币0.80亿元的闲置募集资金及不超过人民币14.00亿元的闲置自有资金进行现金管理 [1] - 资金管理总额度上限为人民币14.80亿元，其中募集资金部分占0.80亿元，自有资金部分占14.00亿元 [1] 现金管理方案细节 - 投资产品范围包括安全性高、流动性好的人民币结构性存款、定期存款、协议存款、大额存单或银行理财产品等 [1] - 使用期限自股东会审议通过之日起12个月内有效，若股东会通过日早于2026年3月9日，则使用期限为2026年3月9日起12个月内 [1] - 资金在批准的额度范围内可滚动使用 [1] 资金使用与项目保障 - 闲置募集资金进行现金管理到期后，将及时归还至募集资金专户 [1] - 公司认为该现金管理安排不会影响募集资金投资项目的进度 [1] - 公司认为该现金管理安排不会影响公司的正常生产经营 [1] 后续审议程序 - 该现金管理议案尚需提交公司股东大会审议通过后方可实施 [1]

公司闲置募集资金现金管理授权概况 - 公司于2025年4月23日及5月15日分别经董事会、监事会及股东大会审议通过，获准使用不超过人民币18.3亿元的闲置募集资金进行现金管理 [1][8][13][21] - 授权资金用途为购买由银行发行的安全性高、流动性好、满足保本要求、投资期限不超过12个月的保本型约定存款，额度在有效期内可循环滚动使用 [1][8][13][21] 近期新增现金管理产品详情 - 2026年2月4日公告，公司使用闲置募集资金5,200万元和4,800万元，分别购买了中国银行的两款人民币结构性存款，产品起息日分别为2026年1月23日和1月26日，到期日分别为2026年4月21日和4月23日 [2][3] - 2026年2月4日公告，全资子公司国联万众使用闲置募集资金6,500万元购买了北京银行的单位定期存款，产品起息日为2026年2月3日，到期日为2026年5月3日 [17] 近期到期赎回产品详情 - 截至2026年2月4日公告日，公司已赎回三笔此前购买的理财产品，本金合计11,500万元，共获得理财收益44.37万元，具体为：赎回本金5,200万元获收益34.72万元，赎回本金4,800万元获收益7.18万元，赎回本金1,500万元获收益2.47万元 [22][23] - 全资子公司国联万众于2026年1月5日赎回本金8,000万元，获得理财收益6.61万元；于2026年2月3日赎回本金6,500万元，获得理财收益10.90万元；累计赎回本金14,500万元，累计获得理财收益17.51万元 [9] 现金管理业务整体规模与状态 - 截至2026年2月4日公告披露日，公司及子公司使用闲置募集资金进行现金管理尚未赎回的总金额为人民币140,017万元 [5][18] - 其中，母公司尚未赎回的金额为人民币64,000万元，全资子公司国联万众尚未赎回的金额为人民币76,017万元 [5][18] - 所有已开展的现金管理业务所使用的闲置募集资金金额，均未超出股东大会审议通过的18.3亿元额度范围 [5][18] 现金管理业务的目的与影响 - 公司在确保不影响募集资金项目建设及正常经营的前提下，本着审慎原则使用部分闲置募集资金进行现金管理 [2][14] - 该举措旨在提高资金使用效率，获得一定的投资收益，为公司及股东获取更多的投资回报，且不会影响公司募集资金投资项目建设和主营业务的正常发展 [2][14]

公司财务操作 - 公司如期赎回三笔人民币结构性存款 合计赎回本金1.15亿元 其中两笔来自中国银行石家庄市合西支行 本金分别为5200万元和4800万元 另一笔来自中信银行石家庄分行 本金为1500万元 [1] - 上述理财赎回共获得理财收益44.37万元 本金及收益已全额存入公司募集资金专户 [1] - 本次赎回不会影响募集资金投资项目进度和公司正常生产经营 公司将根据募投项目进度及资金需求 合理安排募集资金使用 [1]

公司现金管理决策 - 公司董事会于2025年5月同意公司及子公司使用不超过3亿元自有资金进行现金管理 [1] - 截至公告披露日，公司及子公司累计未到期的现金管理金额为2.8亿元，未超过3亿元的授权额度 [1] 子公司具体操作 - 子公司湖南宏工智能于2月2日使用4900万元自有资金购买中国银行人民币结构性存款，预计年化收益率为0.5999%或2.6790%，到期日为5月7日 [1] - 子公司湖南宏工智能于2月3日使用5100万元自有资金购买中国银行人民币结构性存款，预计年化收益率为0.6000%或2.6793%，到期日为5月9日 [1]

公司现金管理决策与资金状况 - 公司董事会及监事会于2025年7月21日审议通过议案，同意继续使用不超过人民币2.5亿元的闲置募集资金进行现金管理，期限不超过12个月，资金可循环滚动使用 [1][9] - 本次进行委托理财的投资金额为人民币25,000万元，资金来源为暂时闲置的募集资金 [4][5] - 公司使用闲置募集资金进行现金管理的目的是提高资金使用效率，在不影响募投项目的前提下增加公司收益，为股东获取更多回报 [3] 募集资金基本情况 - 公司于2020年首次公开发行A股4,020万股，发行价为每股人民币63.32元，共计募集资金254,546.40万元，扣除发行费用后实际募集资金净额为244,113.45万元 [6] - 截至2025年6月30日，公司对募集资金项目累计投入2,081,956,363.27元，募集资金账户产生的利息收入净额为7,248,881.58元，募集资金余额为人民币264,416,471.27元 [8] 本次现金管理具体操作 - 本次购买的理财产品类型为人民币结构性存款，收益类型为保本浮动收益型，投资金额为人民币25,000万元 [7] - 该现金管理行为符合安全性高、流动性好、产品期限不超过12个月的要求，不存在变相改变募集资金用途的行为，也不构成关联交易 [8] 前次现金管理到期赎回情况 - 公司于2025年7月16日购买的人民币结构性存款已于公告日到期赎回，收回本金20,000万元，获得收益211.25万元 [12] 现金管理对公司财务的影响 - 本次委托理财金额2.5亿元，占公司最近一期期末货币资金的比例为12.11%，预计对公司未来主营业务、财务状况、经营成果和现金流量等不会造成重大影响 [12] - 根据企业会计准则，公司将相关理财产品列示为“交易性金融资产” [12] - 在保证募投项目建设和正常经营的情况下，进行现金管理不会影响项目实施，并能通过提高资金使用效率获得一定投资收益 [12]

公司决议与授权 - 公司董事会审议通过议案，同意在确保不影响募集资金正常使用并有效控制风险的前提下，使用不超过人民币21,000万元闲置募集资金进行现金管理 [1] - 授权总经理在额度范围内行使投资决策权并签署相关法律文件，上述额度自董事会审议通过之日起12个月内可循环使用 [1] 近期理财产品赎回情况 - 2025年07月22日购买的中国光大银行结构性存款（本金2,500万元）已赎回，收回本金2,500万元及收益119,375.00元 [1] - 2025年09月02日购买的招商银行结构性存款（本金2,000万元）已赎回，收回本金2,000万元及收益86,301.37元 [2] - 2025年09月26日购买的中国光大银行结构性存款（本金7,500万元）已赎回，收回本金7,500万元及收益290,625.00元 [2] - 2025年10月09日购买的中国银行结构性存款（本金1,125万元）已赎回，收回本金1,125万元及收益14,729.79元 [3] - 2025年09月29日购买的中国银行结构性存款（本金1,080万元）已赎回，收回本金1,080万元及收益15,886.36元 [3] - 2025年09月30日购买的中国银行结构性存款（本金1,125万元）已赎回，收回本金1,125万元及收益75,710.96元 [4] - 2025年10月10日购买的中国银行结构性存款（本金1,170万元）已赎回，收回本金1,170万元及收益71,757.86元 [4] 募集资金专户与最新理财购买 - 公司在中国光大银行烟台莱州支行、招商银行烟台莱州支行、中国银行莱州支行开立了募集资金专户 [5] - 公司近日与上述银行签订协议，将闲置募集资金转入理财专用结算账户购买了理财产品，涉及多个银行账号 [5] 风险控制措施 - 公司将严格筛选投资对象，选择信誉好、规模大、资金安全保障能力强的单位所发行的产品 [7] - 公司将建立投资台账，安排专人跟踪理财产品投向与项目进展，及时评估并控制风险 [7] - 公司审计部负责对产品进行全面检查，并向董事会审计委员会定期报告 [7] - 独立董事、审计委员会有权对资金使用情况进行监督与检查，必要时可聘请专业机构审计 [7] - 公司将根据深圳证券交易所相关规定及时履行信息披露义务 [7] 资金使用影响与现状 - 使用闲置募集资金进行现金管理不影响公司募投项目的正常运转，旨在提高资金使用效率并增加公司收益 [8] - 截至公告日，公司已到期的理财产品本金及收益均已如期收回 [8] - 公司累计使用部分闲置募集资金购买理财产品的未到期余额为人民币16,000万元，未超过董事会及股东会授权额度 [8]

投资情况 - 2025年3月3日至5月26日，公司用自有闲置资金从中国银行和招商银行认购结构性存款产品[3][7][9] - 2025年1月22日至5月9日，公司用约1.93亿元未动用全球发售所得款项认购基金产品[5] - 全球发售所得款项净额约3.586亿港元[43] 认购金额 - 2025年3月3日，分别认购5100万元和4900万元中国银行结构性存款产品[3][43] - 2025年3月31日，分别认购5100万元和4900万元中国银行结构性存款产品[3][43] - 2025年4月9日，认购4500万元招商银行结构性存款产品[7][21][46] - 2025年4月25日，认购1150万元招商银行结构性存款产品[7][23][46] - 2025年5月26日，认购3000万元招商银行结构性存款产品[7][25][46] 收益情况 - 认购事项1产品最高年化收益率3.4200%，保底年化收益率0.6400%[10] - 5100万元人民币结构性存款最高年化收益率3.68%，保底年化收益率0.65%[15] - 4900万元人民币结构性存款最高年化收益率3.65%，保底年化收益率0.64%[18][19] - 4500万元招商银行结构性存款预期到期年化收益率1.3%或1.85%[21][22] - 1150万元招商银行结构性存款预计到期年化收益率为1.9%或2.1%或1.3%[23] - 3000万元招商银行结构性存款预计到期年化收益率为1.0%或1.8%[25] 产品期限 - 中国银行一款产品期限为2025年3月4日至3月31日，共27天[13] - 中国银行两款产品期限分别为14天和16天，从2025年4月2日起[15][19] - 招商银行一款产品期限为2025年4月11日至4月30日，共19天[22] - 1150万元产品期限91天，3000万元产品期限34天[23][25] 交易情况 - 认购事项1 - 5最高适用百分比率超5%低于25%，构成须披露交易[6][33] - 认购事项6、7合并计算后构成须披露交易[6][8][33][34] - 各项基金产品认购最高适用百分比率不超5%，不构成须公布交易[37] 赎回情况 - 截至公告日期，结构性存款产品已全部按约定赎回[26] - 截至公告日期，公司已申请赎回基金产品，赎回完成后将发进一步公告[38] 未来展望 - 公司无计划将全球发售所得款项用于进一步购入金融资产或偏离拟定用途的其他目的[38] - 未来严格按招股章程使用全球发售所得款项，变更用途需履行审批及披露义务[41] 管控措施 - 公司将采取措施加强内部管控，如制定更严格汇报披露机制[39] - 建立《须予公布交易核查申请》审批流程，各职能部门依序审查[39] - 指派首席财务官协助审查潜在须公布交易对上市规则的适用要求[39] - 严格监督雇员遵守相关机制[39] - 以每年至少两次的频次对负责人、高级管理层及董事进行定期培训[41]

股价与交易表现 - 截至2025年11月6日收盘，公司股价报收于21.86元，较前一交易日上涨5.0% [1] - 公司当日开盘价20.82元，最高价22.06元，最低价20.76元 [1] - 当日成交额达7.08亿元，换手率为7.7% [1] - 公司最新总市值为101.65亿元 [1] 现金管理操作 - 公司近期到期的人民币结构性存款本金15,000万元已全部收回，并获得收益100.60万元 [1] - 公司新购入三笔现金管理产品，包括两笔人民币结构性存款和一笔广发证券收益凭证，合计认购金额17,730万元 [1] - 新购产品资金来源均为闲置募集资金，投资期限53至56天，预期年化收益率0.60%-2.24% [1] - 截至公告日，公司使用闲置募集资金购买未到期的现金管理产品余额为49,730万元 [1] - 公司强调该现金管理操作不影响募投项目正常进行，并已采取相关风险控制措施 [1]

银行存款利率持续下行 - 2025年9月银行整存整取存款各期限平均利率全面下滑，3个月期0.944%，6个月期1.147%，1年期1.277%，2年期1.367%，3年期1.688%，5年期1.519% [4] - 与上月相比，各期限利率均下降，其中3个月期降0.1BP，6个月期降0.2BP，1年期降0.1BP，2年期降0.1BP，3年期降0.4BP，5年期降0.1BP [4] - 中长期利率已全面进入"1时代"，存款利率处于下降通道 [5] 中期长期存款利率倒挂现象 - 利率倒挂现象持续存在，5年期平均利率1.519%明显低于3年期平均利率1.688% [5][9] - 银行通过下调中长期存款利率优化负债结构，应对存款定期化带来的成本上升问题 [9] - 银行主观上有引导存款短期化的意愿，采用"做短压长"策略，避免在降息环境中吸收过多长期存款 [10] 商业银行净息差压力 - 商业银行净息差持续下滑，去年底1.52%，今年一季度末1.43%，二季度末1.42% [8] - 净息差压力是驱动存款利率下调的主要原因 [8] - LPR已连续5个月维持不变，1年期LPR为3%，5年期以上LPR为3.5% [9] 大额存单利率变化 - 2025年9月大额存单各期限平均利率涨跌不一，3个月期1.134%，6个月期1.318%，1年期1.394%，2年期1.356%，3年期1.729%，5年期1.610% [12] - 短期大额存单利率明显高于整存整取存款，但一年期以上品种利率相差无几，2年期大额存单利率甚至低于同期存款 [12] - 大额存单利率优势减弱，3个月期利率环比上涨0.43BP，6个月期上涨2.53BP，1年期下降1.39BP，2年期持平，3年期上涨5.93BP [12] 结构性存款市场情况 - 2025年9月人民币结构性存款平均期限106天，较上月增长5天，平均预期中间收益率1.59%，环比下降2BP [13] - 外资银行结构性存款平均期限最长达405天，平均预期最高收益率4.35%为各类银行最高 [13] - 挂钩指数、基金、股票的结构性存款平均预期最高收益率达4.94%，但环比下降39BP [14]

存款利率走势 - 2025年9月银行整存整取存款各期限平均利率继续下滑，3个月期0.944%，6个月期1.147%，1年期1.277%，2年期1.367%，3年期1.688%，5年期1.519% [1] - 与上月相比，各期限利率均下降，3个月期降0.1BP，6个月期降0.2BP，1年期降0.1BP，2年期降0.1BP，3年期降0.4BP，5年期降0.1BP [1] - 中长期利率全面进入"1时代"，且5年期平均利率1.519%明显低于3年期1.688%，利率倒挂现象持续 [1][4] 利率倒挂原因与银行策略 - 市场认为利率下降主因在于银行净息差压力持续，商业银行净息差从去年底1.52%降至今年二季度末1.42% [4] - 银行采用"做短压长"策略，通过下调中长期存款利率优化负债结构，应对存款定期化带来的成本上升问题 [5] - 若银行预期存款定价进一步下调，将避免在降息环境中吸收过多长期存款，此负债策略隐含存款利率进一步下调预期 [5] 大额存单与结构性存款情况 - 2025年9月大额存单利率优势减弱，3个月期平均利率1.134%，6个月期1.318%，1年期1.394%，2年期1.356%，3年期1.729%，5年期1.610% [6] - 与上月相比，大额存单利率涨跌不一，3个月期涨0.43BP，6个月期涨2.53BP，1年期降1.39BP，2年期持平，3年期涨5.93BP [7] - 2025年9月人民币结构性存款平均预期中间收益率1.59%，环比降2BP，平均预期最高收益率2.09%，环比增长2BP [7] - 外资银行结构性存款平均期限405天，平均预期最高收益率4.35%，显著高于其他类型银行 [7] 市场展望 - LPR已连续5个月维持不变，1年期LPR为3%，5年期以上LPR为3.5% [4] - 短期内通过引导LPR报价下调强化逆周期调节的必要性不高，预计四季度初前后央行有可能实施新一轮降息降准 [4] - 受银行净息差压力驱动，存款利率曲线扁平化及期限结构倒挂现象可能会持续，但幅度可能会收窄 [8]