金徽酒股份有限公司 2024 年度董事会工作报告 2024 年，金徽酒股份有限公司（简称"公司"）董事会严格按照《公司法》 《证券法》《股票上市规则》等法律法规和《公司章程》《董事会议事规则》等 相关规定和要求，切实履行股东大会赋予的职责，积极推进董事会各项决议的实 施，严格执行股东大会各项决议，全体董事认真履职、勤勉尽责，积极有效地开 展各项工作，确保公司规范运作和持续稳健发展。现将公司董事会 2024 年度工作 情况和 2025 年度重点工作计划报告如下： 一、报告期内主要工作 2024年是金徽酒"二次创业"征程中积蓄力量、转型突破的关键之年。报告 期内，面对白酒需求放缓、消费场景减少的市场环境和行业缩量竞争向头部企业 集中的市场格局，公司积极调整生产模式，大力推进营销转型，科学有效地统筹 生产经营工作，实现了经营业绩的稳健增长。2024年，公司实现营业收入30.21亿 元，同比增长18.59%；实现归属于上市公司股东的净利润3.88亿元，同比增长18.03%。 主要工作开展情况如下： 产品方面：一是优化生产思路，夯实现场管理与工艺执行，深入研究发酵机 理，解码产品独特品质基因，智能酿造生产迈出新步伐，原 ...

证券代码：603919 证券简称：金徽酒 公告编号：临 2025-017 金徽酒股份有限公司 关于召开 2024 年年度股东大会的通知 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈 述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。 重要内容提示： 股东大会召开日期：2025年4月25日 本次股东大会采用的网络投票系统：上海证券交易所股东大会网络投票系统 一、召开会议的基本情况 (一)股东大会类型和届次：2024 年年度股东大会 (二)股东大会召集人：董事会 (三)投票方式：本次股东大会所采用的表决方式是现场投票和网络投票相结 合的方式 (四)现场会议召开的日期、时间和地点 召开的日期时间：2025 年 4 月 25 日 14 点-16 点 网络投票系统：上海证券交易所股东大会网络投票系统 网络投票起止时间：自 2025 年 4 月 25 日至 2025 年 4 月 25 日 采用上海证券交易所网络投票系统，通过交易系统投票平台的投票时间为股 东大会召开当日的交易时间段，即 9:15-9:25，9:30-11:30，13:00-15:00；通过互联 网投票平台的投票时间为股东 ...

证券代码:603919 证券简称:金徽酒 公告编号:临 2025-009 金徽酒股份有限公司 第五届监事会第四次会议决议公告 本公司监事会及全体监事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述 或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。 一、监事会会议召集及召开情况 金徽酒股份有限公司（简称"公司"）第五届监事会第四次会议通知于 2025 年 3 月 10 日以电子邮件方式发出，会议于 2025 年 3 月 21 日在公司会议室以现场与 通讯相结合的方式召开。会议由监事会主席周世斌先生主持，会议应出席监事 3 人， 实际出席监事 3 人。 本次监事会会议的召集、召开和表决程序符合《中华人民共和国公司法》等相 关法律、法规和《金徽酒股份有限公司章程》《金徽酒股份有限公司监事会议事规 则》的规定。 二、监事会会议审议情况 1. 审议通过《关于审议<金徽酒股份有限公司 2024 年度监事会工作报告>的 议案》 表决结果：同意 3 票；反对 0 票；弃权 0 票。 2. 审议通过《关于审议<金徽酒股份有限公司 2024 年年度报告及其摘要>的 议案》 5. 审议通过《关于审议<金徽酒股份有限公司 ...

证券代码:603919 证券简称:金徽酒 公告编号:临 2025-008 金徽酒股份有限公司 第五届董事会第四次会议决议公告 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述 或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。 一、董事会会议召集及召开情况 金徽酒股份有限公司（简称"公司"）第五届董事会第四次会议通知于 2025 年 3 月 10 日以电子邮件方式发出，会议于 2025 年 3 月 21 日在公司会议室以现 场与通讯相结合的方式召开。会议由董事长周志刚先生主持，会议应出席董事 11 人，实际出席董事 11 人，公司监事和部分高级管理人员列席会议。 本次董事会会议的召集、召开和表决程序符合《中华人民共和国公司法》等 相关法律、法规和《金徽酒股份有限公司章程》《金徽酒股份有限公司董事会议 事规则》的规定。 2. 审议通过《关于审议<金徽酒股份有限公司 2024 年度总裁工作报告>的议 案》 表决结果：同意 11 票；反对 0 票；弃权 0 票；回避 0 票。 3. 审议通过《关于审议<金徽酒股份有限公司 2024 年度独立董事述职报告> 的议案》 表决结果：同意 11 ...

证券代码:603919 证券简称:金徽酒 公告编号:临 2025-010 金徽酒股份有限公司 关于 2024 年度利润分配预案的公告 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述或 者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。 重要内容提示： 每股分配比例：每 10 股派发现金股利 5 元（含税），不送红股，不以公积 金转增股本。 本次利润分配以实施权益分派股权登记日登记的总股本（扣除回购专用账 户中累计已回购的股份数量）为基数，具体日期将在权益分派实施公告中明确。 如实施权益分派的股权登记日前公司总股本发生变动的，拟维持每股分配 比例不变，并相应调整分配总额。 此次利润分配方案未触及《上海证券交易所股票上市规则》第 9.8.1 条第一 款第（八）项规定的可能被实施其他风险警示的情形。 一、利润分配预案内容 （一）利润分配预案的具体内容 经上会会计师事务所（特殊普通合伙）审计，母公司 2024 年度实现净利润 467,271,414.99 元，按照《公司章程》规定，不提取法定盈余公积金，加上以前年度 结余的未分配利润 1,708,024,612.07 元 ， 减 去 20 ...

公司基本信息 - 公司法定代表人为周志刚[17] - 公司股票代码为603919，上市交易所为上海证券交易所[20] - 公司聘请的境内会计师事务所为上会会计师事务所（特殊普通合伙）[21] - 公司持续督导的保荐机构为国泰君安证券股份有限公司，持续督导期间为2019年5月24日至2020年12月31日[21] - 公司主营业务为白酒生产及销售，许可项目包括食品销售、酒制品生产等，一般项目有食品销售（仅销售预包装食品）等[38] - 公司经营模式为“科技研发——原料采购——成品酒生产——产品销售”[41] - 公司拥有国家级评酒大师等领衔的酒体研发团队，与多所高校、科研院所合作[43] - 公司生产所需物资通过招投标采购，制定多项采购管理办法，对供应商实施考核管理[44] - 公司成品酒生产流程包括制曲、酿造、陈酿、酒体研发和成品酒包装等环节[45] - 公司主要有经销商、直销（含团购）和互联网销售模式，以经销商模式为主[46] - 公司地处秦岭南麓森林河谷，生态环境得天独厚，为优质酒酿造提供良好环境[47] - 徽县酿酒历史可追溯至西汉，1951年组建“甘肃省徽县酒厂”，即金徽酒前身[48] - 公司依靠天然生态环境和独特工艺，保证产品质量，形成低温甜润独特风格[49] - 1960年“金徽酒”成为全国首批登记注册的白酒商标之一，在西北市场有较高知名度和竞争力[50] - 公司拥有明清以来保存完好的国槐酒海，是国内藏有并使用国槐酒海数量最多的白酒企业[52] - 公司承继原烧酒作坊遗留的老窖池及窖泥，产品“只有窖香 没有泥味”特点突出[53] - 公司拥有高级技术人才数十名，制曲、酿酒等技师千余名，技术人员数量在西北白酒企业中居前列[55] 财务数据关键指标变化 - 母公司2024年度实现净利润467,271,414.99元[5] - 2024年末未分配利润为1,978,128,927.53元[5] - 公司拟以496,831,054股为基数，每10股派发现金股利5元（含税），共计派发现金股利248,415,527.00元（含税），占2024年度合并报表中归属于上市公司股东净利润的64.00%[5] - 2024年度现金分红总额为441,221,704.02元，占2024年度合并报表中归属于上市公司股东净利润的113.67%[6] - 2024年度以现金为对价，采用集中竞价交易方式回购股份金额为192,806,177.02元（不含交易费用）[6] - 2024年基本每股收益0.77元/股，较2023年的0.65元/股增长18.46%[25] - 2024年加权平均净资产收益率11.70%，较2023年增加1.50个百分点[25] - 2024年营业收入30.21亿元，同比增长18.59%[25][33][57] - 2024年归属于上市公司股东的净利润3.88亿元，同比增长18.03%[25][33][57] - 2024年经营活动产生的现金流量净额5.58亿元，同比增长23.95%[25] - 2024年末归属于上市公司股东的净资产33.24亿元，较2023年末减少0.06%[25] - 2024年末总资产46.05亿元，较2023年末增长4.59%[25] - 2024年第一季度营业收入10.76亿元，归属于上市公司股东的净利润2.21亿元[28] - 2024年非经常性损益合计为 - 13.55万元[30] - 营业收入30.21亿元，营业成本11.81亿元，销售费用5.96亿元，管理费用3.04亿元，财务费用 - 0.19亿元，研发费用0.54亿元，经营活动现金流量净额5.58亿元，投资活动现金流量净额 - 3.33亿元，筹资活动现金流量净额 - 4.02亿元，各科目变动比例分别为18.59%、23.37%、11.32%、10.73%、3.42%、6.07%、23.95%、 - 412.85%、 - 147.51%[58] - 酒制造营业收入29.02亿元，营业成本10.91亿元，毛利率62.39%，收入同比增15.80%，成本同比增16.68%，毛利率减少0.29个百分点；其他业务营业收入1.19亿元，营业成本0.89亿元，毛利率25.20%，收入同比增186.50%，成本同比增312.81%，毛利率减少22.89个百分点[70] - 省内营业收入22.31亿元，营业成本8.32亿元，毛利率62.71%，收入同比增16.14%，成本同比增17.13%，毛利率减少0.31个百分点；省外营业收入6.70亿元，营业成本2.59亿元，毛利率61.35%，收入同比增14.67%，成本同比增15.24%，毛利率减少0.19个百分点[70] - 酒制造主营业务成本本期金额1091317042.62元，占总成本92.44%，较上年同期变动16.68%[74] - 前五名客户销售额22268.74万元，占年度销售总额7.37%；前五名供应商采购额44888.91万元，占年度采购总额25.70%[76] - 销售费用本期数595966178.01元，较上年同期变动11.32%；管理费用本期数304412363.99元，较上年同期变动10.73%[77] - 研发投入总额54346659.07元，占营业收入比例1.80%；研发人员数量241人，占公司总人数比例8.00%[78][79] - 收到其他与经营活动有关的现金本期金额105062403.67元，较上期增减86.99%；支付给职工以及为职工支付的现金本期金额453350842.36元，较上期增减11.90%[81] - 应收账款本期期末数15405837.14元，较上期期末变动114.43%；其他应收款本期期末数110697379.77元，较上期期末变动209.10%[86] - 在建工程本期期末数237517157.58元，较上期期末变动12776.81%；其他非流动资产本期期末数77457540.98元，较上期期末变动2571.73%[86] - 成品酒期末库存量为5351.42千升，半成品酒（含基础酒）期末库存量为51821.74千升[105] - 原材料当期采购金额为108821.80万元，上期采购金额为98634.21万元，占当期总采购额的比重为98.16%；能源当期采购金额为2038.53万元，上期采购金额为2513.93万元，占当期总采购额的比重为1.84%[110] - 省内本期销售收入为223143.14万元，上期销售收入为192127.48万元，占比76.90%；省外本期销售收入为67046.86万元，上期销售收入为58466.93万元，占比23.10%[114] - 直接材料成本本期金额96275.15万元，上期81645.38万元，本期占总成本比例88.22%，同比增长17.92%[121] - 金徽酒陇南销售有限公司2024年实现营业收入112875.28万元、净利润197.57万元[122] - 金徽酒徽县销售有限公司2024年实现营业收入240045.23万元、净利润3267.90万元[122] - 金徽酒兰州销售有限公司2024年实现营业收入49734.55万元、净利润1147.96万元[124] - 公司力争2025年实现营业收入32.80亿元、净利润4.08亿元[127] - 合计分红金额（含税）为441,221,704.02元，占合并报表中归属于上市公司普通股股东的净利润的比率为113.67%[195] - 最近三个会计年度累计现金分红金额（含税）为597,760,625.63元，年均净利润金额为332,417,761.96元，现金分红比例为179.82%[196] - 2024年度合并报表中归属于上市公司普通股股东的净利润为388,148,488.46元[195] - 最近一个会计年度母公司报表年度末未分配利润为1,978,128,927.53元[196] 各条业务线数据关键指标变化 - 2024年300元以上产品同比增长41.17%，中高档产品占比提升至70.75%[33] - 300元以上产品销售收入同比增长41.17%，100 - 300元产品销售收入同比增长15.38%[68] - 300元以上产品营业收入5.66亿元，营业成本1.36亿元，毛利率75.99%，收入同比增41.17%，成本同比增55.03%，毛利率减少2.15个百分点；100 - 300元产品营业收入14.87亿元，营业成本5.38亿元，毛利率63.80%，收入同比增15.38%，成本同比增19.87%，毛利率减少1.35个百分点；100元以下产品营业收入8.49亿元，营业成本4.17亿元，毛利率50.86%，收入同比增3.99%，成本同比增4.64%，毛利率减少0.31个百分点[70] - 经销商模式营业收入27.44亿元，营业成本10.51亿元，毛利率61.70%，收入同比增15.43%，成本同比增16.50%，毛利率减少0.35个百分点；直销（含团购）模式营业收入0.74亿元，营业成本0.17亿元，毛利率77.09%，收入同比增5.40%，成本同比降2.93%，毛利率增加1.96个百分点；互联网销售模式营业收入0.84亿元，营业成本0.23亿元，毛利率72.15%，收入同比增43.36%，成本同比增48.32%，毛利率减少0.94个百分点[71] - 300元/500ml以上产品生产量1461.44千升、销售量1248.16千升、库存量593.37千升，较上年分别增减53.55%、59.81%、56.11%[73] - 100 - 300元/500ml产品生产量9669.08千升、销售量9318.94千升、库存量2413.10千升，较上年分别增减26.64%、23.05%、16.97%[73] - 100元/500ml以下产品生产量9565.46千升、销售量10263.74千升、库存量2344.95千升，较上年分别增减 - 8.51%、6.63%、 - 22.95%[73] - 300元以上产品实现销售收入56642.98万元，较上年同期增长41.17%；100 - 300元产品实现销售收入148658.66万元，较上年同期增长15.38%；100元以下产品实现销售收入84888.37万元，较上年同期增长3.99%[107] - 经销商本期销售收入为274414.28万元，上期销售收入为237736.73万元；直销（含团购）本期销售收入为7376.04万元，上期销售收入为6998.38万元；互联网销售本期销售收入为8399.68万元，上期销售收入为5859.30万元[112] - 300元以上产品产量1461.44千升，同比增长53.55%，销量1248.16千升，同比增长59.81%，产销率85.41%[107] - 100 - 300元产品产量9669.08千升，同比增长26.64%，销量9318.94千升，同比增长23.05%，产销率96.38%[107] - 100元以下产品产量9565.46千升，同比下降8.51%，销量10263.74千升，同比增长6.63%，产销率107.30%[107] - 互联网销售平台全价位段产品本期销售收入8399.68万元，上期5859.30万元，同比增长43.36%，毛利率72.15%[119] - 300元以上产品营业收入566429750.58元，同比增长41.17%；100 - 300元产品营业收入1486586576.57元，同比增长15.38%；100元以下产品营业收入848883676.79元，同比增长3.99%[120] - 经销商渠道营业收入2744142774.78元，同比增长15.43%；直销（含团购）渠道营业收入73760455.20元，同比增长5.40%；互联网销售渠道营业收入83996773.96元，同比增长43.36%[120] - 省内地区营业收入2231431421.97元，同比增长16.14%；省外地区营业收入670468581.97元，同比增长14.67%[120] 公司治理结构 - 报告期内公司召开1次股东大会，审议通过14项议案[140] - 截至报告期末，公司第五届董事会由11名董事组成，其中独立董事4名，报告期内召开4次董事会，审议通过42项议案[141] - 截至报告期末，公司第五届监事会由3名监事组成，其中职工代表监事1名，报告期内召开4次监事会，审议通过28项议案[142] - 截至报告期末，公司经理层共10人[144] - 公司股东大会采用现场结合网络投票形式，保障中小股东参与权和表决权[140] - 公司控股股东为亚特集团，与上市公司实现多方面分开独立，关联交易合规[146] - 2023年年度股东大会于2024年4月19日召开，决议于2024年4月20日刊登在上海证券

007 证券代码：603919 证券简称：金徽酒 公告编号：临 2025- 金徽酒股份有限公司 关于股份回购实施结果暨股份变动的公告 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈 述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。 | 回购方案首次披露日 | 2024/3/16 | | --- | --- | | 回购方案实施期限 | 2024/3/15~2025/3/14 | | 预计回购金额 | 10,000.00 万元~20,000.00 万元 | | 回购价格上限 | 27.61 元/股 | | 回购用途 | □减少注册资本 √用于员工持股计划或股权激励 | | | □用于转换公司可转债 | | | □为维护公司价值及股东权益 | | 实际回购股数 | 1,042.8943 万股 | | 实际回购股数占总股本比例 | 2.0559% | | 实际回购金额 | 19,285.3863 万元 | | 实际回购价格区间 | 15.49 元/股~20.94 元/股 | 一、回购审批情况和回购方案内容 金徽酒股份有限公司（简称"公司"）于 2024 年 3 月 15 日召开第四 ...

证券代码：603919 证券简称：金徽酒 公告编号：临 2025-006 金徽酒股份有限公司 关于持股 5%以上股东减持股份计划 时间届满暨减持结果公告 本公司董事会、全体董事及相关股东保证本公告内容不存在任何虚假记载、 误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。 重要内容提示： 大股东的基本情况：本次股份减持计划实施前，济南铁晟叁号投资合伙企 业（有限合伙）（简称"铁晟叁号"）持有金徽酒股份有限公司（简称"公司"） 无限售流通股份 25,363,000 股，占公司总股本的 5%。 减持计划的实施结果情况：2024 年 11 月 12 日，公司披露了《金徽酒股份 有限公司关于持股 5%以上股东减持股份计划公告》（公告编号：临 2024-069）。 铁晟叁号计划在 2024 年 12 月 3 日-2025 年 3 月 3 日期间，通过集中竞价或大宗 交易方式减持其持有的公司股份合计不超过 15,217,800 股，减持比例不超过公司 总股本的 3%。截至本公告披露日，铁晟叁号已通过集中竞价交易方式减持公司 股份 2,323,900 股，占公司总股本的 0.46%。本次减持计划时间区 ...

证券代码:603919 证券简称:金徽酒 公告编号:临 2025-005 金徽酒股份有限公司 关于控股股东增持公司股份进展暨 权益变动触及 1%的提示性公告 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述 或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。 重要内容提示： 本次权益变动后，金徽酒股份有限公司（简称"公司"）控股股东甘肃亚 特投资集团有限公司（简称"亚特集团"）持有公司股份比例从 21.57%增加至 22.05%， 亚特集团及其一致行动人陇南科立特投资管理中心（有限合伙）（简称"陇南科立 特"）合计持有公司股份比例从 26.57%增加至 27.05%，权益变动触及 1%整数倍。 本次权益变动系履行此前披露的增持股份计划，不触及要约收购，不会导 致公司控股股东及实际控制人发生变化。 2025 年 2 月 20 日，公司收到控股股东亚特集团《关于增持公司股份进展及权 益变动的通知》，现将具体情况公告如下： 一、本次增持基本情况及进展 （一）本次增持计划情况 公司于 2024 年 11 月 22 日、2024 年 12 月 26 日披露了《金徽酒股份有限公司 关于控股股 ...

纪要涉及的行业和公司 - 行业：白酒行业 - 公司：金徽酒、剑南春、五粮春、滨河、红川、茅台、五粮液 纪要提到的核心观点和论据 金徽酒销售与回款情况 - 2025 年春节消费时间短但趋势偏暖，春节前商务礼赠和团队消费使产品销售好，春节期间中档产品因返乡人群和婚礼宴席销售提升，中高端产品春节一周内开瓶率不错，品牌认可度提升；甘肃及周边省份行业集中度提高，各主要品牌销量增加 [3] - 2025 年一季度回款预计占全年 30%以上，其中一月和二月中旬前占 20%以上，二月后至三月约占 10% [4] - 2024 年一季度营收增长超 20%，2025 年一季度表现与去年相似，相对平稳 [5] 经营策略与目标 - 通过三季度订货会调整经营节奏，满足四季度末和一季度初高端酒需求，为全年任务和新一年开门红铺垫 [6] - 面对行业周期底部和竞争压力，提前半年采取控量、涨价措施，严格管控库存，2025 年目标保持务实，与行业平均增速一致，3 月年度工作会议确定具体目标 [7] - 应对名酒竞争，提前控量涨价、管控库存，提升品牌认可度，加强渠道管理，提高市场份额 [8] 市场竞争态势 - 甘肃省内白酒市场竞争集中在地产酒之间，地产酒势头优于川酒品牌；剑南春在 400 多元价位段有竞争力，五粮春在 200 多元价位段表现较好，但本土酒企在这两个价位段也有布局和优势 [9] 市场布局 - 坚持全国化扩张战略，深耕西北市场，重点突破华东和北方市场，2025 年华东公司营销工作会议放在徐州 [10] - 陕西市场 2024 年从重渠道向终端用户转型，聚焦西安及关中地区，关注终端门店和消费者，拉动终端动销，实现个位数增长 [11][12] 费用与利润情况 - 自 2022 年以来销售费用率保持在 20%左右，因扩张战略及品牌投入；2024 年预计略有增加，2025 年和 2026 年保持在 20%左右 [13][14][15] - 2024 年和 2025 年毛利率预计略有提升，但幅度不大，整体水平与销售费用率相似 [16] 产品结构与消费升级 - 产品结构持续优化升级，300 元以上产品增速达 30%-40%，100 - 300 元产品增长超 15%，整体消费升级趋势存在但速度减缓 [17] - 300 元以上年份系列产品增速亮眼，主要因政府抓招商和经济发展带动商务需求，非政务消费 [18] 其他品牌情况 - 茅台在甘肃市场需求紧俏，五粮液价格下降但表现超出预期，近期停止供货给金徽酒带来发展窗口 [19] - 2024 年滨河发展速度较快，预计全年收入约 14 亿元，红川发展与上一年度持平 [24] 其他重要但是可能被忽略的内容 - 金徽酒通过政府支持的活动如买家会、招商引资、文体旅游活动等，在中高端商务领域巩固地位 [20] - 2024 年西北地区通过策略调整降低门槛，小型宴席用酒量显著增加，甘肃及西北两百多元价位用酒量明显增加 [21] - 甘肃及西北地区宴席核心价格带为 150 至 200 元区间，除五粮春外，滨河、红川等地产酒品牌有较多产品布局 [23] - 公司进行一年的股份回购即将结束，主要用于员工股权激励计划 [25]