资金使用 - 2024年4月26日公司审议通过用不超8000万元闲置超募资金补流议案[2] - 公司实际使用8000万元闲置超募资金补流[2] - 2024年10月23日公司提前将8000万元归还至募集资金专用账户[3]

利润分配 - 2024年半年度每10股派现金红利1.20元，不转增、不送股[7] - 截至2024年10月18日，总股本84,020,211股，参与分配82,810,326股[11] - 差异化分红虚拟分派现金红利约0.1183元/股[12] 转债相关 - 2024年10月28日至登记日，“海优转债”停止转股[5] - “海优转债”转股价格由109.82元/股调为109.70元/股[6] - 欲享受权益分派，持有人可在2024年10月25日前转股[9]

可转债发行与转股 - 2022年6月23日发行694.00万张可转换公司债券，总额69,400.00万元[3] - 2022年12月29日起“海优转债”可转股，初始价217.42元/股[4] - 2023年6月6日转股价格调为217.30元/股[4] - 2024年7月11日转股价格修正为109.82元/股[5] 转股数据 - 2024年7 - 9月“海优转债”转股金额0元，数量0股[2][6] - 截至2024年9月30日，累计转股金额48,000元，数量211股[2][6] - 截至2024年9月30日，未转股金额693,952,000元，占比99.993084%[2][6] 股本情况 - 2024年6 - 9月无限售流通股和总股本均为84,020,211股[7]

增资情况 - 公司拟向平湖海优威增资10000万元[4] - 增资后平湖海优威注册资本为15000万元[4] - 平湖海优威原注册资金为5000万元[6] 财务数据 - 2024年6月30日平湖海优威资产总额为62922.16万元[7] - 2024年6月30日负债总额为59518.40万元[7] - 2024年6月30日净资产为3403.77万元[7] - 2024年6月30日净利润为389.11万元[7]

股东大会信息 - 2024年第三次临时股东大会于9月20日在上海召开[3] - 出席会议股东和代理人67人，所持表决权38,781,061，占比46.8312%[3] - 公司7名董事、3名监事全部出席会议[5] 议案表决情况 - 2024年半年度利润分配预案普通股同意票数38,450,301，占比99.1471%[6] - 修订《信息披露管理制度》普通股同意票数38,230,581，占比98.5805%[6] - 5%以下股东对利润分配预案同意票数6,506,501，占比95.1624%[10]

股东大会信息 - 公司董事会于2024年8月31日公告召开2024年第三次临时股东大会[4] - 现场会议于2024年9月20日召开，由董事长李晓昱主持[5] 投票情况 - 本次会议投票股东（股东代理人）67名，代表股份38,781,061股，占比46.8312%[7] - 《2024年半年度利润分配预案》，同意38,450,301股，中小投资者同意6,506,501股[9] - 《修订<信息披露管理制度>》，同意38,230,581股，反对464,380股，弃权86,100股[10] 投票时间 - 上交所交易系统投票时间为会议当日9:15 - 9:25，9:30 - 11:30，13:00 - 15:00[6] - 上交所互联网投票平台投票时间为会议当日9:15 - 15:00[6]

业绩说明会安排 - 2024年09月23日13:00 - 14:00举行半年度业绩说明会[4] - 以网络互动形式在上海证券交易所上证路演中心召开[5][6] - 董事长李晓昱、总经理李民等参加[7] 投资者参与 - 2024年09月13日至09月20日16:00可提问[4] - 2024年09月23日13:00 - 14:00可在线参与[7] - 说明会后可通过上证路演中心查看情况及内容[8] 联系方式 - 联系人是公司证券部，电话021 - 58964211，邮箱hiuv@hiuv.net[8]

报告投资评级 - 报告维持"买入"评级 [3] 报告核心观点 - 2024H1公司实现收入14.89亿元,同比下降37.98%;归母净利-1.38亿元,同比下降304.59% [3] - 2024Q2公司实现收入6.12亿元,同比下降41.71%,环比下降30.26%;归母净利-1.19亿元,同比下降109.77% [3] - 公司主动管理存货、优化采购及应收款,降低资金占用,充分释放流动性风险。Q2末公司存货4.08亿,环比下降36%;应收票据及账款17.2亿,环比下降21%;经营性现金流净流入1.5亿,环比实现转正 [3] - 公司与美国富乐公司建立战略合作伙伴关系,授予富乐指定胶膜产品技术许可,有望帮助公司胶膜产品在美推广,加速公司国际化产业布局,提升胶膜业务盈利能力和竞争力 [3] - 公司轻量化环保皮革产品已取得海外某新能源车企的新车型认证和订单,彩色调光膜产品已经取得某知名品牌2025新车型项目定点,后续汽车新材料业务有望为公司贡献更多增量 [3] 财务数据总结 - 2024年预计公司实现营业收入25.36亿元,归母净利润-1.90亿元 [8] - 2025年预计公司实现营业收入38.85亿元,归母净利润1.68亿元 [8] - 2026年预计公司实现营业收入45.47亿元,归母净利润2.80亿元 [8] - 2023年末公司资产负债率为59.2%,2024年末预计上升至67.7% [8]

股东大会信息 - 2024年第三次临时股东大会9月20日14点召开[10] - 现场会议地点为上海自贸试验区龙东大道3000号1幢A楼909室[10] - 采用现场与网络投票结合，网络投票9月20日进行[10] 业绩与分红 - 截至2024年6月30日，母公司期末累计未分配利润154,348,844.73元[15] - 拟向全体股东每10股派现1.20元（含税）[15] - 截至8月30日，总股本84,020,211股，扣减后股本82,810,326股[15] - 合计拟派现金红利9,937,239.12元（含税）[15] 会议议案 - 审议2024年半年度利润分配预案和修订《信息披露管理制度》议案[11] 发言规则 - 股东及股东代理人发言不超5分钟[6]

公司运营与财务状况 - 经营性现金流经还原后连续3个季度转正，应收账款降至10亿左右，回款情况较好 [2] - 半年报短期借款金额降至7.7亿，资产负债率降至51%左右，偿债压力降低 [3] - 半年度货币资金和在手票据合计超10亿元，流动资金充足，可满足正常运营 [3] - 半年度末存货降至4亿左右，库存周转加快，管理效率提升，存货可能进一步下降释放资金 [3] - 2023年将票据贴现资金流入还原至经营性现金流，经营性现金流净额为4.81亿元；今年1季度还原票据贴现4.67亿元后，经营性现金流净额为1.86亿元；半年报还原后经营性资金流入净额为4.36亿元，持续为正 [3] 业务合作与市场布局 - 通过技术授权与美国富乐合作，富乐用公司授权技术为美国组件客户供应胶膜 [2] - 加快国际化产能布局和市场开拓，通过越南产能布局和与美国富乐合作开启国际化路径 [3] 产品研发与创新 - 推出“零迁移”转光胶膜、OBB皮肤膜、黑色胶膜等差异化新品 [3] - 改良和优化传统胶膜配方，降低材料成本，有望近期供应性价比更好的胶膜产品 [3] - 产线技改提升速度和效率，优化生产流程，降低工厂制造费用 [3] 产品销售结构 - 今年上半年组件主要为TOPCON组件，主要胶膜配套方案为EPE + EVA，公司为BC类型组件提供单层POE胶膜，POE类胶膜占比持续提升 [3] - 在TOPCON单玻组件中稳定提供EXP + EVA方案，但因单玻组件占比低，EXP出货总量相对较少 [3] 销售与排产策略 - 因光伏产业面临挑战和周期调整，行业竞争激烈，部分组件企业经营困难，公司前期产能扩增导致摊销和折旧金额高，今年采取相对保守的销售及排产策略，主动控制出货规模，严控应收款风险 [3][4] 汽车膜业务进展 - PDCLC调光膜Lightfeel™产品应用于全景汽车天幕玻璃中间层和后侧窗等，每辆车用量约2 - 3平方米，2023年下半年研发取得突破，今年3月成立汽车事业部，二季度增加资深高管，近期拿到某知名车型2025款车型的项目定点 [4] - XPO轻量化皮革产品2023年末拿到海外某车企定点并稳定供应至今，随着订单量增长有望逐步盈亏平衡后实现盈利 [4] 应收账款管理 - 胶膜产品占用营运资金大，存货 + 客户账期惯例在4 - 5个月左右，公司主动管理存货，占用资金大幅下降，客户账期总体平稳，客户资质较好，在手票据贴现等银行额度充足，利率低位 [2] - 通过主动控制交货数量、调研客户资信情况和管控发货流程等方法控制应收账款质量，目前应收账款总额持续下降，未发现大金额坏账情况 [2]