证券代码：000534 证券简称：万泽股份 公告编号：2025-074 第十一届董事会第五十一次会议决议公告 本公司及董事会全体成员保证信息披露的内容真实、准确、完整，没有 虚假记载、误导性陈述或重大遗漏。 万泽实业股份有限公司（以下简称"公司"或"本公司"）第十一届董 事会第五十一次会议于 2025 年 8 月 21 日以通讯方式召开。会议通知于 2025 年 8 月 11 日以电子邮件方式送达各位董事。公司董事 6 人，实际参会董事 6 人，会议的召开符合《公司法》及《公司章程》的有关规定。会议决议事 项如下： 一、审议通过《2025 年半年度报告》及报告摘要 万泽实业股份有限公司 表决结果：同意：6 票；反对：0 票；弃权：0 票。 二、审议通过《关于调整公司 2023 年股权激励计划、2025 年股权激励 计划所涉限制性股票回购价格的议案》 具体内容详见《关于调整公司 2023 年股权激励计划、2025 年股权激励 计划所涉限制性股票回购价格的公告》（公告编号：2025-077）。 表决结果：同意：3 票；反对：0 票；弃权：0 票。 关联董事黄振光、陈岚、蔡勇峰回避表决。 四、审议通过《关于回购注销 ...

股权激励授予情况 - 2023年5月4日实际授予激励对象226人，授予限制性股票655.40万股[3] - 2024年1月26日实际预留授予激励对象11人，授予预留限制性股票160.00万股[6] 股权激励审议情况 - 2023年2月1日审议通过相关股权激励计划草案等议案[1] - 2023年2月17日股东大会审议通过多项股权激励相关议案[2] - 2023年3月27日审议通过向激励对象首次授予限制性股票的议案[3] - 2024年1月2日审议通过预留授予限制性股票的议案[4] - 2024年8月29日审议通过调整限制性股票回购价格等议案[7] - 2024年10月28日股东大会审议通过回购注销部分限制性股票的议案[8] - 2025年5月23日审议通过预留授予限制性股票第一个解除限售期解除限售条件成就的议案[9] - 2025年8月21日审议通过调整限制性股票回购价格等议案[10] 回购注销情况 - 因47名首次授予和1名预留授予激励对象离职，回购注销56.48万股限制性股票[12][14] - 拟回购限制性股票总金额4724228元，资金为自有资金[14] 价格调整 - 2023年股权激励计划首次授予限制性股票回购价格调整为8.36元/股，预留授予调整为8.41元/股[13] 股份变动 - 有限售条件流通股变动前11977325股占比2.35%，变动后11412525股占比2.24%[15] - 股权激励限售股变动前10358300股占比2.03%，变动后9793500股占比1.92%[15] - 无限售条件流通股变动前后均为497858491股，占比从97.65%变为97.76%[15] - 总股本变动前509835816股，变动后509271016股，均占比100%[15] 其他 - 回购注销后减少公司因回购义务确认的负债、库存股和股本，差额调整资本公积[18] - 监事会同意回购注销离职人员56.48万股限制性股票[19] - 律师认为本次调整、注销已获必要批准和授权，但需提交股东大会审议等[21]

证券代码：000534 证券简称：万泽股份 公告编号：2025-078 万泽实业股份有限公司 关于公司 2023 年股权激励计划首次授予限制性股票 第二个解除限售期解除限售条件成就的公告 本公司及董事会全体成员保证信息披露的内容真实、准确、完整，没有虚假 记载、误导性陈述或重大遗漏。 万泽实业股份有限公司（以下简称"公司"、"本公司"）于 2025 年 8 月 21 日召开第十一届董事会第五十一次会议，审议通过了《关于公司 2023 年股 权激励计划首次授予限制性股票第二个解除限售期解除限售条件成就的议案》， 现将相关内容公告如下： 一、公司 2023 年股权激励计划已履行的相关审批程序 （一）2023 年 2 月 1 日，公司第十一届董事会第十四次会议及第十一届 监事会第十次会议审议通过了《<公司 2023 年股权激励计划（草案）>及其摘 要的议案》等议案。同日，公司独立董事就《公司 2023 年股权激励计划（草 案）》发表了独立意见。 （二）2023 年 2 月 1 日至 2023 年 2 月 10 日期间，公司通过公司网站在 公司内部将激励对象的姓名和职务予以公示。在公示的时限内，没有任何组织 或个人提 ...

股权激励授予情况 - 2023年股权激励计划实际授予226人，授予655.40万股[4] - 2023年股权激励计划预留授予11人，授予160.00万股[6] - 2025年股权激励计划实际授予208人，授予571.35万股，8月6日上市[13] 股权激励审议情况 - 2023 - 2025年多次董事会和监事会审议通过股权激励相关议案[2][4][5][7][8][9][11][12][13] - 2023 - 2025年多次股东大会审议通过股权激励相关议案[4][8][12] 权益分派 - 2024年年度权益分派每10股派现金红利0.50元，8月13日登记，8月14日发放[14] 回购价格调整 - 2023年首次授予限制性股票回购价由8.41元/股调为8.36元/股[15] - 2023年预留授予限制性股票回购价由8.46元/股调为8.41元/股[16] - 2025年首次授予限制性股票回购价由7.35元/股调为7.30元/股[16]

关于万泽实业股份有限公司 2023 年股权激励计划调整回购价格、 首次授予限制性股票第二个解除限售期 解除限售条件成就及注销部分限制性股票、 2025 年股权激励计划调整回购价格相关事项的 法律意见书 中国 深圳 福田区益田路6001号太平金融大厦11、12层 邮政编码：518038 11-12/F, Taiping Finance Tower, Yitian Road No.6001, Futian District, Shenzhen 518038 电话(Tel)：(0755)88265288 传真(Fax)：(0755)88265537 电子邮件（E-mail）：info@sundiallawfirm.com 网站（Website）：www.sundiallawfirm.cn | | | 法律意见书 广东信达律师事务所 关于万泽实业股份有限公司 2023 年股权激励计划调整回购价格、 首次授予限制性股票第二个解除限售期解除限售条件成就 及注销部分限制性股票、 2025 年股权激励计划调整回购价格相关事项的 法律意见书 信达励字[2025]第 116 号 致：万泽实业股份有限公司 广东信达律师事务所（以下 ...

万泽股份公告，2025年上半年营业收入6.25亿元，同比增长24.40%。净利润1.19亿元，同比增长 21.84%。 ...

收入和利润（同比） - 营业收入6.25亿元，同比增长24.40%[17] - 归属于上市公司股东的净利润1.19亿元，同比增长21.84%[17] - 扣除非经常性损益的净利润1.10亿元，同比增长29.28%[17] - 基本每股收益0.2397元/股，同比增长21.27%[17] - 加权平均净资产收益率8.28%，同比增加0.62个百分点[17] - 营业收入同比增长24.40%至6.254亿元[42] - 公司营业收入同比增长24.40%至6.25亿元，上年同期为5.03亿元[44] - 营业总收入同比增长24.4%至6.25亿元人民币（2024年半年度：5.03亿元人民币）[144] - 归属于母公司股东的净利润增长21.8%至1.19亿元人民币（2024年半年度：9800万元人民币）[145] - 基本每股收益增长21.4%至0.2397元（2024年半年度：0.1975元）[146] - 净利润同比增长11.9%至1.07亿元人民币（2024年半年度：9589.99万元人民币）[145] 成本和费用（同比） - 营业成本同比增长44.75%至1.684亿元[42] - 研发投入同比增长7.15%至9207.62万元[42][43] - 研发费用大幅增长40.5%至8283.94万元人民币（2024年半年度：5896.42万元人民币）[144] - 销售费用增长18.3%至1.57亿元人民币（2024年半年度：1.33亿元人民币）[144] - 所得税费用同比下降35.92%至1719.84万元[43] - 信用减值损失转负为-649.70万元人民币（2024年半年度正收益：193.41万元人民币）[145] - 资产减值损失达1019.55万元，主要因计提存货跌价准备[47] 经营活动现金流 - 经营活动产生的现金流量净额620.86万元，同比增长119.68%[17] - 经营活动现金流量净额同比增长119.68%至620.86万元[43] - 经营活动现金流量净额同比大幅增长119.7%，从282.62万元增至620.86万元[150] - 销售商品收到现金5.32亿元，同比增长20.8%[150] - 支付职工现金1.21亿元，同比增长7.6%[150] - 取得税费返还1416.84万元，同比减少10.7%[150] - 母公司经营活动现金流净额-9855.70万元，去年同期为8526.62万元[152] 投资和筹资活动现金流 - 投资活动现金流量净额同比下降16.72%至-2.728亿元[43] - 现金及现金等价物净增加额同比下降63.40%至-1.896亿元[43] - 投资活动现金流出2.93亿元，主要用于购建固定资产等长期资产[151] - 筹资活动现金净流入7693.30万元，主要来自借款收入2.48亿元[151] - 期末现金及现金等价物余额1.91亿元，较期初减少1.90亿元[151] 业务线表现 - 公司主营业务为微生态活菌产品及高温合金制品的研发制造与销售[24] - 高温合金业务新增西门子三年供货协议及Garrett Motion SARL客户[34] - 高温合金团队包含5名国家级特聘专家和5名市级高层次人才[38] - 制造业收入同比大幅增长73.57%至1.67亿元，占营收比重26.65%[44] - 医药制造业收入增长14.01%至4.51亿元，毛利率达90.81%[44][45] - 高温合金材料销售同比增长73.34%至1.65亿元，但毛利率下降7.18个百分点至25.73%[44][45] - 公司高温合金业务产业化加速建设阶段主要依靠微生态活菌产品业务支撑盈利[63] 地区表现 - 北方地区收入同比激增84.66%至2.33亿元，但毛利率下降13.98个百分点至61.69%[44][45] 资产和负债变化 - 货币资金减少4.93个百分点至1.92亿元，主要因工程及设备投资加大[48] - 应收账款增加2.80个百分点至5.01亿元，主要因高温合金业务销量大幅增长[48] - 短期借款增加2.40个百分点至4.86亿元，主要因订单增加所需流动资金增加[48] - 在建工程增加1.96个百分点至12.19亿元[48] - 货币资金减少至1.92亿元，较期初3.81亿元下降49.5%[137] - 应收账款增至5.01亿元，较期初3.70亿元增长35.2%[137] - 存货增至4.02亿元，较期初3.44亿元增长16.8%[137] - 短期借款增至4.86亿元，较期初3.72亿元增长30.6%[139] - 在建工程增至12.19亿元，较期初10.95亿元增长11.4%[138] - 短期借款增长30.1%至1.89亿元人民币（对比期初：1.45亿元人民币）[142] - 使用权资产大幅增长78.8%至252.71万元人民币（对比期初：141.29万元人民币）[142] - 流动资产总额12.11亿元，较期初12.33亿元下降1.8%[137] - 负债总额24.50亿元，较期初24.21亿元增长1.2%[140] - 归属于母公司所有者权益增至14.97亿元，较期初13.61亿元增长10.0%[140] - 未分配利润增至10.33亿元，较期初9.37亿元增长10.2%[140] 研发和产品进展 - 公司斥资数亿元整合活体生物创新药自主研发与产业转化平台[29] - 公司珠海基地建设中试基地面积3500平方米用于KAL-001项目技术转移[28] - 公司引进全球首个四联阴道乳杆菌制剂1类生物新药KAL-001[29] - 珠海生物医药基地预计2025年下半年完成KAL-001技术转移[28] - 内蒙双奇沙尔沁新厂区进入设备采购安装阶段[28] 销售和市场网络 - 公司2025年上半年合计开发医院客户460余家[27] - 公司拥有覆盖全国3000多家等级医院和10万余家终端药房的营销网络[35] - ISAPP国际妇科微生态线上研讨会全球参会人次超10000人[27] 荣誉和奖项 - 金双歧连续三年获西湖奖最受药店青睐明星单品[31] - 公司被评为2025中国上市公司年度民营领军品牌[31] - 公司荣获2023-2025益生菌实力企业称号[31] 子公司财务表现 - 上海万泽精密铸造有限公司净利润亏损1942.4万元[61] - 深圳市万泽中南研究院有限公司净利润亏损1549.2万元[61] - 内蒙古双奇药业股份有限公司净利润1.77亿元[61] - 内蒙古双奇药业股份有限公司营业收入4.44亿元[61] 股权激励和股份变动 - 公司2020年股权激励计划第三个行权期自主行权2,087,720份[74] - 公司2020年股权激励计划注销未行权股票期权合计68.418万份[75] - 公司2021年股权激励计划解除限售限制性股票236.55万股[77] - 公司2023年股权激励计划解除限售限制性股票80万股[78] - 公司2025年股权激励计划拟授予限制性股票600万股[79] - 有限售条件股份减少388.315万股，持股比例从1.99%降至1.24%[112] - 无限售条件股份减少211.113万股，持股比例从98.01%升至98.76%[112] - 股份总数减少599.428万股，从5.101亿股降至5.041亿股[112] - 2021年股权激励计划解除限售236.55万股涉及135名激励对象[113] - 2020年股权激励计划预留授予解除限售26.64万股涉及12名激励对象[113] - 2023年股权激励计划解除限售80万股涉及11名激励对象[114] - 注销回购股份810万股导致总股本减少[118] - 公司2020年股权激励计划限售股解锁期为授予登记后12个月(30%)、24个月(30%)、36个月(40%)[121][122] - 公司2021年股权激励计划限售股解锁期为授予登记后15个月(50%)、27个月(50%)[121][122] - 公司2023年股权激励计划首次授予解锁期为授予登记后12个月(40%)、24个月(30%)、36个月(30%)[121][122] - 陈岚期末限售股数量为592,500股，本期解除限售220,000股[121] - 毕天晓期末限售股数量为500,100股，较期初增加24,000股[121] - 蔡勇峰期末限售股数量为323,850股，较期初增加2,850股[121] - 肖磊期末限售股数量为291,825股，较期初增加82,500股[121] - 其他参与者合计期末限售股数量为3,773,200股，较期初减少3,727,500股[122] - 刘明炬期末限售股数量为105,000股，较期初减少90,000股[122] - 李康宁期末限售股数量为104,000股，较期初减少95,000股[122] - 公司2023年股权激励计划首次授予解除限售期为12个月解锁40%、24个月解锁30%、36个月解锁30%[123] - 公司2023年股权激励计划预留部分解除限售期为12个月解锁50%、24个月解锁50%[123] - 董事陈岚减持19.75万股，期末持股降至59.25万股[128] 股东结构 - 报告期末普通股股东总数为23,143户[125] - 万泽集团有限公司持股96,889,659股占比19.22%质押47,280,000股[125] - 全国社保基金一零三组合持股18,603,236股占比3.69%[125] - 李敏仙持股15,390,000股占比3.05%通过信用账户持股[125][126] - 公司回购专用账户持股27,196,157股占总股本5.39%[126] - 万泽集团及相关担保信托专户合计持股69,950,000股（含5个专户）为一致行动人[125][126] - 南方军工改革基金新进持股12,094,450股占比2.40%[125] - 汕头市东冠电力持股6,706,517股占比1.33%[125] 担保情况 - 公司对子公司深圳市万泽中南研究院有限公司提供5笔担保，每笔担保额度为5亿元，实际发生金额分别为3000万元、1000万元、1000万元、1000万元和1000万元[101] - 公司对子公司内蒙古双奇药业股份有限公司提供担保额度8亿元，实际发生金额为8610.7万元，担保期限8年[101] - 公司对子公司深圳市深汕特别合作区万泽精密科技有限公司提供6笔担保，单笔担保额度均为10亿元，实际发生金额分别为24,885.45万元、1,812.78万元、700万元、347.26万元、13.61万元[101] - 公司对子公司深圳市万泽精密铸造科技有限公司提供担保额度5亿元，实际发生金额1000万元，担保期限3年[101] - 报告期内公司审批对子公司担保额度合计为500,000万元[102] - 报告期内公司对子公司担保实际发生额合计为13,445.88万元[102] - 报告期末公司实际担保余额合计为152,175.86万元[103] - 实际担保总额占公司净资产比例为101.68%[103] - 公司为资产负债率超过70%的被担保对象提供担保余额为49,859.1万元[103] - 担保总额超过净资产50%部分的金额为77,342.81万元[103] - 珠海万泽生物医药2021年提供担保金额80,000万元[102] - 上海万泽精密铸造2022年实际担保发生额26,900.14万元[102] 资本和所有者权益变动 - 公司变更8,100,000股回购股份用途用于注销并减少注册资本[107] - 公司总股本因股份注销减少8,100,000股[107] - 公司设立产业并购基金认缴出资总额10亿元人民币，其中公司认缴5亿元占比50.00%[108] - 青岛弘华作为普通合伙人认缴100万元占比0.10%[108] - 青岛弘华指定投资主体认缴4.99亿元占比49.90%[108] - 公司股本从期初的510,116,596.00元减少至期末的504,122,316.00元，变动额为-5,994,280.00元[154] - 资本公积从期初的393,262,082.16元减少至期末的331,732,730.00元，变动额为-61,529,352.16极[154] - 库存股从期初的479,590,081.24元减少至期末的371,952,507.20极，变动额为-107,637,574.04元[154] - 未分配利润从期初的937,198,743.68元增加至期末的1,032,758,495.79元，变动额为95,559,752.11元[154] - 归属于母公司所有者权益小计从期初的1,360,987,340.60元增加至期末的1,496,661,034.59元，变动额为135,673,693.99元[154] - 少数股东权益从极初的188,418,264.47元减少至期末的179,707,409.74元，变动额为-8,710,854.73元[154] - 所有者权益合计从期初的1,549,405,605.07元增加至期末的1,676,368,444.33元，变动额为126,962,839.26元[154] - 综合收益总额为119,406,060.06元，其中归属于母公司所有者的部分为119,406,060.06元，少数股东部分为-12,135,654.57元[154] - 利润分配中对所有者（或股东）的分配金额为-23,846,307.95元[156] - 所有者投入和减少资本中股份支付计入所有者权益的金额为15,267,793.13元[156] - 母公司股本期末余额为504,122,316.00元，较期初减少5,994,280.00元[166][168] - 母公司资本公积期末余额为212,407,301.91元，较期初减少58,937,364.84元[166][168] - 母公司未分配利润期末余额为478,462,046.24元，较期初减少37,402,408.81元[166][168] - 母公司所有者权益合计期末余额为921,080,169.90元，较期初增加5,303,520.39元极[166][168] - 母公司综合收益总额为-13,556,100.86元[166] - 母公司利润分配中对所有者分配金额为-23,846,307.95元[168] - 所有者投入普通股增加股本2,105,720.00元及资本公积26,165,228.59元[166] - 股份支付计入所有者权益金额为14,434,980.61元（资本公积5,708,844.61元，库存股-8,726,136.00元）[166] - 所有者权益内部结转导致资本公积减少90,811,438.04元及股本减少8,100,000.00元[168] - 其他综合收益变动额为-130,029,914.76元[162] - 公司所有者权益合计从年初的541,725,350.18元增长至期末的881,046,181.79元，增幅为62.6%[170][172] - 未分配利润由84,936,289.61元增加至527,171,507.24元，增长幅度为520.5%[170][172] - 综合收益总额为499,404,866.31元，是所有者权益变动的主要贡献因素[170] - 利润分配中对股东的分配为57,169,648.68元[170] - 所有者投入资本增加153,626,828.70元，其中普通股投入11,462,710.00极[170] - 资本公积由240,327,308.09元增至264,396,929.43元，增长10.0%[170][172] - 其他权益工具中的永续债由390,616,656.47元增至518,887,263.83元，增长32.8%[170][172] - 公司累计发行股本总数504,122,316.00股，注册资本504,122,316.00元[174] 其他重要事项 - 获得政府补助1337.09万元[21] - 公司报告期不存在控股股东及其他关联方非经营性资金占用[84] - 公司报告期无违规对外担保情况[85] - 公司半年度财务报告未经审计[86] - 公司报告期未发生重大诉讼、仲裁事项[89] - 公司报告期不存在处罚及整改情况[89] - 公司报告期未发生任何重大关联交易[90][91][92][93][96] - 持续经营净亏损1355.61万元，而去年同期净利润为4.99亿元[149] - 基本每股收益-0.0272元，去年同期为1.0063元[149] - 母公司投资收益暴跌99.9%至36.68万元人民币（202

2025 年 6 月 30 日，公司 2024 年度股东大会审议通过《关于拟向相关 金融机构申请综合授信额度的议案》《关于确定担保额度的议案》等议案， 同意公司（含公司合并报表范围内的下属子公司）向银行等金融机构申请 综合授信业务和与具有相应资质的金融公司合作进行融资业务，并由本公 司或子公司为上述融资业务提供连带责任担保，担保对象为公司及合并报 表范围内的下属子公司，担保方式包括但不限于保证担保、信用担保、资 产抵押、质押等以及因业务需要向相关方视情况提供的反担保，担保额度 不超过 56 亿元，担保额度的授权期限自公司 2024 年度股东大会审议通过 之日至公司 2025 年度股东大会召开之日止，担保额度在授权期限内可循环 1 使用，担保额度可根据实际情况在公司和下属子公司间进行调剂，其中本 公司的额度为 6 亿元，具体内容详见公司相关公告（公告编号：2025-024、 025、057）。因此本次下属子公司为公司所获授信额度提供的担保未超过上 述额度，无需提交公司董事会、股东大会审议批准。 上述担保提供前，下属子公司为公司提供的担保余额为 22,000 万元； 上述担保提供后，下属子公司为公司提供的担保余额 ...

公司股价及交易情况 - 截至2025年8月11日收盘 公司股价报收于17 1元 下跌0 87% 换手率9 17% 成交量45 67万手 成交金额7 79亿元 [1] - 资金流向方面 主力资金净流出3181 18万元 占比成交额4 08% 其中超大单净流入113 03万元 大单净流出3294 21万元 中单净流出1683 23万元 小单净流入4864 41万元 [1] 公司财务业绩 - 2025年一季报显示 公司营业总收入3 35亿元 同比增长15 34% 归属净利润7268 89万元 同比增长10 52% 扣非净利润6908 95万元 同比增长9 20% [1] - 公司流动比率1 368 速动比率0 953 资产负债率58 89% [1] 公司基本信息 - 公司成立于1992年 位于汕头市 主要从事医药制造业 注册资本50070 8096万人民币 实缴资本6200万人民币 法定代表人为黄振光 [1] - 公司共对外投资14家企业 参与招投标项目1次 拥有行政许可4个 [2]

新股发行及上市 - 天富龙新股上市，发行价格为23.60元[1] - 酉立智能新股上市，发行价格为23.99元[1] 权益提示 - 中国重工现金选择权申报期为2025年8月13日[1] - 中国船舶收购请求权申报期为2025年8月13日至8月15日[1] - 申科股份要约申报期为2025年7月29日至8月27日[1] 异常波动 - 西藏旅游出现严重异常波动[1] - *ST椰岛出现异常波动[3] 可转债及债券 - 天路转债公告编号9814[1] - 东杰转债公告编号1694[3] - 英科转债最后转股日为2025年8月15日[6] - 晶瑞转债最后交易日为2025年8月25日[6] 终止上市风险 - *ST苏吴可能终止上市[4] - *ST高鸿可能暂停上市[6] - *ST广道可能暂停上市[6] 基金相关 - 港股创新药ETF份额拆分日为2025年8月8日[6] - 通用航空ETF华宝份额拆分日为2025年8月8日[6] - 标普消费ETF基金溢价停牌提示[6]